国科天成: 国泰君安证券股份有限公司关于公司首次公开发行股票并在创业板上市的上市保荐书内容摘要

（原标题：国泰君安证券股份有限公司关于公司首次公开发行股票并在创业板上市的上市保荐书）

国泰君安证券担任国科天成科技股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的保荐机构。国科天成科技股份有限公司注册资本为134,569,431元，法定代表人为罗珏典，公司成立于2014年1月8日，由有限公司转型为股份公司的时间为2021年1月6日，办公地址位于北京市海淀区北清路81号一区4号楼9层901室。

公司拥有多项专利，包括发明和实用新型专利，涉及光学镀膜材料的制备、激光晶体棒端面加工、可见光红外双光融合方法、空间坐标标定系统和方法、多载荷数据采集及存储装置、图像增强系统及方法、可变光阑调节机构、热成像瞄准镜、手持热成像观察仪、瞄准跟踪装置、热像仪结构、图像成像调节结构、相机结构、密封壳体、红外探测器振动工装等。

公司面临的风险包括实际控制人持股比例较低可能导致控制权转移、经营规模扩张带来的管理挑战、市场竞争加剧、宏观经济环境变化对军用市场需求的影响、信息豁免披露可能影响投资者判断、法律法规及行业政策变化、募投项目实施不确定性、新增折旧摊销影响盈利能力、发行失败、净资产收益率和每股收益摊薄以及二级市场股票价格波动等。

公司光电业务保持高速增长，与老客户保持稳定关系的同时，新增客户数量和收入贡献持续增长。公司已开始大量使用国产探测器和镜头替代进口型号，实现了关键零部件的国产化供应，采购渠道稳定。公司业绩具有成长性和持续性，符合创业板行业领域和定位相关要求，满足国家产业政策。然而，公司也面临技术迭代风险、技术人才流失风险、核心技术泄密风险、实际控制人持股比例较低风险和经营规模扩张引致的管理风险等。