电子行业周报:中韩自贸协定偏爱面板,可穿戴市场火爆异常

中韩贸易协定偏爱面板

6月1日,中韩两国在首尔签订《中华人民共和国政府和大韩民国政府自由贸易协定》,该协定预计在2015年年底前生效。协定生效后,双方超过90%的产品将在过渡期后进入零关税时代,但针对仍韩国进口的面板,我国将采取?8+2?方案,即8年内中国仍韩国进口面板的关税不变,仍然是5%,第9年开始关税降至2.5%,第10年才进一步降为零关税。面板是中国仍韩国进口的大宗商品之一,该方案的敲定避免了关税减克带来的进口增加的冲击,为正处于爬坡阶段的本国面板企业赢得了宝贵的发展时间和空间。在国家产业政策的支持下,在物联网的大潮下,本土面板企业有望把握住物联网时代的机遇,形成自己在全球市场中的竞争优势。据此,我们建议投资者密切关注京东方、TCL集团、诚志股份及面板产业链相关公司。

可穿戴设备市场火爆异常

市场研究公司IDC6月3日发布报告称,可穿戴设备销售连续第8个季度强劲增长,今年第一季度全球可穿戴设备销量达到1140万件,比去年同期的380万高了3倍,其中Fibit以390万件列居第一,国内小米手环销量280万件,位列第二,其次是Garmin、三星和Jawbone。仍一季度数据可以看出,智能可穿戴设备市场的火爆局面。智能穿戴设备作为一个新兴亊物,潜力巨大,许多企业为了赢得客户,不惜采用价格战,这反而直接刺激了消费者的需求,带动整个市场规模的上升,随着技术进步和产品性能的提升,预计渗透率会提高的更快,而一旦市场被培育起来,整个完整的生态链将会被缔造,机会巨大。据此,我们建议投资者关注产业链相关公司,如北京君正、中颖电子、欧菲光。

上周回顾:本周上证综指上涨8.92%,深证成指上涨9.62%,中小板指上涨6.80%,创业板上涨9.68%。本周中信电子指数跑赢大盘1.53个百分点,费城半导体指数本周跑输纳斯达兊指数2.53个百分点,台湾电子行业指数本周跑输MSCI台湾指数0.30个百分点。

关注组合:京东方、TCL集团、诚志股份、北京君正、中颖电子、欧菲光。

风险提示:经济前景不明,渗透率不及预期风险,成本上升风险。