目 录
一、审计报告……………………………………………………… 第 1—6 页
二、财务报表……………………………………………………… 第 7—14 页
（一）合并资产负债表…………………………………………… 第 7 页
（二）母公司资产负债表………………………………………… 第 8 页
（三）合并利润表………………………………………………… 第 9 页
（四）母公司利润表………………………………………………第 10 页
（五）合并现金流量表……………………………………………第 11 页
（六）母公司现金流量表…………………………………………第 12 页
（七）合并所有者权益变动表……………………………………第 13 页
（八）母公司所有者权益变动表…………………………………第 14 页
三、财务报表附注……………………………………………… 第 15—116 页
四、附件…………………………………………………………第 117—121 页
（一）本所营业执照复印件…………………………………… 第 117 页
（二）本所执业证书复印件…………………………………… 第 118 页
（三）本所从事证券服务业务的备案工作已完备证明……… 第 119 页
（四）注册会计师执业资格证书复印件………………… 第 120-121 页
审 计 报 告
天健审〔2026〕6-380 号
中邮科技股份有限公司全体股东：
一、审计意见
我们审计了中邮科技股份有限公司（以下简称中邮科技公司）财务报表，包
括 2025 年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表，2025 年度的合并及母公司利
润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司所有者权益变动表，以及相关财
务报表附注。
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，
公允反映了中邮科技公司 2025 年 12 月 31 日的合并及母公司财务状况，以及 2025
年度的合并及母公司经营成果和现金流量。
二、形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注
册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。
按照《中国注册会计师独立性准则第 1 号——财务报表审计和审阅业务对独立性
的要求》和中国注册会计师职业道德守则，我们独立于中邮科技公司，并履行了
职业道德方面的其他责任。我们在审计中遵循了对公众利益实体审计的独立性要
求。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基
础。
三、关键审计事项
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关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事
项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不
对这些事项单独发表意见。
(一) 收入确认
相关信息披露详见财务报表附注三（二十三）及五（二）1。
中邮科技公司的营业收入主要来自于为客户提供智能物流系统和智能专用
车辆。2025 年度中邮科技公司营业收入金额为人民币 138,537.54 万元，其中智
能物流系统和智能专用车辆收入为 118,609.61 万元。
由于营业收入是中邮科技公司关键业绩指标之一，可能存在中邮科技公司管
理层（以下简称管理层）通过不恰当的收入确认以达到特定目标或预期的固有风
险，因此，我们将收入确认确定为关键审计事项。
(1) 了解与收入确认相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确定其是
否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；
(2) 选取样本检查销售合同，了解主要合同条款或条件，识别客户取得相关
商品控制权的条款，评价收入确认政策是否符合企业会计准则的规定；
(3) 了解客户与中邮科技公司开展业务合作的过程、业务规模、采购产品的
具体情况等，评价交易的真实性；
(4) 对营业收入及毛利率进行分析，识别是否存在重大或异常波动，并查明
波动原因；
(5) 检查与收入确认相关的支持性文件，包括销售合同、采购订单、销售发
票及验收单据等；
(6) 结合应收账款函证，向主要客户函证本期项目验收结果；
(7) 对资产负债表日前后确认的收入实施截止测试，评价收入是否在恰当期
间确认；
(8) 检查与营业收入相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。
(二) 应收账款及合同资产减值
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相关信息披露详见财务报表附注三（十一）、五（一）3 及五（一）8。
截至 2025 年 12 月 31 日，中邮科技公司应收账款及合同资产账面余额分别
为人民币 41,227.23 万元、48,601.88 万元，坏账准备及减值准备分别为人民币
管理层根据各项应收账款及合同资产的信用风险特征，以单项或组合为基础，
按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量其损失准备。对于以单项为基
础计量预期信用损失的应收账款及合同资产，管理层综合考虑有关过去事项、当
前状况以及未来经济状况预测的合理且有依据的信息，估计预期收取的现金流量，
据此确定应计提的坏账准备及减值损失；对于以组合为基础计量预期信用损失的
应收账款及合同资产，管理层以账龄和违约风险敞口为依据划分组合，参照历史
信用损失经验，并根据前瞻性估计予以调整，编制账龄与整个存续期预期信用损
失率对照表，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，据此确定应计提
的坏账准备及减值损失。
由于应收账款及合同资产金额重大，且应收账款及合同资产减值涉及重大管
理层判断，我们将应收账款及合同资产减值确定为关键审计事项。
针对应收账款及合同资产减值，我们实施的审计程序主要包括：
(1) 了解与应收账款及合同资产减值相关的关键内部控制，评价这些控制的
设计，确定其是否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；
(2) 复核以前年度已计提坏账准备及减值损失的应收账款及合同资产的后
续实际核销或转回情况，评价管理层过往预测的准确性；
(3) 复核管理层对应收账款及合同资产进行信用风险评估的相关考虑和客
观证据，评价管理层是否恰当识别各项应收账款及合同资产的信用风险特征；
(4) 对于以单项为基础计量预期信用损失的应收账款及合同资产，获取并检
查管理层对预期收取现金流量的预测，评价在预测中使用的关键假设的合理性和
数据的准确性，并与获取的外部证据进行核对；
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(5) 对于以组合为基础计量预期信用损失的应收账款及合同资产，评价管理
层按信用风险特征划分组合的合理性；根据具有类似信用风险特征组合的历史信
用损失经验及前瞻性估计，并结合同行业可比公司情况，评价管理层编制的应收
账款及合同资产账龄与预期信用损失率对照表、违约风险敞口和整个存续期预期
信用损失率的合理性；测试管理层使用数据（包括应收账款账龄、历史损失率等）
的准确性和完整性以及对坏账准备及减值损失的计算是否准确；
(6) 结合应收账款函证和期后回款情况，评价管理层计提应收账款坏账准备
的合理性；
(7) 检查与应收账款及合同资产减值相关的信息是否已在财务报表中作出
恰当列报。
四、其他信息
管理层对其他信息负责。其他信息包括年度报告中涵盖的信息，但不包括财
务报表和我们的审计报告。
我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表
任何形式的鉴证结论。
结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考
虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致
或者似乎存在重大错报。
基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报
告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。
五、管理层和治理层对财务报表的责任
管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并
设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的
重大错报。
在编制财务报表时，管理层负责评估中邮科技公司的持续经营能力，披露与
持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终
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止运营或别无其他现实的选择。
中邮科技公司治理层（以下简称治理层）负责监督中邮科技公司的财务报告
过程。
六、注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报
获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但
并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能
由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用
者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀
疑。同时，我们也执行以下工作：
(一) 识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实
施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见
的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制
之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重
大错报的风险。
(二) 了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。
(三) 评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理
性。
(四) 对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审
计证据，就可能导致对中邮科技公司持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是
否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计
准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披
露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得
的信息。然而，未来的事项或情况可能导致中邮科技公司不能持续经营。
(五) 评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反
映相关交易和事项。
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(六) 就中邮科技公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计
证据，以对财务报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对
审计意见承担全部责任。
我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，
包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理
层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范
措施（如适用）。
从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重
要，因而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁
止公开披露这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事
项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中
沟通该事项。
天健会计师事务所（特殊普通合伙） 中国注册会计师：
（项目合伙人）
中国·杭州 中国注册会计师：
二〇二六年四月二十七日
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中邮科技股份有限公司
财务报表附注
金额单位：人民币元
一、公司基本情况
中邮科技股份有限公司（以下简称公司或本公司）系于 2021 年 2 月由中邮科技有限责
任公司全体股东共同发起设立的股份有限公司，企业法人统一社会信用代码为
截至 2025 年 12 月 31 日，公司注册资本 13,600.00 万元，股份总数 13,600 万股（每股
面值 1 元）。其中，有限售条件的流通股份 A 股 66,471,076 股；无限售条件的流通股份 A
股 69,528,924 股。公司注册地为上海市普陀区，总部地址位于上海市普陀区中山北路 3185
号。
本公司属智能制造装备产业。主要经营活动为智能物流系统的研发、设计、生产、销售
并提供相关服务，主要产品包括智能物流系统（含智能分拣系统、智能传输系统、智能仓储
系统等）和智能专用车。
本财务报表业经公司 2026 年 4 月 27 日第二届董事会 2025 年年度会议批准对外报出。
二、财务报表的编制基础
(一) 编制基础
本公司财务报表以持续经营为编制基础。
(二) 持续经营能力评价
本公司不存在导致对报告期末起 12 个月内的持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况。
三、重要会计政策及会计估计
重要提示：本公司根据实际生产经营特点针对金融工具减值、存货、固定资产折旧、在
建工程、无形资产、收入确认等交易或事项制定了具体会计政策和会计估计。
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(一) 遵循企业会计准则的声明
本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状
况、经营成果和现金流量等有关信息。
(二) 会计期间
会计年度自公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
(三) 营业周期
公司经营业务的营业周期较短，以 12 个月作为资产和负债的流动性划分标准。
(四) 记账本位币
采用人民币为记账本位币。
(五) 重要性标准确定方法和选择依据
公司编制和披露财务报表遵循重要性原则，本财务报表附注中披露事项涉及重要性标准
判断的事项及其重要性标准确定方法和选择依据如下：
涉及重要性标准判断
重要性标准确定方法和选择依据
的披露事项
重要的单项计提坏账准备的应收账款 单项金额超过合并资产总额 0.5%
重要的应收账款坏账准备收回或转回 单项金额超过合并资产总额 0.5%
重要的单项计提坏账准备的其他应收款 单项金额超过合并资产总额 0.5%
重要的其他应收款坏账准备收回或转回 单项金额超过合并资产总额 0.5%
重要的核销其他应收款 单项金额超过合并资产总额 0.5%
重要的单项计提减值准备的合同资产 单项金额超过合并资产总额 0.5%
重要的合同资产减值准备收回或转回 单项金额超过合并资产总额 0.5%
重要的核销合同资产 单项金额超过合并资产总额 0.5%
重要的在建工程项目 单项工程投资总额超过合并资产总额 0.5%
重要的账龄超过 1 年的其他应付款 单项金额超过合并资产总额 0.5%
重要的账龄超过 1 年的合同负债 单项金额超过合并资产总额 0.5%
合同负债账面价值发生重大变动 变动金额超过合并资产总额 0.5%
重要的预计负债 单项金额超过合并资产总额 0.5%
重要的投资活动现金流量 单项金额超过合并资产总额 0.5%
重要的资本化研发项目 单项金额超过合并资产总额 0.5%
重要的子公司 资产总额超过集团资产总额的 15%
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重要的承诺事项 单项金额超过合并资产总额 0.5%
重要的或有事项 单项金额超过合并资产总额 0.5%
(六) 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方在最终控制方合并财务报表
中的账面价值计量。公司按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值
份额与支付的合并对价账面价值或发行股份面值总额的差额，调整资本公积；资本公积不足
冲减的，调整留存收益。
公司在购买日对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差
额，确认为商誉；如果合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额，首
先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行
复核，经复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差
额计入当期损益。
(七) 控制的判断标准和合并财务报表的编制方法
拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运
用对被投资方的权力影响其可变回报金额的，认定为控制。
母公司将其控制的所有子公司纳入合并财务报表的合并范围。合并财务报表以母公司及
其子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，由母公司按照《企业会计准则第 33 号—
—合并财务报表》编制。
(八) 现金及现金等价物的确定标准
列示于现金流量表中的现金是指库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金等价物是
指企业持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。
(九) 外币业务折算
外币交易在初始确认时，采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算为人民币金额。资产
负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，因汇率不同而产生的汇兑差额，
除与购建符合资本化条件资产有关的外币专门借款本金及利息的汇兑差额外，计入当期损益；
以历史成本计量的外币非货币性项目仍采用交易发生日即期汇率的近似汇率折算，不改变其
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人民币金额；以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，
差额计入当期损益或其他综合收益。
(十) 金融工具
金融资产在初始确认时划分为以下三类：(1) 以摊余成本计量的金融资产；(2) 以公允
价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；(3) 以公允价值计量且其变动计入当期损
益的金融资产。
金融负债在初始确认时划分为以下四类：(1) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融负债；(2) 金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融
负债；(3) 不属于上述(1)或(2)的财务担保合同，以及不属于上述(1)并以低于市场利率贷
款的贷款承诺；(4) 以摊余成本计量的金融负债。
(1) 金融资产和金融负债的确认依据和初始计量方法
公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或
金融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和
金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交
易费用计入初始确认金额。但是，公司初始确认的应收账款未包含重大融资成分或公司不考
虑未超过一年的合同中的融资成分的，按照《企业会计准则第 14 号——收入》所定义的交
易价格进行初始计量。
(2) 金融资产的后续计量方法
采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系
的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、重分类、按照实际利率法摊销或确
认减值时，计入当期损益。
采用公允价值进行后续计量。采用实际利率法计算的利息、减值损失或利得及汇兑损益
计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益
的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入当期损益。
采用公允价值进行后续计量。获得的股利（属于投资成本收回部分的除外）计入当期损
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益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得
或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。
采用公允价值进行后续计量，产生的利得或损失（包括利息和股利收入）计入当期损益，
除非该金融资产属于套期关系的一部分。
(3) 金融负债的后续计量方法
此类金融负债包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值
计量且其变动计入当期损益的金融负债。对于此类金融负债以公允价值进行后续计量。因公
司自身信用风险变动引起的指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的公
允价值变动金额计入其他综合收益，除非该处理会造成或扩大损益中的会计错配。此类金融
负债产生的其他利得或损失（包括利息费用、除因公司自身信用风险变动引起的公允价值变
动）计入当期损益，除非该金融负债属于套期关系的一部分。终止确认时，将之前计入其他
综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。
按照《企业会计准则第 23 号——金融资产转移》相关规定进行计量。
贷款承诺
在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：① 按照金融工具的减值
规定确定的损失准备金额；② 初始确认金额扣除按照《企业会计准则第 14 号——收入》相
关规定所确定的累计摊销额后的余额。
采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金
融负债所产生的利得或损失，在终止确认、按照实际利率法摊销时计入当期损益。
(4) 金融资产和金融负债的终止确认
① 收取金融资产现金流量的合同权利已终止；
② 金融资产已转移，且该转移满足《企业会计准则第23号——金融资产转移》关于金
融资产终止确认的规定。
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该部分金融负债）。
公司转移了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，终止确认该金融资产，并将转
移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；保留了金融资产所有权上几乎所有的
风险和报酬的，继续确认所转移的金融资产。公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上
几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：(1) 未保留对该金融资产控制的，终止确认
该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；(2) 保留了对该
金融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关
负债。
金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：(1) 所
转移金融资产在终止确认日的账面价值；(2) 因转移金融资产而收到的对价，与原直接计入
其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以
公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。转移了金融资产的一部分，
且该被转移部分整体满足终止确认条件的，将转移前金融资产整体的账面价值，在终止确认
部分和继续确认部分之间，按照转移日各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的
差额计入当期损益：(1) 终止确认部分的账面价值；(2) 终止确认部分的对价，与原直接计
入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。
公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定相
关金融资产和金融负债的公允价值。公司将估值技术使用的输入值分以下层级，并依次使用：
(1) 第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的
报价；
(2) 第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入
值，包括：活跃市场中类似资产或负债的报价；非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价；
除报价以外的其他可观察输入值，如在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线等；市
场验证的输入值等；
(3) 第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值，包括不能直接观察或无法由
可观察市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、使
用自身数据作出的财务预测等。
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公司以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动
计入其他综合收益的债务工具投资、合同资产、租赁应收款、分类为以公允价值计量且其变
动计入当期损益的金融负债以外的贷款承诺、不属于以公允价值计量且其变动计入当期损益
的金融负债或不属于金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成
的金融负债的财务担保合同进行减值处理并确认损失准备。
预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用
损失，是指公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所
有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于公司购买或源生的已发生信用
减值的金融资产，按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。
对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产，公司在资产负债表日仅将自初始确认后
整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。
对于租赁应收款、由《企业会计准则第14号——收入》规范的交易形成，且不含重大融
资成分或者公司不考虑不超过一年的合同中的融资成分的应收款项及合同资产，公司运用简
化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。
除上述计量方法以外的金融资产，公司在每个资产负债表日评估其信用风险自初始确认
后是否已经显著增加。如果信用风险自初始确认后已显著增加，公司按照整个存续期内预期
信用损失的金额计量损失准备；如果信用风险自初始确认后未显著增加，公司按照该金融工
具未来12个月内预期信用损失的金额计量损失准备。
公司利用可获得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息，通过比较金融工具在资产负
债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具的信用风险自初始
确认后是否已显著增加。
于资产负债表日，若公司判断金融工具只具有较低的信用风险，则假定该金融工具的信
用风险自初始确认后并未显著增加。
公司以单项金融工具或金融工具组合为基础评估预期信用风险和计量预期信用损失。当
以金融工具组合为基础时，公司以共同风险特征为依据，将金融工具划分为不同组合。
公司在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金
额，作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该
金融资产在资产负债表中列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益
的债权投资，公司在其他综合收益中确认其损失准备，不抵减该金融资产的账面价值。
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金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不相互抵销。但同时满足下列条件的，
公司以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：(1) 公司具有抵销已确认金额的法定权利，
且该种法定权利是当前可执行的；(2) 公司计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿
该金融负债。
不满足终止确认条件的金融资产转移，公司不对已转移的金融资产和相关负债进行抵销。
(十一) 应收款项、合同资产和长期应收款预期信用损失的确认标准和计提方法
组合类别 确定组合的依据 计量预期信用损失的方法
应收银行承兑汇票 参考历史信用损失经验，结合当
前状况以及对未来经济状况的预
票据类型 测，通过违约风险敞口和整个存
应收商业承兑汇票 续期预期信用损失率，计算预期
信用损失
应收账款——关联方(本公司合并
与本公司的关联方关系 本公司合并范围内不计提
范围内)
参考历史信用损失经验，结合当
前状况以及对未来经济状况的预
应收账款——账龄组合 账龄 测，编制应收账款账龄与预期信
用损失率对照表，计算预期信用
损失
其他应收款——关联方(本公司合
与本公司的关联方关系 本公司合并范围内不计提
并范围内)
参考历史信用损失经验，结合当
前状况以及对未来经济状况的预
其他应收款——账龄组合 账龄 测，编制其他应收款账龄与预期
信用损失率对照表，计算预期信
用损失
合同资产——关联方(本公司合并
与本公司的关联方关系 本公司合并范围内不计提
范围内)
参考历史信用损失经验，结合当
前状况以及对未来经济状况的预
合同资产——账龄组合 账龄 测，编制合同资产账龄与预期信
用损失率对照表，计算预期信用
损失
参考历史信用损失经验，结合当
前状况以及对未来经济状况的预
长期应收款——信用风险组合 款项性质
测，通过违约风险敞口和整个存
续期预期信用损失率，计算预期
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信用损失
应收账款与合同资产 其他应收款
账 龄
预期信用损失率（%） 预期信用损失率（%）
应收账款、合同资产、其他应收款自款项实际发生的月份起算。
对信用风险与组合信用风险显著不同的应收款项和合同资产，公司按单项计提预期信用
损失。
(十二) 存货
存货包括在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产品、在生
产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。
发出存货采用月末一次加权平均法。
存货的盘存制度为永续盘存制。
(1) 低值易耗品
按照一次转销法进行摊销。
(2) 包装物
按照一次转销法进行摊销。
(1) 存货跌价准备的确认标准和计提方法
资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照成本高于可变现净值的差额
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计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去
估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；需要经过加工的存货，在正常生产
经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费
用和相关税费后的金额确定其可变现净值；资产负债表日，同一项存货中一部分有合同价格
约定、其他部分不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进行比较，
分别确定存货跌价准备的计提或转回的金额。
(2) 按组合计提存货跌价准备
组合类别 确定组合的依据 存货可变现净值的确定依据
原材料——库龄组合 库龄 基于库龄确定存货可变现净值
库存商品——库龄组合 库龄 基于库龄确定存货可变现净值
库龄组合下，可变现净值的计算方法和确定依据
库 龄 原材料可变现净值计算方法 库存商品可变现净值计算方法
库龄组合可变现净值的确定依据：基于库龄确定存货可变现净值。
根据盘点情况及以往销售经验判断，2-3 年原材料/库存商品实际价值为原值 70%，3 年
以上原材料/库存商品实际价值为原值 50%，并以此作为确定依据。
(十三) 长期股权投资
按照相关约定对某项安排存在共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权
的参与方一致同意后才能决策，认定为共同控制。对被投资单位的财务和经营政策有参与决
策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定，认定为重大影响。
(1) 同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或
发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并
财务报表中的账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的合
并对价的账面价值或发行股份的面值总额之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，
调整留存收益。
公司通过多次交易分步实现同一控制下企业合并形成的长期股权投资，判断是否属于
“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计
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处理。不属于“一揽子交易”的，在合并日，根据合并后应享有被合并方净资产在最终控制
方合并财务报表中的账面价值的份额确定初始投资成本。合并日长期股权投资的初始投资成
本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价
值之和的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。
(2) 非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价值作为其
初始投资成本。
公司通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并形成的长期股权投资，区分个别财务
报表和合并财务报表进行相关会计处理：
为改按成本法核算的初始投资成本。
项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，对于购买日之
前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账
面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其
他综合收益等的，与其相关的其他综合收益等转为购买日所属当期收益。但由于被投资方重
新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。
(3) 除企业合并形成以外的：以支付现金取得的，按照实际支付的购买价款作为其初始
投资成本；以发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值作为其初始投资成本；
以债务重组方式取得的，按《企业会计准则第 12 号——债务重组》确定其初始投资成本；
以非货币性资产交换取得的，按《企业会计准则第 7 号——非货币性资产交换》确定其初始
投资成本。
对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算；对联营企业和合营企业的长期
股权投资，采用权益法核算。
(1) 是否属于“一揽子交易”的判断原则
通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，公司结合分步交易的各个
步骤的交易协议条款、分别取得的处置对价、出售股权的对象、处置方式、处置时点等信息
来判断分步交易是否属于“一揽子交易”。各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一
种或多种情况，通常表明多次交易事项属于“一揽子交易”：
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(2) 不属于“一揽子交易”的会计处理
对处置的股权，其账面价值与实际取得价款之间的差额，计入当期损益。对于剩余股权，
对被投资单位仍具有重大影响或者与其他方一起实施共同控制的，转为权益法核算；不能再
对被投资单位实施控制、共同控制或重大影响的，按照《企业会计准则第 22 号——金融工
具确认和计量》的相关规定进行核算。
在丧失控制权之前，处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日
开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积（资本溢价），资本溢价不足冲减的，
冲减留存收益。
丧失对原子公司控制权时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新
计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子
公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投
资收益，同时冲减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，应当在丧失控制权
时转为当期投资收益。
(3) 属于“一揽子交易”的会计处理
将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制
权之前每一次处置价款与处置投资对应的长期股权投资账面价值之间的差额，在个别财务报
表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。
将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制
权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表
中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。
(十四) 投资性房地产
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出租的建筑物。
资产和无形资产相同的方法计提折旧或进行摊销。
(十五) 固定资产
固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一个会
计年度的有形资产。固定资产在同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量时予以确
认。
折旧年限（年）
类 别 折旧方法 残值率（%） 年折旧率（%）
/总工作量
房屋及建筑物 年限平均法 5-30 5.00 3.17-19.00
机器设备 年限平均法 5-10 5.00 9.50-19.00
运输设备 年限平均法 3-5 5.00 19.00-31.67
电子设备 年限平均法 4-5 5.00 19.00-23.75
其他设备 年限平均法 4-10 5.00 9.50-23.75
按单项设备预计总
一体化运营服务设备 工作量法 5.00 不适用
工作量
(十六) 在建工程
按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的实际成本计量。
用状态但尚未办理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成
本调整原暂估价值，但不再调整原已计提的折旧。
类 别 在建工程结转为固定资产的标准和时点
房屋及建筑物 满足建筑完工验收标准
机器设备 安装调试后达到设计要求或合同规定的标准
软件系统 服务技术达到合同列示的配置验收的标准
(十七) 借款费用
公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资
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本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计入当期损益。
(1) 当借款费用同时满足下列条件时，开始资本化：1) 资产支出已经发生；2) 借款费
用已经发生；3) 为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开
始。
(2) 若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中断时间连
续超过 3 个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认为当期费用，直至资
产的购建或者生产活动重新开始。
(3) 当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，借款费
用停止资本化。
为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的
利息费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未动用的借款资金存
入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额，确定应予资本化的利息
金额；为购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专
门借款的资产支出加权平均数乘以占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化
的利息金额。
(十八) 无形资产
期实现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。具体如下：
项 目 使用寿命及其确定依据 摊销方法
土地使用权 20-50 年，土地可供使用的时间 直线法
软件使用权 直线法
确定使用寿命
(1) 人员人工费用
人员人工费用包括公司研发人员的工资薪金、基本养老保险费、基本医疗保险费、失业
保险费、工伤保险费、生育保险费和住房公积金，以及外聘研发人员的劳务费用。
研发人员同时服务于多个研究开发项目的，人工费用的确认依据公司管理部门提供的各
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研究开发项目研发人员的工时记录，在不同研究开发项目间按比例分配。
直接从事研发活动的人员、外聘研发人员同时从事非研发活动的，公司根据研发人员在
不同岗位的工时记录，将其实际发生的人员人工费用，按实际工时占比等合理方法在研发费
用和生产经营费用间分配。
(2) 直接投入费用
直接投入费用是指公司为实施研究开发活动而实际发生的相关支出。包括：1) 直接消
耗的材料、燃料和动力费用；2) 用于中间试验和产品试制的模具、工艺装备开发及制造费，
不构成固定资产的样品、样机及一般测试手段购置费，试制产品的检验费；3) 用于研究开
发活动的仪器、设备的运行维护、调整、检验、检测、维修等费用。
(3) 折旧费用与长期待摊费用
折旧费用是指用于研究开发活动的仪器、设备和在用建筑物的折旧费，按研发工时占比
和建筑物实际使用面积等因素，采用合理方法在研发费用和生产经营费用间分配。
长期待摊费用是指研发设施的改建、改装、装修和修理过程中发生的长期待摊费用，按
实际支出进行归集，在规定的期限内分期平均摊销。
(4) 无形资产摊销费用
无形资产摊销费用是指用于研究开发活动的软件、知识产权的摊销费用。
(5) 设计费用
设计费用是指为新产品和新工艺进行构思、开发和制造，进行工序、技术规范、规程制
定、操作特性方面的设计等发生的费用，包括为获得创新性、创意性、突破性产品进行的创
意设计活动发生的相关费用。
(6) 装备调试费用与试验费用
装备调试费用是指工装准备过程中研究开发活动所发生的费用，包括研制特殊、专用的
生产机器，改变生产和质量控制程序，或制定新方法及标准等活动所发生的费用。
为大规模批量化和商业化生产所进行的常规性工装准备和工业工程发生的费用不计入
归集范围。
(7) 委托外部研究开发费用
委托外部研究开发费用是指公司委托境内外其他机构或个人进行研究开发活动所发生
的费用（研究开发活动成果为公司所拥有，且与公司的主要经营业务紧密相关）。
(8) 其他费用
其他费用是指上述费用之外与研究开发活动直接相关的其他费用，包括专家咨询费、知
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识产权的申请费，会议费、差旅费、通讯费等。
发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：(1) 完成该无形资产以使其能够使
用或出售在技术上具有可行性；(2) 具有完成该无形资产并使用或出售的意图；(3) 无形资
产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身
存在市场，无形资产将在内部使用的，能证明其有用性；(4) 有足够的技术、财务资源和其
他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；(5) 归属于该无
形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。
研究阶段为探索性阶段，相关支出在发生时计入当期损益；开发阶段为应用性阶段，自
项目完成原型设计、通过内部评审且满足技术方案可行性及立项要求之日起，后续发生的满
足资本化条件的支出（包括能够单独归集和可靠计量）方确认为无形资产。
(十九) 部分长期资产减值
对长期股权投资、采用成本模式计量的投资性房地产、固定资产、在建工程、使用权资
产、使用寿命有限的无形资产等长期资产，在资产负债表日有迹象表明发生减值的，估计其
可收回金额。对因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值
迹象，每年都进行减值测试。商誉结合与其相关的资产组或者资产组组合进行减值测试。
若上述长期资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额确认资产减值准备并计入当
期损益。
(二十) 长期待摊费用
长期待摊费用核算已经支出，摊销期限在 1 年以上（不含 1 年）的各项费用。长期待摊
费用按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如果长期待摊的费用项目
不能使以后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。
(二十一) 职工薪酬
在职工为公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损
益或相关资产成本。
离职后福利分为设定提存计划和设定受益计划。
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(1) 在职工为公司提供服务的会计期间，根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负
债，并计入当期损益或相关资产成本。
(2) 对设定受益计划的会计处理通常包括下列步骤：
财务变量等作出估计，计量设定受益计划所产生的义务，并确定相关义务的所属期间。同时，
对设定受益计划所产生的义务予以折现，以确定设定受益计划义务的现值和当期服务成本；
值所形成的赤字或盈余确认为一项设定受益计划净负债或净资产。设定受益计划存在盈余的，
以设定受益计划的盈余和资产上限两项的孰低者计量设定受益计划净资产；
或净资产的利息净额以及重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动等三部分，其
中服务成本和设定受益计划净负债或净资产的利息净额计入当期损益或相关资产成本，重新
计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动计入其他综合收益，并且在后续会计期间不
允许转回至损益，但可以在权益范围内转移这些在其他综合收益确认的金额。
向职工提供的辞退福利，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入
当期损益：(1) 公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；
(2) 公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。
向职工提供的其他长期福利，符合设定提存计划条件的，按照设定提存计划的有关规定
进行会计处理；除此之外的其他长期福利，按照设定受益计划的有关规定进行会计处理，为
简化相关会计处理，将其产生的职工薪酬成本确认为服务成本、重新计量其他长期职工福利
净负债或净资产所产生的变动等组成项目的总净额计入当期损益或相关资产成本。
(二十二) 预计负债
现时义务，履行该义务很可能导致经济利益流出公司，且该义务的金额能够可靠的计量时，
公司将该项义务确认为预计负债。
资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核。
(二十三) 收入
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于合同开始日，公司对合同进行评估，识别合同所包含的各单项履约义务，并确定各单
项履约义务是在某一时段内履行，还是在某一时点履行。
满足下列条件之一时，属于在某一时段内履行履约义务，否则，属于在某一时点履行履
约义务：(1) 客户在公司履约的同时即取得并消耗公司履约所带来的经济利益；(2) 客户能
够控制公司履约过程中在建商品；(3) 公司履约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且
公司在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。
对于在某一时段内履行的履约义务，公司在该段时间内按照履约进度确认收入。履约进
度不能合理确定时，已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收
入，直到履约进度能够合理确定为止。对于在某一时点履行的履约义务，在客户取得相关商
品或服务控制权时点确认收入。在判断客户是否已取得商品控制权时，公司考虑下列迹象：
(1) 公司就该商品享有现时收款权利，即客户就该商品负有现时付款义务；(2) 公司已将该
商品的法定所有权转移给客户，即客户已拥有该商品的法定所有权；(3) 公司已将该商品实
物转移给客户，即客户已实物占有该商品；(4) 公司已将该商品所有权上的主要风险和报酬
转移给客户，即客户已取得该商品所有权上的主要风险和报酬；(5) 客户已接受该商品；(6)
其他表明客户已取得商品控制权的迹象。
(1) 公司按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。交易价格是公司因向客户转
让商品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项以及预期将退还给客
户的款项。
(2) 合同中存在可变对价的，公司按照期望值或最可能发生金额确定可变对价的最佳估
计数，但包含可变对价的交易价格，不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不
会发生重大转回的金额。
(3) 合同中存在重大融资成分的，公司按照假定客户在取得商品或服务控制权时即以现
金支付的应付金额确定交易价格。该交易价格与合同对价之间的差额，在合同期间内采用实
际利率法摊销。
(4) 合同中包含两项或多项履约义务的，公司于合同开始日，按照各单项履约义务所承
诺商品的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务。
(1) 智能物流系统
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公司智能物流系统业务属于在某一时点履行的履约义务,公司根据合同约定，在智能物
流系统安装调试完毕，经客户验证合格并取得验收单据时，确认销售收入。
(2) 智能专用汽车
公司智能专用汽车业务属于在某一时点履行的履约义务,公司根据与客户签订的销售合
同约定，在车辆完成交付并经客户签收时，确认销售收入。
(3) 备品备件、技术服务、一体化运营服务等
公司向客户销售备品备件、提供技术服务属于在某一时点履行的履约义务；提供一体化
运营服务属于在某一时段履行的履约义务。其中：备品备件在交付客户时确认收入；技术服
务在完成并经客户确认时确认收入；一体化运营服务按照履约进度确认收入，并依据合同约
定按月按量结算计量。
(二十四) 合同取得成本、合同履约成本
公司为取得合同发生的增量成本预期能够收回的，作为合同取得成本确认为一项资产。
如果合同取得成本的摊销期限不超过一年，在发生时直接计入当期损益。
公司为履行合同发生的成本，不适用存货、固定资产或无形资产等相关准则的规范范围
且同时满足下列条件的，作为合同履约成本确认为一项资产：
用（或类似费用）、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本；
公司对于与合同成本有关的资产采用与该资产相关的商品或服务收入确认相同的基础
进行摊销，计入当期损益。
如果与合同成本有关的资产的账面价值高于因转让与该资产相关的商品或服务预期能
够取得的剩余对价减去估计将要发生的成本，公司对超出部分计提减值准备，并确认为资产
减值损失。以前期间减值的因素之后发生变化，使得转让该资产相关的商品或服务预期能够
取得的剩余对价减去估计将要发生的成本高于该资产账面价值的，转回原已计提的资产减值
准备，并计入当期损益，但转回后的资产账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该资产
在转回日的账面价值。
(二十五) 合同资产、合同负债
公司根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同资产或合同负
债。公司将同一合同下的合同资产和合同负债相互抵销后以净额列示。
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公司将拥有的、无条件(即，仅取决于时间流逝)向客户收取对价的权利作为应收款项列
示，将已向客户转让商品而有权收取对价的权利（该权利取决于时间流逝之外的其他因素）
作为合同资产列示。
公司将已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务作为合同负债列示。
(二十六) 政府补助
(2) 公司能够收到政府补助。政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府
补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。
政府文件规定用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助划分为与资产相关的政
府补助。政府文件不明确的，以取得该补助必须具备的基本条件为基础进行判断，以购建或
其他方式形成长期资产为基本条件的作为与资产相关的政府补助。与资产相关的政府补助，
冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。与资产相关的政府补助确认为递延收益的，在
相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益。按照名义金额计量的政府补助，
直接计入当期损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未
分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。
除与资产相关的政府补助之外的政府补助划分为与收益相关的政府补助。对于同时包含
与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，难以区分与资产相关或与收益相关的，整体
归类为与收益相关的政府补助。与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用
或损失的，确认为递延收益，在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益或冲减相关
成本；用于补偿已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益或冲减相关成本。
关成本费用。与公司日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。
(二十七) 递延所得税资产、递延所得税负债
目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收
回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。
资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂
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时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。
获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价
值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。
情况产生的所得税：(1) 企业合并；(2) 直接在所有者权益中确认的交易或者事项。
示：(1) 拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利；(2) 递延所得税资
产和递延所得税负债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相关或者对不同
的纳税主体相关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产和递延所得税负债转回的期间
内，涉及的纳税主体意图以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债或是同时取得资产、
清偿债务。
(二十八) 租赁
在租赁期开始日，公司将租赁期不超过 12 个月，且不包含购买选择权的租赁认定为短
期租赁；将单项租赁资产为全新资产时价值较低的租赁认定为低价值资产租赁。公司转租或
预期转租租赁资产的，原租赁不认定为低价值资产租赁。
对于所有短期租赁和低价值资产租赁，公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁付款
额计入相关资产成本或当期损益。
除上述采用简化处理的短期租赁和低价值资产租赁外，在租赁期开始日，公司对租赁确
认使用权资产和租赁负债。
(1) 使用权资产
使用权资产按照成本进行初始计量，该成本包括：1) 租赁负债的初始计量金额；2) 在
租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；
或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发生的成本。
公司按照直线法对使用权资产计提折旧。能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有
权的，公司在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁
资产所有权的，公司在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。
(2) 租赁负债
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在租赁期开始日，公司将尚未支付的租赁付款额的现值确认为租赁负债。计算租赁付款
额现值时采用租赁内含利率作为折现率，无法确定租赁内含利率的，采用公司增量借款利率
作为折现率。租赁付款额与其现值之间的差额作为未确认融资费用，在租赁期各个期间内按
照确认租赁付款额现值的折现率确认利息费用，并计入当期损益。未纳入租赁负债计量的可
变租赁付款额于实际发生时计入当期损益。
租赁期开始日后，当实质固定付款额发生变动、担保余值预计的应付金额发生变化、用
于确定租赁付款额的指数或比率发生变动、购买选择权、续租选择权或终止选择权的评估结
果或实际行权情况发生变化时，公司按照变动后的租赁付款额的现值重新计量租赁负债，并
相应调整使用权资产的账面价值，如使用权资产账面价值已调减至零，但租赁负债仍需进一
步调减的，将剩余金额计入当期损益。
在租赁开始日，公司将实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租
赁划分为融资租赁，其他租赁划分为经营租赁。
(1) 经营租赁
公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁收款额确认为租金收入，发生的初始直接费
用予以资本化并按照与租金收入确认相同的基础进行分摊，分期计入当期损益。公司取得的
与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。
(2) 融资租赁
在租赁期开始日，公司按照租赁投资净额确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资
产。租赁投资净额为未担保余值与租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折
现的现值之和。在租赁期的各个期间，公司按照租赁内含利率计算并确认利息收入。公司取
得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额，在实际发生时计入当期损益。
(二十九) 安全生产费
公司按照财政部、应急部发布的《企业安全生产费用提取和使用管理办法》
（财资〔2022〕
科目。使用提取的安全生产费时，费用性支出直接冲减专项储备；资本性支出通过“在建工
程”科目归集所发生的支出，待安全项目完工达到预定可使用状态时确认为固定资产；同时，
按照形成固定资产的成本冲减专项储备，并确认相同金额的累计折旧，该固定资产在以后期
间不再计提折旧。
(三十) 分部报告
第 36 页 共 121 页
公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定经营分部。公司的经营分
部是指同时满足下列条件的组成部分：
四、税项
(一) 主要税种及税率
税 种 计税依据 税 率
以按税法规定计算的销售货物和应税劳务收入
增值税 为基础计算销项税额，扣除当期允许抵扣的进
项税额后，差额部分为应交增值税
从价计征的，按房产原值一次减除 30%后余值的
房产税 1.2%、12%
城市维护建设税 实际缴纳的流转税税额 5%、7%
教育费附加 实际缴纳的流转税税额 3%
地方教育附加 实际缴纳的流转税税额 1%、2%
企业所得税 应纳税所得额 15%、25%
不同税率的纳税主体企业所得税税率说明
纳税主体名称 所得税税率
本公司 15%
广东信源物流设备有限公司（以下简称广东信源） 15%
信源智能装备（广州）有限公司（以下简称信源智能装备） 25%
(二) 税收优惠
本公司 2023 年 11 月通过高新技术企业复审，取得编号为 GR202331000565 的高新技术
企业证书，有效期为 3 年。2025 年度适用的企业所得税税率为 15%。
广东信源 2023 年 12 月通过高新技术企业复审，取得编号为 GR202344001377 的高新技
术企业证书，有效期为 3 年。2025 年度适用的企业所得税税率为 15%。
根据《关于先进制造业企业增值税加计抵减政策的公告》 (财政部 税务总局公告 2023
第 37 页 共 121 页
年第 43 号)， 自 2023 年 1 月 1 日至 2027 年 12 月 31 日，允许先进制造业企业按照
当期可抵扣进项税额加计 5%抵减应纳增值税税额，广东信源享受前述增值税加计抵减政策。
五、合并财务报表项目注释
(一) 合并资产负债表项目注释
(1) 明细情况
项 目 期末数 期初数
银行存款 1,225,741,457.81 946,136,084.79
其他货币资金 81,797.88 3,990.93
合 计 1,225,823,255.69 946,140,075.72
(2) 资金集中管理情况
作为“货币资金”列示的金额和情况
项 目 期末数 备注
作为“货币资金”列示、存入资金池账户的资金 156,475,084.38
(1) 明细情况
项 目 期末数 期初数
银行承兑汇票 1,588,285.86 134,485.80
合 计 1,588,285.86 134,485.80
(2) 坏账准备计提情况
期末数
种 类 账面余额 坏账准备
计提 账面价值
金额 比例（%） 金额
比例（%）
按组合计提坏账准备 1,673,731.93 100.00 85,446.07 5.11 1,588,285.86
其中：银行承兑汇票 1,673,731.93 100.00 85,446.07 5.11 1,588,285.86
合 计 1,673,731.93 100.00 85,446.07 5.11 1,588,285.86
第 38 页 共 121 页
（续上表）
期初数
种 类 账面余额 坏账准备
比例 计提 账面价值
金额 金额
（%） 比例（%）
按组合计提坏账准备 141,564.00 100.00 7,078.20 5.00 134,485.80
其中：银行承兑汇票 141,564.00 100.00 7,078.20 5.00 134,485.80
合 计 141,564.00 100.00 7,078.20 5.00 134,485.80
期末数
项 目
账面余额 坏账准备 计提比例（%）
银行承兑汇票组合 1,673,731.93 85,446.07 5.11
小 计 1,673,731.93 85,446.07 5.11
(3) 坏账准备变动情况
本期变动金额
项 目 期初数 期末数
计提 收回或转回 核销 其他
按组合计提坏
账准备
合 计 7,078.20 78,367.87 85,446.07
(4) 期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据情况
期末终止 期末未终止
项 目
确认金额 确认金额
银行承兑汇票 30,790,111.40[注] 1,673,731.93
小 计 30,790,111.40 1,673,731.93
[注]期末终止确认的银行承兑汇票的承兑人系信用评级为 A+的商业银行，由其承兑的
银行承兑汇票到期不获支付的可能性较低，故公司将已背书或贴现的该等银行承兑汇票予以
终止确认。但如果该等票据到期不获支付，依据《票据法》之规定，公司仍将对持票人承担
连带责任。
(1) 账龄情况
第 39 页 共 121 页
账 龄 期末数 期初数
账面余额合计 412,272,293.57 337,942,405.52
减：坏账准备 48,557,823.46 52,406,669.13
账面价值合计 363,714,470.11 285,535,736.39
(2) 坏账准备计提情况
期末数
账面余额 坏账准备
种 类
计提 账面价值
比例
金额 金额 比例
（%）
（%）
单项计提坏账准备 3,420,152.41 0.83 3,420,152.41 100.00
按组合计提坏账准备 408,852,141.16 99.17 45,137,671.05 11.04 363,714,470.11
合 计 412,272,293.57 100.00 48,557,823.46 11.78 363,714,470.11
（续上表）
期初数
账面余额 坏账准备
种 类
计提 账面价值
比例
金额 金额 比例
（%）
（%）
单项计提坏账准备 4,462,766.43 1.32 4,462,766.43 100.00
按组合计提坏账准备 333,479,639.09 98.68 47,943,902.70 14.38 285,535,736.39
合 计 337,942,405.52 100.00 52,406,669.13 15.51 285,535,736.39
账 龄 期末数
第 40 页 共 121 页
账面余额 坏账准备 计提比例（%）
小 计 408,852,141.16 45,137,671.05 11.04
(3) 坏账准备变动情况
本期变动金额
项 目 期初数 期末数
计提 收回或转回 核销 其他
单项计提
坏账准备
按组合计
提坏账准 47,943,902.70 -2,103,324.65 702,907.00 45,137,671.05
备
合 计 52,406,669.13 -2,103,324.65 1,042,614.02 702,907.00 48,557,823.46
(4) 本期实际核销的应收账款情况
项 目 核销金额
实际核销的应收账款 702,907.00
(5) 应收账款和合同资产金额前 5 名情况
期末账面余额 占应收账款
和合同资产
（含列报于
合同资产（含列 应收账款坏账准
其他非流动
单位名称 报于其他非流动 备和合同资产减
应收账款 小 计 资产的合同
资产的合同资 值准备
资产）期末
产） 余额合计数
的比例（%）
第1名 220,856,916.96 140,749,076.52 361,605,993.48 38.03 37,831,600.45
第2名 79,925,377.62 182,333,544.50 262,258,922.12 27.58 17,959,424.16
第3名 47,719,256.18 172,398,935.75 220,118,191.93 23.15 53,475,937.87
第4名 32,831,861.76 32,831,861.76 3.45 1,641,593.10
第5名 8,117,968.53 8,117,968.53 0.85 405,898.43
第 41 页 共 121 页
期末账面余额 占应收账款
和合同资产
（含列报于
合同资产（含列 应收账款坏账准
其他非流动
单位名称 报于其他非流动 备和合同资产减
应收账款 小 计 资产的合同
资产的合同资 值准备
资产）期末
产） 余额合计数
的比例（%）
小 计 381,333,412.52 503,599,525.30 884,932,937.82 93.06 111,314,454.01
(1) 明细情况
项 目 期初数
银行承兑汇票 1,136,082.93
合 计 1,136,082.93
(2) 减值准备计提情况
期初数
种 类 成本 累计确认的信用减值准备
计提 账面价值
金额 比例（%） 金额
比例（%）
按组合计提减值准备 1,136,082.93 100.00 1,136,082.93
其中：银行承兑汇票 1,136,082.93 100.00 1,136,082.93
合 计 1,136,082.93 100.00 1,136,082.93
(3) 期末公司无已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收款项融资情况
(1) 账龄分析
期末数
账 龄
账面余额 比例（%） 减值准备 账面价值
合 计 17,828,541.37 100.00 17,828,541.37
（续上表）
第 42 页 共 121 页
期初数
账 龄
账面余额 比例（%） 减值准备 账面价值
合 计 12,956,174.82 100.00 12,956,174.82
(2) 预付款项金额前 5 名情况
期末余额前 5 名的预付款项合计数为 8,088,966.60 元，占预付款项期末余额合计数的
比例为 45.37%。
(1) 款项性质分类情况
款项性质 期末数 期初数
押金保证金 34,252,713.79 20,319,772.60
备用金 227,190.00 2,018.93
其他 1,487,594.45 1,566,938.92
账面余额合计 35,967,498.24 21,888,730.45
减：坏账准备 5,894,073.52 3,587,359.50
账面价值合计 30,073,424.72 18,301,370.95
(2) 账龄情况
账 龄 期末数 期初数
账面余额合计 35,967,498.24 21,888,730.45
减：坏账准备 5,894,073.52 3,587,359.50
账面价值合计 30,073,424.72 18,301,370.95
(3) 坏账准备计提情况
第 43 页 共 121 页
期末数
账面余额 坏账准备
种 类
计提 账面价值
比例
金额 金额 比例
（%）
（%）
按组合计提坏账准备 35,967,498.24 100.00 5,894,073.52 16.39 30,073,424.72
合 计 35,967,498.24 100.00 5,894,073.52 16.39 30,073,424.72
（续上表）
期初数
账面余额 坏账准备
种 类
计提 账面价值
比例
金额 金额 比例
（%）
（%）
单项计提坏账准备 551,400.00 2.52 551,400.00 100.00
按组合计提坏账准备 21,337,330.45 97.48 3,035,959.50 14.23 18,301,370.95
合 计 21,888,730.45 100.00 3,587,359.50 16.39 18,301,370.95
期末数
组合名称
账面余额 坏账准备 计提比例（%）
账龄组合 35,967,498.24 5,894,073.52 16.39
其中：1 年以内 19,702,049.54 985,102.48 5.00
小 计 35,967,498.24 5,894,073.52 16.39
(4) 坏账准备变动情况
项 目 第一阶段 第二阶段 第三阶段 合 计
第 44 页 共 121 页
整个存续期预期 整个存续期预
未来 12 个月
信用损失（未发生 期信用损失（已
预期信用损失
信用减值） 发生信用减值）
期初数 501,232.37 814,085.68 2,272,041.45 3,587,359.50
期初数在本期 —— —— ——
--转入第二阶段 -291,269.99 291,269.99
--转入第三阶段 -741,732.27 741,732.27
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提 775,140.10 218,916.57 1,888,157.35 2,882,214.02
本期收回或转回
本期核销 575,500.00 575,500.00
其他变动
期末数 985,102.48 582,539.97 4,326,431.07 5,894,073.52
期末坏账准备计
提比例（%）
(5) 本期实际核销的其他应收款情况
项 目 核销金额
实际核销的其他应收款 575,500.00
(6) 其他应收款金额前 5 名情况
占其他应收款余
单位名称 款项性质 期末账面余额 账龄 期末坏账准备
额的比例（%）
第1名 押金及保证金 6,889,574.46 2-3 年 19.16 2,066,872.34
第2名 押金及保证金 3,715,000.00 1 年以内 10.33 185,750.00
第3名 押金及保证金 1,700,000.00 1 年以内 4.73 85,000.00
第4名 押金及保证金 166,990.60 1-2 年 0.46 16,699.06
第 45 页 共 121 页
占其他应收款余
单位名称 款项性质 期末账面余额 账龄 期末坏账准备
额的比例（%）
第5名 押金及保证金 740,000.00 1-2 年 2.06 74,000.00
小 计 28,328,846.71 78.76 4,424,273.06
(1) 明细情况
期末数
项 目
账面余额 跌价准备/减值准备 账面价值
原材料 38,692,914.23 4,273,450.09 34,419,464.14
在产品 12,926,078.98 12,926,078.98
库存商品 9,189,284.89 233,905.06 8,955,379.83
合同履约
成本
合 计 600,496,056.45 21,812,015.98 578,684,040.47
（续上表）
期初数
项 目
账面余额 跌价准备/减值准备 账面价值
原材料 40,120,371.42 5,962,636.75 34,157,734.67
在产品 15,687,618.19 15,687,618.19
库存商品 3,484,146.44 211,208.53 3,272,937.91
合同履约
成本
合 计 309,802,984.32 22,730,826.85 287,072,157.47
(2) 存货跌价准备及合同履约成本减值准备
本期增加 本期减少
项 目 期初数 期末数
计提 其他 转回或转销 其他
原材料 5,962,636.75 -1,689,186.66 4,273,450.09
库存商品 211,208.53 22,696.53 233,905.06
合同履约成本 16,556,981.57 15,116,557.11 14,368,877.85 17,304,660.83
第 46 页 共 121 页
本期增加 本期减少
项 目 期初数 期末数
计提 其他 转回或转销 其他
合 计 22,730,826.85 13,450,066.98 14,368,877.85 21,812,015.98
确定可变现净值 转回存货跌价 转销存货跌价
项 目
的具体依据 准备的原因 准备的原因
以项目已签订合同的估计
售价减去至完工估计将要
合同履约成 本期将已计提存货跌价
发生的成本、估计的销售
本 准备的存货售出
费用以及相关税费后的金
额确定其可变现净值
结合市场行情、原材料状
况以及使用需求对原材料
原材料
的可变现净值进行分析判
断，确定其可变现净值
结合市场行情、原材料状
况以及使用需求对原材料
库存商品
的可变现净值进行分析判
断，确定其可变现净值
期末数
组合名称 跌价准备/减值
账面余额 计提标准和比例
准备
原材料——库龄
组合
其中：1 年以内 27,361,002.60 不计提
库存商品——库
龄组合
其中：1 年以内 8,332,531.98 不计提
小 计 47,882,199.12 4,507,355.15 9.41%
第 47 页 共 121 页
（续上表）
期初数
组合名称 跌价准备/减值
账面余额 计提标准和比例
准备
原材料——库龄
组合
其中：1 年以内 21,098,014.12 不计提
库存商品——库
龄组合
其中：1 年以内 2,661,366.93 不计提
小 计 43,604,517.86 6,173,845.28 14.16%
(3) 合同履约成本
项
期初数 本期增加 本期摊销 本期计提减值 期末数
目
合同履
约成本
小
计
(1) 明细情况
期末数
项 目
账面余额 减值准备 账面价值
已完工未结算合同资产 486,018,822.76 66,406,250.26 419,612,572.50
合 计 486,018,822.76 66,406,250.26 419,612,572.50
（续上表）
项 目 期初数
第 48 页 共 121 页
账面余额 减值准备 账面价值
已完工未结算合同资产 431,891,861.70 58,784,702.96 373,107,158.74
合 计 431,891,861.70 58,784,702.96 373,107,158.74
(2) 减值准备计提情况
期末数
账面余额 减值准备
种 类
计提 账面价值
比例
金额 金额 比例
（%）
（%）
单项计提减值准备 32,956.26 0.01 32,956.26 100.00
按组合计提减值准备 485,985,866.50 99.99 66,373,294.00 13.66 419,612,572.50
合 计 486,018,822.76 100.00 66,406,250.26 13.66 419,612,572.50
（续上表）
期初数
账面余额 减值准备
种 类
计提 账面价值
比例
金额 金额 比例
（%）
（%）
单项计提减值准备 32,956.26 0.01 32,956.26 100.00
按组合计提减值准备 431,858,905.44 99.99 58,751,746.70 13.60 373,107,158.74
合 计 431,891,861.70 100.00 58,784,702.96 13.61 373,107,158.74
期末数
项 目
账面余额 减值准备 计提比例（%）
账龄组合 485,985,866.50 66,373,294.00 13.66
小 计 485,985,866.50 66,373,294.00 13.66
(3) 减值准备变动情况
本期变动金额
项 目 期初数 期末数
计提 收回或转回 转销/核销 其他
单项计提减值
准备
第 49 页 共 121 页
本期变动金额
项 目 期初数 期末数
计提 收回或转回 转销/核销 其他
按组合计提减
值准备
合 计 58,784,702.96 7,621,547.30 66,406,250.26
期末数
项 目
账面余额 减值准备 账面价值
一年内到期的应收融资租赁款 20,167,822.73 20,167,822.73
一年内到期的应收分期收款销售商
品款
合 计 21,099,026.30 21,099,026.30
（续上表）
期初数
项 目
账面余额 减值准备 账面价值
一年内到期的应收融资租赁款 12,677,847.55 12,677,847.55
合 计 12,677,847.55 12,677,847.55
期末数
项 目
账面余额 减值准备 账面价值
待抵扣、未认证及预缴增值税 92,619,716.62 92,619,716.62
预缴企业所得税 1,225,767.41 1,225,767.41
其他 3,184.20 3,184.20
合 计 93,848,668.23 93,848,668.23
（续上表）
期初数
项 目
账面余额 减值准备 账面价值
待抵扣、未认证及预缴增值税 78,634,694.45 78,634,694.45
其他 75,496.08 75,496.08
第 50 页 共 121 页
期初数
项 目
账面余额 减值准备 账面价值
合 计 78,710,190.53 78,710,190.53
(1) 明细情况
期末数 折现率
项 目
账面余额 坏账准备 账面价值 区间
融资租赁应收款 51,999,425.19 51,999,425.19 3.10%~3.60%
分期销售商品应收
款
减：一年内到期的长
期应收款
合 计 35,932,867.17 35,932,867.17
（续上表）
期初数 折现率
项 目
账面余额 坏账准备 账面价值 区间
融资租赁应收款 36,495,219.92 36,495,219.92 3.10%~3.60%
分期销售商品应收
款
减：一年内到期的长
期应收款
合 计 23,817,372.37 23,817,372.37
(2) 采用组合计提坏账准备的长期应收款
期末数
项 目
账面余额 坏账准备 计提比例（%）
信用风险组合 35,932,867.17
小 计 35,932,867.17
(1) 明细情况
项 目 期初数 本期增减变动
第 51 页 共 121 页
本期计入其他综合
追加投资 减少投资 其他
收益的利得和损失
海航集团破产重
整专项服务信托
合 计 1,013.04
（续上表）
本期末累计计入其他综合收益
项 目 期末数 本期确认的股利收入
的利得和损失
海航集团破产重
整专项服务信托
合 计 1,013.04
(2) 指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资的原因
公司持有上述投资的目的不是短期交易获利。
项 目 房屋及建筑物 合 计
账面原值
期初数 2,636,000.00 2,636,000.00
本期增加金额
本期减少金额
期末数 2,636,000.00 2,636,000.00
累计折旧和累计摊销
期初数 918,206.96 918,206.96
本期增加金额 125,210.04 125,210.04
本期减少金额
期末数 1,043,417.00 1,043,417.00
减值准备
账面价值
期末账面价值 1,592,583.00 1,592,583.00
期初账面价值 1,717,793.04 1,717,793.04
第 52 页 共 121 页
(1) 明细情况
项 目 期末数 期初数
固定资产 546,439,575.17 442,642,465.90
固定资产清理 5,484,156.72
合 计 546,439,575.17 448,126,622.62
第 53 页 共 121 页
(2) 固定资产
项 目 房屋及建筑物 机器设备 运输设备 电子设备 其他设备 一体化运营服务设备 小 计
账面原值
期初数 357,531,192.24 103,406,826.83 74,136,557.20 11,862,125.97 2,343,168.19 549,279,870.43
本期增加金额 23,668,513.53 5,488,487.12 1,158,632.44 1,620,638.35 140,606.83 116,773,010.22 148,849,888.49
本期减少金额 339,562.40 2,047,228.55 1,590,095.30 1,986,229.79 5,963,116.04
期末数 381,199,705.77 108,555,751.55 73,247,961.09 11,892,669.02 497,545.23 116,773,010.22 692,166,642.88
累计折旧
期初数 28,094,717.09 35,604,200.60 33,174,539.59 7,475,111.56 2,288,835.69 106,637,404.53
本期增加金额 12,644,730.36 17,092,316.88 9,700,255.29 1,284,372.40 40,977.65 3,141,673.09 43,904,325.67
本期减少金额 322,644.28 1,664,991.13 987,155.40 1,839,871.68 4,814,662.49
第 54 页 共 121 页
期末数 40,739,447.45 52,373,873.20 41,209,803.75 7,772,328.56 489,941.66 3,141,673.09 145,727,067.71
减值准备
账面价值
期末账面价值 340,460,258.32 56,181,878.35 32,038,157.34 4,120,340.46 7,603.57 113,631,337.13 546,439,575.17
期初账面价值 329,436,475.15 67,802,626.23 40,962,017.61 4,387,014.41 54,332.50 442,642,465.90
第 55 页 共 121 页
项 目 期末账面价值
运输设备 26,536,601.35
小 计 26,536,601.35
(3) 固定资产清理
项 目 期末数 期初数
元岗厂房办公楼及附属设施 5,351,959.43
元岗地块处置费用 132,197.29
小 计 5,484,156.72
(1) 明细情况
期末数 期初数
项目 减值准 减值准
账面余额 账面价值 账面余额 账面价值
备 备
OA 采购管理
模块定制开 80,377.36 80,377.36
发
分拣控制系
统
ERP 系统建
设项目
合 计 110,214.98 110,214.98 335,955.92 335,955.92
(2) 重要在建工程项目本期变动情况
期初 期末
工程名称 预算数 本期增加 转入固定资产 其他减少[注]
数 数
东莞一体
化运营服 71,721,000.00 61,550,448.50 58,126,554.69 3,423,893.81
务项目
成都一体
化运营服 60,000,000.00 51,381,542.60 49,182,249.56 2,199,293.04
务项目
小 计 131,721,000.00 112,931,991.10 107,308,804.25 5,623,186.85
（续上表）
工程累计投入 工程进度 利息资本化 本期利息资 本期利息
工程名称 资金来源
占预算比例（%） （%） 累计金额 本化金额 资本化率（%）
东莞一体化
运营服务项 85.82 100.00 自有资金
目
第 56 页 共 121 页
工程累计投入 工程进度 利息资本化 本期利息资 本期利息
工程名称 资金来源
占预算比例（%） （%） 累计金额 本化金额 资本化率（%）
成都一体化
运营服务项 85.65 100.00 自有资金
目
小 计
[注]其他减少系转入长期待摊费用
项 目 房屋及建筑物 机器设备 合 计
账面原值
期初数 36,326,575.27 274,744.71 36,601,319.98
本期增加金额 211,529.13 211,529.13
本期减少金额 486,273.84 486,273.84
期末数 36,326,575.27 36,326,575.27
累计折旧
期初数 22,441,917.30 7,631.80 22,449,549.10
本期增加金额 5,212,055.04 86,921.40 5,298,976.44
本期减少金额 94,553.20 94,553.20
期末数 27,653,972.34 27,653,972.34
减值准备
账面价值
期末账面价值 8,672,602.93 8,672,602.93
期初账面价值 13,884,657.97 267,112.91 14,151,770.88
项 目 土地使用权 软件使用权 合 计
账面原值
第 57 页 共 121 页
项 目 土地使用权 软件使用权 合 计
期初数 76,440,008.00 20,342,664.58 96,782,672.58
本期增加金额 7,142,127.73 7,142,127.73
本期减少金额 50,154,408.00 50,154,408.00
期末数 26,285,600.00 27,484,792.31 53,770,392.31
累计摊销
期初数 12,482,710.22 7,892,784.29 20,375,494.51
本期增加金额 1,758,911.29 1,871,281.56 3,630,192.85
本期减少金额 4,713,091.70 4,713,091.70
期末数 9,528,529.81 9,764,065.85 19,292,595.66
减值准备
账面价值
期末账面价值 16,757,070.19 17,720,726.46 34,477,796.65
期初账面价值 63,957,297.78 12,449,880.29 76,407,178.07
期末通过公司内部研发形成的无形资产占无形资产余额的比例为 12.48%。
(1) 明细情况
期初数
项 目
账面余额 减值准备 账面价值
开发支出 1,839,466.95 1,839,466.95
合 计 1,839,466.95 1,839,466.95
(2) 其他说明
开发支出情况详见本财务报表附注六(二)之说明。
第 58 页 共 121 页
项 目 期初数 本期增加 本期摊销 期末数
信息系统运维使
用费
更新改造费 2,199,293.04 183,274.42 2,016,018.62
装修费 128,694.97 53,618.67 75,076.30
挡土墙租用费 16,666.37 16,666.37
合 计 145,361.34 5,623,186.85 367,689.25 5,400,858.94
(1) 未经抵销的递延所得税资产
期末数 期初数
项 目 可抵扣 递延 可抵扣 递延
暂时性差异 所得税资产 暂时性差异 所得税资产
资产减值准备及信用
减值损失
未到票的成本及费用 68,666,853.45 10,300,028.03 47,171,482.07 7,075,722.31
预计负债 31,475,220.30 4,721,283.05 19,335,397.65 2,900,309.64
可抵扣亏损 149,748,798.16 22,462,319.72
租赁负债 8,655,246.05 1,298,286.91 14,430,406.39 2,164,560.96
内部未实现毛利 4,259,610.18 638,941.53
未到期应收款利息 4,036,426.94 605,464.05
计入递延收益的政府
补助
固定资产折旧差异 702,246.48 105,336.97
合 计 276,896,193.63 41,536,025.63 391,078,921.29 58,662,395.96
(2) 未经抵销的递延所得税负债
期末数 期初数
项 目 应纳税 递延 应纳税 递延
暂时性差异 所得税负债 暂时性差异 所得税负债
使用权资产 8,672,602.93 1,300,890.44 14,151,770.88 2,122,765.63
固定资产处置成本 5,777,412.69 866,611.90
第 59 页 共 121 页
期末数 期初数
项 目 应纳税 递延 应纳税 递延
暂时性差异 所得税负债 暂时性差异 所得税负债
合 计 14,450,015.62 2,167,502.34 14,151,770.88 2,122,765.63
(3) 未确认递延所得税资产明细
项 目 期末数 期初数
可抵扣亏损 239,417,998.34 109,180,616.76
合 计 239,417,998.34 109,180,616.76
(4) 未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期
年份 期末数 期初数 备注
合 计 239,417,998.34 109,180,616.76
(1) 明细情况
期末数
项 目
账面余额 减值准备 账面价值
合同资产 52,586,716.68 14,744,348.66 37,842,368.02
预付设备工程款 1,583,145.93 1,583,145.93
合 计 54,169,862.61 14,744,348.66 39,425,513.95
（续上表）
期初数
项 目
账面余额 减值准备 账面价值
合同资产 122,231,900.88 22,359,747.50 99,872,153.38
预付设备工程款 71,500.00 71,500.00
第 60 页 共 121 页
期初数
项 目
账面余额 减值准备 账面价值
合 计 122,303,400.88 22,359,747.50 99,943,653.38
(2) 合同资产
期末数
项 目
账面余额 减值准备 账面价值
应收质保金 52,586,716.68 14,744,348.66 37,842,368.02
小 计 52,586,716.68 14,744,348.66 37,842,368.02
（续上表）
期初数
项 目
账面余额 减值准备 账面价值
应收质保金 122,231,900.88 22,359,747.50 99,872,153.38
小 计 122,231,900.88 22,359,747.50 99,872,153.38
① 类别明细情况
期末数
账面余额 减值准备
种 类
计提 账面价值
比例
金额 金额 比例
（%）
（%）
按组合计提减值准备 52,586,716.68 100.00 14,744,348.66 28.04 37,842,368.02
应收质保金 52,586,716.68 100.00 14,744,348.66 28.04 37,842,368.02
合 计 52,586,716.68 100.00 14,744,348.66 28.04 37,842,368.02
（续上表）
期初数
种 类 账面余额 减值准备
比例 计提 账面价值
金额 金额
（%） 比例（%）
按组合计提减值准备 122,231,900.88 100.00 22,359,747.50 18.29 99,872,153.38
应收质保金 122,231,900.88 100.00 22,359,747.50 18.29 99,872,153.38
第 61 页 共 121 页
期初数
种 类 账面余额 减值准备
比例 计提 账面价值
金额 金额
（%） 比例（%）
合 计 122,231,900.88 100.00 22,359,747.50 18.29 99,872,153.38
② 采用组合计提减值准备的合同资产
期末数
项 目
账面余额 减值准备 计提比例（%）
账龄组合 52,586,716.68 14,744,348.66 28.04
小 计 52,586,716.68 14,744,348.66 28.04
本期变动金额
项 目 期初数 收回或 转销/ 期末数
计提 其他
转回 核销
按组合计
提减值准 22,359,747.50 -7,615,398.84 14,744,348.66
备
合 计 22,359,747.50 -7,615,398.84 14,744,348.66
(1) 期末资产受限情况
项 目 期末账面余额 期末账面价值 受限类型 受限原因
已背书转让未
应收票据 1,673,731.93 1,588,285.86 背书转让未终止确认
终止确认
合 计 1,673,731.93 1,588,285.86
(2) 期初资产受限情况
项 目 期初账面余额 期初账面价值 受限类型 受限原因
货币资金 4,000,000.00 4,000,000.00 冻结 诉讼冻结
合 计 4,000,000.00 4,000,000.00
项 目 期末数 期初数
第 62 页 共 121 页
银行承兑汇票 179,235,997.07 89,721,043.17
合 计 179,235,997.07 89,721,043.17
项 目 期末数 期初数
经营性采购款 731,474,097.42 464,932,613.51
工程及设备款 16,014,752.13 73,492,059.34
合 计 747,488,849.55 538,424,672.85
项 目 期末数 期初数
预收货款 169,820,215.43 156,411,155.08
合 计 169,820,215.43 156,411,155.08
(1) 明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
短期薪酬 52,700,649.72 265,440,184.23 261,138,547.40 57,002,286.55
离职后福利—设定
提存计划
辞退福利 5,459,453.92 4,266,022.20 1,193,431.72
合 计 53,291,227.43 303,364,099.16 295,449,153.36 61,206,173.23
(2) 短期薪酬明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
工资、奖金、津贴
和补贴
职工福利费 11,809,613.83 11,809,613.83
社会保险费 497,511.76 12,248,267.92 12,357,765.02 388,014.66
其中：医疗保险费 340,714.93 11,294,836.57 11,282,605.89 352,945.61
工伤保险费 8,997.91 752,549.25 726,478.11 35,069.05
其他 147,798.92 200,882.10 348,681.02
第 63 页 共 121 页
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
住房公积金 394,935.00 14,928,283.00 14,911,076.00 412,142.00
工会经费和职工教
育经费
其他短期薪酬 14,946.00 5,276,970.73 5,275,416.73 16,500.00
小 计 52,700,649.72 265,440,184.23 261,138,547.40 57,002,286.55
(3) 设定提存计划明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
基本养老保险 576,959.96 23,886,410.76 21,883,372.49 2,579,998.23
失业保险费 13,617.75 929,646.15 867,052.35 76,211.55
企业年金缴费 7,648,404.10 7,294,158.92 354,245.18
小 计 590,577.71 32,464,461.01 30,044,583.76 3,010,454.96
项 目 期末数 期初数
城市维护建设税 1,696,111.97 448,863.12
代扣代缴个人所得税 1,148,805.02 539,674.03
教育费附加 731,755.37 193,281.79
增值税 551,199.95 106,385.21
地方教育附加 487,836.91 128,854.51
印花税 399,701.73 304,344.95
企业所得税 39,171.90 110,195.98
其他 500,556.91 511,896.69
合 计 5,555,139.76 2,343,496.28
(1) 明细情况
项 目 期末数 期初数
代垫款项 47,000,000.00 47,000,000.00
党组织工作经费 4,831,055.94 4,238,007.92
第 64 页 共 121 页
项 目 期末数 期初数
押金及保证金 4,043,082.99 4,573,283.00
职工往来款 4,018,492.94 4,252,430.66
预提费用 3,661,191.58 1,403,204.90
应付租金 1,044,630.00 1,015,065.00
预收土地收补偿款 240,311,711.25
其他 365,392.56 950,023.13
合 计 64,963,846.01 303,743,725.86
(2) 账龄 1 年以上重要的其他应付款
项 目 期末数 未偿还或结转的原因
邮政科学研究规划院有限公司 47,000,000.00 尚未达到合同约定结算条件
小 计 47,000,000.00
项 目 期末数 期初数
一年内到期的整改成本和质保费 10,235,917.69
一年内到期的租赁负债 5,591,771.68 5,590,614.36
合 计 15,827,689.37 5,590,614.36
项 目 期末数 期初数
产品质量保证 13,448,162.11 19,335,397.65
待转销项税额 4,399,538.24 1,892,800.25
未终止确认承兑汇票预计负债 1,673,731.93
合 计 19,521,432.28 21,228,197.90
项 目 期末数 期初数
尚未支付的租赁付款额 3,133,890.01 9,118,167.21
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项 目 期末数 期初数
减：未确认融资费用 70,415.64 278,375.18
合 计 3,063,474.37 8,839,792.03
项 目 期末数 期初数
辞退福利 1,760,920.23
其他长期薪酬 1,492,782.50
合 计 3,253,702.73
项 目 期末数 期初数
产品质量保证 2,264,640.50
弃置费用 5,526,500.00
合 计 7,791,140.50
注：公司根据历史质保经验，对已售出产品质保期内可能发生的整改成本和质保费用进
行合理估计，并相应计提预计负债。
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数 形成原因
政府补助 516,452.88 1,300,000.00 215,820.60 1,600,632.28 政府扶助资金
合 计 516,452.88 1,300,000.00 215,820.60 1,600,632.28
本期增减变动（减少以“—”表示）
项 目 期初数 发行 公积金 期末数
送股 其他 小计
新股 转股
股份总数 136,000,000 136,000,000
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项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
股本溢价 1,147,968,681.43 1,147,968,681.43
合 计 1,147,968,681.43 1,147,968,681.43
本期发生额
其他综合收益的税后净额 减：前期
计入其他
减：前期 综合收益
项 目 期初数 期末数
本期所得 计入其他 减：所 税后归 当期转入
税后归属
税前发生 综合收益 得税费 属于少 留存收益
于母公司
额 当期转入 用 数股东 （税后归
损益 属于母公
司）
不能重分类进损益的其
他综合收益
其中：其他权益工具投
资公允价值变动
其他综合收益合计 1,013.04 1,013.04 1,013.04
(1) 明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
安全生产费 12,124,523.53 1,030,263.34 11,094,260.19
合 计 12,124,523.53 1,030,263.34 11,094,260.19
(2) 其他说明
本期减少数为公司使用安全生产费 1,030,263.34 元。
(1) 明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
法定盈余公积 40,025,070.05 997,629.05 41,022,699.10
合 计 40,025,070.05 997,629.05 41,022,699.10
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(2) 其他说明
按母公司净利润 10%计提法定盈余公积。
项 目 本期数 上年同期数
调整前上期末未分配利润 222,567,432.95 393,382,871.28
调整期初未分配利润合计数（调增+，调减-）
调整后期初未分配利润 222,567,432.95 393,382,871.28
加：本期归属于母公司所有者的净利润 626,708,071.09 -147,857,647.05
减：提取法定盈余公积 997,629.05 1,197,791.28
应付普通股股利 21,760,000.00
期末未分配利润 848,277,874.99 222,567,432.95
(二) 合并利润表项目注释
(1) 明细情况
本期数 上年同期数
项 目
收入 成本 收入 成本
主营业务收入 1,342,684,743.26 1,248,069,000.65 865,943,351.30 816,287,297.77
其他业务收入 42,690,670.34 23,254,265.28 46,310,542.82 28,619,736.22
合 计 1,385,375,413.60 1,271,323,265.93 912,253,894.12 844,907,033.99
其中：与客户之
间的合同产生 1,322,352,585.25 1,217,880,191.02 872,952,581.39 816,768,629.48
的收入
(2) 收入分解信息
本期数 上年同期数
项 目
收入 成本 收入 成本
智能物流系统 1,128,169,901.51 1,074,927,945.70 682,032,957.60 681,208,934.71
智能专用车辆 57,926,171.57 48,895,618.44 90,196,342.00 79,733,037.83
第 68 页 共 121 页
本期数 上年同期数
项 目
收入 成本 收入 成本
备品备件、技术
服务、一体化运 125,485,073.08 93,719,847.63 93,714,051.70 55,345,325.23
营服务等
其他 10,771,439.09 336,779.25 7,009,230.09 481,331.71
小 计 1,322,352,585.25 1,217,880,191.02 872,952,581.39 816,768,629.48
本期数 上年同期数
项 目
收入 成本 收入 成本
境内地区 1,230,435,815.75 1,137,590,677.84 867,401,831.97 813,442,849.34
境外地区 91,916,769.50 80,289,513.18 5,550,749.42 3,325,780.14
小 计 1,322,352,585.25 1,217,880,191.02 872,952,581.39 816,768,629.48
项 目 本期数 上年同期数
在某一时点确认收入 1,240,739,925.34 860,479,718.22
在某一时段内确认收入 81,612,659.91 12,472,863.17
小 计 1,322,352,585.25 872,952,581.39
(3) 履约义务的相关信息
是否为 公司承担的预 公司提供的质
履行履约义 重要的支付 公司承诺的转
项 目 主要责 期将退还给客 量保证类型及
务的时间 条款 让商品的性质
任人 户的款项 相关义务
智能物流系
合同签订后，
统、备品备件 保证类质量保
销售商品 商品验收时 按合同约定 是 无
等产品、智能 证
收取
专用汽车
智能物流分拣
合同签订后，
服务、设备维
提供服务 服务提供时 按合同约定 是 无 无
修服务、设备
收取
维护保养等
(4) 在本期确认的包括在合同负债期初账面价值中的收入为 151,993,783.96 元。
项 目 本期数 上年同期数
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城市维护建设税 3,173,523.32 1,002,270.28
房产税 2,013,664.14 2,091,772.49
教育费附加 1,405,870.40 469,242.82
印花税 1,345,822.23 812,252.17
地方教育附加 937,246.92 312,828.54
土地使用税 241,637.80 341,830.30
车船税 28,984.79 27,571.80
环境保护税 17,142.20 70,589.58
合 计 9,163,891.80 5,128,357.98
项 目 本期数 上年同期数
职工薪酬 42,981,609.88 38,854,062.17
业务费、广告宣传费及招投标费 5,664,676.47 2,372,627.47
差旅费 4,572,207.99 3,436,214.63
折旧费及租赁费 890,539.35 465,780.00
其他 1,724,608.26 1,817,309.46
合 计 55,833,641.95 46,945,993.73
项 目 本期数 上年同期数
职工薪酬 68,840,653.00 57,742,787.87
折旧及摊销 7,513,596.46 8,287,811.52
租赁费 5,929,317.36 5,718,184.99
中介机构费用 3,688,088.01 2,931,274.31
办公费 1,913,785.74 2,307,545.64
差旅费 1,165,671.55 1,276,246.91
党组织工作经费 697,219.68 -188,524.84
安全生产费 2,991,145.50
第 70 页 共 121 页
项 目 本期数 上年同期数
其他 5,142,766.25 4,838,575.56
合 计 94,891,098.05 85,905,047.46
项 目 本期数 上年同期数
职工薪酬 63,422,170.08 55,336,180.66
主要材料等投入 22,069,966.19 25,545,639.46
折旧和摊销 3,674,020.40 3,479,716.84
差旅费 1,571,595.75 991,948.17
其他 345,189.81 342,104.97
合 计 91,082,942.23 85,695,590.10
项 目 本期数 上年同期数
利息支出 699,915.72 1,073,983.08
减：利息收入 5,416,223.24 10,491,269.53
减：汇兑损益 -663,314.80 734,951.70
手续费及其他 403,851.34 388,298.20
合 计 -3,649,141.38 -9,763,939.95
计入本期非经常
项 目 本期数 上年同期数
性损益的金额
与资产相关的政府补助 215,820.60 215,820.60
与收益相关的政府补助 -4,059,752.11 5,547,944.19 -4,059,752.11
先进制造业进项税加计扣除 6,199,132.76 3,797,552.81
代扣个人所得税手续费返还 100,639.36 132,295.59
合 计 2,455,840.61 9,693,613.19 -4,059,752.11
第 71 页 共 121 页
项 目 本期数 上年同期数
处置交易性金融资产取得的投资收益 4,324,129.96 530,136.99
合 计 4,324,129.96 530,136.99
项 目 本期数 上年同期数
交易性金融资产持有期间的收益 3,218,554.76
合 计 3,218,554.76
项 目 本期数 上年同期数
应收账款坏账损失 3,145,938.67 -2,068,675.38
其他应收款坏账损失 -2,882,214.02 -1,300,166.39
应收票据坏账损失 -78,367.87 315,421.80
合 计 185,356.78 -3,053,419.97
项 目 本期数 上年同期数
存货跌价损失 -13,450,066.98 -17,867,888.48
合同资产减值损失 -7,621,547.30 -8,343,195.24
其他非流动资产减值损失 7,615,398.84 -6,783,902.83
合 计 -13,456,215.44 -32,994,986.55
计入本期非经常性
项 目 本期数 上年同期数
损益的金额
土地处置收益等 882,528,563.00 1,351,985.67 882,528,563.00
使用权资产处置收益 57,341.13 57,341.13
合 计 882,585,904.13 1,351,985.67 882,585,904.13
第 72 页 共 121 页
计入本期非经常性
项 目 本期数 上年同期数
损益的金额
无法支付的应付款项 609,320.85 1,199,619.86 609,320.85
赔偿款 419,197.18 421,960.82 419,197.18
非流动资产毁损报废利得 166,555.23 153,744.67 166,555.23
其他 78,835.89 550,342.56 78,835.89
合 计 1,273,909.15 2,325,667.91 1,273,909.15
计入本期非经常性
项 目 本期数 上年同期数
损益的金额
非流动资产毁损报废损失 99,367.99 223,364.15 99,367.99
违约赔偿支出 69,451.96 65,487.47 69,451.96
其他 23,967.50 20,750.00 23,967.50
合 计 192,787.45 309,601.62 192,787.45
(1) 明细情况
项 目 本期数 上年同期数
当期所得税费用 103,245,229.39 462,247.00
递延所得税费用 17,171,107.04 -21,625,393.52
合 计 120,416,336.43 -21,163,146.52
(2) 会计利润与所得税费用调整过程
项 目 本期数 上年同期数
利润总额 747,124,407.52 -169,020,793.57
按母公司适用税率计算的所得税费用 112,068,661.13 -25,353,119.04
子公司适用不同税率的影响 191,426.10 258,964.30
调整以前期间所得税的影响 -90,360.74 -187,080.96
非应税收入的影响
第 73 页 共 121 页
项 目 本期数 上年同期数
不可抵扣的成本、费用和损失的影响 214,022.53 815,523.17
使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的
-70,495.90
影响
年度内未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差
异或可抵扣亏损的影响
研发费用加计扣除 -7,922,304.69 -7,310,192.38
安置残疾人员所支付的工资加计扣除 -101,802.81 -87,403.75
所得税费用 120,416,336.43 -21,163,146.52
其他综合收益的税后净额详见本财务报表附注五(一)37 之说明。
(三) 合并现金流量表项目注释
(1) 收回投资收到的现金
项 目 本期数 上年同期数
银行理财产品 720,000,000.00 150,000,000.00
券商理财产品 500,000,000.00
合 计 1,220,000,000.00 150,000,000.00
(2) 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额
项 目 本期数 上年同期数
资产处置 693,588,375.40 242,570,920.03
合 计 693,588,375.40 242,570,920.03
(3) 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金
项 目 本期数 上年同期数
房屋建筑物及设备设施购置款 180,641,754.35 43,829,699.53
合 计 180,641,754.35 43,829,699.53
(4) 投资支付的现金
项 目 本期数 上年同期数
银行理财产品 720,000,000.00 150,000,000.00
第 74 页 共 121 页
项 目 本期数 上年同期数
券商理财产品 500,000,000.00
合 计 1,220,000,000.00 150,000,000.00
(1) 收到其他与经营活动有关的现金
项 目 本期数 上年同期数
保证金及其他往来款项 28,066,421.13 26,253,469.02
政府补助 2,234,968.99 5,347,944.19
利息收入 4,810,124.34 6,896,746.49
员工偿还借款 468,280.37 690,471.36
其他 3,680,241.39 593,633.90
合 计 39,260,036.22 39,782,264.96
(2) 支付其他与经营活动有关的现金
项 目 本期数 上年同期数
保证金及其他往来款项 48,557,523.22 31,402,325.05
付现费用 49,465,415.57 41,331,395.42
备用金 13,178,052.53 8,672,752.40
其他 9,547,224.06 4,726,234.83
合 计 120,748,215.38 86,132,707.70
(3) 收到其他与筹资活动有关的现金
项 目 本期数 上年同期数
募集资金结息及其他 606,098.90 4,166,673.09
合 计 606,098.90 4,166,673.09
(4) 支付其他与筹资活动有关的现金
项 目 本期数 上年同期数
IPO 中介费及交易所手续费 5,850,501.78
偿还租赁负债本金和利息 6,118,314.91 6,224,592.24
合 计 6,118,314.91 12,075,094.02
第 75 页 共 121 页
补充资料 本期数 上年同期数
(1) 将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 626,708,071.09 -147,857,647.05
加：资产减值准备 13,456,215.44 32,994,986.55
信用减值准备 -185,356.78 3,053,419.97
固定资产折旧、使用权资产折旧 49,328,512.15 41,503,580.43
无形资产摊销 3,630,192.85 3,829,888.44
长期待摊费用摊销 367,689.25 52,160.96
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的
-882,585,904.13 -1,351,985.67
损失（收益 以“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号填列） -67,187.24 69,619.48
公允价值变动损失（收益以“－”号填列） -3,218,554.76
财务费用（收益以“－”号填列） 556,659.37 449,638.12
投资损失（收益以“－”号填列） -4,324,129.96 -530,136.99
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） 17,126,370.33 -20,883,305.46
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列） 44,736.71 -742,088.06
存货的减少（增加以“－”号填列） -290,693,072.13 20,198,361.94
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） -111,345,681.43 52,482,755.05
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） 351,362,170.76 -162,503,266.15
其他 -1,030,263.34 2,596,194.72
经营活动产生的现金流量净额 -230,869,531.82 -176,637,823.72
(2) 不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
新增使用权资产 211,529.13
(3) 现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 1,225,823,255.69 942,140,075.72
减：现金的期初余额 942,140,075.72 948,550,617.92
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
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补充资料 本期数 上年同期数
现金及现金等价物净增加额 283,683,179.97 -6,410,542.20
(1) 明细情况
项 目 期末数 期初数
其中：库存现金
可随时用于支付的银行存款 1,225,741,457.81 942,136,084.79
可随时用于支付的其他货币资金 81,797.88 3,990.93
可用于支付的存放中央银行款项
存放同业款项
拆放同业款项
其中：三个月内到期的债券投资
其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金及
现金等价物
(2) 公司持有的使用范围受限的现金和现金等价物
使用范围受限的原
项 目 期末数 期初数 因、作为现金和现金
等价物的理由
银行存款 27,034,145.36 117,861,229.15 IPO 募集资金
小 计 27,034,145.36 117,861,229.15
(3) 不属于现金和现金等价物的货币资金
不属于现金和现金
项 目 期末数 期初数
等价物的理由
银行存款 4,000,000.00
金，本期已解冻
小 计 4,000,000.00
本期增加 本期减少
项 目 期初数 现金变 期末数
非现金变动 现金变动 非现金变动
动
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本期增加 本期减少
项 目 期初数 现金变 期末数
非现金变动 现金变动 非现金变动
动
租赁负债
（含一年
内到期的
租赁负债）
小 计 14,430,406.39 1,641,326.66 5,815,711.29 1,600,775.71 8,655,246.05
(五) 其他
项 目 期末外币余额 折算汇率 期末折算成人民币余额
货币资金 35,767,338.42
其中：美元 4,114,151.81 7.0288 28,917,550.24
欧元 50,000.00 8.2355 411,775.00
港币 7,128,003.96 0.9032 6,438,013.18
应收账款 33,859,789.94
其中：美元 4,671,047.94 7.0288 32,831,861.76
欧元 124,816.73 8.2355 1,027,928.18
(1) 公司作为承租人
明。计入当期损益的短期租赁费用和低价值资产租赁费用金额如下：
项 目 本期数 上年同期数
短期租赁费用 3,838,540.66 2,382,550.38
合 计 3,838,540.66 2,382,550.38
项 目 本期数 上年同期数
租赁负债的利息费用 349,871.81 468,283.37
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转租使用权资产取得的收入 115,221.54
与租赁相关的总现金流出 8,274,088.42 8,682,857.33
(2) 公司作为出租人
① 租赁收入
项 目 本期数 上年同期数
租赁收入 14,852,107.95 16,593,373.97
其中：未纳入租赁收款额计量的可变租赁付款额
相关收入
② 经营租赁资产
项 目 期末数 上年年末数
固定资产 26,536,601.35 40,214,535.01
投资性房地产 1,592,583.00 1,717,793.04
小 计 28,129,184.35 41,932,328.05
经营租出固定资产详见本财务报表附注五(一)14 之说明。
③ 根据与承租人签订的租赁合同，不可撤销租赁未来将收到的未折现租赁收款额
剩余期限 期末数 上年年末数
合 计 33,095,202.36 48,004,112.26
① 与融资租赁相关的当期损益
项 目 本期数 上年同期数
销售损益 578,008.23 13,087,355.52
其中：销售收入 31,103,597.10 42,189,773.22
销售成本 30,525,588.87 29,102,417.70
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租赁投资净额的融资收益 1,379,878.42 1,051.13
未纳入租赁投资净额的可变租赁付款额相关收入
② 未折现租赁收款额与租赁投资净额调节表
项 目 期末数 上年年末数
未折现租赁收款额 55,201,928.08 38,468,820.35
减：与租赁收款额相关的未实现融资收益 3,202,502.89 1,973,600.43
加：未担保余值的现值
租赁投资净额 51,999,425.19 36,495,219.92
③ 根据与承租人签订的租赁合同，不可撤销租赁未来将收到的未折现租赁收款额
剩余期限 期末数 上年年末数
合 计 55,201,928.08 38,468,820.35
(1) 供应商融资安排的条款和条件
供应商融资安排类型 条款和条件
企业承诺在约定的时间、无条件地将约定的金额支付至指定账
中企云链服务平台
户
(2) 供应商融资安排相关负债情况
项 目 期末数 期初数
应付账款 62,608,219.51 39,914,585.76
其中：供应商已收到款项 62,608,219.51 39,914,585.76
小 计 62,608,219.51 39,914,585.76
项 目 期末付款到期日区间 期初付款到期日区间
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属于融资安排的负债 发票开具后三至六个月 发票开具后三至六个月
不属于融资安排的可比应付账款 发票开具后六个月 发票开具后六个月
六、研发支出
(一) 研发支出
项 目 本期数 上年同期数
职工薪酬 64,600,711.65 59,260,833.32
主要材料等投入 22,206,150.51 25,781,512.73
折旧和摊销 3,784,352.75 3,657,502.60
差旅费 2,041,667.38 124,651.91
测试费 345,913.33 1,143,450.73
其他 327,378.73 217,453.06
合 计 93,306,174.35 90,185,404.35
其中：费用化研发支出 91,082,942.23 85,695,590.10
资本化研发支出 2,223,232.12 4,489,814.25
(二) 开发支出
本期增加 本期减少
期末余
项 目 期初余额 其 确认为 转入当
内部开发支出 其他 额
他 无形资产 期损益
底层通用核
心技术开发
-智慧分拣 1,839,466.95 2,223,232.12 4,062,699.07
集控平台的
研究与开发
合 计 1,839,466.95 2,223,232.12 4,062,699.07
七、在其他主体中的权益
企业集团的构成
中邮科技下设两家全资子公司，分别为广东信源和中邮智能机器人（合肥）有限公司(以
下简称中邮智能机器人)。中邮智能机器人于 2025 年 8 月登记设立，截至报告期末，尚未实
际经营。广东信源下设全资子公司信源智能装备，2025 年 12 月公司董事会审议通过了广东
第 81 页 共 121 页
信源吸收合并信源智能的议案。
(一) 公司将广东信源及其子公司信源智能装备 2 家子公司纳入合并财务报表范围。
(二) 重要子公司基本情况
主要经营地及 业务性 持股比例（%）
子公司名称 注册资本 取得方式
注册地 质 直接 间接
广东信源 5,000.00 万元 广东省广州市 制造业 100.00 同一控制下企业合并
八、政府补助
(一) 本期新增的政府补助情况
项 目 本期新增补助金额
与收益相关的政府补助 -2,759,752.11
其中：计入递延收益 1,300,000.00
计入其他收益 -4,059,752.11
合 计 -2,759,752.11
(二) 涉及政府补助的负债项目
本期新增 本期计入 本期计入
财务报表列报项目 期初数
补助金额 其他收益金额 营业外收入金额
递延收益 516,452.88 215,820.60
递延收益 1,300,000.00
小 计 516,452.88 1,300,000.00 215,820.60
（续上表）
本期冲减成 本期冲减 其他 与资产/收益
财务报表列报项目 期末数
本费用金额 资产金额 变动 相关
递延收益 300,632.28 与资产相关
递延收益 1,300,000.00 与收益相关
小 计 1,600,632.28
(三) 计入当期损益的政府补助金额
项 目 本期数 上年同期数
计入其他收益的政府补助金额 -3,843,931.51 5,763,764.79
合 计 -3,843,931.51 5,763,764.79
(四) 本期退回的政府补助
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项 目 退回金额 退回原因
广东信源子公司变更注册地址至广州
天河区科技创新政策资金等 -4,994,721.10 南沙区，按相关规定退回了天河区政府
补贴资金 4,994,721.10 元。
合 计 -4,994,721.10
九、与金融工具相关的风险
本公司从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得平衡，将风险对本公司经营业绩的
负面影响降至最低水平，使股东和其他权益投资者的利益最大化。基于该风险管理目标，本
公司风险管理的基本策略是确认和分析本公司面临的各种风险，建立适当的风险承受底线和
进行风险管理，并及时可靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围内。
本公司在日常活动中面临各种与金融工具相关的风险，主要包括信用风险、流动性风险
及市场风险。管理层已审议并批准管理这些风险的政策，概括如下。
(一) 信用风险
信用风险，是指金融工具的一方不能履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。
(1) 信用风险的评价方法
公司在每个资产负债表日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。
在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时，公司考虑在无须付出不必要的额外成本或努
力即可获得合理且有依据的信息，包括基于历史数据的定性和定量分析、外部信用风险评级
以及前瞻性信息。公司以单项金融工具或者具有相似信用风险特征的金融工具组合为基础，
通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定
金融工具预计存续期内发生违约风险的变化情况。
当触发以下一个或多个定量、定性标准时，公司认为金融工具的信用风险已发生显著增
加：
市场、经济或法律环境变化并将对债务人对公司的还款能力产生重大不利影响等。
(2) 违约和已发生信用减值资产的定义
当金融工具符合以下一项或多项条件时，公司将该金融资产界定为已发生违约，其标准
与已发生信用减值的定义一致：
第 83 页 共 121 页
下都不会做出的让步。
预期信用损失计量的关键参数包括违约概率、违约损失率和违约风险敞口。公司考虑历
史统计数据（如交易对手评级、担保方式及抵质押物类别、还款方式等）的定量分析及前瞻
性信息，建立违约概率、违约损失率及违约风险敞口模型。
(一)3、五(一)4、五(一)6、五(一)8、五(一)9、五(一)11、五(一)21 之说明。
本公司的信用风险主要来自货币资金和应收款项。为控制上述相关风险，本公司分别采
取了以下措施。
(1) 货币资金
本公司将银行存款和其他货币资金存放于信用评级较高的金融机构，故其信用风险较低。
(2) 应收款项和合同资产
本公司持续对采用信用方式交易的客户进行信用评估。根据信用评估结果，本公司选择
与经认可的且信用良好的客户进行交易，并对其应收款项余额进行监控，以确保本公司不会
面临重大坏账风险。
由于本公司仅与经认可的且信用良好的第三方进行交易，所以无需担保物。信用风险集
中按照客户进行管理。截至 2025 年 12 月 31 日，本公司存在一定的信用集中风险，本公司
应收账款和合同资产的 93.06%（2024 年 12 月 31 日：90.98%）源于余额前五名客户。本公
司对应收账款和合同资产余额未持有任何担保物或其他信用增级。
本公司所承受的最大信用风险敞口为资产负债表中每项金融资产的账面价值。
(二) 流动性风险
流动性风险，是指本公司在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资
金短缺的风险。流动性风险可能源于无法尽快以公允价值售出金融资产；或者源于对方无法
偿还其合同债务；或者源于提前到期的债务；或者源于无法产生预期的现金流量。
为控制该项风险，本公司综合运用票据结算等多种融资手段，并采取长、短期融资方式
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适当结合，优化融资结构的方法，保持融资持续性与灵活性之间的平衡。本公司已从多家商
业银行取得银行授信额度以满足营运资金需求和资本开支。
金融负债按剩余到期日分类
期末数
项 目
账面价值 未折现合同金额 1 年以内 1-3 年 3 年以上
其他应
付款
应付票
据
应付账
款
一年内到
期的非流 15,827,689.37 16,029,154.89 16,029,154.89
动负债
租赁负
债
小
计
（续上表）
上年年末数
项 目
账面价值 未折现合同金额 1 年以内 1-3 年 3 年以上
其他应
付款
应付票
据
应付账
款
一年内到
期的非流 5,590,614.36 5,911,231.29 5,911,231.29
动负债
租赁负
债
小
计
(三) 市场风险
市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风险。
市场风险主要包括利率风险和外汇风险。
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利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。
固定利率的带息金融工具使本公司面临公允价值利率风险，浮动利率的带息金融工具使本公
司面临现金流量利率风险。本公司根据市场环境来决定固定利率与浮动利率金融工具的比例，
并通过定期审阅与监控维持适当的金融工具组合。
外汇风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。
本公司于中国内地经营，且主要活动以人民币计价。因此，本公司所承担的外汇变动市场风
险不重大。
本公司期末外币货币性资产和负债情况详见本财务报表附注五(五)1 之说明。
(四) 金融资产转移
已转移金
已转移金融资
转移方式 融资产性 终止确认情况 终止确认情况的判断依据
产金额
质
保留了其几乎所有的风险
票据背书 应收票据 1,673,731.93 未终止确认
和报酬
应收款项 已经转移了其几乎所有的
票据背书 30,790,111.40 终止确认
融资 风险和报酬
小 计 32,463,843.33
金融资产转移方 终止确认的金融资产 与终止确认相关的利
项 目
式 金额 得或损失
应收款项融资 背书 30,790,111.40
小 计 30,790,111.40
继续涉入形成的资产 继续涉入形成的负债
项 目 资产转移方式
金额 金额
应收票据 背书 1,673,731.93
小 计 1,673,731.93
十、关联方及关联交易
(一) 关联方情况
第 86 页 共 121 页
(1) 本公司的母公司
母公司对 母公司对
注册资本 本公司的 本公司的
母公司名称 注册地 业务性质
（万元） 持股比例 表决权比
（%） 例（%）
投资与资
中邮资本管理有限公司 北京市 958,141 48.88 48.88
产管理
(2) 本公司最终控制方和实际控制人是中国邮政集团有限公司
中国邮政集团有限公司持有中邮资本管理有限公司全部股权，拥有对本公司的实际控制
权
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系
中邮物流有限责任公司北京供应链管理中心 同一实际控制人
中邮人寿保险股份有限公司广东分公司 同一实际控制人
中邮人寿保险股份有限公司北京分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司珠海市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司重庆市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司镇江市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司肇庆市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司长春市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司扬州市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司新疆维吾尔自治区分
同一实际控制人
公司
中国邮政速递物流股份有限公司无锡长三角邮件处理
同一实际控制人
中心
中国邮政速递物流股份有限公司天津市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司四川省分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司四川省电商物流分公
同一实际控制人
司
中国邮政速递物流股份有限公司沈阳市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司深圳市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司韶关市分公司 同一实际控制人
第 87 页 共 121 页
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系
中国邮政速递物流股份有限公司上海市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司厦门市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司青岛市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司内蒙古自治区分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司南平市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司南京集散中心 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司辽宁省集散中心 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司连云港市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司廊坊市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司金华市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司江西省分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司江苏省南京邮区中心 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司江门市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司济南市邮件集散中心 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司吉林省分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司河南省国际速递分公
同一实际控制人
司
中国邮政速递物流股份有限公司河南省分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司河北省分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司杭州市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司广州市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司广东省四会市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司广东省陆丰市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司广东省国际速递分公
同一实际控制人
司
中国邮政速递物流股份有限公司广东省分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司广东省电商物流分公
同一实际控制人
司
中国邮政速递物流股份有限公司福建省分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司东莞市分公司 同一实际控制人
第 88 页 共 121 页
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系
中国邮政速递物流股份有限公司常州市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司北京市邮件处理中心 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司北京市分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司安徽省分公司 同一实际控制人
中国邮政速递物流股份有限公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司淄博市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司资阳市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司驻马店市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司株洲市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司珠海市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司周口市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司重庆市邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司重庆市九龙坡区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司中山市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司镇江市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司浙江省永康市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司浙江省天台县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司浙江省遂昌县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司浙江省临海市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司浙江省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司肇庆市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司漳州市长泰区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司漳州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湛江市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司云南省昆明邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司云浮市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司玉林市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司永州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司沂水县分公司 同一实际控制人
第 89 页 共 121 页
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系
中国邮政集团有限公司阳江市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司盐城市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司延安市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司烟台市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司徐州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司新疆维吾尔自治区乌鲁木齐邮
同一实际控制人
区中心
中国邮政集团有限公司新疆维吾尔自治区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湘西土家族苗族自治州分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司咸宁市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司西藏自治区拉萨邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司西藏自治区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司西安市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司武威市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司武汉邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司武汉市新洲区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司武汉市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司武汉市蔡甸区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司芜湖市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司无锡市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司乌鲁木齐市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司乌海市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司温州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司渭南市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司潍坊市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司铜仁市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司天津市邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司天津市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司唐山市分公司 同一实际控制人
第 90 页 共 121 页
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系
中国邮政集团有限公司台州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司宿州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司苏州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司四川省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司四川省成都邮区中心局 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司石家庄市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司深圳市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司邵阳市分公司 同一实际控制人
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中国邮政集团有限公司商丘市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司汕头市分公司 同一实际控制人
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中国邮政集团有限公司山东省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司厦门市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司三明市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司日喀则市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司清远市清新区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司清远市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司青海省分公司 同一实际控制人
第 91 页 共 121 页
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系
中国邮政集团有限公司青岛市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司黔东南苗族侗族自治州分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司莆田市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司萍乡市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司宁夏回族自治区银川邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司宁德市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司宁波市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司内蒙古自治区呼和浩特邮区中
同一实际控制人
心
中国邮政集团有限公司内蒙古自治区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司南通市通州区分公司 同一实际控制人
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中国邮政集团有限公司南平市建阳区分公司 同一实际控制人
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中国邮政集团有限公司南宁市武鸣区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司南京市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司那曲市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司绵阳市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司梅州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司茂名市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司茂名市电白区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司洛阳市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司娄底市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司陇南市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司龙岩市永定区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司柳州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司临沂市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司林芝市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司聊城市分公司 同一实际控制人
第 92 页 共 121 页
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系
中国邮政集团有限公司辽宁省沈阳邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司辽宁省机要通信局 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司辽宁省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司乐山市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司廊坊市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司来宾市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司拉萨市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司荆州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司锦州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司揭阳市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江西省宜黄县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江西省宜丰县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江西省修水县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江西省峡江县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江西省遂川县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江西省全南县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江西省鄱阳县分公司 同一实际控制人
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中国邮政集团有限公司江西省乐安县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江西省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江西省崇仁县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江苏省无锡邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江苏省如东县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江苏省启东市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江苏省南京邮区中心局 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江苏省涟水县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江苏省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司江门市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司济宁市分公司 同一实际控制人
第 93 页 共 121 页
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系
中国邮政集团有限公司济南市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司吉林省长春邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司吉林省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司惠州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司黄石市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司淮北市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司淮安市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司怀化市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湖州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湖南省长沙邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湖南省沅江市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湖南省新化县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湖南省邵阳县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湖南省麻阳苗族自治县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湖南省浏阳市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湖南省涟源市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湖南省耒阳市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湖南省江华瑶族自治县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湖南省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湖南省安仁县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湖北省京山市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司湖北省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司呼和浩特市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司衡阳市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司衡水市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司黑龙江省机要通信局 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司黑龙江省哈尔滨邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司鹤壁市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司河源市分公司 同一实际控制人
第 94 页 共 121 页
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系
中国邮政集团有限公司河南省郑州邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司河南省西华县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司河南省太康县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司河南省鲁山县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司河南省林州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司河南省浚县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司河南省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司河南省范县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司河南省郸城县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司河北雄安分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司河北省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司杭州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司汉中市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司邯郸市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司海南省五指山市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司海南省琼中黎族苗族自治县分
同一实际控制人
公司
中国邮政集团有限公司海南省陵水黎族自治县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司海南省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司海口邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司桂林市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司贵州省贵阳邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司贵州省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司贵港市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广州市番禺区邮政局 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区昭平县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区兴业县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区象州县分公司 同一实际控制人
第 95 页 共 121 页
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区西林县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区武宣县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区田东县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区藤县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区容县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区浦北县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区凭祥市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区平南县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区平果市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区南宁邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区蒙山县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区凌云县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区金秀瑶族自治
同一实际控制人
县分公司
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区合山市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区富川县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区凤山县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区东兴市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区东兰县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区大化瑶族自治
同一实际控制人
县分公司
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区宾阳县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区北流市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广西壮族自治区巴马县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省中山邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省英德市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省阳春市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省兴宁市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省信宜市分公司 同一实际控制人
第 96 页 共 121 页
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系
中国邮政集团有限公司广东省新兴县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省五华县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省吴川市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省翁源县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省台山市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省四会市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省始兴县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省乳源瑶族自治县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省罗定市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省雷州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省乐昌市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省开平市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省鹤山市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省国际业务分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省广州邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省高州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省封开县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省丰顺县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省大埔县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司广东省博罗县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司甘肃省兰州邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司甘肃省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司阜阳市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省政和县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省柘荣县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省长汀县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省云霄县分公司 同一实际控制人
第 97 页 共 121 页
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系
中国邮政集团有限公司福建省永春县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省仙游县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省霞浦县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省武夷山市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省泰宁县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省松溪县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省顺昌县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省寿宁县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省邵武市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省清流县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省浦城县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省屏南县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省南靖县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省明溪县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省闽侯县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省连城县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省建瓯市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省建宁县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省古田县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省福州邮区中心分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省福鼎市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省福安市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省东山县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省德化县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省大田县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司福建省安溪县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司佛山市三水区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司佛山市分公司 同一实际控制人
第 98 页 共 121 页
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系
中国邮政集团有限公司防城港市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司恩施土家族苗族自治州分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司鄂州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司鄂尔多斯市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司东营市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司东莞市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司定西市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司大连市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司池州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司成都市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司郴州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司潮州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司常德市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司昌都市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司沧州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司亳州市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司北京邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司北京市顺义区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司北京市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司北京市报刊发行局 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司保定市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司包头市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司蚌埠市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司百色市田阳区分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司安阳市分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司安徽省舒城县分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司安徽省合肥邮区中心 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司安徽省分公司 同一实际控制人
中国邮政集团有限公司阿里地区分公司 同一实际控制人
第 99 页 共 121 页
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系
中国邮政集团有限公司阿拉善盟分公司 同一实际控制人
中国邮政集团公司漳州市分公司 同一实际控制人
邮政科学研究规划院有限公司 同一实际控制人
四川中邮物流有限责任公司 同一实际控制人
四川邮盾保安服务有限公司 同一实际控制人
上海邮政物业管理有限公司 同一实际控制人
上海邮政实业开发有限公司 同一实际控制人
上海邮政科学研究院有限公司 同一实际控制人
山东省邮政速递物流有限公司 同一实际控制人
南京中邮航空速递物流集散中心 同一实际控制人
湖南湘邮科技股份有限公司 同一实际控制人
广东信源物业管理有限公司 同一实际控制人
广东信源物流设备有限公司 同一实际控制人
广东信源文化科技有限公司 同一实际控制人
广东信源集团有限公司工艺设备维保分公司 同一实际控制人
广东信源集团有限公司 同一实际控制人
广东络道科技有限公司 同一实际控制人
甘肃隆盛邮政实业有限公司兰州机械分公司 同一实际控制人
北京市邮政速递物流有限公司 同一实际控制人
CHINA POST HONG KONG LIMITED 同一实际控制人
上海邮政科学研究院有限公司(以下简称上海邮政研
同一实际控制人
究院)
邮政科学研究规划院有限公司(以下简称邮政规划院) 同一实际控制人
(二) 关联交易情况
本财务报表附注将中国邮政集团有限公司及受到其最终控制的子公司以合并的口径进
行披露
(1) 明细情况
第 100 页 共 121 页
关联方 关联交易内容 本期数 上年同期数
邮政集团合并 采购商品/接受劳务 17,939,454.43 5,052,218.29
关联方 关联交易内容 本期数 上年同期数
邮政集团合并 出售商品/提供劳务 597,407,957.40 310,970,148.71
(1) 明细情况
(1) 公司出租情况
本期确认的 上年同期确认的
承租方名称 租赁资产种类
租赁收入 租赁收入
邮政集团合并 机器设备(融资租赁) 31,103,597.10 42,189,773.22
机器设备(融资租赁
邮政集团合并 1,379,878.42 1,051.13
利息)
邮政集团合并 运输设备(经营租赁) 2,336,280.06
(2) 公司承租情况
本期数
简化处理的短期租赁 确认使用权资产的租赁
租赁资产 和低价值资产租赁的
出租方名称
种类 租金费用以及未纳入 支付的租金（不包括 增加的租赁
确认的利息
租赁负债计量的可变 未纳入租赁负债计量 负债本金金
支出
租赁付款额 的可变租赁付款额） 额
上海邮政研究
房屋 4,060,260.00 286,237.47
院
邮政规划院 房屋 1,460,000.00 53,153.86
上海邮政研究
车辆 13,274.33
院
中国邮政集团
有限公司上海 房屋 12,382.00
市分公司
第 101 页 共 121 页
（续上表）
上年同期数
简化处理的短期租 确认使用权资产的租赁
租赁资产 赁和低价值资产租
出租方名称 赁的租金费用以及 支付的租金（不包括
种类 增加的租
未纳入租赁负债计 未纳入租赁负债计 确认的利息
赁负债本
量的可变租赁付款 量的可变租赁付款 支出
金金额
额 额）
上海邮政研究院 房屋 4,071,384.00 387,838.22
邮政规划院 房屋 1,464,000.04 60,914.42
上海邮政研究院 车辆 140,400.00
中国邮政集团有
限公司上海市分 房屋 37,146.00
公司
项 目 本期数（万元） 上年同期数（万元）
关键管理人员报酬 513.62 315.21
(三) 关联方应收应付款项
项目名 期末数 期初数
关联方
称 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
应收账
款
邮政集
团合并
小 计 220,856,916.96 25,226,388.63 158,390,390.05 31,145,600.10
预付款
项
邮政集
团合并
小 计 285,130.10 60,000.00
其他应
收款
邮政集
团合并
第 102 页 共 121 页
项目名 期末数 期初数
关联方
称 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
小 计
合同资
产
邮政集
团合并
小 计 127,002,852.71 11,507,391.99 41,306,028.90 7,176,170.04
一年
内到期
的非流
动资产
邮政集
团合并
小 计 21,099,026.30 12,677,847.55
长期应
收款
邮政集
团合并
小 计 35,932,867.17 23,817,372.37
其他非
流动资
产
邮政集
团合并
小 计 13,746,223.81 1,097,819.83 6,812,075.75 660,258.02
项目名称 关联方 期末数 期初数
应付账款
邮政集团合并 14,180,433.75 4,283,300.60
小 计 14,180,433.75 4,283,300.60
合同负债
邮政集团合并 16,315,380.08 69,041,286.22
小 计 16,315,380.08 69,041,286.22
其他应付款
邮政集团合并 48,575,504.17 48,758,419.60
第 103 页 共 121 页
项目名称 关联方 期末数 期初数
小 计 48,575,504.17 48,758,419.60
十一、承诺及或有事项
(一) 重要承诺事项
公司于 2025 年 8 月登记设立中邮智能机器人，持股比例 100.00%，认缴出资额 3,000.00
万元，认缴出资日期 2030 年 7 月 28 日。截至本期末，尚未对中邮智能机器人实缴出资。
司的议案。广东信源已启动相关工作，截至报告期末吸收合并尚未完成。
(二) 或有事项
截至 2025 年 12 月 31 日，本公司经授信的银行保函余额 4,770.02 万元。
十二、资产负债表日后事项
资产负债表日后利润分配情况
拟分配的利润或股利 34,000,000.00
经审议批准宣告发放的利润或股利 34,000,000.00
十三、其他重要事项
分部信息
本公司主要业务为智能物流装备和特种汽车等的生产和销售。公司将此业务视作为一个
整体实施管理、评估经营成果。因此，本公司无需披露分部信息。本公司收入分解信息详见
本财务报表附注五(二)1 之说明。
十四、母公司财务报表主要项目注释
(一) 母公司资产负债表项目注释
(1) 账龄情况
第 104 页 共 121 页
账 龄 期末数 期初数
账面余额合计 220,841,871.84 153,036,983.25
减：坏账准备 29,923,621.42 37,446,189.10
账面价值合计 190,918,250.42 115,590,794.15
(2) 坏账准备计提情况
期末数
账面余额 坏账准备
种 类
计提 账面价值
比例
金额 金额 比例
（%）
（%）
单项计提坏账准备 3,420,152.41 1.55 3,420,152.41 100.00
按组合计提坏账准备 217,421,719.43 98.45 26,503,469.01 12.19 190,918,250.42
合 计 220,841,871.84 100.00 29,923,621.42 13.55 190,918,250.42
（续上表）
期初数
账面余额 坏账准备
种 类
计提 账面价值
比例
金额 金额 比例
（%）
（%）
单项计提坏账准备 4,462,766.43 2.92 4,462,766.43 100.00
按组合计提坏账准备 148,574,216.82 97.08 32,983,422.67 22.20 115,590,794.15
合 计 153,036,983.25 100.00 37,446,189.10 24.47 115,590,794.15
项 目 期末数
第 105 页 共 121 页
账面余额 坏账准备 计提比例（%）
合并范围内关联方
组合
账龄组合 198,482,618.06 26,503,469.01 13.35
小 计 217,421,719.43 26,503,469.01 12.19
期末数
账 龄
账面余额 坏账准备 计提比例（%）
小 计 198,482,618.06 26,503,469.01 13.35
(3) 坏账准备变动情况
本期变动金额
项 目 期初数 期末数
计提 收回或转回 核销 其他
单项计
提坏账 4,462,766.43 1,042,614.02 3,420,152.41
准备
按组合
计提坏 32,983,422.67 -6,479,953.66 26,503,469.01
账准备
合 计 37,446,189.10 -6,479,953.66 1,042,614.02 29,923,621.42
(4) 应收账款和合同资产金额前 5 名情况
期末账面余额 占应收
账款和
合同资
合同资产（含列 应收账款坏账
产（含
单位名称 报于其他非流动 准备和合同资
列报于
应收账款 小 计 产减值准备
资产的合同资 其他非
产） 流动资
产的合
同资
第 106 页 共 121 页
期末账面余额 占应收
账款和
合同资
产（含
列报于
其他非
合同资产（含列 应收账款坏账
流动资
单位名称 报于其他非流动 准备和合同资
应收账款 小 计 产的合
资产的合同资 产减值准备
同资
产） 产）期
末余额
合计数
的比例
（%）
第1名 176,079,366.21 109,921,644.98 286,001,011.19 61.64 31,700,761.80
第2名 14,627,615.05 109,355,360.84 123,982,975.89 26.72 45,992,302.37
广东信源 18,939,101.37 916,256.80 19,855,358.17 4.28
第4名 1,079,968.40 5,360,760.47 6,440,728.87 1.39 647,582.86
第5名 2,618,061.48 2,524,720.09 5,142,781.57 1.11 5,049,633.98
小 计 213,344,112.51 228,078,743.18 441,422,855.69 95.14 83,390,281.00
期末余额前 5 名的应收账款和合同资产（含列报于其他非流动资产的合同资产）合计数
为 441,422,855.69 元，占应收账款和合同资产（含列报于其他非流动资产的合同资产）期
末余额合计数的比例为 95.14 %，相应计提的应收账款坏账准备和合同资产减值准备合计数
为 83,390,281.00 元。
(1) 明细情况
项 目 期末数 期初数
应收股利 200,000,000.00 100,000,000.00
其他应收款 136,989,680.27 308,491,265.09
合 计 336,989,680.27 408,491,265.09
(2) 应收股利
项 目 期末数 期初数
第 107 页 共 121 页
项 目 期末数 期初数
应收子公司股利 200,000,000.00 100,000,000.00
小 计 200,000,000.00 100,000,000.00
是否发生减值
项 目 期末数 账龄 未收回的原因
及其判断依据
应收子公司股利 100,000,000.00 否
上 时间
小 计 100,000,000.00
(3) 其他应收款
款项性质 期末数 期初数
押金及保证金 13,680,104.27 11,059,258.78
子公司借款 126,580,732.53 299,159,888.94
其他 212,501.29 265,738.20
账面余额小计 140,473,338.09 310,484,885.92
减：坏账准备 3,483,657.82 1,993,620.83
账面价值小计 136,989,680.27 308,491,265.09
账 龄 期末数 期初数
账面余额小计 140,473,338.09 310,484,885.92
减：坏账准备 3,483,657.82 1,993,620.83
账面价值小计 136,989,680.27 308,491,265.09
① 类别明细情况
第 108 页 共 121 页
期末数
账面余额 坏账准备
种 类
计提 账面价值
比例
金额 金额 比例
（%）
（%）
按组合计提坏账准备 140,473,338.09 100.00 3,483,657.82 2.48 136,989,680.27
小 计 140,473,338.09 100.00 3,483,657.82 2.48 136,989,680.27
（续上表）
期初数
账面余额 坏账准备
种 类
计提 账面价值
比例
金额 金额 比例
（%）
（%）
按组合计提坏账准备 310,484,885.92 100.00 1,993,620.83 0.64 308,491,265.09
小 计 310,484,885.92 100.00 1,993,620.83 0.64 308,491,265.09
② 采用组合计提坏账准备的其他应收款
期末数
组合名称
账面余额 坏账准备 计提比例（%）
合并范围内关联方组合 126,580,732.53
账龄组合 13,892,605.56 3,483,657.82 25.08
其中：1 年以内 4,920,534.18 246,026.71 5.00
小 计 140,473,338.09 3,483,657.82 2.48
第一阶段 第二阶段 第三阶段
项 目 整个存续期预期 整个存续期预 小 计
未来 12 个月
信用损失（未发生 期信用损失（已
预期信用损失
信用减值） 发生信用减值）
第 109 页 共 121 页
第一阶段 第二阶段 第三阶段
项 目 整个存续期预期 整个存续期预 小 计
未来 12 个月
信用损失（未发生 期信用损失（已
预期信用损失
信用减值） 发生信用减值）
期初数 177,453.20 615,831.18 1,200,336.45 1,993,620.83
期初数在本期 —— —— ——
--转入第二阶段 -73,214.17 73,214.17
--转入第三阶段 -596,281.17 596,281.17
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提 141,787.68 53,664.16 1,294,585.15 1,490,036.99
本期收回或转回
本期核销
其他变动
期末数 246,026.71 146,428.34 3,091,202.77 3,483,657.82
期末坏账准备计
提比例（%）
占其他应收款
单位名称 款项性质 期末账面余额 账龄 余额的比例 期末坏账准备
（%）
内、1-2
广东信源 借款 126,580,732.53 90.11
年、3-4
年
内、1-2
押金及保 年、2-3
第2名 9,421,453.59 6.71 2,478,948.80
证金 年、3-4
年、5
年以上
押金及保 内、1-2
第3名 826,473.60 0.59 124,673.21
证金 年、2-3
年
押金及保 1 年以
第4名 700,000.00 0.50 35,000.00
证金 内
第 110 页 共 121 页
占其他应收款
单位名称 款项性质 期末账面余额 账龄 余额的比例 期末坏账准备
（%）
押金及保 1 年以
第5名 504,273.00 0.36 25,213.65
证金 内
小 计 138,032,932.72 98.27 2,663,835.66
(1) 明细情况
期末数 期初数
减 减
项 目 值 值
账面余额 账面价值 账面余额 账面价值
准 准
备 备
对子公司
投资
合计 92,896,461.24 92,896,461.24 92,896,461.24 92,896,461.24
(2) 对子公司投资
期初数 本期增减变动 期末数
被投资单位 账面 减值 追加 减少 计提减 账面 减值
其他
价值 准备 投资 投资 值准备 价值 准备
广东信源 92,896,461.24 92,896,461.24
小 计 92,896,461.24 92,896,461.24
(二) 母公司利润表项目注释
(1) 明细情况
本期数 上年同期数
项 目
收入 成本 收入 成本
主营业务收入 594,941,290.97 567,426,934.08 293,025,532.09 272,022,966.09
其他业务收入 1,306,224.37 93,569.02 227,903.97 7,631.80
合 计 596,247,515.34 567,520,503.10 293,253,436.06 272,030,597.89
其中：与客户之
间的合同产生的 589,322,379.57 562,020,907.09 293,245,205.97 272,022,966.09
收入
(2) 收入分解信息
第 111 页 共 121 页
本期数 上年同期数
项 目
收入 成本 收入 成本
智能物流系统 484,266,416.38 477,406,072.04 219,552,461.14 225,932,541.44
备品备件、技术
服务、一体化运 105,022,143.70 84,614,835.05 73,473,067.35 46,090,424.65
营服务等
其他 33,819.49 219,677.48
小 计 589,322,379.57 562,020,907.09 293,245,205.97 272,022,966.09
本期数 上年同期数
项 目
收入 成本 收入 成本
境内地区 589,033,700.29 561,996,527.83 292,616,462.29 271,857,599.10
境外地区 288,679.28 24,379.26 628,743.68 165,366.99
小 计 589,322,379.57 562,020,907.09 293,245,205.97 272,022,966.09
项 目 本期数 上年同期数
在某一时点确认收入 510,193,158.98 281,047,898.42
在某一时段内确认收入 79,129,220.59 12,197,307.55
小 计 589,322,379.57 293,245,205.97
(3) 履约义务的相关信息
公司承担的 公司提供的
履行履约 公司承诺的 是否为
重要的支付 预期将退还 质量保证类
项 目 义务的时 转让商品的 主要责
条款 给客户的款 型及相关义
间 性质 任人
项 务
合同签订 智能物流系
商品验收 保证类质量
销售商品 后，按合同 统、备品备 是 无
时 保证
约定收取 件等产品
合同签订 设备维修服
服务提供
提供服务 后，按合同 务、智能物 是 无 无
时
约定收取 流分拣服务
(4) 在本期确认的包括在合同负债期初账面价值中的收入为 81,198,187.14 元。
第 112 页 共 121 页
项 目 本期数 上年同期数
职工薪酬 29,064,852.11 26,594,817.55
主要材料等投入 4,699,540.51 6,801,557.77
折旧及摊销费 929,946.19 895,915.52
差旅费 600,332.08 495,769.59
其他 172,194.66 127,215.87
合 计 35,466,865.55 34,915,276.30
项 目 本期数 上年同期数
成本法核算的长期股权投资股利 100,000,000.00 100,000,000.00
处置交易性金融资产取得的投资收益 3,383,073.21 530,136.99
合 计 103,383,073.21 100,530,136.99
十五、其他补充资料
(一) 非经常性损益
项 目 金额 说明
非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准
备的冲销部分
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业
务密切相关、符合国家政策规定、按照确定的标
-4,059,752.11
准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除
外
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务
外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的
公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债
产生的损益
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费
委托他人投资或管理资产的损益
对外委托贷款取得的损益
因不可抗力因素，如遭受自然灾害而产生的各项
资产损失
第 113 页 共 121 页
单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 1,042,614.02
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成
本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资
产公允价值产生的收益
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日
的当期净损益
非货币性资产交换损益
债务重组损益
企业因相关经营活动不再持续而发生的一次性费
用，如安置职工的支出等
因税收、会计等法律、法规的调整对当期损益产
生的一次性影响
因取消、修改股权激励计划一次性确认的股份支
付费用
对于现金结算的股份支付，在可行权日之后，应
付职工薪酬的公允价值变动产生的损益
采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产
公允价值变动产生的损益
交易价格显失公允的交易产生的收益
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 1,013,934.46
其他符合非经常性损益定义的损益项目
小 计 888,192,572.46
减：企业所得税影响数（所得税减少以“－”表
示）
少数股东权益影响额（税后）
归属于母公司所有者的非经常性损益净额 771,124,212.02
(二) 净资产收益率及每股收益
加权平均净资产 每股收益（元/股）
报告期利润
收益率（%） 基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净利润 33.49 4.61 4.61
扣除非经常性损益后归属于公司
-7.72 -1.06 -1.06
普通股股东的净利润
第 114 页 共 121 页
项 目 序号 本期数
归属于公司普通股股东的净利润 A 626,708,071.09
非经常性损益 B 771,124,212.02
扣除非经常性损益后的归属于公司普通股股东的净利润 C=A-B -144,416,140.93
归属于公司普通股股东的期初净资产 D 1,558,685,707.96
发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的
E
净资产
新增净资产次月起至报告期期末的累计月数 F
回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净
G
资产
减少净资产次月起至报告期期末的累计月数 H
专项储备使用 I1 1,030,263.34
增减净资产次月起至报告期期末的累计月
J1 6
数
其他
其他综合收益变动 I2 1,013.04
增减净资产次月起至报告期期末的累计月
J2 0
数
报告期月份数 K 12
L= D+A/2+ E×F/K-G×
加权平均净资产 1,871,524,611.84
H/K±I×J/K
加权平均净资产收益率 M=A/L 33.49%
扣除非经常性损益加权平均净资产收益率 N=C/L -7.72%
(1) 基本每股收益的计算过程
项 目 序号 本期数
归属于公司普通股股东的净利润 A 626,708,071.09
非经常性损益 B 771,124,212.02
扣除非经常性损益后的归属于公司普通股股东的净利润 C=A-B -144,416,140.93
期初股份总数 D 136,000,000.00
因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数 E
发行新股或债转股等增加股份数 F
增加股份次月起至报告期期末的累计月数 G
因回购等减少股份数 H
第 115 页 共 121 页
本复印件仅供中邮科技股份有限公司天健审〔2026〕6-380 号报告后附之用，证明天健会计师事务所（特殊普通合伙）合法经营，他用无效
且不得擅自外传。
第 117 页 共 121 页
本复印件仅供中邮科技股份有限公司天健审〔2026〕6-380 号报告后附之用，证明天健会计师事务所（特殊普通合伙）具有合法执业资质，
他用无效且不得擅自外传。
第 118 页 共 121 页
本复印件仅供中邮科技股份有限公司天健审〔2026〕6-380 号报告后附之用，证明天健会计师事务所（特
殊普通合伙）合法从事证券服务业务的备案工作已完备，他用无效且不得擅自外传。
第 119 页 共 121 页
本复印件仅供中邮科技股份有限公司天健审〔2026〕6-380 号报告后附之
用，证明 吴翔是中国注册会计师，他用无效且不得擅自外传。
第 120 页 共 121 页
本复印件仅供中邮科技股份有限公司天健审〔2026〕6-380 号报告后附之用，
证明 樊庆是中国注册会计师，他用无效且不得擅自外传。
第 121 页 共 121 页
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