台州银行小微金融之路“遇坎”：罚单密集落地，前三季度业绩双降

证券之星 赵子祥

临近2025年末，深耕小微金融领域三十余年的台州银行陷入多重经营困局。近两月内，该行及杭州分行接连收到监管罚单，内控管理不审慎、信贷“三查”不到位等合规问题集中暴露，更有责任人被终身禁止从事银行业工作，内控短板持续凸显。

证券之星注意到，与此同时，该行资产质量承压加剧，2024年不良贷款率时隔四年突破1%，拨备覆盖率大幅收缩；2025年前三季度营收、净利润同比双降，业绩增速几近失速。这家区域性城商行以其自身内控与风控的结构性难题，成为小微金融模式在经济周期波动中承受考验的典型样本。

近两月接连受罚加剧内控隐忧

临近2025年末，台州银行合规问题开始接连暴露，11月25日，国家金融监督管理总局台州监管分局披露处罚决定书显示，台州银行因内控管理不审慎被罚30万元，责任人倪嘉璞遭终身禁止从事银行业工作。

仅一个月后，台州银行杭州分行再领罚单。12月26日，浙江监管局以“贷款三查不到位、信贷资金未按约定使用”为由，对其罚款30万元。“三查”是信贷风控核心环节，资金挪用直指流向管控失效，两项违规均指向信贷全流程漏洞。

回溯近年，台州银行合规问题频现。2024年4月，其因理财业务整改不实、同业投资管理不规范等9项违规，被台州监管分局罚385万元，两名管理人员遭警告；2024年1月，杭州分行因信贷管理违规被罚185万元。在不足两年时间内，台州银行累计罚超445万元，违规事由覆盖理财、信贷、内控等核心经营环节。

业绩滑坡叠加资产承压

公开资料显示，台州银行创立自1988年的路桥银座金融服务社，是全国首家以市场化方式组建的城市商业银行。目前，全行拥有470余家分支机构，网点覆盖浙江省全辖，在北京、重庆、深圳、江西赣州以及浙江三门、景宁等地主发起设立了7家“银座系”村镇银行。

作为地方法人机构，台州银行深耕台州本地，截至 2024 年末，该行存、贷款在台州市的市场份额分别为12.48%和5.79%，在当地金融体系中具有较为重要的地位。

中诚信国际于今年7月份发布的台州银行2025年度跟踪评级报告显示，台州银行资产质量有所承压，2022-2024年，其不良贷款率从0.90%降至0.88%后，2024年陡升至1.10%，为2020年以来首破1%。

报告显示，2024年该行新发生不良贷款32.64亿元，同比增加7.41亿元。为此该行强化与司法部门沟通联系，创设“预执废精准分流”处置新模式，加大清收及核销力度，全年累计化解不良贷款26.23亿元，其中现金清收17.24亿元，核销8.00亿元，非重组上调1.00亿元。

截至2024年末，该行不良贷款余额和不良率均较年初有所上升，存量不良主要集中在批发零售业及制造业，子行业较为分散且户均余额较小。

作为风险缓冲的拨备覆盖率同步收缩，2023年该指标为360.09%，2024年降至310.26%，单年降幅近50个百分点。拨备收缩既削弱风险抵御能力，也压缩利润调节空间。

2025年，台州银行的业绩颓势更加明显。公开财报数据显示，今年前三季度台州银行营收84.32亿元，同比降11.44%，为近十年同期首负；净利润27.74亿元，同比降超20%，利润跌幅约为营收两倍。其中一季度净利润仅6.27亿元，同比骤降58.83%，增长动能几近失速。

业绩滑坡源于小微模式的周期脆弱性。台州银行贷款高度集中于本地小微客户，此类客户抗周期能力弱，2024年以来区域制造业、商贸业波动直接传导至资产质量。

上述跟踪评级报告中亦显示，由于宏观经济增速放缓背景下小微客户信贷需求疲软，同业竞争加剧，叠加并表村镇银行信贷规模收缩影响，截至2024年末，该行合并口径一般公司贷款增速有所放缓，个人经营性贷款及消费性贷款均有所减少。

从顶格禁业罚单到业绩双降，从不良破一到拨备收缩，台州银行2025年的困局，是小微金融模式在周期中的集中考验。内控结构性缺陷既触发监管惩戒，也加剧资产质量波动；高度依赖小微客户的业务结构，使其在区域经济波动中缺乏缓冲。

当前台州银行核心一级资本充足率仍达13.50%，具备一定风险抵御基础，但拨备收缩、利润下滑、风控漏洞的叠加，使其需同时推进内控修复与业务转型。对于这家深耕小微市场二十余年的城商行而言，如何在保持特色的同时补全风控短板，平衡规模扩张与质量管控，是其日后能否行稳致远的关键。(本文首发证券之星，作者|赵子祥)