金融工程周报:大盘中盘价值料为下周强势风格

成交额:2017-03-13——2017-03-17当周,从全周成交总额来看,全A成交额继续回暖,本周增加约2294.60亿元,中小板成交额增加约455.60亿元,创业板成交额增加约428.49亿元。

同时,与前两周情况相反,本周主板资金净流出额度减缓,综合一周资金净流入情况,全A本周净流出额减少约196.83亿元,主力净流出额减少约218.42亿元。而中小板净流出额增加约8.34亿元,主力净流出额减少约30.43亿元,创业板方面,本周净流出额增加约34.69亿元,主力净流出额增加约51.11亿元。

基金份额:QDII基金份额较上周大幅减少约283.82亿份,同时市场上全部基金份额较上周增加约1404.43亿份。

融资融券:截止本周四,融资余额较上周五增加约111.94亿元,融券余额较上周增加1.98亿元。同时,融资买入额最大行业为SW有色金属,融券卖出额做多行业为SW银行。

银证转账:最新数据显示,银证转账净额较上一次统计减少约295亿元,证券市场交易结算资金较上一次统计减少约7亿元。

行业涨跌:本周涨幅最高的行业为建筑装饰(申万),一周换手率(基于自由流通股本)最高的行业为建筑材料(申万)。

2017-03-13——2017-03-17当周,仓位估测结果以及行业配置见表2。

本周各类型基金仓位变化幅度较小,从结果来看,出灵活配置型微幅减仓外,其他类型基金均继续小幅增仓,并且在主要配置上几乎没有发生改变。本周大中小创板块均震荡走强,最终偏股混合型和普通股票型基金净值增加数量为417(outof463)。

基于日收益率的HMM择时信号:上证综指判断为震荡看空;沪深300判断为震荡看空;ZZ500判断为一致看多;上证50判断为震荡。

收益率的MACD择时信号&择时因子:ZZ500得分5分。3月17日周五收盘短期动量转负,柱线反复,日K线横盘,周内资金流出较明显。

综合判断下周(3月20日—3月24日)得分5分,市场继续震荡;创业板指得分4分,柱线连续为负,周内资金流出显著,前几周强势走势料告一段落。综合判断下周(3月20日—3月24日)得分4分,短期料进入调整;HS300得分6分,价值逐渐恢复强势,大盘和中盘价值料成为下周强势风格。