2015年互联网行业投资策略报告之一:数据帝国

数字革命——当我们在棋盘的另一半

计算机、互联网的出现,将人类带入数字化时代,与工业革命、电力革命相比,数字化革命引发的爆炸力更强:它把社会发展带入指数级增长,工业与电力革命恰似“棋盘的第一半”,曾经幂指数的斜率曲线在摩尔定律面前又显得如此渺小,人类已经走到了“棋盘的另一半”。

推动人类进步的三大力量分别是:运算能力的大幅度提升、工具使用延伸了人体功能、神经网络的外化提升信息流通效率,摩尔定律与互联网加速了以上三大力量,数字效能的网络技术曲线正在全方位挑战或替代经济规模曲线和经验曲线。

当数字革命到来——它怎样影响我们?

数字化图书馆将替代传统图书馆,无人驾驶将替代人工驾驶,大规模网络教育将改变传统的教育体验,数字化的资源对接平台将大幅提升物流、房产的匹配效率,数字化制造可以渗透到医疗、建筑等多个方面,数字化烹饪可以让做饭变得更加简单,客厅的数字化将让我们的生活充满娱乐,数字化武器让战争成本变得极低,数字化与空间技术的结合让人类站在前人无法企及的高度来开发世界。

数字化思考——巨大创新背后的另一个审视逻辑

当我们沉浸在互联网带给人类林林总总的好处时,我们不禁疑问:网络业会不会如同工业革命、电力革命,也正处在棋盘的第一半?与之相比,更加宏大的数据网络、物联网络正在萌芽阶段,将演绎下一个“棋盘的另一半”?

而连接两者之间的必要通路是:不遗余力的将未被数字化的物体、商业流程不断进行数字化,因而,审视与观察逻辑可以建立两条主线——一条是千行百业现有的数字化程度以及数字化的难度,另一条是数字化后的市场收益到底有多大?

网络业的2015:愈演愈烈的大数据,拉锯在O2O,变局在物联网

BAT都加速布局大数据,从百度大脑、阿里云、腾讯大数据的平台布局到对优秀人才的争夺。

“无处不在”的BAT哲学,使得他们凭借资本的力量帮助广大的O2O行业标准化与数字化,但这个过程难免经历残酷的市场洗牌,而参与到该轮战役的不仅有已成功的互联网企业,还包括诸多PE/VC推动的创业企业。

基于数据的物物联网将会是未来行业的变局之数,这些领域里,BAT们也不再有先发优势,创新将会层出不穷,尽管他们当下还不成气候。

投资建议:选择在数据领域布局的平台公司

我们推荐百度BIDU(移动端布局完整,大数据技术优势明显);光启科学0439.HK(全球技术领先的空间通信服务商);航美传媒AMCN(高铁与航空WIFI新入口);诺亚财富NOAH(高端财富管理龙头);达内科技TEDU;正保远程教育DL(职业培训需求旺盛且稳健);好未来XRS(K12的排头兵);智美集团1661.HK(体育领域的O2O,通过赛事布局体育大数据);博纳影业(电影发行的O2O创新,整合制作发行全产业链)。