上周地产股出现一定幅度调整,但并没有实质利空出台,市场也有一些传闻,例如房产税扩容,房地产税收的营改增,但后期都被证伪。我们认为未来政策加码可能性很小,而成交量虽然在四月份环比有所回落,但未来从环比变化将趋稳,企业的业绩预测也并不需要调整。近期板块的下跌提供较好的买入机会,建议增加地产仓位,推荐万科、保利、招商、金地、荣盛、金科、华业、北京城建等一二线龙头。