第34周股市资金跟踪:资金净流入20亿元,宏观流动性整体放松

上周市场情绪面略有改观。上周A股日均换手率0.52 %(前值0.57%);日均成交量246亿股(前值274亿股);日均成交额2531亿元(前值2764亿元)。两融交易占比为7.8%(前值8.0%);主板日均主动净卖出3.3亿元(前值净卖出159.3亿元);中小板日均主动净卖出11.5亿(前值净卖出50.1亿元);创业板日均主动净卖出9.6亿元(前值净卖出39.1亿元)。上周新增投资者数量为23.04万(前值23.96万)。股指期货持仓量方面,上证50环比上升7.38%(前值上升50.25%),沪深300环比上升1.68%(前值上升86.62%),中证500环比下降3.56%(前值上升92.33%)。上周解禁691亿(前值239亿),本周解禁539亿。

上周市场资金净流入20亿元(前值净流出79亿元)。流入方面:公募基金新发行41.12亿元(前值7.33亿元);陆股通净买入115.57亿元(前值净卖出9.05亿元),从十大活跃个股所属行业看,净买入的前三行业是食品饮料(24.33亿元,前值净卖出1.22亿元)、非银行金融(17.85亿元,前值净买入3.90亿元)、房地产(3.62亿元);净卖出的行业是餐饮旅游(2.04亿元,前值净买入4.42亿元)、交通运输(0.56亿元)、医药(0.23亿元,前值净卖出7.21亿元)。流出方面:IPO融资规模15.44亿元(前值16.33亿元);交易费用上周净流出27.93亿(前值30.49亿);重要股东二级市场净减持9.56亿元(前值减持6.71亿元):上周无增持行业;减持前三行业分别是食品饮料(1.56亿元)、有色金属(1.42亿元)、机械(1.27亿元)。

宏观流动性方面:整体放松。短端利率方面,上周公开市场操作一周净投放1890亿元(前值净投放1765亿元);DR007、R007-DR007环比下降,其中DR007收于2.58%(前值2.65%),R007-DR007上周收于-0.0037%(前值0.0559%)。长端利率方面,1年期、10年期国债利率环比下降,5年期国债利率环比上升。1年期国债收益率收于2.84%(前值2.88%),5年期国债收益率上周收于3.41%(前值3.38%),10年期国债收益率上周收于3.63%(前值3.65%)。

风险提示:1、利率大幅上行;2、中国改革不及预期;3、美股大幅波动