环保行业周报:中小水利建设再获政策支持

一、上周回顾:本周环保指数涨8.52%,沪深300涨5.09%。

二、主要观点:

1、行业动态

(1)《支持贫困地区农林水利基础设施建设推进脱贫攻坚的指导意见》国家发展改革委印发关于支持贫困地区农林水利基础设施建设推进脱贫攻坚的指导意见,加快推进贫困地区重大水利工程建设。以加快国务院确定的172项重大水利工程建设为统领,优先启动实施贫困地区重大水利工程项目,不断巩固和提升贫困地区的防洪抗旱减灾能力和水资源保障水平。探索小水电产业扶贫模式。支持贫困地区合理开发小水电,重点选取部分水能资源丰富的贫困县,研究采取“国家引导、市场运作、贫困户持股并持续受益”的扶贫模式,建立贫困户直接受益机制。

近期市场有所企稳,预计水利建设类股票或将有较好表现,关注三峡水利、葛洲坝、安徽水利等。

(2)长沙获批国家循环经济示范城市。据了解,本次规划支撑项目共计26个,项目总投资94.35亿元。到2019年,将建成5个循环经济示范园区,构筑6条循环经济产业链,推进六大循环型社会建设工程。

通过国家循环经济示范城市的创建,不仅可以促进长沙市工程机械制造基地、国家储能材料和先进复合材料生产基地、国家智能制造产业基地、中部地区电子信息产业基地、华中地区生物医药生产基地等五大产业基地的建设,而且可以实现长沙全方位循环型社会的建设,并为全国省会城市在餐厨垃圾资源化利用、工程机械和汽车零部件再制造以及地下综合管廊建设等方面提供样板。

循环经济示范城市的建设创造新一轮环保需求,包括餐厨垃圾、危废治理、污水、土壤修复等,尤其是当地土壤修复再利用的模式有望取得突破,地处湖南的土壤修复龙头有望最先受益,关注永清环保。

2、推荐标的

永清环保:公司是湖南省的环保龙头也是国内土壤修复领域的龙头,地处土壤污染最严重的湖南地区,是政策及模式敏感性最强的标的。目前大气治理订单使得公司业绩相对较好,土壤修复将带来新的增长空间。

三峡水利:公司是重庆市万州区地方性电网,覆盖90%以上区域,拥有“厂网合一”电力企业。国家鼓励水利建设的大背景下,公司有望获得较多中小水利、水电的投资机会,提升电力的自给率。

3、季度策略:

环保股调整后仍值得中长线持有,特推出2016年环保行业投资策略,重点关注6各方面:(1)首推,十三五、海绵城市、PPP标的:*ST华赛、碧水源、津膜科技、中原环保、渤海股份、南方泵业等;(2)其次,景气持续向好的危废治理标的:东江环保、雪浪环境;(3)其三,固废及综合型环保龙头:盛运环保、中国天楹、桑德环境、深圳能源;(4)其四,埋伏土壤修复类个股:永清环保、高能环境;(5)其五,阶段性参与碳排放标的:凯迪生态、迪森股份、长青集团等;(6)最后,阶段性参与智慧环保标的:雪迪龙、聚光科技等。