(原标题:中煤能源获首创证券买入评级,煤炭产销量稳步增长,未来分红提升空间大)
3月24日,中煤能源获首创证券买入评级,近一个月中煤能源获得9份研报关注。
研报预计公司2024年-2026年归母净利润分别为202.1/224.3/241.3亿元。研报认为,公司作为煤炭大型龙头企业,销售结构中长协占比高,未来产能稳步增长,当前估值较低,继续维持公司买入评级。2023年公司煤炭产能稳步增加,大海则2000万吨产能的动力煤煤矿通过竣工验收,东露天煤矿和安家岭煤矿实现1000万吨/年产能核增,里必煤矿和苇子沟煤矿建设稳步推进,未来产能仍将保持增加,凸显公司煤炭业务成长性。根据2023年度公司利润分配方案,拟派发现金股利58.60亿元,占公司2023年归母净利润的30%,对应每股股利0.442元(含税),以2024年3月21日收盘价11.41元测算,股息率3.87%。
风险提示:下游需求减少,进口煤大幅增加,煤价超预期下跌,在建项目不及预期等。
本文源自:金融界
作者:研报君