北交所策略专题报告：2023年北交所、新三板业务评价，特色券商持续深耕大券商开始发力

（以下内容从开源证券《北交所策略专题报告：2023年北交所、新三板业务评价，特色券商持续深耕大券商开始发力》研报附件原文摘录）
2023年北交所、新三板券商执业情况评价、做市商年度评价公布
2024年1月19日北交所发布2023年做市商年度评价结果，1月29日又发布2023年度证券公司执业质量评价结。相比往期2023年的评价有以下特点：一是服务能力持续提升。2023年证券公司持续加大市场各项业务投入力度，平均保荐家数、服务上市公司平均融资金额较前一年度稳中有增。代理买卖股票金额、发布研究报告数量等大幅增长。北交所做市、融资融券等创新业务运行平稳，做市标的股票交投活跃度明显改善，融资融券业务覆盖全部上市公司股票。二是参与积极性不断提高。大型综合券商紧抓市场改革带来的全新机遇，各业务条线全面发力，在年度执业质量评价中均获评一档，多项指标保持市场领先地位。一批中小特色券商持续深耕发力表现优异。三是执业质量进一步改善。2023年度，证券公司合规质量扣分分值较前一年度降低36%，扣分家数减少19%。证券公司合规质量扣分连续三年呈现下降态势，合规执业意识不断强化。
中小特色券商深耕市场特续发力，大型综合券商也转身紧抓机遇，
对比2022年执业情况评价结果，共46家证券公司分档结果发生改变2023年前三位的中信证券、中万宏源、中信建投在2022年分别位列第五十五位、第一位、第四位。具体评价结果中，共14家同时为2022年、2023年的一档证券；中信证券、国金证券、华泰证券、海通证券、东方证券2022年为二档，2023年进入一档队列：中金公司由2022年四档跃升至一档。与2022年对比，2023年一档券商包含更多大型综合券商，同时，中小特色券商的竞争力也不容小颜，多年市场深耕积累了一定的业务优势，表现维持较高水平。
对于券商来说增强合规减少扣分及增加专项加分，才能取得好成绩
2023年执业质量评价包含三大模块分数：专业质量得分、合规质量扣分、专项加分。2023年专业质量得分超过40分的共3家：开源证券、中万宏源、中信证券。其中开源证券、中万宏源保持2022年较高专业质量得分的水平，中信证券由2022年的20.48分快速上升至42.12分，北交所业务得分提升较多。合规方面，2022年扣分70家，2023年降低至57家，证券公司合规意识有所增强。此外，2023年券商分类评价也更加注重坚持合规导向，传递强化全面合规风控的鲜明信号。2023年执业质量评价新增专项加分项，有专项加分的共34家，5分及5分以上的10家，中信建投专项加分最高，达到10分。我们认为执业质量评价有助于引导证券公司积极参与北交所、新三板市场建设，持续加大业务投入、规范执业质量，持续提升创新型中小企业的服务能力。
风险提示：相关政策变化的风险、宏观环境变化的风险、市场情况变化的风险