中信证券股份有限公司、中国国际金融股份有限公司
关于上海联影医疗科技股份有限公司
中信证券股份有限公司（以下简称“中信证券”或“保荐机构”）、中国国
际金融股份有限公司（以下简称“中金公司”或“保荐机构”）为上海联影医疗
科技股份有限公司（以下简称“公司”或“联影医疗”）首次公开发行股票并上
市的保荐机构。根据《首次公开发行股票注册管理办法》《上海证券交易所科创
板上市公司自律监管指引第 1 号——规范运作》《上市公司募集资金监管规则》
等有关规定，就公司 2025 年度募集资金的存放与使用情况进行了专项核查，并
出具核查意见如下：
一、募集资金基本情况
根据中国证监会核发的《关于同意上海联影医疗科技股份有限公司首次公开
发行股票注册的批复》（证监许可[2022]1327 号），联影医疗获准向社会公开发
行人民币普通股（A 股）10,000 万股，发行价格为 109.88 元/股，募集资金总额
的承销及保荐费用以及其他发行费用）人民币 264,158,460.63 元后的募集资金净
额为人民币 10,723,841,539.37 元。上述募集资金到位情况业经普华永道中天会计
师事务所（特殊普通合伙）审验，并出具了普华永道中天验字（2022）第 0687 号
《验资报告》。募集资金到账后，公司对募集资金进行了专户存储，并与保荐机
构、存放募集资金的银行签署了募集资金专户存储监管协议。
截至 2025 年 12 月 31 日，公司募集资金余额 138,937.29 万元。明细如下：
单位：万元人民币
发行名称 2022 年首次公开发行股份
募集资金到账时间 2022 年 8 月 16 日
本次报告期 2025 年 1 月 1 日至 2025 年 12 月 31 日
项目 金额
一、募集资金总额 1,098,800.00
其中：超募资金金额 -
减：直接支付发行费用 26,415.85
二、募集资金净额 1,072,384.15
减：
以前年度已使用金额 635,126.74
本年度使用金额 225,081.41
暂时补流金额 -
现金管理金额 110,000.00
银行手续费支出及汇兑损益 -
其他-募投项目节余资金永久补流 3,313.59
加：
募集资金利息收入 40,074.89
三、报告期期末募集资金余额 138,937.29
注：募集资金利息收入中已剔除银行手续费支出。
二、募集资金管理情况
（一）募集资金管理制度情况
为规范公司募集资金管理和使用，提高资金使用效率和效益，保护投资者权
益，公司根据《中华人民共和国公司法》
《中华人民共和国证券法》
《上市公司募
集资金监管规则》《上海证券交易所科创板股票上市规则》及《上海证券交易所
科创板上市公司自律监管指引第 1 号—规范运作》等有关法律、法规和规范性文
件的规定，结合公司实际情况，公司制定了《上海联影医疗科技股份有限公司募
集资金管理办法》，对募集资金的存放、使用及监督等方面均做出了具体明确的
规定。
（二）募集资金监管协议情况
根据上述法律、法规和规范性文件的要求，保荐机构已与公司、存放募集资
金的商业银行分别签署了《募集资金专户存储四/五方监管协议》。
联影医疗科技有限公司（以下简称“武汉联影”）变更募集资金专用账户事项，
同意将存放于中国银行股份有限公司湖北自贸试验区武汉片区分行的募集资金
专项账户的剩余全部募集资金（包含利息）变更至中信银行股份有限公司上海静
安支行的募集资金专户进行专项存储。保荐机构已与公司、存放募集资金的商业
银行签署了《募集资金专户存储五方监管协议》。
十次会议，审议通过了《关于调整部分募投项目内部投资结构及延期的议案》，
同意调整“下一代产品研发项目”的内部投资结构，武汉联影减少 7.5 亿元投资
额，并通过借款方式将该款项提供给联影医疗使用，联影医疗同步增加 7.5 亿元
的投资额。2024 年 11 月 27 日，公司召开第二届董事会第十六次会议审议通过
《关于增加募集资金专户的议案》，用于存放前述 7.5 亿元的募集资金。保荐机
构已与公司、存放募集资金的商业银行签署了《募集资金专户存储四方监管协议》。
截至 2025 年 12 月 31 日，公司募集资金专户存储情况如下：
单位：万元人民币
发行名称 2022 年首次公开发行股份
募集资金到账时间 2022 年 8 月 16 日
账户名称 开户银行 银行账号 报告期末余额 账户状态
上海联影医疗科技 上海银行股份有限公
股份有限公司 司徐汇支行
上海联影医疗科技 中国农业银行股份有 091244010400
股份有限公司 限公司上海曲阳支行 57185
上海联影医疗科技 交通银行股份有限公 310069079013
股份有限公司 司上海嘉定支行 005841600
上海联影医疗科技 中信银行股份有限公 811020101250
股份有限公司 司上海静安支行 1492884
上海联影医疗科技 中信银行股份有限公 811020101250
股份有限公司 司上海静安支行 1843351
武汉联影医疗科技 中信银行股份有限公 811020101380
有限公司 司上海静安支行 1788550
中国银行股份有限公
武汉联影医疗科技
司湖北自贸试验区武 5573812831 - 已注销
有限公司
汉片区分行
上海联影医疗科技 招商银行股份有限公 121909480910
- 已注销
股份有限公司 司上海嘉定支行 702
三、2025 年度募集资金的实际使用情况
（一）募集资金投资项目（以下简称“募投项目”）的资金使用情况
根据联影医疗提供的资料，并经保荐机构审慎核查，2025 年度，联影医疗募
集资金使用情况如下：
单位：人民币万元
发行名称 2022 年首次公开发行股份
募集资金到账日期 2022 年 8 月 16 日
本年度投入募集资金总额 225,081.41
已累计投入募集资金总额（注 1） 860,208.16
变更用途的募集资金总额 /
变更用途的募集资金总额比例 /
截至期
截至期末累计 项目达到 项目可
承诺投资项 募投 已变更项 截至期末累 末投入 本年 是否
募集资金承诺 调整后投资 截至期末承诺 投入金额与承 预定可使 行性是
目，含部 本年度投入 计投入金额 进度 度实 达到
目和超募资 项目 投资总额 总额 投入金额(1) 诺投入金额的 用状态日 否发生
分变更 金额 (2) （%） 现的 预计
（注 2） （注 2） （注 2） 差额(3)＝(2)- 期（具体 重大变
金投向 性质 （如有） （注 1） (4)＝ 效益 效益
(1) 到月份） 化
(2)/(1)
下一代产品 研发 2027 年 4
不适用 466,235.09 466,235.09 466,235.09 132,248.14 372,110.98 -94,124.12 79.81 不适用 不适用 否
研发项目 项目 月
营销服务网 运营 50.52 2024 年 11
不适用 57,972.88 57,972.88 57,972.88 0.00 58,023.40 100.09 不适用 不适用 否
络项目 管理 （注 3） 月
高端医疗影
生产 2027 年 1
像设备产业 不适用 312,560.30 312,560.30 312,560.30 77,476.60 201,188.89 -111,371.41 64.37 不适用 不适用 否
建设 月
化基金项目
信息化提升 运营 2026 年 9
不适用 35,615.88 35,615.88 35,615.88 15,356.67 28,884.90 -6,730.98 81.10 不适用 不适用 否
项目 管理 月
补充流动资
补流 不适用 200,000.00 200,000.00 200,000.00 - 200,000.00 0.00 100.00 不适用 不适用 不适用 否
金
合计 1,072,384.15 1,072,384.15 1,072,384.15 225,081.41 860,208.16 -212,175.99 80.21 — — — —
未达到计划进度原因（分具体募投项目） 详见“三、2025 年度募集资金的实际使用情况”之“（八）募集资金使用的其他情况”
。
项目可行性发生重大变化的情况说明 不适用
募集资金投资项目先期投入及置换情况 详见“三、2025 年度募集资金的实际使用情况”之“（二）募投项目先期投入及置换情况”
。
用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 本年度不存在以闲置募集资金暂时补充流动资金的情况。
对闲置募集资金进行现金管理，投资相关产品情况 详见“三、2025 年度募集资金的实际使用情况”之“（四）对闲置募集资金进行现金管理，投资相关产品情况”
。
用超募资金永久补充流动资金或归还银行贷款情况 本公司不存在超募资金的情况。
募集资金结余的金额及形成原因 详见“三、2025 年度募集资金的实际使用情况”之“（七）节余募集资金使用情况”
。
募集资金其他使用情况 详见“三、2025 年度募集资金的实际使用情况”之“（八）募集资金使用的其他情况”
。
注 1：“已累计投入募集资金总额”包括募集资金到账后“本年度投入金额”
、以前年度投入募集资金金额及实际已置换先期投入金额。
注 2：“募集资金承诺投资总额”
“调整后投资总额”“截至期末承诺投入金额”以最近一次已披露募集资金投资计划为依据确定。
注 3：“营销服务网络项目”截至期末累计投入金额超过承诺投入金额系利息收益。
（二）募投项目先期投入及置换情况
公司于 2022 年 12 月 6 日召开第一届董事会第十六次会议、第一届监事会第
十四次会议审议通过了《关于使用募集资金置换预先投入募投项目及已支付发行
费用的自筹资金的议案》，同意公司使用募集资金置换已预先投入募投项目的自
筹资金 99,660.37 万元及已支付发行费用的自筹资金 2,909.26 万元（含税）。
公司于 2024 年 5 月 21 日召开第二届董事会第七次会议、第二届监事会第四
次会议审议通过了《关于使用自有资金支付募投项目所需资金并以募集资金等额
置换的议案》，同意公司在募投项目实施期间，使用自有资金支付募投项目人员
薪酬、批量采购、境外采购等并定期以募集资金等额置换，该部分等额置换资金
视同募投项目使用资金。
公司于 2024 年 11 月 7 日召开第二届董事会第十五次会议、第二届监事会第
十次会议审议通过了《关于使用票据支付募投项目所需资金并以募集资金等额置
换的议案》，同意公司在募投项目实施期间，使用票据支付募投项目所需资金并
定期以募集资金等额置换，该部分等额置换资金视同募投项目使用资金。
（三）用闲置募集资金暂时补充流动资金情况
（四）对闲置募集资金进行现金管理，投资相关产品情况
十二次会议，审议通过了《关于使用部分闲置募集资金进行现金管理的议案》，
同意公司在确保募集资金投资项目所需资金充足和保证募集资金安全的前提下，
合计使用不超过人民币 400,000 万元（含本数）的闲置募集资金进行现金管理，
授权期限自董事会审议通过之日起 12 个月。
截至 2025 年 12 月 31 日，公司使用闲置募集资金进行现金管理余额的具体
情况如下：
单位：万元人民币
预计收益率 截止 2025 年 12 月 31 日
产品名称 认购金额 起息日 到期日
（年化） 是否赎回
中信银行结构
性存款
中信银行结构
性存款
中信银行结构
性存款
上海银行结构
性存款
上海银行结构
性存款
中信银行结构
性存款
中信银行结构
性存款
中信银行结构
性存款
合计 110,000.00 / / / /
（五）用超募资金永久补充流动资金或归还银行贷款情况
公司不存在超募资金。
（六）超募资金用于在建项目及新项目的情况
公司不存在超募资金。
（七）节余募集资金使用情况
公司于 2024 年 11 月 27 日召开第二届董事会第十六次会议、第二届监事会
第十一次会议，审议通过了《关于部分募投项目结项并将节余募集资金永久补充
流动资金的议案》，同意公司募投项目“营销服务网络项目”结项，并将节余募
集资金永久补充流动资金，用于公司日常生产经营活动。
截至 2025 年 12 月 31 日，公司将节余募集资金累计 3,313.59 万元转入公司
一般银行账户永久补充流动资金。
（八）募集资金使用的其他情况
公司于 2025 年 12 月 12 日召开第二届董事会第二十七次会议审议通过《关
于部分募投项目延期的议案》，基于部分研发项目周期较长，根据项目整体预算
及当前投入进度审慎评估，对“下一代产品研发项目”达到预定可使用状态进行
延期；基于“高端医疗影像设备产业化基金项目”在实施过程中，因施工过程中
不可预见因素、施工难度较大等原因导致进度有所延后，经过审慎研究，对“高
端医疗影像设备产业化基金项目”达到预定可使用状态进行延期。
四、变更募投项目的资金使用情况
五、募集资金使用及披露中存在的问题
并对募集资金使用情况进行了真实、准确、完整、及时的披露，不存在违规使用
募集资金的情形。
六、会计师事务所对公司 2025 年度募集资金存放与使用情况出具的鉴证报
告的结论性意见
经鉴证，会计师安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）认为：上海联影医
疗科技股份有限公司的募集资金专项报告在所有重大方面按照《上市公司募集资
金监管规则》、《上海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第 1 号——规范
运作》及相关格式指南编制，如实反映了 2025 年度上海联影医疗科技股份有限
公司募集资金存放与实际使用情况。
七、保荐机构核查意见
经核查，保荐机构认为：
务管理办法》《上海证券交易所科创板股票上市规则》《上海证券交易所科创板
上市公司自律监管指引第 1 号——规范运作》《上市公司募集资金监管规则》等
相关法律法规的规定，对募集资金进行了专户存放和专项使用，不存在损害股东
利益的情况，不存在违规使用募集资金的情形。
综上，保荐机构对联影医疗 2025 年度募集资金存放与实际使用情况无异议。
（以下无正文）
（本页无正文，为中信证券股份有限公司《中信证券股份有限公司、中国国际金
融股份有限公司关于上海联影医疗科技股份有限公司 2025 年度募集资金存放与
使用情况的专项核查意见》之签署页）
保荐代表人：
焦延延 邵才捷
中信证券股份有限公司
年 月 日
（本页无正文，为中国国际金融股份有限公司《中信证券股份有限公司、中国国
际金融股份有限公司关于上海联影医疗科技股份有限公司 2025 年度募集资金存
放与使用情况的专项核查意见》之签署页）
保荐代表人：
刘尚泉 张小勇
中国国际金融股份有限公司
年 月 日
首页
微信公众号
证券之星APP
