基于沪深300指数：支持向量机在股票择时中的应用

策略逻辑本策略采用机器学习中的支持向量机模型对沪深300指数进行择时。策略最终采用换手率、ADTM、ATR、CCI、MACD、MTM、ROC、SOBV、STD26、STD5、两融交易额占A 股成交额（%）、前一周收益率12个指标作为特征向量，用训练集数据训练模型，并对未来市场趋势进行预判。

策略自2020年以来表现采用支持向量机对沪深300指数进行周度择时，策略在2020-01-02至2022-08-19的表现如下：沪深300指数：期末净值为1.02，累计收益为2.13%，最大回撤为32.70%；单向做多策略：期末净值为1.24，策略累计收益24.38%，超额收益率为22.25%，最大回撤为18.55%；双向多空策略：期末净值为1.51，策略累计收益51.44%，超额收益率为49.31%，最大回撤25.24%。

策略自2022年以来模拟实盘交易表现策略自2022年以来（2022-01-04至2022-08-26）单向做多策略期末净值为0.83，双向多空策略期末净值为0.81，沪深300指数期末净值为0.84，单向做多和双向多空策略相对300ETF 的超额收益率分别为-1.77%和-3.28%。

策略择时预测模型对未来一周（2022-08-29至2022-09-02）进行择时，结果显示为卖出，即单向做多策略空仓，双向多空策略卖出指数。

市场概览及投资建议上周沪深300指数下跌1.05%。上周市场成交量、换手率略有上升； CCI顺势指标和MTM 动力指标仍为负值，策略建议卖出指数。

风险提示市场环境变动风险，模型失效风险。

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