北方化学工业股份有限公司
一、开展远期结汇业务的背景
在人民币汇率双向波动及利率市场化的金融市场环境下，为有效规避外汇市
场风险，防范汇率大幅波动对公司造成不利影响，同时为提高外汇资金使用效率，
合理降低财务费用，北方化学工业股份有限公司（以下简称“公司”）根据实际
发展需要，开展以套期保值为目的的远期结汇业务。
二、开展远期结汇业务的概况
（一）主要涉及币种：公司开展的远期结汇业务只限于公司生产经营所使用
的主要结算货币美元。
（二）资金规模总额：根据业务实际需要，本着谨慎原则开展远期结汇业务，
额度不超过年出口收汇额的 70%，且不超过公司最近一期经审计净资产的 30%。
自董事会审议通过之日起 12 个月内总额不超过 3000 万美元。最大持仓规模不超
过 800 万美元。
公司除根据与相关金融机构签订的协议缴纳一定比例的保证金外（如需要），
不需要投入其他资金，该保证金将使用公司的自有资金，不涉及募集资金。
（三）交易对手：经国家外汇管理局和中国人民银行批准、具有远期结汇业
务经营资质的金融机构。
（四）授权及期限：鉴于外汇套期保值业务与公司的生产经营密切相关，公
司董事会授权公司总经理具体实施相关事宜，包括但不限于：选择合格的交易机
构、审批日常外汇套期保值业务方案、签署合同或协议等。授权期限自公司董事
会审议通过之日起 12 个月内有效。
（五）流动性安排：所有外汇资金业务均对应正常合理的经营业务背景，与
收款时间相匹配，不会对公司的流动性造成影响。
三、开展远期结汇业务的必要性和可行性
受国际政治、经济等不确定因素影响，外汇市场波动较为频繁，导致公司经
营不确定因素增加。为有效规避外汇市场风险，防范汇率大幅波动对公司造成不
利影响，同时为提高外汇资金使用效率，合理降低财务费用，公司开展远期结汇
业务，以降低汇兑损益可能对公司经营业绩带来的影响。公司开展的远期结汇业
务与日常经营需求紧密相关，在有效规避和防范外汇汇率波动风险，增强公司财
务稳健性等方面具有必要性。
四、开展远期结汇业务的风险分析
公司开展远期结汇业务遵循锁定汇率风险原则，不做投机性、套利性的交易
操作，但远期结汇业务仍存在一定的风险：
（一）汇率波动风险
如果到期外币/人民币汇率大于或者小于合约汇率，则该笔合约将形成损益。
公司通过远期外汇交易锁定结售汇汇率，不受或少受汇率波动带来的影响，锁定
出口订单收益水平，对冲外汇风险，以稳定出口业务和有效规避汇率风险。
（二）客户违约风险
外贸客户应收账款可能发生逾期，导致远期结汇延期交割的风险。针对该风
险，公司将加强应收账款的管理，同时办理出口信用保险，降低客户违约风险。
（三）回款差异风险
公司根据现有外贸订单和历史数据进行回款预测，实际回款与回款预测可能
发生较大偏差，可能导致远期结汇延期交割的风险。针对该风险，公司通过控制
远期结汇规模，以年出口额的 70%为限，将回款差异引起的延期交割风险控制在
可控范围内。
五、开展远期结汇业务的风险控制措施
（一）公司金融衍生业务遵照国资监管体系、交易所等相关要求执行。
（二）公司制定了《远期外汇交易业务管理制度》，对远期外汇交易业务的
操作原则、审批权限和职责范围、内部操作流程、风险管控及风险处理程序等作
出明确规定，以控制交易风险。
（三）进行远期外汇交易业务遵循合法、谨慎、安全和有效的原则，不进行
单纯以盈利为目的的远期外汇交易业务，所有远期外汇交易业务均以正常生产经
营为基础，以真实交易背景为依托，以规避和防范汇率风险为目的。
（四）公司将审慎审查与银行签订的合约条款，严格执行风险管理制度，以
防范法律风险。
（五）公司董事会审议通过后，授权公司总经理在上述投资额度内签署相关
合同文件，由公司财务部门组织实施，持续跟踪外汇公开市场价格或公允价值变
动，及时评估远期外汇交易的风险敞口变化情况，并定期向公司总经理报告，发
现异常情况及时上报，提示风险并执行应急措施。
（六）公司审计部对远期外汇交易的决策、管理、执行等工作的合规性进行
监督检查。
六、开展远期结汇业务的可行性分析结论
公司的远期结汇业务是围绕公司实际外汇收支业务进行，以具体经营业务为
依托，以规避和防范外汇汇率波动风险为目的，是出于公司稳健经营的需求。公
司已制定《远期外汇交易业务管理制度》，建立了完善的内部控制制度，公司采
取的风险管理措施有效可行，具备开展远期结汇业务条件。
北方化学工业股份有限公司
董 事 会
二〇二六年四月八日
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