信达卓越推精选组合:未来3个月最看好的公司精选

本期【卓越推】共推荐公司5家,分别是海信科龙,惠博普,利德曼,海马汽车,数字政通。

本期特点:基本面较为稳健,兼顾周期、非周期类个股。

策略每周观点:我们认为目前资金面仍然是影响市场的主导因素,一方面短期内宽松的银行间市场流动性在春节前后面临再次收紧的压力,另一方面持续发行的新股对市场资金和信心形成双重打击,近期市场维持弱势的可能性较大,建议采取防御性策略,可适当配置家电、汽车、医药等消费型行业,以及TMT、环保等成长性行业龙头。近期宏观经济数据和上市公司盈利格局变化不大,从路演反馈的情况来看,投资者对于2014年信用风险担忧持续上升,在主题投资机会缺失的情况下对于已上市股票配置动力不强,资金面供需状况对市场波动产生决定性作用。正式开闸的新股对A股市场尤其是主板市场造成较大的负面影响,而新股超预期的高发行价格以及奥赛康暂缓发行风波导致投资者对股票市场的信心持续减弱。接下来两周内,银行间市场由于季末结束得到缓解的资金压力将因春节假期导致的现金需求增加而再度上升,43只新股将启动发行程序,其中包括1月17日启动新股申购、募资超过百亿的陕西煤业。尽管12日晚间证监会公布施行《关于加强新股发行监管的措施》导致部分公司暂缓发行,但市场流动性仍将难有明显改善。

本期调整变动:无。

上期总结评述:上期【卓越推】涨幅为-0.42%,相对沪深300的超额收益0.78%;其中上涨有2家,下跌有3家,数字政通涨幅最大,为6.12%,利德曼跌幅最大,为-5.33%。自2014-1-1推荐以来,【卓越推】累计绝对收益为-0.42%,累计超额收益为6.09%。