第29周股市资金跟踪:资金净流出47亿元,宏观流动性短松长紧

上周市场情绪面仍在磨底中。上周A股日均换手率0.69%(前值0.68%);日均成交量285亿股(前值306亿股);日均成交额3260亿元(前值3547亿元)。两融成交占比为7.6%(前值7.3%);主板日均主动净卖出69.9亿元(前值净买入21.5亿元);中小板日均主动净卖出37.5亿(前值净买入3.2亿元);创业板日均主动净卖出35.1亿元(前值净卖出11.1亿元)。上周新增投资者数量为25.45万(前值23.40万)。股指期货持仓量方面,上证50环比下降4.66%(前值下降11.18%),沪深300环比上升4.56%(前值下降21.24%),中证500环比上升6.07%(前值下降22.44%)。上周解禁616亿(前值517亿),本周解禁734亿。

上周市场资金净流出47亿元(前值净流出70亿元)。流入方面:公募基金新发行7.56亿元(前值15.59亿元);上周陆股通净买入37.38亿元(前值净买入66.68亿元),从十大活跃个股所属行业看,净买入的前四行业是食品饮料(13.77亿元,前值净买入11.57亿元)、传媒(7.65亿元)、房地产(3.14亿元)、医药(2.26亿元,前值净卖出6.00亿元);净卖出的行业是电子元器件(3.69亿元)、家电(3.48亿元,前值净卖出2.26亿元)、餐饮旅游(3.45亿元),其他行业卖出不明显。流出方面:重要股东二级市场净减持13.18亿元(前值减持11.58亿元):增持前三行业为建筑(1.06亿元)、电子元器件(0.73亿元)、基础化工(0.49亿元);减持前三行业分别是房地产(5.66亿元,前值增持4.37亿元)、家电(4.62亿元)、传媒(2.00亿元,前值减持3.02亿元);IPO融资规模4.43亿(前值20.24亿);交易费用上周净流出35.96亿(前值39.20亿)。

宏观流动性方面:短松长紧。短端利率方面,上周公开市场操作一周净投放5400亿元(前值净回笼900亿元);DR007、R007-DR007环比下降,其中DR007收于2.62%(前值2.65%),R007-DR007上周收于0.03%(前值0.07%)。长端利率方面,1年期国债利率小幅下降,5年期、10年期国债利率小幅上升。1年期国债收益率收于3.05%(前值3.07%),5年期国债收益率上周收于3.29%(前值3.27%),10年期国债收益率上周收于3.51%(前值3.49%)。

风险提示:1、美股波动加大。2、中国经济周期超预期下行。