国泰海通证券股份有限公司
关于中复神鹰碳纤维股份有限公司
国泰海通证券股份有限公司（下称“国泰海通”或“保荐机构”
）作为中复
神鹰碳纤维股份有限公司（以下简称“中复神鹰”或“公司”）持续督导工作的保荐
机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上市公司募集资金监管规则》
《上海证券交易所科创板股票上市规则》《上海证券交易所科创板上市公司自律
监管指引第 1 号——规范运作》等相关规定，对中复神鹰 2025 年度募集资金的
存放与实际使用情况进行了审慎核查，具体核查情况如下：
一、募集资金基本情况
（一）实际募集资金金额和资金到账时间
中国证券监督管理委员会于 2022 年 2 月 22 日出具了《关于同意中复神鹰
碳纤维股份有限公司首次公开发行股票注册的批复》（证监许可[2022]337 号），
同意公司首次公开发行股票的注册申请。公司首次公开发行人民币普通股（A 股）
元后，实际募集资金净额为人民币 2,776,683,957.38 元。上述募集资金已于 2022
年 3 月 30 日全部到位，天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）对本次发行募
集资金的到账情况进行了审验，并于 2022 年 3 月 30 日出具了《验资报告》
（天
职业字[2022]第 19872 号）。
（二）募集资金使用金额及期末余额
截至 2025 年 12 月 31 日，本公司首次公开发行股票募集资金使用情况：
单位：元
项目 金额
实际到账募集资金 2,787,050,000.00
减：支付的其他发行费用 10,366,042.62
置换预先投入募投项目资金 1,102,864,694.13
补充流动资金 450,000,000.00
直接投入募投项目支出 1,262,871,560.98
购买理财产品支出 12,280,000,000.00
手续费 221,882.82
募投项目结项补流 38,876,413.83
加：利息收入 38,290,863.08
赎回理财产品收入 12,280,000,000.00
理财产品收益 39,859,731.30
截至2025年12月31日募集资金账户余额 0.00
二、募集资金管理情况
（一）募集资金的管理情况
为了规范募集资金的管理和使用，保护投资者权益，公司依照《上市公司募
集资金监管规则》《上海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第 1 号--规范
运作》等文件的规定，结合公司实际情况，制定了《中复神鹰碳纤维股份有限公
司募集资金管理制度》（以下简称“《募集资金管理制度》”），对公司募集资金的
存放、使用及披露情况的监管等方面做出了具体明确的规定。
根据《募集资金管理制度》并结合经营需要，公司对募集资金实行专户存储，
在银行设立募集资金使用专户，并与国泰海通证券股份有限公司及存放募集资金
的银行中国工商银行股份有限公司连云港分行、中国建设银行股份有限公司连云
港分行、招商银行股份有限公司连云港分行、上海浦东发展银行股份有限公司连
云港分行、中信银行股份有限公司西宁分行、中国银行股份有限公司连云港高新
区支行分别签订了募集资金专户存储三方监管协议。对募集资金的使用实施严格
审批，以保证专款专用。
截至 2025 年 12 月 31 日，公司均严格按照该《募集资金专用账户管理协
议》的规定，存放和使用募集资金。
（二）募集资金专户存储情况
截至 2025 年 12 月 31 日，公司募集资金已全部依规定使用完毕，公司所有
募集资金账户已销户。具体内容详见公司于 2025 年 12 月 23 日在上海证券交易
所网站（www.sse.com.cn）披露的《中复神鹰碳纤维股份有限公司关于部分募
投项目募集资金使用完毕暨募集资金专户销户完成的公告》（公告编号：2025-
三、本年度募集资金的实际使用情况
（一）募集资金投资项目的资金使用情况
截至 2025 年 12 月 31 日，募集资金投资项目（以下简称“募投项目”）的资
金使用情况详见《2025 年度募集资金使用情况对照表》附表。公司募投项目未
出现异常情况，也不存在募投项目无法单独核算效益的情况。
（二）募投项目先期投入及置换情况
报告期内，公司不存在使用募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金情况。
（三）使用闲置募集资金暂时补充流动资金情况
报告期内，公司不存在使用闲置募集资金暂时补充流动资金的情况。
（四）对暂时闲置募集资金进行现金管理，投资相关产品情况
会议，审议通过《公司 2025 年使用闲置募集资金进行现金管理的议案》，同意公
司使用最高额度不超过人民币 67,413.77 万元的暂时闲置募集资金进行现金管
理，购买安全性高、满足保本要求、流动性好的产品（包括但不限于协定性存款、
结构性存款、定期存款、大额存单等产品）。使用期限最长不超过 12 个月，在不
超过上述额度及使用期限内，资金可以滚动使用。公司监事会、保荐机构对本事
项发表了明确的同意意见。
下：
单位：人民币万元
实际年 赎回
序 是否
银行 产品名称 产品类型 认购金额 计息日 到期日 化收益 实际
号 赎回
率 收益
（五）超募资金永久补充流动资金或归还银行贷款情况
报告期内，公司不存在超募资金永久补充流动资金或归还银行贷款情况。
（六）超募资金用于在建项目及新项目的情况
出资以实施新项目建设的议案》，同意公司使用科创板 IPO 超募资金 93,204.40
万元人民币及孳生利息实缴出资中复神鹰碳纤维连云港有限公司用于年产 3 万
吨高性能碳纤维项目建设。截至 2024 年 6 月 30 日，公司超募资金 93,204.40
万元及孳生利息 5,151.69 万元已全部实缴出资到中复神鹰碳纤维连云港有限公
司。2025 年 12 月，该项目已完成超募资金承诺的投资金额，计划使用的超募资
金已使用完毕，募集资金专户已注销。后续，公司将以自有资金或自筹资金继续
投入项目建设。报告期内，公司“年产 3 万吨高性能碳纤维建设项目”稳步推进
中。
（七）其他
公司“碳纤维航空应用研发及制造项目”已达到预定可使用状态并结项，剩
余募集资金及银行利息合计 3,675.63 万元（实际金额以资金划转当日专户余额
为准）用于补充公司流动资金。具体详见公司于 2025 年 10 月 23 日在上海证券
交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《中复神鹰碳纤维股份有限公司关于部
（公告编号：2025-
分募投项目结项并将节余募集资金永久补充流动资金的公告》
四、变更募投项目的资金使用情况
报告期内，公司不存在变更募投项目资金使用的情况。
五、募集资金使用及披露中存在的问题
况，募集资金管理不存在违规情形。
六、保荐机构核查意见
经核查，保荐机构认为：中复神鹰 2025 年度募集资金存放与实际使用情况
符合《公司法》《证券法》《上海证券交易所科创板股票上市规则》《上市公司募
集资金监管规则》和《上海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第 1 号——
规范运作》等法律法规的规定和要求，公司对募集资金进行了专户存储和专项使
用，并及时履行了相关信息披露义务，不存在变相改变募集资金用途和损害股东
利益的情形，不存在违规使用募集资金的情形，公司募集资金使用不存在违反国
家反洗钱相关法律法规的情形。
综上所述，保荐机构对中复神鹰 2025 年度募集资金存放与实际使用情况无
异议。
附表：
单位：人民币 万元
募集资金净额 277,668.40 本年度投入募集资金总额 64,165.22
变更用途的募集资金总额 不适用
已累计投入募集资金总额 281,573.63
变更用途的募集资金总额比例 不适用
已变更 截至期末累计投 项目可行
调整后 截至期末承 截至期末投 项目达到预
项目， 募集资金承 本年度投入 截至期末累计投 入金额与承诺投 本年度实现 是否达到预 性是否发
承诺投资项目 投资总 诺投入金额 入进度(%) 定可使用状
含部分 诺投资总额 金额 入金额(2) 入金额的差额 的效益 计效益 生重大变
额 (1) (4)＝(2)/(1) 态日期
变更 (3)＝(2)-(1) 化
一、承诺投资项目
西宁年产万吨高性
已实现万吨
能碳纤维及配套原 否 80,000.00 80,000.00 - 80,056.97 56.97 100.07% 2022 年 5 月 170.86 否
产能
丝项目
研发出
航空航天高性能碳 T1100 级高
纤维及原丝试验线 否 23,292.00 23,292.00 - 23,297.23 5.23 100.02% 4,119.51 性能碳纤维 否
月
项目 制备关键技
术
研发出航空
碳纤维航空应用研 T800 级碳纤
否 36,172.00 36,172.00 6,171.10 33,433.67 -2,738.33 92.43% 2023 年 9 月 -2,473.48 否
发及制造项目 维预浸料关
键制备技术
补充流动资金 否 45,000.00 45,000.00 - 45,000.00 - 100.00% 不适用 不适用 不适用 否
二、超募资金投向
年产 3 万吨高性能
否 93,204.40 93,204.40 57,994.12 99,785.76 6,581.36 107.06% 2026 年 8 月 不适用 不适用 否
碳纤维建设项目
合计 — 277,668.40 277,668.40 64,165.22 281,573.63 3,905.23 101.41% — — — —
未达到计划进度原因 不适用
项目可行性发生重大变化的情况说明 不适用
募集资金投资项目先期投入及置换情况 报告期内，公司不存在使用募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金情况。
用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 不适用
行现金管理的议案》，同意公司使用最高额度不超过人民币 67,413.77 万元的暂时闲置募集资金进行现金管理，购买安全性
对闲置募集资金进行现金管理，投资相关产品情况 高、满足保本要求、流动性好的产品（包括但不限于协定性存款、结构性存款、定期存款、大额存单等产品），最长期限不超
过 12 个月，在不超过上述额度及使用期限内，资金可以滚动使用。截至报告期末，公司累计使用 122.80 亿元暂时闲置募集资
金购买理财产品，现已全部赎回，赎回金额为 122.80 亿元。
公司募投项目“西宁年产万吨高性能碳纤维及配套原丝项目”、“航空航天高性能碳纤维及原丝试验线项目”以及“碳纤维航空应用研
募集资金结余的金额及形成原因
发及制造项目”均已到达预定可使用状态并结项，共计节余募集资金及银行利息 3,887.64 万元用于永久补充流动资金。
用超募资金永久补充流动资金或归还银行贷款情况 不适用
募集资金其他使用情况
募集资金专户已注销。
注：碳纤维航空应用研发及制造项目在达到预定可使用状态后分批转固，最后一次转固时间是 2024 年 6 月。2025 年度募集资金使用情况对照表合计数与各部分数直接相加之和
在尾数存在的差异系由四舍五入造成。
（本页无正文，为《国泰海通证券股份有限公司关于中复神鹰碳纤维股份有限公
司 2025 年度募集资金存放与实际使用情况的专项核查意见》之签章页）
保荐代表人：
冉洲舟 刘怡平
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