2019q1公募基金计算机板块持仓跟踪:持仓比例上升0.72个百分点,集中度明显下降

2019Q1计算机板块公募持仓比例上升0.72个百分点 2019Q1计算机板块公募基金持仓比例上升0.72个百分点,依旧超配。以公募基金重仓持股统计,2019Q1 公募基金重仓持有计算机板块市值总计484 亿元,占同期公募基金股票市值1.95 万亿的2.37%,相比2018Q4 的2.12%上升了0.25 个百分点,是近三年以来的第三高水平。同期公募基金重仓持股占公募基金股票市值的47.4%,假设计算机板块重仓持股占比跟股票市场一样,那么对应2019Q1 计算机板块公募基金持仓比例为5%,环比2019Q4 的4.28%上升0.72 个百分点。而同期计算机板块流通市值1 万亿,占全部A 股流通市值35.24 万亿的2.86%,计算机板块整体超配2.14 个百分点。 重仓持有前十大个股及持仓比例分别是恒生电子(0.25%)、广联达(0.20%)、航天信息(0.12%)、同花顺(0.11%)、启明星辰(0.10%)、中科曙光(0.09%)、科大讯飞(0.08%)、美亚柏科(0.08%)、恒华科技(0.08%)、华宇软件(0.08%),与2018Q3 前十大个股重叠7 个。

持仓集中度明显下降 重仓持股比例下降,持股个数数量上升,持仓集中度下降明显。2019Q1 公募基金重仓持有计算机板块比例由2018Q4 的2.12%上升到2.37%,持股个数由97 只上升到109 只,前十大个股的持仓比例由1.17% 上升至1.18%略有提升。而看前十大重仓股,2019Q1 公募基金重仓持有计算机板块前十大个股市值共242 亿元,占同期计算机板块重仓持有市值的49.9%,相比2018Q4 的55.2%下降明显。2019Q1 计算机板块指数整体上涨超过47%,呈现明显板块性行情,因此公募机构持仓结构更为分散。 持股个数数量明显回升。从持股个数来看,2019Q1 公募基金重仓持有计算机板块个股109 只,占全行业198 只的55%,相比2018Q4 的49% 回升了6 个百分点。这一比例是2017Q2 以来的最高水平,回到2017Q1 的56%的水平。这一数据自2016 年以来呈持续下降态势,2019Q1 则是连续第三个季度回升。

风险分析: 市场风险偏好下降带来的系统风险。