中科招商4个月三轮定增募资90.37亿元

4月24日晚间，中科招商发布股票发行认购公告，共有15名特定投资人已向该公司表达了认购意向，部分投资人已与该公司签署有关协议，合计认购股份1.95亿股，募集资金达35.1亿元。《证券日报》记者注意到，在短短一个月时间，中科招商已经完成两轮定增，合计募资85.42亿元；再加上1月份的4.95亿元现金定增，中科招商已经完成三轮定增，合计募资达90.37亿元。

“公司2014年年底授权的90亿元定增额度快速用完，这个定增金额放到主板市场也是非常大的。”中科招商内部人士对《证券日报》记者表示，中科招商改变了投资人对新三板都是小公司的印象，巨额融资快速完成也提升了新三板对大型优质公司的吸引力。

业内人士同时对记者表示，新三板公司融资能力增强，已经与主板公司相媲美，中科招商巨量融资后，其吸引力会大大加强，市场交投将会非常活跃。不过，中科招商90亿元的定增解禁后，相应会对做市商提出更高要求。据记者了解，目前中科招商为协议转让，但正在研究推出做市商交易的时机，且已经有多家券商与中科招商进行了接触和沟通，并递交了合作意向。

1个月完成两轮定增

据中科招商4月24日公告，根据本次股票发行方案，本次发行的价格为每股18元，本次发行拟对不超过15名特定投资人定向增发股份不超过1.95亿股，募集资金不超过35.1亿元。发行对象应为符合投资者适当性管理规定的自然人投资者、法人投资者及其他经济组织及监管机构认定的相关金融产品。截至4月24日，15名投资人已向公司表达了认购意向，认购股份1.95亿股，认购资金合计35.1亿元，部分投资人已与公司签署有关协议。

《证券日报》记者注意到，中科招商已经完成三轮定增，除了1月份的4.95亿元的现金定增外，在4月份，中科招商已经完成两轮定增，合计募资85.42亿元。其中，在4月9日晚间，中科招商发布股票发行认购公告，32名投资人认缴股份数合计27957.6万股，认购金额合计50.32亿元。

“公司2014年年底授权的90亿元定增额度快速用完，这个定增金额放到主板市场也是非常大的。”中科招商内部人士对此表示。

业内人士同时表示，新三板公司融资能力增强，已经与主板公司相媲美，中科招商90亿元的定增解禁后，相应会对做市商提出更高要求。据记者了解，目前中科招商为协议转让，但该公司正在研究推出做市商交易的时机。随着做市交易的实施，以及未来有望实施分层管理和竞价交易，新三板流动性将得到提高。

国开泰富国寿安保现身

翻开中科招商4月24日的认购投资者名单，《证券日报》记者发现，这轮定增与第二轮的定增有个很大差别，这轮定增认购名单中只有1个自然人，而在第二轮则有11名自然人。

据观察，在中科招商的这轮定增中，大业信托·新三板2号投资集合资金信托计划(查询信托产品)认缴4777万股，认购金额为85986.00万元，认购额度最大；宽客新三板1号基金紧随其后，认缴2055万股，认购金额为36990.00万元；光大掘金三板2号集合资产管理计划认购额度排名第三，认缴1766万股，认购金额为31788.00万元。此外，上海东虹桥金融控股集团有限公司、前海开源资产恒通3号新三板专项资产管理计划、华福证券有限责任公司认购金额均超过2亿元。

“4月24日定增和4月9日的定增最大的不同是，第三轮定增认购名单中只有一个自然人，说明这次挑选的都是有战略合作意义的合作方。”上述业内人士对《证券日报》记者分析道。中科招商内部人士表示，海通证券(此次认购786万股，认购金额为1.41亿元)、华福证券均直投进来，国开泰富、国寿安保属于国字头机构的资管计划，其他也均是较有名气的机构投资者。

《证券日报》记者注意到，大业信托以新三板信托计划两次认购中科招商定增股份，合计认购13亿元，成为最大认购方。除本次大业信托·新三板2号投资集合资金信托计划外，大业信托·新三板1号投资集合资金信托计划在中科招商第二轮定增中认购股份2446万股，认购额44028万元。

此外，国开泰富-中科招商-定增资产管理计划、国寿安保-国保新三板2号资产管理计划分别认购中科招商定增股份758万股、660万股，认购额度分别为13644.00万元、11880.00万元，在此轮定增认购额榜单中位居第12名、第13名。