国际能源与ESG周报：中国2024年上半年核发绿证4.86亿张，美国PJM电价拍卖创新高

（以下内容从海通国际《国际能源与ESG周报：中国2024年上半年核发绿证4.86亿张，美国PJM电价拍卖创新高》研报附件原文摘录）
核心观点：
中国：1）天然气：本周期中国LNG到岸价及市场价较上周上涨。2）电力：国家能源局：2024年上半年核发绿证4.86亿张，同比增长13倍。3）储能锂电：截至2024年上半年，我国新型储能已投运装机超44.44GW/99.06GWh，同比增长超40%。4）光伏：6月新增装机23.33GW，同比达35.56%。5）风电&电网：2024年1-6月份风电新增装机25.84GW，同比增加近12.4%，电网投资完成额2540亿元，同比增长达23.7%，景气度持续。6）ESG：领先的清洁能源技术生产商三一重能成为ChinaESGAlliance成员。
美国：1）天然气：美国天然气期货价格较前一周继续下跌，天然气库存环比增加。2）电力：美国主要地区电力平均现货价格为$70.78/MWh，较上周上涨90.89%。3）储能锂电：美国能源部宣布资助6300万美元资金促进电池回收。4）光伏：美国奥克兰港务委员会批准了1930万美元用于购买太阳能电力。5）风电&电网：美国海洋能源管理局（BOEM）发布了美国马里兰州海上风电项目的最终环境影响声明（EIS）6）ESG：微软宣布从北加州西部河流保护协会的蓝溪改善森林管理项目购买80,000吨碳（碳去除量）。
欧洲1）天然气：欧洲天然气期货价格较前一周明显上涨，天然气库存环比继续增加。2）电力：本周欧洲地区电力市场日前交易价格走势分化。3）储能锂电：葡萄牙拨款78亿元资金促进储能部署。4）光伏：西班牙生态转型和人口挑战部（MITECO）已向283个可再生能源项目授予了建设授权许可（AAC），总计28GW。其中239个是光伏项目，规模为24.8GW。5）风电&电网：英国DoggerBank海上风电场一期工程DoggerBankA阵列电缆已全部安装完毕；法国电力传输系统运营商（RTE）表示上半年净电力出口量达到创纪录的42TWh6）ESG：BBVA在可持续业务方面取得了新的里程碑，在2024年第二季度实现了260亿欧元的资金流入。
印度：1）天然气：印度7月份的液化天然气进口量或将高于6月份。2）电力：印度500MW增殖快堆获准装料。3）储能锂电：印度SECI启动2GW光伏与4GWh储能配套招标。4）光伏：印度太阳能公司（SECI）启动2GW太阳能光伏与4GWh储能的招标。5）风电&电网：截至2024年上半年，印度太阳能发电占可再生能源发电总量的49.65%。6）ESG：全球能力中心(GCC)正在推动ESG计划，印度有1,600多个中心，预计到2025年将达到1,900个，市场规模达到600亿美元。
日韩：1）天然气：日韩天然气期货价格较前一周上涨。2）电力：东京电力第一季度营业收入为14,925亿日元，同比减少了1,226亿日元。3）储能锂电：J-Power完成2.3亿美元收购澳大利亚储能企业Genex。4）光伏：韩国最大的浮动光伏设施竣工。5）ESG：日本与太平洋岛国的会谈重点关注气候问题。
东南亚及其他地区：1）电力：美国与新加坡签署核能合作协议。2）储能锂电：菲律宾储备市场商业化全面恢复。3）ESG：牙买加证券交易所发布绿色、蓝色和可持续债券指南，以吸引6亿美元投资。
投资建议：
中国企业作为主要供货商有望在欧美能源结构转型过程中充分受益。建议关注具备海外布局先发优势以及新技术储备充分的头部电池厂商；盈利水平保持高位以及在手订单充足的海外大储头部企业；关注价值量较高的海缆企业、塔筒企业及头部电力一、二次设备企业。
风险提示：
欧美新能源政策推进不及预期；欧洲电力市场改革不及预期；地缘政治风险，导致传统能源品价格波动。