银行业16年年报及17年一季报总结:业绩增长乏力,不良有望企稳

损益表概览。2016年上市银行净利润增长1.85%,2017年一季度净利润增长2.78%,城商行表现好于大中型银行。受净利息收入拖累,营收增长普遍比较乏力。上市银行2016年计提拨备规模达到7858.19亿,同比增长16.72%,虽然拨备增幅低于上年,但拨备的力度并未减少。非息收入占比均在不断提高,在利率市场化、净息差压力增大背景下,上市银行均着力扩大非息收入来源。

资产负债表概览。以量补价,规模增速持续回升,2016年末上市银行资产规模同比增长13.41%,是近几年最高点。存贷款增速均在回升。2017年在金融去杠杆大背景下,上市银行规模增速较低,买入返售科目下继续压缩,2017Q1环比普遍为负增长。

上市银行净息差大幅收窄。由于降息后资产重定价以及“营改增”的影响,银行业净息差下滑较2015年更为明显。2016年四季度末,行业净息差2.22%,是近几年来的最低点。2017年一季度上市银行净息差降幅收窄,主要由于降息重定价的完成,营改增的影响减弱,预计半年报净息差同比降幅将继续收窄。

不良贷款率有望企稳。2017年一季度末,银行业不良贷款余额1.58万亿元,比年初增加673亿元,同比少增504亿元。不良贷款率为1.74%,比去年同期下降0.01个百分点。上市银行中不良率环比继续上升的仅有浦发、中信等几家,大多数银行均出现环比下降。从不良的前瞻指标看,2016年大多数上市银行关注类贷款占比在下降,减轻进一步转化成不良的压力,也是不良贷款压力有所减轻的信号。逾期90天以上占比上升的银行分化较大,虽然占比仍在上升,但相比上年增幅在下降,其中四大行和宁波、北京趋于稳定。