公告编号：2026-085
江苏凯达重工股份有限公司
向不特定合格投资者公开发行股票并在北京证券交易所上市
发行公告
保荐机构（主承销商）：国联民生证券承销保荐有限公司
特别提示
江苏凯达重工股份有限公司（以下简称“凯达重工”、“发行人”或“公司”）根
据中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”、“证监会”）颁布的《北京
（证监会令〔第 210
证券交易所向不特定合格投资者公开发行股票注册管理办法》
号〕）（以下简称“《发行注册办法》”）、北京证券交易所（以下简称“北交所”）
颁布的《北京证券交易所证券发行与承销管理细则》（北证公告〔2025〕8 号，
以下简称“《管理细则》”）、
《北京证券交易所股票向不特定合格投资者公开发行
与承销业务实施细则》
（北证公告〔2023〕55 号，以下简称“《实施细则》”）、
《北
京证券交易所向不特定合格投资者公开发行股票并上市业务办理指南第 2 号
——发行与上市》
（北证公告〔2024〕16 号）、中国证券业协会（以下简称“证券
业协会”）颁布的《首次公开发行证券承销业务规则》
（中证协发〔2023〕18 号）
等相关法律法规、监管规定及自律规则组织实施向不特定合格投资者公开发行股
票并在北交所上市。
本次网上发行通过北交所交易系统进行。敬请投资者重点关注本次发行流
程、网上申购及缴款、中止发行等方面，具体内容如下：
通北交所交易权限的合格投资者定价发行（以下简称“网上发行”）相结合的方式
进行。
国联民生证券承销保荐有限公司（以下简称“国联民生承销保荐”或“保荐机
构（主承销商）”）担任本次发行的保荐机构（主承销商）。战略配售在国联民生
承销保荐处进行；网上发行通过北交所交易系统进行。
业公司估值水平、募集资金需求等因素，协商确定发行价格为 4.26 元/股。本次
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发行的价格未超过本次申请公开发行前六个月内最近 20 个有成交的交易日的平
均收盘价及本次申请公开发行前一年内在全国中小企业股份转让系统历次股票
发行价格的 1 倍。
投资者在申购时间内，按照发行价格，通过证券公司进行申购委托，使用
证券代码“920025”进行网上申购。申购时需全额缴付申购资金。同一投资者对
同一只股票使用多个证券账户申购，或者使用同一证券账户申购多次的，以第
一笔申购为准。网上投资者因申购资金不足导致申购无效的，未缴付资金部分
的申购为无效申购。投资者无效申购对应配售的股票不登记至投资者证券账户，
由保荐机构（主承销商）负责包销。
时，根据网上发行数量（含超额配售选择权部分）和有效申购总量的比例计算各
投资者获得配售股票的数量。其中不足 100 股的部分，汇总后按申购数量优先、
数量相同的时间优先原则向每个投资者依次配售 100 股，直至无剩余股票。
股申购。
北交所上市之日起即可流通。本次发行的战略投资者中，国联凯达重工战略配售
为 12 个月，常州投资集团有限公司和江苏国经科技服务有限公司获得配售股票
的限售期限为 6 个月，限售期自本次公开发行的股票在北交所上市之日起开始计
算。
民生承销保荐按本次发行价格向投资者超额配售初始发行规模 15.00%（即
股）的股票，最终超额配售情况将在 2026 年 9 月 17 日（T+3 日）《江苏凯达重
工股份有限公司向不特定合格投资者公开发行股票并在北京证券交易所上市发
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行结果公告》（以下简称“《发行结果公告》”）中披露。超额配售股票将通过向
本次发行的战略投资者延期交付的方式获得，并全部向网上投资者配售。国联民
生承销保荐为本次发行具体实施超额配售选择权操作的获授权主承销商（以下简
称“获授权主承销商”）。
性 投 资 ， 认 真 阅 读 2026 年 9 月 11 日 （ T-1 日 ） 披 露 于 北 交 所 网 站
（http://www.bse.cn/）上的《江苏凯达重工股份有限公司向不特定合格投资者公
开发行股票并在北京证券交易所上市投资风险特别公告》
（以下简称“《投资风险
特别公告》”）。
估值及投资风险提示
个有成交的交易日的平均收盘价及本次申请公开发行前一年内在全国中小企业
股份转让系统历次股票发行价格的 1 倍，但仍存在未来发行人股价下跌给投资者
带来损失的风险。发行人和保荐机构（主承销商）提请投资者关注投资风险，审
慎研判发行定价的合理性，理性做出投资。
全额行使超额配售选择权本次发行预计募集资金总额为 29,394.00 万元，本次募
集资金投资项目是以国家产业政策为指导，根据自身战略规划，在经过充分市场
调研和通过严格、详尽的可行性论证之后确定的。由于募集资金到位时间难以把
握、市场需求变化难以精确预测和公司自身管理能力局限性等因素的制约，若募
投项目不能按计划顺利实施、效益无法达到预期或延迟体现，则影响募投项目的
投资回报，进而对公司未来的经营业绩造成不利影响。
重要提示
的申请已于 2026 年 4 月 24 日经北交所上市委员会审议通过，并已经中国证监会
证监许可〔2026〕1971 号文同意注册。本次发行的保荐机构（主承销商）为国
联民生承销保荐。发行人的证券简称为“凯达重工”，证券代码为“920025”。
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根据《国民经济行业分类》（GB/T4754-2017），公司属于“专用设备制造业
（C35）”。
总股本为 225,000,000 股，初始发行股份数量占发行后总股本的 26.67%（超额配
售选择权行使前）。发行人授予国联民生承销保荐初始发行规模 15.00%的超额配
售选择权（即 9,000,000 股），若超额配售选择权全额行使，则发行总股数将扩大
至 69,000,000 股，发行后总股本扩大至 234,000,000 股，本次发行数量占超额配
售选择权全额行使后总股本的 29.49%。
本次发行战略配售发行数量为 18,000,000 股，占超额配售选择权行使前本次
发行数量的 30.00%，占超额配售选择权全额行使后本次发行数量的 26.09%。
超额配售启用前，网上发行数量为 42,000,000 股；超额配售启用后，网上发
行数量为 51,000,000 股。
业公司估值水平、募集资金需求等因素，协商确定本次发行价格为 4.26 元/股。
此价格对应的市盈率为：
（1）10.09 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润除以本次发行前总股本计
算）；
（2）9.92 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则审
计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净利润除以本次发行前总股本计
算）；
（3）13.76 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润除以未考虑超额配售选择
权时本次发行后总股本计算）；
（4）13.53 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净利润除以未考虑超额配售选择
权时本次发行后总股本计算）；
（5）14.31 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润除以考虑超额配售选择权
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全额行使时本次发行后总股本计算）；
（6）14.07 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净利润除以考虑超额配售选择权
全额行使时本次发行后总股本计算）。
位为 100 股，申购数量应当为 100 股或其整数倍，但申购上限不超过网上发行数
量（含超额配售选择权）的 5%，即 2,550,000 股。
发行的网上申购时间为 2026 年 9 月 14 日（T 日）的 9:15-11:30、13:00-15:00。
网上申购的投资者在申购时间内，按照发行价格，通过证券公司进行申购委托，
使用证券代码“920025”进行网上申购。
投资者参与申购，应使用一个证券账户申购一次。同一投资者对同一只股票
使用多个证券账户申购，或者使用同一证券账户申购多次的，以第一笔申购为准。
参与网上申购的投资者，可以在网上申购日 2026 年 9 月 14 日（T 日）前在证券
交易网点开立资金账户，并根据自己的申购量存入足额的申购资金，申购时需足
额缴付申购资金，投资者款项划付需遵守证券公司的相关规定。
据冻结。2026 年 9 月 15 日（T+1 日），申购资金由中国证券登记结算有限责任
公司北京分公司（以下简称“中国结算北京分公司”）予以冻结，冻结资金产生的
利息由中国结算北京分公司划入证券投资者保护基金。
无效申购。投资者无效申购对应配售的股票不登记至投资者证券账户，由保荐机
构（主承销商）负责包销。
次发行的详细情况，请仔细阅读 2026 年 9 月 11 日（T-1 日）披露于北交所网站
（http://www.bse.cn/）的《江苏凯达重工股份有限公司招股说明书》
（以下简称“《招
股说明书》”）全文，特别是其中的“重大事项提示”及“风险因素”章节，充分了
解发行人的各项风险因素，自行判断其经营状况及投资价值，并审慎做出投资决
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策。发行人受到政治、经济、行业及经营管理水平的影响，经营状况可能会发生
变化，由此可能导致的投资风险应由投资者自行承担。
北交所网站（http://www.bse.cn/）上及时公告，敬请投资者留意。
释义
除非另有说明，下列简称在本公告中具有如下含义：
释义项目 释义
发行人、公司、凯达重工 江苏凯达重工股份有限公司
中国证监会、证监会 中国证券监督管理委员会
北交所 北京证券交易所
中国结算北京分公司 中国证券登记结算有限责任公司北京分公司
保荐机构（主承销商）、国联民生承销保荐 国联民生证券承销保荐有限公司
本次发行 向不特定合格投资者公开发行股票并在北京
证券交易所上市
战略配售 向战略投资者定向配售
网上发行 网上向开通北交所交易权限的合格投资者定
价发行
发行公告 江苏凯达重工股份有限公司向不特定合格投
资者公开发行股票并在北京证券交易所上市
发行公告
发行结果公告 江苏凯达重工股份有限公司向不特定合格投
资者公开发行股票并在北京证券交易所上市
发行结果公告
申购日（T 日） 2026 年 9 月 14 日
元 人民币元
日 正常交易日（法定节假日除外）
一、本次发行的基本情况
（一）发行股票种类
本次发行的股票类型为人民币普通股，每股面值为 1.00 元。
（二）发行方式
本次发行采用战略投资者定向配售和网上向开通北交所交易权限的合格投
资者定价发行相结合的方式进行。本次发行的战略配售及网上发行由保荐机构
（主承销商）负责组织，战略配售在国联民生承销保荐处进行，网上发行通过北
交所交易系统进行，不进行网下询价和配售。
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（三）发行数量和发行结构
本次发行股份全部为新股，本次公开发行股份初始发行数量 60,000,000 股，
发行后总股本为 225,000,000 股，初始发行数量占发行后总股本的 26.67%（超额
配售选择权行使前）。发行人授予国联民生承销保荐初始发行规模 15.00%的超
额配售选择权（即 9,000,000 股），若超额配售选择权全额行使，则发行总股数
将扩大至 69,000,000 股，发行后总股本扩大至 234,000,000 股，本次发行数量占
超额配售选择权全额行使后总股本的 29.49%。
本次发行战略配售发行数量为 18,000,000 股，占超额配售选择权行使前本次
发行数量的 30.00%，占超额配售选择权全额行使后本次发行数量的 26.09%。
超额配售启用前，网上发行数量为 42,000,000 股；超额配售启用后，网上发
行数量为 51,000,000 股。
（四）定价方式
发行人和保荐机构（主承销商）采用直接定价方式确定本次公开发行股票的
发行价格。
（五）发行价格及对应的市盈率
发行人和保荐机构（主承销商）根据发行人所属行业、市场情况、同行业公
司估值水平、募集资金需求等因素，协商确定本次发行价格为 4.26 元/股。此价
格对应的市盈率为：
（1）10.09 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润除以本次发行前总股本计
算）；
（2）9.92 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则审
计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净利润除以本次发行前总股本计
算）；
（3）13.76 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润除以未考虑超额配售选择
权时本次发行后总股本计算）；
（4）13.53 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净利润除以未考虑超额配售选择
公告编号：2026-085
权时本次发行后总股本计算）；
（5）14.31 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润除以考虑超额配售选择权
全额行使时本次发行后总股本计算）；
（6）14.07 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净利润除以考虑超额配售选择权
全额行使时本次发行后总股本计算）。
（六）申购时间
本次发行的网上申购时间为 2026 年 9 月 14 日（T 日）的 9:15-11:30、
多个证券账户申购，或者使用同一证券账户申购多次的，以第一笔申购为准。
（七）募集资金
若本次发行成功，超额配售选择权行使前，预计发行人募集资金总额为
资金净额为 21,659.88 万元；若超额配售选择权全额行使，预计发行人募集资金
总额为 29,394.00 万元，扣除预计发行费用 4,283.14 万元（不含增值税），预计
募集资金净额为 25,110.86 万元（如存在尾数差异，为四舍五入造成）。
（八）锁定期安排
本次网上发行的股票无流通限制及锁定安排，自本次公开发行的股票在北交
所上市之日起即可流通。本次发行的战略投资者中，国联凯达重工战略配售 1
号集合资产管理计划和无锡国联创新投资有限公司获得配售股票的限售期限为
限售期限为 6 个月，限售期自本次公开发行的股票在北交所上市之日起开始计
算。
（九）承销方式及包销安排
本次发行采取余额包销。在 2026 年 9 月 15 日（T+1 日），保荐机构（主承
销商）将根据实际申购和缴款情况确认网上实际发行股份数量。
投资者认购不足部分的股份和投资者无效申购对应的配售股份由保荐机构
（主承销商）包销。
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保荐机构（主承销商）的包销比例等具体情况请见 2026 年 9 月 17 日（T+3
日）披露的《发行结果公告》。
（十）本次发行时间安排及流程
交易日 日期 发行安排
T-2日及以 2026年9月10日
战略投资者缴款
前 （周四及以前）
《网上路演公告》《招股说明书》等相关公
T-1日 告文件
（周五）
T日 发行申购日（9:15-11:30，13:00-15:00）
（周一）
T+1日 剩余资金
（周二）
T+2日 投资者退款
（周三）
T+3日 披露《发行结果公告》
（周四）
注：1、T 日为网上发行申购日；
承销商）将及时公告，修改本次发行日程。
二、确定发行价格
发行人和保荐机构（主承销商）根据发行人所属行业、市场情况、同行业公
司估值水平、募集资金需求等因素，协商确定本次发行价格为 4.26 元/股。此价
格对应的市盈率为：
（1）10.09 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润除以本次发行前总股本计
算）；
（2）9.92 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则审
计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净利润除以本次发行前总股本计
算）；
（3）13.76 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润除以未考虑超额配售选择
公告编号：2026-085
权时本次发行后总股本计算）；
（4）13.53 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净利润除以未考虑超额配售选择
权时本次发行后总股本计算）；
（5）14.31 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润除以考虑超额配售选择权
全额行使时本次发行后总股本计算）；
（6）14.07 倍（每股收益按照 2025 年度经会计师事务所依据中国会计准则
审计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净利润除以考虑超额配售选择权
全额行使时本次发行后总股本计算）。
本次申请公开发行前六个月内最近 20 个有成交的交易日的平均收盘价及本
次申请公开发行前一年内历次股票发行的价格信息如下：
项目 日期 价格（前复权）
前六个月内最近 20 个有成交的交易日平均收盘价 - -
本次申请公开发行前一年内历次股票发行价格 - -
注：1、公司于 2025 年 6 月 23 日起停牌；
发行。
本次发行价格 4.26 元/股未超过本次申请公开发行前六个月内最近 20 个有成
交的交易日的平均收盘价及本次申请公开发行前一年内历次股票发行价格的 1
倍。
根据《国民经济行业分类》（GB/T4754-2017），公司属于“专用设备制造业
（C35）”。截至 2026 年 9 月 9 日（T-3 日），中证指数有限公司发布的专用设备
制造业（C35）”最近一个月平均静态市盈率为 45.86 倍。本次发行价格 4.26 元/
股，对应未行使超额配售选择权时，发行人对应的 2025 年扣除非经常性损益后
归属于母公司股东净利润摊薄后市盈率为 13.76 倍；假设全额行使超额配售选择
权时，发行人对应的 2025 年扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润摊薄
后市盈率为 14.31 倍，均低于行业最近一个月平均静态市盈率。
与发行人主营业务相近的同行业可比公司市盈率水平情况如下：
公告编号：2026-085
证券代码 证券简称 前20个交易日平均收 （元，扣除非经常性损
率（倍）
盘价（元/股，前复权） 益后）
均值（剔除极值） 223.91
数据来源：iFind
注 1：市盈率计算如存在尾数差异，为四舍五入造成；
注 2：前 20 个交易日是指最近 1 年内有成交记录的 20 个交易日；
注 3：可比公司中原辊轴、华冶股份为新三板挂牌公司，二级市场交易不活跃，近一年
内无交易数据，因此未纳入可比公司市盈率均值计算中；
注 4：静态市盈率平均值计算剔除极值腾升科技。
以 2026 年 9 月 9 日前 20 个交易日（含 2026 年 9 月 9 日）的平均收盘价（前
复权）及最新股本摊薄的 2025 年每股收益（2025 年净利润按扣除非经常性损益
后归属于母公司股东净利润计算）计算，上述同行业可比公司 2025 年静态市盈
率均值为 223.91 倍（剔除极值）。本次发行价格 4.26 元/股，对应未行使超额配
售选择权时，发行人对应的 2025 年扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利
润摊薄后市盈率为 13.76 倍；假设全额行使超额配售选择权时，发行人对应的
均低于同行业可比公司 2025 年平均静态市盈率。
三、发行具体安排
（一）网上申购
本次发行的网上申购时间为 2026 年 9 月 14 日（T 日）的 9:15-11:30、
购数量应当为 100 股或其整数倍，但申购上限不超过网上发行数量（含超额配售
选择权）的 5%，即 2,550,000 股，如超过申购上限，则该笔申购无效。2026 年 9
月 14 日（T 日），已经开通北交所交易权限的合格投资者可以在申购时间内通过
证券公司进行申购委托。
网上投资者应当自主表达申购意向，不得全权委托证券公司代其进行新股申
购。投资者参与申购，应使用一个证券账户申购一次。同一投资者对同一只股票
公告编号：2026-085
使用多个证券账户申购，或者使用同一证券账户申购多次的，以第一笔申购为准。
证券账户注册资料以 T-1 日（T 日为申购日，下同）日终为准。投资者申购申报
经北交所交易主机确认后生效，一经确认不得撤销。
网上投资者因申购资金不足导致申购无效的，未缴付资金部分的申购为无效
申购。投资者无效申购对应配售的股票不登记至投资者证券账户，由保荐机构（主
承销商）负责包销。投资者无效申购对应配售的股票数量，按照投资者获配股数
乘以无效申购比例计算。其中，无效申购比例是指该投资者无效申购数量占其全
部申购数量的比例。
投资者申购资金不足额的，由此产生的后果及相关法律责任，由投资者自行
承担。网上投资者因申购资金不足导致申购无效的，自结算参与人最近一次申报
其无效申购信息的次日起 6 个月（按 180 个自然日计算，含次日）内，不得使用
其名下任何一个证券账户参与股票公开发行网上申购。
（二）网上配售原则
网上投资者有效申购总量大于网上发行数量（含超额配售选择权部分）时，
根据网上发行数量（含超额配售选择权部分）和有效申购总量的比例计算各投资
者获得配售股票的数量。其中不足 100 股的部分，汇总后按申购数量优先、数量
相同的时间优先原则向每个投资者依次配售 100 股，直至无剩余股票。
（三）投资者缴款
足额缴纳认购资金。
参与本次网上申购的投资者，可以在网上申购日 2026 年 9 月 14 日（T 日）
前在证券交易网点开立资金账户，并根据自己的申购量存入足额的申购资金。投
资者款项划付需遵守证券公司的相关规定。
结。2026 年 9 月 15 日（T+1 日），投资者的申购资金由中国结算北京分公司予
以冻结，冻结资金产生的利息由中国结算北京分公司划入证券投资者保护基金。
（四）投资者退款
战略投资者的缴款资金大于实际获配金额的，超额部分将原路径退回。网上
投资者冻结资金大于实际获配金额的部分，将在 2026 年 9 月 16 日（T+2 日）退
公告编号：2026-085
回。
四、战略配售安排
（一）参与对象筛选标准
本次发行中，战略投资者选择标准的制定，充分考虑了投资者资质以及与发
行人战略合作关系等因素，主要标准包括：
实力；
的发行人股票；
产管理计划等参与战略配售；
（二）参与规模与限售期
参与本次发行的战略投资者主要情况如下：
序 拟认购股数 拟认购金额
战略投资者名称 限售期限
号 （股） （元）
国联凯达重工战略配售 1 号
集合资产管理计划
合计 18,000,000 76,680,000.00 -
注：限售期限自本次公开发行的股票在北交所上市之日起开始计算。
（三）配售条件
本次发行战略配售发行数量为 18,000,000 股，占超额配售选择权行使前本次
发行数量的 30.00%，占超额配售选择权全额行使后本次发行总股数的 26.09%。
本次发行的战略投资者与发行人、保荐机构（主承销商）签署的战略配售协
议中明确了延期交付条款。战略投资者承诺按照发行人和保荐机构（主承销商）
确定的发行价格认购其承诺认购的股票数量。参与本次战略配售的投资者不得参
与本次网上申购，但证券投资基金管理人管理的未参与战略配售的公募基金、社
保基金、养老金、年金基金等除外。
公告编号：2026-085
销商）足额缴纳认购资金。关于本次战略投资者的核查情况详见 2026 年 9 月 11
日（T-1 日）披露的《国联民生证券承销保荐有限公司关于江苏凯达重工股份有
限公司向不特定合格投资者公开发行股票并在北交所上市之战略投资者的专项
核查报告》
。
略投资者名称、股票数量、限售期安排以及最终涉及延期交付的战略投资者及延
期交付的股数等。
五、超额配售选择权安排
发行人授予国联民生承销保荐超额配售选择权，国联民生承销保荐按本次发
行价格向投资者超额配售初始发行规模 15.00%（9,000,000 股）的股票，即向投
资者配售总计初始发行规模 115.00%（69,000,000 股）的股票，并在《招股说明
书》和《发行公告》中披露采用超额配售选择权发行股票的数量和超额配售选择
权实施方案。
最终超额配售情况将在 2026 年 9 月 17 日（T+3 日）《发行结果公告》中披
露。超额配售股票将通过向本次发行的部分战略投资者延期交付的方式获得，并
全部向网上投资者配售。
有关超额配售选择权的时间表如下：
交易日 日期 发行安排
披露《招股说明书》《发行公告》，披露采用超额
T-1 日 2026 年 9 月 11 日（周五） 配售选择权发行股票的数量上限和超额配售选择
权实施方案
T+3 日 2026 年 9 月 17 日（周四） 披露《发行结果公告》，披露最终超额配售情况
超额配售选择权行使期届满或者累计购
回股票数量达到采用超额配售选择权发 披露《超额配售选择权实施公告》
行股票数量限额的 2 个交易日内
根据发行人授权，国联民生承销保荐为本次发行具体实施超额配售选择权操
作的获授权主承销商。
自公司股票在北交所上市之日起 30 个自然日内，公司股票的市场交易价格
低于发行价格的，国联民生承销保荐将及时用超额配售所获资金从二级市场买入
公告编号：2026-085
发行人股票，但该措施并不能保证防止股价下跌。国联民生承销保荐以竞价交易
方式买入的股票不得卖出。
国联民生承销保荐在超额配售选择权行使期届满或者累计购回股票数量达
到超额配售选择权发行股票数量限额后，将不再采取上述措施支持股价。
国联民生承销保荐在超额配售选择权行使期届满或者累计购回股票数量达
到采用超额配售选择权发行股票数量限额的 5 个交易日内，将以竞价交易方式购
买的发行人股票（如有）和要求发行人增发的股票向同意延期交付股票的投资者
交付。扣除购回股票使用的资金及划转给发行人增发股票部分的资金（如有）外
的剩余资金将纳入证券投资者保护基金。
国联民生承销保荐未购买公司股票或者购买公司股票数量未达到全额行使
超额配售选择权发行股票数量的，可以要求公司按照发行价格增发股票。国联民
生承销保荐以竞价交易方式购买的发行人股票与要求发行人增发的股票之和，不
得超过《发行公告》中披露的全额行使超额配售选择权拟发行股票数量。
因行使超额配售选择权超额发行的股数＝发行时超额配售股数－使用超额
配售股票所获得的资金从二级市场净买入的股数。具体行使超额配售选择权包括
以下三种情况：
市场买入发行人股票与超额配售股数相同。
零，并要求发行人超额发行本次发行初始发行规模 15.00%的股票。
级市场净买入发行人股票小于超额配售股数，因此要求发行人超额发行的股票数
量小于本次发行初始发行规模的 15.00%。
在本次发行超额配售选择权行使期届满或者累计购回股票数量达到采用超
额配售选择权发行股票数量限额的 2 个交易日内，发行人与获授权主承销商国联
民生承销保荐将在《超额配售选择权实施公告》披露以下信息：
（1）超额配售选择权行使期届满或者累计购回股票数量达到采用超额配售
选择权发行股票数量限额的日期；
公告编号：2026-085
（2）超额配售选择权实施情况是否合法、合规，是否符合所披露的有关超
额配售选择权的实施方案要求，是否实现预期达到的效果；
（3）因行使超额配售选择权而发行的新股数量；如未行使或部分行使，应
当说明买入发行人股票的数量及所支付的总金额、平均价格、最高与最低价格；
（4）发行人本次筹资总金额；
（5）北交所要求披露的其他信息。
六、中止发行安排
当出现以下情况时，发行人及保荐机构（主承销商）将协商采取中止发行措
施：
《管理细则》第六十八条，发行承销
涉嫌违法违规或存在异常情形的，中国证监会、北交所可以要求发行人和保荐机
构（主承销商）暂停或中止发行，对相关事项进行调查处理；
出现上述情况时，发行人和保荐机构（主承销商）将及时公告中止发行的原
因、后续安排等事宜。涉及投资者资金缴付的，保荐机构（主承销商）将协助发
行人将投资者的申购资金加算银行同期存款利息返还投资者。
中止发行后，在本次发行注册文件有效期内，经向北交所备案，发行人和保
荐机构（主承销商）可择机重启发行。
七、发行费用
本次网上发行不向投资者收取佣金、印花税等费用。
八、发行人及保荐机构（主承销商）联系方式
发行人：江苏凯达重工股份有限公司
法定代表人 许亚南
住所 江苏省常州市武进区湟里镇东安兴旺路 66 号
联系电话 0519-83737906
公告编号：2026-085
联系人 蒋薇
保荐机构（主承销商）：国联民生证券承销保荐有限公司
法定代表人 徐春
住所 中国（上海）自由贸易试验区浦明路 8 号
联系电话 010-85127979
联系人 股权资本市场部
发行人：江苏凯达重工股份有限公司
保荐机构（主承销商）：国联民生证券承销保荐有限公司
日期：2026 年 9 月 11 日
公告编号：2026-085
附表：关键要素信息表
公司全称 江苏凯达重工股份有限公司
证券简称 凯达重工
证券代码 920025
所属行业名称 专用设备制造业
所属行业代码 C35
定价方式 直接定价
申购日 2026 年 9 月 14 日
拟发行数量（万股） 6,000.0000
拟发行数量占发行后总股本的比例（%） 26.67%
是否采用战略配售 是
战略配售数量（万股） 900.0000
网上发行数量（万股） 5,100.0000
网上每笔申购数量上限（万股） 255.0000
是否采用超额配售选择权 是
超额配售选择权股数（万股） 900.0000
发行价格（元/股） 4.26
发行市盈率（每股收益按照上年度经会计师 10.09
事务所审计的扣除非经常性损益后归属于母
公司股东净利润除以本次发行前总股本计
算）
发行市盈率（每股收益按照上年度经会计师 9.92
事务所审计的扣除非经常性损益前归属于母
公司股东净利润除以本次发行前总股本计
算）
发行市盈率（每股收益按照上年度经会计师 13.76
事务所审计的扣除非经常性损益后归属于母
公司股东净利润除以本次发行后总股本计
算）
发行市盈率（每股收益按照上年度经会计师 13.53
事务所审计的扣除非经常性损益前归属于母
公司股东净利润除以本次发行后总股本计
算）
拟募集资金（万元） 29,477.43
按本次发行价格计算的预计募集资金总额 25,560.00
（万元）
发行费用（万元） 3,900.12
按本次发行价格计算的预计募集资金净额 21,659.88
（万元）
注:战略配售数量为本次战略配售非延期交付股票数量。
公告编号：2026-085
公告编号：2026-085
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