证券代码：301281 证券简称：科源制药 公告编号：2026-080
山东科源制药股份有限公司
关于终止募投项目并将剩余募集资金永久补充流动资金
的公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚
假记载、误导性陈述或重大遗漏。
山东科源制药股份有限公司（以下简称“公司”）于2026年10月22日召开
第四届董事会第二十五次会议，审议通过了《关于终止募投项目并将剩余募集资
金永久补充流动资金的议案》，综合考虑当前募投项目的实施情况，为充分发
挥募集资金使用效果，公司同意终止募集资金投入项目(以下简称“募投项目”)
生物制造数智柔性工厂项目，并将剩余募集资金永久补充流动资金。
根据《上市公司募集资金监管规则》和《深圳证券交易所上市公司自律监
管指引第2号——创业板上市公司规范运作》有关规定，本次终止募投项目并
将剩余募集资金永久补充流动资金事项尚需提交公司股东会审议。现将具体情
况公告如下：
一、募集资金基本情况
经中国证券监督管理委员会《关于同意山东科源制药股份有限公司首次
公开发行股票注册的批复》（证监许可〔2023〕362号）同意注册，并经深圳
证 券 交易 所同意 ， 公司首次 向社会公众 公开发 行人 民币普通股（ A股）
元，扣除发行费用89,961,225.68元，募集资金净额为人民币764,921,774.32
元。上述资金已全部到位，经信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）验证，
并于2023年3月30日出具XYZH/2023JNAA5B0068号《验资报告》。
为规范公司募集资金管理和使用，保护股东及中小投资者权益，公司设
立了相关募集资金专项账户。募集资金到账后，已全部存放于经公司董事会
批准开设的募集资金专项账户内，公司已与保荐人、存放募集资金的商业银
行签署了《募集资金三方监管协议》。
二、募集资金使用与管理情况
（一）募集资金投资项目的基本情况
根据《山东科源制药股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招
股说明书》，公司首次公开发行股票募集资金扣除发行费用后投资于以下项
目：
单位：万元
拟投入募集资金金
序号 项目名称 实施主体 拟投资总额 额
原料药综合生产线技
术改造项目
药用原料绿色智 能柔
性生产线项目
研究院建设及药物研
发项目
合计 38,175.78 35,000.00
注：研究院建设及药物研发项目分为山东力诺制药有限公司研究院建设项目及药物研发项
目，由于两项目实施主体均为山东力诺制药有限公司，因此予以合并列示。其中，山东力
诺制药有限公司研究院建设项目投资金额6,591.69万元，药物研发项目投资金额1,875.00
万元。
次会议、第三届监事会第九次会议和 2024 年第一次临时股东大会，审议通
过了《关于调整募集资金投资项目“研究院建设项目”投资总额的议案》《关
于“原料药综合生产线技术改造项目”结项并将节余募集资金向全资子公司增
资以实施“研究院建设项目”的议案》，同意公司拟利用原料药综合生产线技
术改造项目完工后的节余募集资金 3,064.29 万元投资建设山东力诺制药有限
公司研究院建设项目（以下简称“研究院建设项目”），并对研究院建设项
目拟投资总额、场地建设进行变更，具体情况详见公司于 2024 年 1 月 5 日
披露于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）的《关于部分募投项目结项并将
节余募集资金用于研究院建设项目的公告》（公告编号：2024-004）。
（二）超募资金使用情况
公司募集资金净额为人民币 76,492.18 万元，在扣除上述募集资金投资项
目需求后，超募资金总额为 41,492.18 万元（不含理财收益及利息收入）。
会议、第三届监事会第五次会议和 2022 年年度股东大会，审议通过了《关
于使用部分超募资金永久补充流动资金的议案》，同意公司在保证募集资金
投资项目的资金需求以及不影响募集资金投资项目正常进行的前提下，使
用 超 募 资 金 12,400.00 万元用于永久补充流动资金，具体情况详见公司于
分超募资金永久补充流动资金的公告》（公告编号：2023-012）。
次会议、第三届监事会第十一次会议和 2024 年第二次临时股东大会，审议通
过了《关于使用超募资金及自有资金投资建设“高端特色中间体及原料药智能
制造项目（一期项目）”的议案》，同意使用超募资金及自有资金 29,371.16
万元投资建设“高端特色中间体及原料药智能制造项目（一期项目）”,其中拟
使用超募资金金额人民币 29,092.18 万元（最终投入金额以公司全部超募资金
含孳息为准），差额部分由公司自有资金或自筹资金投入，最终项目投资金额
以实际投资为准。具体情况详见公司于 2024 年 2 月 28 日披露于巨潮资讯网
（www.cninfo.com.cn）的《关于使用超募资金及自有资金投资建设项目的公
告》（公告编号：2024-014）。
公司于 2025 年 10 月 31 日召开第四届董事会第十四次会议决议，并于
金项目变更的议案》。为提高募集资金的使用效率，并结合公司发展战略规
划，更好地把握市场机遇，提高公司市场竞争力，公司决定变更“高端特色中
间体及原料药智能制造项目（一期项目）”的剩余募集资金使用用途。截至
募集资金累计投入 1,931.55 万元，尚需付款金额 163.21 万元，可变更使用的
金额为 28,120.71 万元（含理财收益）（具体金额以资金转出当日银行结算余
额为准）。拟投资的新募投项目具体如下：
项目投资额（ 拟投入募集资
序号 项目名称
万元） 金（万元）
单硝酸异山梨酯高效连续流数智
工厂项目
专精特新原料药智能中试平台项
目
合计 43,635.41 28,120.00
具 体 情 况 详 见 公 司 于 2025 年 11 月 04 日 披 露 于 巨 潮 资 讯 网
（www.cninfo.com.cn）的《关于募集资金投资项目变更的公告》（公告编号：
公司于 2026 年 4 月 14 日召开第四届董事会第二十一次会议决议，并于
目名称、实施地点、实施方式及投资总额的议案》，公司将“单硝酸异山梨酯
高效连续流数智工厂项目”名称变更为“单硝酸异山梨酯高效连续流数智工厂
项目（东区项目）”，将已取得的紧邻公司厂区土地作为“山东商河经济开发
区公司厂区东临地块”新的实施地点；拟将实施方式由“通过租赁方式取得项
目用地及厂房”变更为“在已购买土地上新建厂房”，项目总投资金额由
建筑工程建设费，增加部分资金来源为自有资金，拟投入募集资金不变。具体
情况详见公司于 2026 年 4 月 16 日披露于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）的
《关于募集资金投资项目变更的公告》（公告编号：2026-036）。
三、本次拟终止的募投项目情况和终止原因
（一）拟终止募投项目原计划投资情况和实际投资情况
本次拟终止募投项目为“生物制造数智柔性工厂项目”。募投项目拟投入
募集资金10,400万元。截至2026年10月22日，募投项目累计投入募集资金0.00
万元，投资进度为0.00%，尚未投入的募集资金金额为10,465.90万元（包含尚
未赎回的理财产品、现金管理收益及利息扣除银行手续费后的净额）。
（二）拟终止募投项目的原因
“生物制造数智柔性工厂项目”在可行性研究阶段，通用生物制造行业正
处于快速发展时期，通用生物制造产品市场需求持续增加，公司计划通过募投
项目的建设，充分发挥技术及产品优势，提供新产品支持，同时优化自身产品
结构，把握进入通用生物制造行业快速发展带来的通用生物制造产品需求，项
目规划符合上述时期市场需求及预期。
在项目审议通过后，公司密切跟踪通用生物制造行业市场环境及技术路线
变化情况，截至目前，本项目所处的ε-聚赖氨酸、甘油葡糖苷等通用生物制
造赛道已进入产能过剩、价格内卷的同质化竞争阶段，可研测算所依赖的量价
齐升假设难以成立；叠加新版《食品添加剂使用标准》（GB 2760-2024）收紧
了核心产品ε-聚赖氨酸盐酸盐的应用范围、导致第一大产品下游需求收缩；
生物制造相关工艺技术更新迭代较快，而公司产品技术多源于外部高校转让、
在核心菌株与代谢通路等底层环节缺乏自主壁垒，若现阶段仓促建设，存在建
成即面临工艺路线落后的技术迭代风险，难以在价格战中建立成本与品质护城
河；产业化配套体系尚不完善，该类项目对公用工程、三废处理、发酵配套设
施要求特殊，西区厂房现有基础配套条件需要进行大规模专项改造，改造投入
高、技术难度大；继续推进将面临产能闲置、资产减值与募集资金占用的多重
风险。
基于上述原因，继续投入“生物制造数智柔性工厂项目”可能会导致投资
回报不达预期，公司为保障股东利益，出于谨慎性考虑，公司决定终止募投项
目。
（三）项目终止后剩余募集资金计划使用情况
为进一步提高募集资金使用效率，结合公司自身发展规划及业务实际经营
的需要，公司拟将“生物制造数智柔性工厂项目”的剩余募集资金10,465.90
万元（包含利息收入，具体金额以资金转出当日银行余额为准）永久补充流动
资金，用于公司主营业务相关的日常经营活动。
上述募投项目终止及剩余募集资金永久补充流动资金后，公司董事会将委
托相关人员办理专户注销事项。专户注销后，公司与专户开户银行、保荐机构
签订的募集资金三方监管协议随之终止。
四、募投项目终止对公司的影响
本次募投项目终止并将剩余募集资金永久补充流动资金事项是公司根据相
关募投项目的实际情况做出的审慎调整，募投项目终止后剩余募集资金将全部
用于永久补充流动资金，有利于提高公司募集资金使用效率，优化资源配置。
公司将根据实际情况，合理使用剩余募集资金，为公司日常生产经营提供资金
支持，符合公司未来发展的战略要求，符合公司实际经营发展需要及全体股东
的利益。
五、董事会审议情况
公司第四届董事会第二十五次会议审议通过了《关于终止募投项目并将剩
余募集资金永久补充流动资金的议案》，董事会认为，公司本次终止募投项目
并将剩余募集资金永久补充流动资金事项，符合公司当前实际和发展需要，有
利于提高募集资金使用效率和长远利益，符合公司及全体股东的利益，不存在损
害公司、投资者特别是中小投资者利益的情形。本次募集资金用途变更符合《
上市公司募集资金监管规则》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证
券交易所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司规范运作》和《公
司章程》等相关规定。本事项尚需提交股东会审议。
六、保荐人核查意见
经核查，保荐人认为：公司本次关于终止募投项目并将剩余募集资金永久
补充流动资金事项已经公司董事会审议通过，尚需提交股东会审议，符合《上
市公司募集资金监管规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号—
—创业板上市公司规范运作》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等有关
规定的要求。公司本次关于终止募投项目并将剩余募集资金永久补充流动资金
事项系基于市场环境，结合公司实际经营情况和业务特点等因素做出的决策，
符合公司经营发展需要，有利于提高募集资金使用效率，不存在违规使用募集
资金、损害公司和股东利益的情况。公司董事会已审议通过相关议案，表决程
序合法合规。
综上，保荐人对公司关于终止募投项目并将剩余募集资金永久补充流动资
金事项无异议。
七、备查文件
募投项目并将剩余募集资金永久补充流动资金的核查意见。
特此公告。
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