年报爽约触红线 新三板“质控”升级

除加强年报披露监管外，近期股转系统在对挂牌企业的纪律处分方面也是重拳出击。仅今年6月，股转系统就对时空客、白兔湖、ST哥伦布、族兴新材以及主办券商华林证券实施了纪律处分。其中，2014年至2016年期间，时空客存在资金占用、信息披露违规、提前使用募集资金等行为；2015年至2017年期间，白兔湖在五次股票发行中累计存在六次提前使用募集资金行为；2016年，ST哥仑步存在信息披露违规行为。股转系统希望各市场主体从中吸取教训，挂牌公司应引以为戒，诚实守信，规范运作，真实、准确、完整、及时地履行信息披露义务，完善公司治理，主办券商应勤勉尽责履行持续督导义务。

对于股转系统此次掀起的年报监管以及纪律处分风暴等，中国证券报记者联系了多家“榜上有名”的新三板企业。采访发现，不少年报未能及时披露的企业存在相应的经营风险。众多上榜企业投资者联系不顺畅，电话无人接听甚至是无法打通的情况不在少数。在能联系上的挂牌企业中，在对接相关信息的时候，多是不够专业、规范。

新三板市场部分公司的“乱象”也让主办券商、会计师事务所等同样芒刺在背。“作为主办券商，我们也很受伤。坚持持续不断地督导新三板企业进行内部治理优化、规范进行信息披露。但新三板公司良莠不齐，有些企业大股东、董监高等并没有领会新三板市场的市场法则和实际意义，离管理科学、运行合理、信息公开透明的公众公司有很大的差距，仍需要在市场中多加历练。对于一些涉嫌违法违规，影响相对恶劣的公司，监管部门唯有铁拳出击才能为市场创造良好的发展环境，让我们主办券商等跳出一些无休止的负循环。”有新三板企业主办券商人士对记者表示。据其介绍，遭遇新三板“劣质”企业烦恼的主办券商，在资金、品牌影响等方面损失不小。