国泰海通证券股份有限公司
关于江苏久吾高科技股份有限公司
国泰海通证券股份有限公司（以下简称“保荐人”）作为江苏久吾高科技股
份有限公司（以下简称“久吾高科”、“公司”）2020 年度公开发行可转换公
司债券、2021 年度以简易程序向特定对象发行股票的持续督导机构，根据《证
券发行上市保荐业务管理办法》
《深圳证券交易所创业板股票上市规则》
（以下简
称“《创业板股票上市规则》”）《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2
号——创业板上市公司规范运作》
（以下简称“《创业板上市公司规范运作》”）
《上市公司募集资金监管规则》（以下简称“《募集资金监管规则》”）及《深
圳证券交易所上市公司自律监管指引第 13 号——保荐业务》等有关规定，对公
司 2025 年度募集资金存放、管理与使用情况进行了核查，核查情况及核查意见
如下：
一、募集资金基本情况
（一）实际募集资金金额、资金到账时间
公司经中国证监会《关于核准江苏久吾高科技股份有限公司公开发行可转换
（证监许可[2020]300 号）核准，公司于 2020 年 3 月 20 日向社
公司债券的批复》
会公众公开发行可转换公司债券（以下简称“可转债”）254.00 万张，共计募集
资金 25,400.00 万元。经深圳证券交易所“深证上[2020]288 号”文同意，可转债
于 2020 年 4 月 17 日起在深圳证券交易所上市交易。扣除承销和保荐费用 700.00
万元（含税）后的募集资金 24,700.00 万元已于 2020 年 3 月 26 日存入公司募集
资金专用账户。本次发行募集资金总额扣除相关协议约定的保荐及承销费用
万元（不含税），资信评级费 23.58 万元（不含税），发行手续费、信息披露费等
费用 104.28 万元（不含税）后，募集资金净额为人民币 24,558.17 万元。上述募
集资金到位情况业经中汇会计师事务所（特殊普通合伙）审验，并由其于 2020
年 6 月 9 日出具了《验证报告》（中汇会验[2020]4583 号）。
公司经中国证监会出具的《关于同意江苏久吾高科技股份有限公司向特定对
（证监许可[2021]4072 号）核准，公司 2021 年以简易程
象发行股票注册的批复》
序向 5 名特定对象发行股票 3,121,212 股，发行价格为 33.00 元/股，募集资金总
额 10,300.00 万元。2022 年 1 月 7 日，本次发行的保荐人国泰海通证券股份有限
公司（原“国泰君安证券股份有限公司”）将上述认购款项扣除承销费后的余额
划转至公司指定的募集资金专用账户。本次募集资金总额减除承销和保荐费用、
会计师费、律师费、股份登记费、材料制作费等与发行权益性证券直接相关的新
增外部费用 329.81 万元（不含增值税）后的募集资金净额为 9,970.19 万元。上
述募集资金到位情况业经中汇会计师事务所（特殊普通合伙）验证，并由其于
（二）募集金额使用情况和结余情况
（1）募集资金投资项目变更前的募集资金投入情况
公司以前年度已累计投入募集资金投资项目“高性能过滤膜元件及装置产
业化项目”（以下简称“原募投项目”）的募集资金为 1,782.69 万元，募集资金
投入的具体情况如下：
募投项目 期间 投入项目的募集资金金额（万元）
高性能过滤膜元件及装置产业 2021 年度 208.17
化项目 2022 年度 4.72
合 计 1,782.69
注：2020 年度含以募集资金置换预先投入的自筹金额 1,427.36 万元。
（2）募集资金投资项目变更后的募集资金投入情况
经公司 2022 年 6 月 20 日召开的 2022 年第一次临时股东大会审议通过，公
司决定变更 2020 年公开发行可转换公司债券募集资金用途，将截至 2022 年 5
月 29 日原募投项目尚未使用的全部募集资金余额 23,605.86 万元（受审议日期与
实施日期利息及理财收益结算影响，具体金额以划转募集资金当日帐户实际金额
为准）用于公司“年产 6000 吨锂吸附分离材料项目”、“钛石膏资源化项目”
以及永久补充流动性资金。
经公司 2023 年 8 月 22 日召开的 2023 年第一次临时股东大会审议通过，公
司决定变更 2020 年公开发行可转换公司债券募集资金用途，将“年产 6000 吨锂
吸附分离材料项目”投资总额由 9,424.97 万元增加至 13,255.30 万元；将 2020
年公开发行可转债募投项目“钛石膏资源化项目”尚未使用的部分募集资金
投入上述募集资金投资项目的募集资金为 23,579.12 万元，募集资金投入的具体
情况如下：
募投项目 期间 投入项目的募集资金金额（万元）
以前年度 11,748.49
年产 6000 吨锂吸附分离材料项目 2025 年度 1,217.33
小计 12,965.82
以前年度 2,945.55
钛石膏资源化项目 2025 年度 47.75
小计 2,993.30
以前年度 7,620.00
永久补充流动性资金 2025 年度 -
小计 7,620.00
合 计 23,579.12
（3）募集资金结余情况
截至 2025 年 12 月 31 日止，公司公开发行可转换公司债券结余募集资金
户。
（1）募集资金投资项目变更情况
经公司 2023 年 8 月 22 日召开的 2023 年第一次临时股东大会审议通过，公
司决定变更 2021 年以简易程序向特定对象发行股票募集资金用途，拟将截至
集资金余额 3,470.95 万元用于永久补充流动性资金（受审议日期与实施日期利息
及理财收益结算影响，具体金额以划转募集资金当日账户实际金额为准），实施
主体由公司控股子公司久吾环保变更为母公司久吾高科。
（2）募集资金投资项目变更后的募集资金投入情况
“固危
废智能云仓综合服务项目”以及永久补充流动性资金的金额为 241.74 万元，累
计投入上述募集资金投资项目的募集资金为 7,386.13 万元，募集资金投入的具体
情况如下：
募投项目 期间 投入项目的募集资金金额（万元）
以前年度 3,638.01
盐湖提锂中试平台建设项目 2025 年度 241.74
小 计 3,879.74
以前年度 34.53
固危废智能云仓综合服务项目 2025 年度 -
小 计 34.53
以前年度 3,471.86
永久补充流动性资金 2025 年度 -
小 计 3,471.86
合 计 7,386.13
（3）募集资金结余情况
截至 2025 年 12 月 31 日止，公司以简易程序向特定对象发行股票结余募集
资金 2,812.28 万元(含理财及利息收入扣除银行手续费的净额)全部存放于募集
资金专户。
二、募集资金存放和管理情况
（一）募集资金的专户存储情况
截至 2025 年 12 月 31 日，公司有 3 个募集资金专户，募集资金存储情况如
下：
人民币元
账户类
项目 开户名称 开户银行 银行账号 存储余额 备注
别
年产 6000
江苏久吾高科 江苏银行股份有限
技股份有限公 公司南京江北新区 0.00
公开发 0041629 金专户 分离材料
司 支行
行可转 项目
换公司 江苏久吾高科 江苏银行股份有限
债券 技股份有限公 公司南京江北新区 3,097,349.82
司 支行
小 计 3,097,349.82
以简易 江苏久吾高科 中信银行股份有限 811050101 盐湖提锂
募集资
程序向 技股份有限公 公司南京湖南路支 260187491 28,122,777.55 中试平台
金专户
特定对 司 行 2 建设项目
象发行
小 计 28,122,777.55
股票
合 计 31,220,127.37
注：公司 2021 年以简易程序向特定对象发行股票募集资金用途已变更， “固危废智能云
仓综合服务项目”募集资金款项已全部划转完毕，募集资金专户（账户号：
司资金账户管理，公司对上述募集资金专户进行销户处理，销户手续已于 2023 年 10 月 18
日办理完毕。
公司 2020 年向社会公众公开发行可转换公司债券“年产 6000 吨锂吸附分离材料项目”
募集资金专户（账户号：28900001040035007）余额已为 0 元，专户不再使用，为便于公司
资金账户管理，公司对上述募集资金专户进行销户处理，销户手续已于 2025 年 12 月 29 日
办理完毕。
（二）募集资金的管理情况
为规范募集资金的管理和使用，提高资金使用效率和效益，保护投资者利益，
本公司根据《中华人民共和国公司法》
《中华人民共和国证券法》
《募集资金监管
规则》《创业板股票上市规则》及《创业板上市公司规范运作》等有关法律、法
规和规范性文件的规定，结合公司实际情况，公司制定了《江苏久吾高科技股份
有限公司募集资金使用管理制度》
（以下简称“《管理制度》”）。根据《管理制度》
公司对募集资金采用专户存储制度，在银行设立募集资金专户，并连同保荐人国
泰海通与存放募集资金的商业银行或其上级机构签订了募集资金监管协议，明确
了各方的权利和义务。三方监管协议与深圳证券交易所三方监管协议范本不存在
重大差异，本公司在使用募集资金时已经严格遵照履行，以便于募集资金的管理
和使用以及对其使用情况进行监督，保证专款专用。
三、本年度募集资金的实际使用情况
公司于2025年4月20日召开第八届董事会第十六次会议和第八届监事会第十
五次会议，2025年4月22日召开2024年度股东大会，审议通过了《关于使用部分
闲置募集资金和自有资金进行现金管理的议案》，同意在确保不影响募集资金项
目建设以及公司正常经营、并能有效控制风险的情况下，使用总额不超过人民币
进行现金管理，使用期限自2024年度股东大会审议通过之日起12个月内有效。在
上述额度及授权期限内资金可以滚动使用，任一时点公司购买理财产品总额不得
超过18,000万元。
截至2025年12月31日，公司使用闲置募集资金进行现金管理产品均已赎回。
公司于2024年8月25日召开第八届董事会第十三次会议审议和第八届监事会
第十二次会议，分别审议通过了《关于使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金
的议案》，同意公司及实施募投项目的子公司在保证募投项目正常进行的前提下，
使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金，合计金额不超过人民币5,000.00万元，
使用期限为自董事会审议通过之日起不超过12个月，在有效期内上述额度可以滚
动循环使用，到期前将归还至募集资金专用账户。2025年7月24日，公司及实施
募投项目的子公司已将用于暂时补充流动资金的闲置募集资金合计300.00万元
归还至募集资金专项账户。
公司于2025年12月28日召开第九届董事会第三次会议，审议通过了《关于部
分募投项目延期的议案》，同意公司对“盐湖提锂中试平台建设项目”达到预定
可使用状态的时间进行调整。具体内容详见公司于2025 年12 月29日在巨潮资讯
网（www. cninfo. com. cn）上披露的《关于部分募投项目延期的公告》（公告编
号：2025-062）。
四、改变募投项目的资金使用情况
（一）改变募集资金投资项目情况
（二）募集资金投资项目对外转让或置换情况说明
五、募集资金使用及披露中存在的问题
本公司已经披露的募集资金相关信息不存在不及时、真实、准确、完整披露
的情况；不存在募集资金存放、使用、管理及披露违规的情形。
六、保荐人的核查程序及核查意见
报告期内，保荐人通过资料审阅、现场检查、访谈沟通等多种方式，对久吾
高科募集资金的存放、管理、使用及募集资金投资项目实施情况进行了核查，主
要核查内容包括：查阅了公司募集资金存放银行对账单、中介机构相关报告、募
集资金使用情况的相关公告等资料，并与相关人员沟通交流等。
经核查，保荐人认为：久吾高科 2025 年度募集资金存放、管理与实际使用
符合《创业板股票上市规则》《创业板上市公司规范运作》《募集资金监管规则》
等法律、法规的规定，对募集资金进行了专户存储和专项使用，并及时履行了相
关信息披露义务，不存在变相改变募集资金用途和损害股东利益的情形，亦不存
在募集资金使用违反相关法律、法规的情形。发行人募集资金使用不存在违反国
家反洗钱相关法律法规的情形。保荐人对久吾高科 2025 年度募集资金存放、管
理与实际使用情况无异议。
（以下无正文）
附件 1：
募集资金使用情况对照表
单位：人民币万元
募集资金总额 34,528.36 本年度投入募集资金总额 1,506.82
报告期内变更用途的募集资金总额 -
累计变更用途的募集资金总额 27,279.42 已累计投入募集资金总额 32,747.94
累计变更用途的募集资金总额比例 79.01%
是否已
募集资金 截至期末投资进度 项目达到预定 项目可行性是
承诺投资项目和超募资金 变更项 调整后投资 本年度投 截至期末累计 本年度实 是否达到
承诺投资 （%）（3）＝（2） 可使用状态日 否发生重大变
投向 目（含部 总额（1） 入金额 投入金额（2） 现的效益 预计效益
总额 /（1） 期 化
分变更）
承诺投资项目：
高性能过滤膜元件及装置
是 24,558.17 1,782.69 - 1,782.69 100.00 - 不适用 不适用 是
产业化项目
盐湖提锂中试平台建设项
否 6,500.00 6,500.00 241.74 3,879.74 59.69 2026.12.31 不适用 不适用 否
目
固危废智能云仓综合服务
是 3,470.19 34.53 - 34.53 100.00 - 不适用 不适用 是
项目
年产 6000 吨锂吸附分离
是 - 12,924.97 1,217.33 12,965.82 100.32 2023.09.30 5,919.69 是 否
材料项目
钛石膏资源化项目 是 - 3,262.59 47.75 2,993.30 91.75 2024.06.17 -835.50 否 是
永久补充流动性资金 否 - 11,091.86 - 11,091.86 100.00 - 不适用 不适用 否
合计 34,528.36 35,596.64 1,506.82 32,747.94 - - 5,084.19
锂中试研究，验证工艺在不同类型盐湖卤水条件下的应用性能，优化工艺，研究工艺参数以促进其产业
化推广，项目建设期 3 年。项目建设过程中，为保障募集资金使用效果，公司审慎推动项目投资，同时
受盐湖所在地位置偏远、基础配套设施建设较慢等因素影响，项目整体进度慢于预期，综合考虑目前项
未达到计划进度或预计收益的情况和原因（分具体项目） 目实际建设进度，出于审慎投资原则，公司将该募投项目达到预定可使用状态日期延期至 2026 年 12 月
董事会和管理层积极推进项目相关工作，并结合实际需要，审慎使用募集资金。
不及预期，产线未正常运行，导致“钛石膏资源化项目”未达预计效益。
目所在园区未来环保政策收紧的预期，公司拟将原募投项目建设地点变更至化工园区，经公司第七届董
事会第十三次会议、第七届监事会第九次会议审议通过，公司于 2021 年 4 月 13 日披露公告，将该项目
投资进度调整为 2022 年 12 月前投入完毕。截至 2022 年 6 月 2 日，公司仍然未寻找到合适的建设地点，
重新选址存在不确定性，鉴于公司近年来在盐湖提锂吸附剂、钛石膏资源化利用等业务以及日常营运上
的资金需求增加，为进一步提高募集资金使用效率，根据公司现阶段发展需求，经综合考虑研判，公司
决定变更 2020 年公开发行可转换公司债券募集资金用途，将原募投项目尚未使用的全部募集资金余额
项目可行性发生重大变化的情况说明
用于公司“年产 6000 吨锂吸附分离材料项目”、“钛石膏资源化项目”以及永久补充流动性资金。公
司已于 2022 年 6 月 2 日披露了《关于变更募集资金用途及部分项目实施主体的公告》，本次变更募投
项目事项已经公司 2022 年 6 月 20 日召开的 2022 年第一次临时股东大会审议通过。
算与最终决算存在差异，原先投资金额不足以满足项目投资需要。同时，因项目前置行政审批手续办理
进展缓慢，公司募投项目“钛石膏资源化项目”子项目“南钛钛石膏资源化项目”推进不及预期。为了
提高募集资金使用效率，优先保障“年产 6000 吨锂吸附分离材料项目”的顺利实施，经综合考虑研判，
公司拟将可转债募投项目“年产 6000 吨锂吸附分离材料项目”投资总额由 9,424.97 万元增加至 13,255.30
万元，并将可转债募投项目“钛石膏资源化项目”尚未使用的部分募集资金 3,500.00 万元用于“年产 6000
吨锂吸附分离材料项目”。公司已于 2023 年 8 月 22 日披露了《关于增加部分募投项目投资金额及变更
部分募集资金用途的公告》，本次变更募投项目事项已经公司 2023 年 9 月 6 日召开的 2023 年第一次临
时股东大会审议通过。
务项目”实施进度缓慢。近年来，公司继续围绕陶瓷膜、有机膜、吸附剂等三大材料加大研发，在新能
源服务、工业流体分离、水处理与资源化利用、工业副产石膏等四大应用方向上不断拓展业务规模，公
司自身利润留存不足以充分保证实现公司业务发展目标，为进一步提高募集资金使用效率，公司拟将截
至 2023 年 8 月 8 日小额快速募投项目“固危废智能云仓综合服务项目”尚未使用的全部募集资金余额
划转募集资金当日账户实际金额为准），实施主体由公司控股子公司久吾环保变更为母公司久吾高科。
公司已于 2023 年 8 月 22 日披露了《关于增加部分募投项目投资金额及变更部分募集资金用途的公告》，
本次变更募投项目事项已经公司 2023 年 9 月 6 日召开的 2023 年第一次临时股东大会审议通过。
超募资金的金额、用途及使用进展情况 不适用
募集资金投资项目实施地点变更情况 不适用
募集资金投资项目实施方式调整情况 不适用
公司召开的第七届董事会第二十八次会议、第七届监事会第十九次会议，审议通过了《关于使用募集资
金置换预先投入募投项目和已支付发行费用的自筹资金的议案》，同意公司使用 2021 年以简易程序向
特定对象发行股票募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金 458,000.00 元；使用募集资金置换已支付
募集资金投资项目先期投入及置换情况
发行费用的自筹资金扣减承销及保荐费用的可抵扣增值税后金额 144,177.35 元，上述置换金额合计
意见，会计师出具了专项鉴证报告。
用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 1、公司召开第八届董事会第二次会议、第八届监事会第二次会议，分别审议通过了《关于使用部分闲
置募集资金暂时补充流动资金的议案》，同意公司及实施募投项目的子公司在保证募投项目正常进行的
前提下，使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金，合计金额不超过人民币 10,000.00 万元，使用期限
为自董事会审议通过之日起不超过 12 个月，在有效期内上述额度可以滚动循环使用，到期前将归还至
募集资金专用账户。2023 年 8 月 17 日，公司及实施募投项目的子公司已将用于暂时补充流动资金的闲
置募集资金合计 9,200.00 万元归还至募集资金专项账户。
置募集资金暂时补充流动资金的议案》，同意公司及实施募投项目的子公司在保证募投项目正常进行的
前提下，使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金，合计金额不超过人民币 8,000.00 万元，使用期限为
自董事会审议通过之日起不超过 12 个月，在有效期内上述额度可以滚动循环使用，到期前将归还至募
集资金专用账户。2024 年 8 月 9 日，公司及实施募投项目的子公司已将用于暂时补充流动资金的闲置募
集资金合计 3,600.00 万元归还至募集资金专项账户。
用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，同意公司及实施募投项目的子公司在保证募投项目正
常进行的前提下，使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金，合计金额不超过人民币 5,000.00 万元，使
用期限为自董事会审议通过之日起不超过 12 个月，在有效期内上述额度可以滚动循环使用，到期前将
归还至募集资金专用账户。2025 年 7 月 24 日，公司及实施募投项目的子公司已将用于暂时补充流动资
金的闲置募集资金合计 300.00 万元归还至募集资金专项账户。
用闲置募集资金进行现金管理情况 截至 2025 年 12 月 31 日，公司募集资金全部存放于募集资金专户。
项目实施出现募集资金结余的金额及原因 不适用
收入扣除银行手续费的净额)，全部存放于募集资金专户。
尚未使用的募集资金用途及去向
财及利息收入扣除银行手续费的净额)，全部存放于募集资金专户。
募集资金使用及披露中存在的问题或其他情况 无
附件 2：
改变募集资金投资项目情况表
单位：人民币万元
截至期末投
变更后项目拟投 本年度实 截至期末实际 项目达到预 变更后的项目可行
对应的原承 资进度（%） 本年度实 是否达到预
变更后的项目 入募集资金总额 际投入金 累计投入金额 定可使用状 性是否发生重大变
诺项目 （3）=（2）/ 现的效益 计效益
（1） 额 （2） 态日期 化
（1）
高性能过滤
膜元件及装
年产 6000 吨锂吸附分
置产业化项 12,924.97 1,217.33 12,965.82 100.32 2023.09.30 5,919.69 是 否
离材料项目
目、钛石膏资
源化项目
高性能过滤
膜元件及装
钛石膏资源化项目 3,262.59 47.75 2,993.30 91.75 2024.06.17 -835.50 否 否
置产业化项
目
高性能过滤
膜元件及装
置产业化项
永久补充流动性资金 11,091.86 - 11,091.86 100.00 - - 不适用 否
目、固危废智
能云仓综合
服务项目
合计 27,279.42 1,265.08 27,050.98 - - 5,084.19
所在园区未来环保政策收紧的预期，公司拟将原募投项目建设地点变更至化工园区，经公司第七届董事会
第十三次会议、第七届监事会第九次会议审议通过，公司于 2021 年 4 月 13 日披露公告，将该项目投资进
度调整为 2022 年 12 月前投入完毕。截至 2022 年 6 月 2 日，公司仍然未寻找到合适的建设地点，重新选
址存在不确定性，鉴于公司近年来在盐湖提锂吸附剂、钛石膏资源化利用等业务以及日常营运上的资金需
求增加，为进一步提高募集资金使用效率，根据公司现阶段发展需求，经综合考虑研判，公司决定变更 2020
年公开发行可转换公司债券募集资金用途，将原募投项目尚未使用的全部募集资金余额用于公司“年产
年 6 月 20 日召开的 2022 年第一次临时股东大会审议通过。
与最终决算存在差异，原先投资金额不足以满足项目投资需要。同时，因项目前置行政审批手续办理进展
缓慢，公司募投项目“钛石膏资源化项目”子项目“南钛钛石膏资源化项目”推进不及预期。为了提高募
变更原因、决策程序及信息披露情况说明（分具体项目）
集资金使用效率，优先保障“年产 6000 吨锂吸附分离材料项目”的顺利实施，经综合考虑研判，公司拟
将可转债募投项目“年产 6000 吨锂吸附分离材料项目”投资总额由 9,424.97 万元增加至 13,255.30 万元，
并将可转债募投项目“钛石膏资源化项目”尚未使用的部分募集资金 3,500.00 万元用于“年产 6000 吨锂
吸附分离材料项目”。公司已于 2023 年 8 月 22 日披露了《关于增加部分募投项目投资金额及变更部分募
集资金用途的公告》，本次变更募投项目事项已经公司 2023 年 9 月 6 日召开的 2023 年第一次临时股东大
会审议通过。
项目”实施进度缓慢。近年来，公司继续围绕陶瓷膜、有机膜、吸附剂等三大材料加大研发，在新能源服
务、工业流体分离、水处理与资源化利用、工业副产石膏等四大应用方向上不断拓展业务规模，公司自身
利润留存不足以充分保证实现公司业务发展目标，为进一步提高募集资金使用效率，公司拟将截至 2023
年 8 月 8 日小额快速募投项目“固危废智能云仓综合服务项目”尚未使用的全部募集资金余额 3,470.95 万
元用于永久补充流动性资金（受审议日期与实施日期利息及理财收益结算影响，具体金额以划转募集资金
当日账户实际金额为准），实施主体由公司控股子公司久吾环保变更为母公司久吾高科。公司已于 2023
年 8 月 22 日披露了《关于增加部分募投项目投资金额及变更部分募集资金用途的公告》，本次变更募投
项目事项已经公司 2023 年 9 月 6 日召开的 2023 年第一次临时股东大会审议通过。
因应收账款计提减值损失，同时受房地产市场下行等不利因素影响，相关产品市场需求变化、价格不及预
未达到计划进度或预计收益的情况和原因（分具体项目）
期，产线未正常运行，导致“钛石膏资源化项目”未达预计效益。
变更后的项目可行性发生重大变化的情况说明 不适用
注：“本年度实现的效益”的计算口径、计算方法应与承诺效益的计算口径、计算方法一致。
（此页无正文，为《国泰海通证券股份有限公司关于江苏久吾高科技股份有限公
司 2025 年度募集资金存放、管理与使用情况的专项核查意见》之签章页）
保荐代表人：__________________ __________________
邓 超 王 栋
国泰海通证券股份有限公司
年 月 日
首页
微信公众号
证券之星APP
