传媒互联网行业周报:借势起舞,维持九月策略看多观点

上市公司重要变化:【百视通、东方明珠】媒体报道称重组方案为合二为一,尚世影业、东方购物等文广旗下诸多优质资产亦将注入;【上海钢联】拟非公开发行股票数量不超过2500万股,募集资金总额不超过60,000万元,将全部用于电商区域分中心项目和归还银行贷款;【华谊兄弟】发行2014年第二期短融资券,面值3亿元,期限365天,信用等级为A-1;【松辽汽车】拟非公开发行股票609,259,200股;募集资金总额39.48亿元, 23.2亿元用于收购耀莱影城100%的股权、14.28亿元用于收购都玩网络100%的股权;耀莱影城承诺2014-2016年度净利润分别不低于1.45亿元、2.20亿元、3.10亿元,对应PE 分别为16倍、10.5倍和7.5倍;都玩网络承诺2014-2016年度净利润分别不低于1.02亿元、1.32亿元、1.63亿元,对应PE 分别为14倍、10.8倍和8.8倍;

行业要闻:【重大融资并购】新沃基金申请设立,新沃资本与奇虎360子公司奇付通分别持股70%和30%;东方证券、海通证券和宁夏中银绒业分别从盛大互动购买23%、20%、15%A 类普通股,春华资本、完美世界等退出财团【游戏】2014Q2我国移动网游用户数量3.22亿人,同比增长88.0%;【移动互联网】苹果、通用联手打造iPhone支付系统;百度推出“直达号”转型移动互联网;【影视】广电总局要求10月后继续调整排播,播出“五个一工程”奖入选电视剧;【互联网金融】搜狐推出搜易贷聚焦民间小微借贷,年利率在8%-12%。

走势回顾:上周传媒板块指数上涨5.33%,上证综指和深证成指分别上涨4.93%和4.75%,创业板指同期上涨4.59%。板块涨幅前三分别是张化机(61.26%)、拓维信息(24.21%)和中体产业(24.12%),涨幅后三分别是视觉中国(-2.77%)、华闻传媒(-2.74%)和顺荣股份(-1.89%)。

安信策略:结合基本面和催化剂,今年传媒投资强调灵活,波动中灵活操作,九月份可以更加乐观,关注组合:乐视网、华录百纳、人民网、当代东方、顺网科技、顺荣股份、游族网络、奥飞动漫、华策影视、光线传媒、科冕木业、东方财富、蓝色光标、省广股份、华谊嘉信、三六五网、利欧股份、新文化、华谊兄弟。继续关注天龙集团(停盘百视通、华策影视、掌趣科技、联建光电、互动娱乐)。

风险提示:宏观经济整体影响,板块估值较高,政策支持不确定性。