计算机行业SaaS专题周报:全球云计算市场或现寡头垄断,巨头发力布局

投资要点:

行情回顾:

上周软件与服务指数下跌4.53%,同期上证综指下跌2.25%,深证成指下跌1.95%,软件与服务指数表现均弱于上证综指与深证成指,板块处于深度调整。

行业分析:

1、全球云计算市场或现寡头垄断,巨头发力布局

(1)2016年24家超级运营商占全球云计算市场的68%、SaaS市场的59% 据Synergy Research Group研究,超大规模运营商正在积极增加其在主要云服务市场的份额,这个市场本身的增长速度就非常快。

Synergy追踪了24家超大规模运营商,2016年这些运营商占全球云服务市场的68%,包括IaaS、PaaS和私人托管云服务,其中占SaaS市场的59%。2012年时,上述运营商仅占云服务市场的47%。这24家超大规模运营商拥有近320个大型数据中心,大部分在多个国家设立大量基础设施。数据中心业务分布最广泛的云服务提供商包括亚马逊、微软和IBM。

(2)思科2016年在云协作市场占比15%,微软成为其主要挑战者

根据最新2016Q4财报数据,云协作市场领导者思科延续了前三个季度的市场份额,在第四季度市场份额保持15%。微软的市场份额保持持续上升,但仍比思科低2.5%。Avaya继续与IBM争夺第三名。

思科的市场份额增长在很大程度上是由于高于市场预期的内容解决方案以及自主研发的托管/云服务的增长。而微软继续在托管/云协作方面保持领先地位。除四大供应商之外,其他主要厂商包括AT&T,Verizon,Citrix,Polycom,Mitel,UNIFY和ALE。

(3)联络中心即服务(CCaaS)和视频即服务(VaaS)增长强劲

2016年,团队协作场景应用表现了特别强劲的增长,特别是联络中心即服务(CCaaS)和视频即服务(VaaS)。团队协作场景应用程序包括了思科的Spark和Slack等供应商。CCaaS强劲的市场需求推动了诸如Genesys / Interactive Intelligence,inContact和Five9等供应商的强劲增长; 而VaaS的增长则是由于市场采用率的上升,代表性厂商有Zoom和BlueJeans等供应商。上述新兴行业中具有不少颠覆性和高成长性的公司,不少于15家公司实现全年增长率超过20%。

关注标的:齐心集团、光环新网 风险提示:企业级服务推广不及预期,企业获客成本大幅提升,云服务安全风险