每日晨报

（以下内容从中国银河《每日晨报》研报附件原文摘录）
银河观点集萃：
ESG： 2024 年中期策略： ESG 标准化进程加快，中国 ESG 开启新篇章。 ESG监管政策不断趋严，上市公司 ESG 信息披露正由自愿披露逐渐向强制披露演变， ESG 报告将成为与财务报告同等重要的公司“第二张报表”。随着可持续披露准则体系的逐渐统一规范，为投资者提供了更加清晰和一致的评价框架，有助于吸引更多的国内外投资。目前披露存在的质量不高、信息可比性低和透明度不够等问题必然会得到改善，非财务因素的重要性在长期来看愈发重大，隐含企业竞争力、经营力、影响力等隐形价值，进一步激发资本市场对可持续投资的热情。
通信： 2024 年中期策略： AI 为基算力为石，科技变革浩瀚星辰。 1H24 回顾：随业绩提升通信指数有所回暖，人工智能仍是重点关注方向。 2H24 展望： AI算力产业链高景气度，卫星互联网方兴未艾。子行业方面建议关注 CT 向 ICT及云业务发展的通信运营商、技术壁垒较高及迭代周期较快的光通信以及大发展元年的卫星互联网。个股方面建议重点关注中国移动、中际旭创、新易盛等。
电子： 2024 年中期策略：发展新质生产力，聚焦科技制造业。 AI 基础设施：存力与算力齐飞。 AI 智能终端：新一轮创新周期揭幕。跟随下半年的两条主线，我们建议关注：兆易创新、沪电股份、深南电路、北方华创、三环集团。
计算机： 2024 年中期策略： AI 催化数字基建新周期，把握云到端机遇。在新“国九条 ”政策引领下，资本市场将迎来改革深化，下半年政策预期较强，推动科技股“乘势而上 ”。建议布局兼具高成长性和确定性的投资机会，包括如技术出海、 AI 服务器、视频显控算法龙头、优质顺周期工业软件、边缘算力等龙头企业。
传媒： 2024 年中期策略：内生外延，稳中求进 。内生稳健精进，外延积极拓展，把握下半年三重机遇。 1. 港股互联网：头部互联网公司盈利改善预期加强，投资性价比凸显，建议关注各项业务均稳健增长，基本面稳固的腾讯控股；后续业绩有扭亏机会的互联网视频平台公司哔哩哔哩等； 2.出版行业：出版业将加速数字化、个性化、定制化、智能化发展， AI+出版、研学业务等新增量将为行业带来全新机遇，叠加央企市值管理或将纳入考核，建议关注：基本面稳健且具有一定业务增量空间的山东出版、南方传媒等； 3.影视院线行业：优质内容始终是行业稀缺资源，建议关注 AI 赋能下的游戏和影视院线公司：内容储备丰富的神州泰岳、恺英网络、光线传媒、万达电影等