风神股份: 风神轮胎股份有限公司2024年度以简易程序向特定对象发行股票方案论证分析报告内容摘要

（原标题：风神轮胎股份有限公司2024年度以简易程序向特定对象发行股票方案论证分析报告）

风神轮胎股份有限公司2024年度以简易程序向特定对象发行股票方案论证报告

一、本次发行股票的背景和目的

1. 背景
2. 国家产业政策支持：高性能巨型工程子午胎属于国家重点支持的产品类别，符合国家创新驱动发展战略。
3. 市场前景广阔：全球工程胎整体市场子午化率逐步提升，巨型工程子午胎市场需求旺盛，市场规模较大，未来市场空间增长显著。

4. 国产化进程加速：国内轮胎企业在巨胎领域持续进行研发投入及技术创新，逐步填补了我国巨胎研发制造领域的空白，产品已开始批量出口至海外市场。

5. 目的

6. 提高生产规模，增强中高端产品市场竞争力：公司巨型工程子午胎处于供不应求的状态，现有生产能力不能满足市场需求，本次募投项目旨在提升公司优势产品的产能。
7. 优化资产负债结构，增强公司资金实力：通过本次发行，公司可以更好地满足业务扩张的资金需求，改善资产负债结构，提升综合竞争力。

二、本次发行证券品种选择的必要性

1. 证券品种选择

2. 本次发行证券选择的品种系以简易程序向特定对象发行股票，发行股票种类为境内上市人民币普通股（A股），每股面值为人民币 1.00元。

3. 选择简易程序的必要性

4. 满足募集资金投资项目的资金需求：本次募集资金拟用于高性能巨型工程子午胎扩能增效项目，符合国家政策要求及产业发展趋势。
5. 适合现阶段选择的融资方式：公司处于稳定增长期，业务发展较快，资金需求量较大，通过向特定对象发行股票进行融资能使公司保持较为稳健的资本结构，减少未来的偿债压力。

三、本次发行对象的选择范围、数量和标准的适当性

1. 发行对象选择范围

2. 本次发行对象为不超过 35名（含 35名）特定投资者，包括符合中国证监会规定的证券投资基金管理公司、证券公司、信托投资公司、财务公司、保险机构投资者、合格境外机构投资者（QFII），以及符合中国证监会规定的其他法人、自然人或其他合格的投资者。

3. 发行对象数量

4. 本次最终发行对象的数量不超过 35名（含 35名），发行对象的数量符合《注册管理办法》等法律法规的相关规定。

四、本次发行定价的原则、依据、方法和程序的合理性

1. 定价原则及依据

2. 本次发行股票的定价基准日为发行期首日，发行价格不低于定价基准日前 20个交易日公司股票交易均价的 80%，且不低于本次发行前公司最近一期公告的归属于上市公司普通股股东的每股净资产。

3. 定价方法和程序

4. 本次发行定价方法和程序均根据《注册管理办法》等法律法规的相关规定，已经由公司 2023年年度股东大会审议通过授权公司董事会根据竞价结果与保荐机构（主承销商）协商确定发行价格。

五、本次发行方式的可行性

1. 发行方式合法合规

2. 本次发行符合《公司法》《证券法》《注册管理办法》《上海证券交易所上市公司证券发行上市审核规则》《证券期货法律适用意见第 18号》等法律法规、规范性文件的规定。

3. 确定发行方式的程序

4. 本次发行已经公司 2023年年度股东大会授权和第九届董事会第二次会议审议通过，履行了必要的审议程序和信息披露程序。

六、本次发行方案的公平性、合理性

1. 方案的公平性、合理性
2. 本次发行方案充分考虑了公司目前所处的行业现状、未来发展趋势以及公司的发展战略，有利于公司持续稳定的发展，符合全体股东利益。

七、本次发行对原股东权益或者即期回报摊薄的影响以及填补的具体措施

1. 摊薄即期回报的影响

2. 本次发行完成后，由于公司的股本总额会有所增加，而募集资金投资项目的预期收益需逐步释放，若公司的利润在短期内不能得到相应幅度的增加，则预计公司每股收益将受到影响，公司股东即期回报存在被摊薄的风险。

3. 填补措施

4. 加强募集资金管理，确保募集资金规范和有效使用。
5. 加快主营业务的拓展，提高公司的竞争力。
6. 进一步优化经营管理和提升经营效率。
7. 完善利润分配政策，重视投资者回报。

八、结论

本次以简易程序向特定对象发行具备必要性与可行性，本次以简易程序向特定对象发行方案公平、合理，符合相关法律法规的要求。本次募集资金投资项目的实施，能够进一步提升公司的核心竞争力和抗风险能力，提高盈利水平，有利于公司的可持续发展。