恒泰长财证券有限责任公司
关于新疆天富能源股份有限公司
的核查意见
上海证券交易所：
根据贵所
《关于新疆天富能源股份有限公司2023年年度报告的信息披露监管工作函》
（上证公函【2024】0462号，以下简称“
《工作函》
”）的要求，恒泰长财证券有限责任公
司（以下简称“恒泰长财证券”
、“保荐机构”
）作为新疆天富能源股份有限公司（以下简
称“天富能源”
、“发行人”
、“上市公司”或“公司”
）向特定对象发行股票的保荐机构，
就贵所《工作函》中涉及发表意见的问题进行了认真核查。现将核查情况回复如下：
《工作函》中涉及发表意见的问题：
富集团及其关联方担保余额 60.7 亿元，占公司净资产的比例为 82%；2023 年公司向天
富集团下属天富易通采购劳务 10.4 亿元，占公司年度采购总额 10%。2022 年公司实施
非公开发行时天富集团及公司承诺，将尽量规范和减少公司与天富集团的关联交易，且
请公司：
（1）自查公司有关关联担保前期信披及审议程序是否规范，结合天富集团
及其关联企业的资产状况、资信情况、担保对应借款合同资金用途及偿还情况，充分评
估公司为其提供担保的必要性、合理性及安全性；
（2）结合 2023 年度煤炭采购运输服
务的采购对象、与公司关联关系、采购金额、采购均价、付款方式等说明上述关联采购
是否具有公允性、是否严格履行前期承诺，以及公司为履行前期非公开发行承诺所采取
的具体措施。请保荐机构发表意见。
【公司回复】
一、自查公司有关关联担保前期信披及审议程序是否规范，结合天富集团及其关联企业的资产状况、资信情况、担保对应借款合同资
金用途及偿还情况，充分评估公司为其提供担保的必要性、合理性及安全性。请保荐机构发表意见
（一）自查公司有关关联担保前期信披及审议程序是否规范
截至 2023 年 12 月 31 日，公司对外提供担保（不包括对子公司的担保）余额为 607,000.00 万元，担保对象均为新疆天富集团有限责
任公司（以下简称“天富集团”
）及其关联方新疆天富易通供应链管理有限责任公司（以下简称“天富易通”
）、新疆天富国际经贸有限公司
（以下简称“天富经贸”
），公司该等对外担保均履行了必要的内部审议程序及信息披露义务，且均已设置反担保。具体情况如下：
被担保 担保金 债务余 独立董事是 关联董事/关
担保起止日 担保方
方/债务 项目 额（万 额（万 债权人 内部程序 信息披露 否发表独立 联股东是否
期 式
人 元） 元） 意见 回避表决
中期 2021.3.25-2 连带责 上海浦东发展银行股份 第六届董事会第四十一次会议、第六届监事会 《关于向控股股东提供担保的实施
借款 024.3.25 任保证 有限公司乌鲁木齐分行 第四十二次会议、
中期 2022.1.28-2 连带责 国家开发银行新疆维吾 《关于向控股股东提供担保的实施
借款 025.1.28 任保证 尔自治区分行 公告》（公告编号：2022-临 017）
中期 2022.2.28-2 连带责 国家开发银行新疆维吾 第七届董事会第十一次会议、第七届监事会第 《关于向控股股东提供担保的实施
借款 025.2.28 任保证 尔自治区分行 十次会议、2022 年第一次临时股东大会 公告》（公告编号：2022-临 030）
天富集团
中期 2022.3.24-2 连带责 国家开发银行新疆维吾 《关于向控股股东提供担保的实施
借款 025.3.24 任保证 尔自治区分行 公告》（公告编号：2022-临 036）
短期 2023.1.6-20 连带责 北京银行股份有限公司 第七届董事会第二十七次会议、第七届监事会 《关于向控股股东提供担保的实施
借款 24.1.5 任保证 乌鲁木齐分行 第二十六次会议、
短期 2023.2.13-2 连带责 北京银行股份有限公司 第七届董事会第二十九次会议、第七届监事会 《关于向控股股东提供担保的实施
借款 024.2.13 任保证 乌鲁木齐分行 第二十八次会议、
被担保 担保金 债务余 独立董事是 关联董事/关
担保起止日 担保方
方/债务 项目 额（万 额（万 债权人 内部程序 信息披露 否发表独立 联股东是否
期 式
人 元） 元） 意见 回避表决
短期 2023.2.13-2 连带责 北京银行股份有限公司 第七届董事会第二十七次会议、第七届监事会
借款 024.2.13 任保证 乌鲁木齐分行 第二十六次会议、
短期 2023.2.27-2 连带责 第七届董事会第二十七次会议、第七届监事会 《关于向控股股东提供担保的实施
借款 024.2.26 任保证 第二十六次会议、
中期 2023.3.28-2 连带责 昆仑银行股份有限公司 第七届董事会第二十九次会议、第七届监事会
借款 026.3.27 任保证 乌鲁木齐分行 二十八次会议、2023 年第一次临时股东大会
第七届董事会第二十九次会议、第七届监事会
第二十八次会议、
中期 2023.3.28-2 连带责 昆仑银行股份有限公司
借款 026.3.27 任保证 乌鲁木齐分行
监事会第三十次会议、及 2023 年第二次临时 公告》（公告编号：2023-临 026）
股东大会
公司第七届董事会第三十一次会议、第七届监
短期 2023.3.29-2 连带责 北京银行股份有限公司
借款 024.3.28 任保证 乌鲁木齐分行
东大会
短期 2023.4.3-20 连带责 北京银行股份有限公司 《关于向控股股东提供担保的实施
借款 24.4.2 任保证 乌鲁木齐分行 公告》（公告编号：2023-临 027）
商票 2023.4.13-2 连带责 上海浦东发展银行股份 《关于向控股股东提供担保的实施
保贴 024.3.17 任保证 有限公司乌鲁木齐分行 公告》（公告编号：2023-临 029）
第三十次会议、2023 年第二次临时股东大会
信用 2023.5.17-2 连带责 中国民生银行股份有限 《关于向控股股东提供担保的实施
证 024.5.17 任保证 公司乌鲁木齐分行 公告》（公告编号：2023-临 043）
短期 7,000 7,000 2023.6.1-20 连带责 北京银行股份有限公司 《关于向控股股东提供担保的实施 是 是
被担保 担保金 债务余 独立董事是 关联董事/关
担保起止日 担保方
方/债务 项目 额（万 额（万 债权人 内部程序 信息披露 否发表独立 联股东是否
期 式
人 元） 元） 意见 回避表决
借款 24.5.31 任保证 乌鲁木齐分行 公告》（公告编号：2023-临 045）
信用 2023.6.5-20 连带责 中信银行股份有限公司
证 24.5.8 任保证 乌鲁木齐分行 《关于向控股股东提供担保的实施
短期 2023.6.5-20 连带责 中信银行股份有限公司 公告》（公告编号：2023-临 046）
借款 24.5.21 任保证 乌鲁木齐分行 七届董事会第三十四次会议、第七届监事会第
信用 2023.6.13-2 连带责 中信银行股份有限公司 三十二次会议、2022 年年度股东大会
证 024.5.13 任保证 乌鲁木齐分行 《关于向控股股东提供担保的实施
信用 2023.6.13-2 连带责 中信银行股份有限公司 公告》（公告编号：2023-临 048）
证 024.5.13 任保证 乌鲁木齐分行
短期 2023.8.23-2 连带责 招商银行股份有限公司
借款 024.8.23 任保证 石河子分行 《关于向控股股东提供担保的实施
信用 2023.8.24-2 连带责 招商银行股份有限公司 七届董事会第三十六次会议、第七届监事会第 公告》（公告编号：2023-临 080）
证 024.8.23 任保证 石河子分行 三十四次会议、2023 年第三次临时股东大会
信用 2023.9.18-2 连带责 中国民生银行股份有限 《关于向控股股东提供担保的实施
证 024.9.26 任保证 公司乌鲁木齐分行 公告》（公告编号：2023-临 086）
短期 2023.11.9-2 连带责
借款 024.11.8 任保证 《关于向控股股东提供担保的实施
短期 2023.11.10- 连带责 交通银行霍尔果斯国际 第七届董事会第三十九次会议、第七届监事会 公告》（公告编号：2023-临 105）
借款 2024.11.8 任保证 边境合作中心分行 第三十七次会议、
短期 2023.11.21- 连带责 交通银行霍尔果斯国际 《关于向控股股东提供担保的实施
借款 2024.11.20 任保证 边境合作中心分行 公告》（公告编号：2023-临 110）
被担保 担保金 债务余 独立董事是 关联董事/关
担保起止日 担保方
方/债务 项目 额（万 额（万 债权人 内部程序 信息披露 否发表独立 联股东是否
期 式
人 元） 元） 意见 回避表决
短期 2023.12.5-2 连带责 昆仑银行股份有限公司 第七届董事会第三十一次会议、第七届监事会 《关于向控股股东提供担保的实施
借款 026.12.4 任保证 乌鲁木齐分行 第三十次会议、2023 年第二次临时股东大会 公告》（公告编号：2023-临 117）
短期 2023.12.28- 连带责 第七届董事会第四十三次会议、第七届监事会 《关于向控股股东提供担保的实施
借款 2025.01.01 任保证 第四十一次会议、
融资 2019.8.16-2 连带责 兴业金融租赁有限责任 《关于向控股股东提供担保的实施
租赁 024.8.16 任保证 公司 第六届董事会第十二次会议、第六届监事会第 公告》（公告编号：2019-临 088）
融资 2019.10.8-2 连带责 十二次会议、2019 年第二次临时股东大会 《关于向控股股东提供担保的实施
租赁 024.10.8 任保证 公告》（公告编号：2019-临 102）
售后 2022.3.21-2 连带责 长城国兴金融租赁有限 第七届董事会第十一次会议、七届监事会第十 《关于向控股股东提供担保的实施
回租 025.3.21 任保证 公司 次会议、2022 年第一次临时股东大会 公告》（公告编号：2022-临 032）
融资 2022.11.10- 连带责 第七届董事会第二十三次会议、七届监事会第 《关于向控股股东提供担保的实施
租赁 2027.11.10 任保证 二十二次会议、2022 年第四次临时股东大会 公告》（公告编号：2022-临 110）
融资 2022.12.6-2 连带责 诚泰融资租赁（上海） 第七届董事会第二十七次会议、七届监事会第 《关于向控股股东提供担保的实施
租赁 027.12.7 任保证 有限公司 二十六次会议、2022 年第六次临时股东大会 公告》（公告编号：2022-临 122）
融资 2023.8.25-2 连带责 中航国际融资租赁有限 《关于向控股股东提供担保的实施
租赁 028.8.30 任保证 公司 公告》（公告编号：2023-临 082）
融资 2023.10.13- 连带责 海发宝诚融资租赁有限
租赁 2026.10.20 任保证 公司 《关于向控股股东提供担保的实施
三十四次会议、2023 年第三次临时股东大会
融资 2023.10.13- 连带责 海发宝诚融资租赁有限 公告》（公告编号：2023-临 095）
租赁 2026.10.20 任保证 公司
融资 10,000 10,000 2023.11.10- 连带责 同煤漳泽（上海）融资 《关于向控股股东提供担保的实施 是 是
被担保 担保金 债务余 独立董事是 关联董事/关
担保起止日 担保方
方/债务 项目 额（万 额（万 债权人 内部程序 信息披露 否发表独立 联股东是否
期 式
人 元） 元） 意见 回避表决
租赁 2028.11.13 任保证 租赁有限责任公司 公告》（公告编号：2023-临 105）
融资 2023.11.10- 连带责 同煤漳泽（上海）融资
租赁 2028.11.14 任保证 租赁有限责任公司
中期 2021.8.30-2 连带责 国家开发银行新疆维吾 第六届董事会第四十一次会议、第六届监事会 《关于向关联方提供担保的实施公
借款 024.8.30 任保证 尔自治区分行 第四十二次会议、
天富易通
中期 2023.5.23-2 连带责 国家开发银行新疆维吾 第七届董事会第三十四次会议、七届监事会第 《关于向关联方提供担保的实施公
借款 026.5.23 任保证 尔自治区分行 三十二次会议、2022 年年度股东大会 告》（公告编号：2023-临 044）
短期 2023.2.21-2 连带责 第七届董事会第二十七次会议、七届监事会第 《关于向关联方提供担保的实施公
借款 024.2.20 任保证 二十六次会议、2022 年第六次临时股东大会 告》（公告编号：2023-临 013）
天富经贸 《关于为天富集团及其所属全资公
短期 2023.12.29- 连带责 第七届董事会第四十三次会议、七届监事会第
（公告编号： 是 是
借款 2024.12.28 任保证 四十一次会议、2023 年第五次临时股东大会
合计 607,000 491,154
综上所述，公司上述对外担保均相应履行了公司董事会、监事会、股东大会审批决策程序，关联董事和关联股东均已回避表决，独立
董事发表了独立意见；上述对外担保均已在中国证监会指定信息披露平台上及时披露，并且尚未履行完毕的前述担保事项均已于公司后续
定期报告中进行公开披露。公司已按照相关法律法规的要求规范担保行为，履行必要的程序，严格控制担保风险。
（二）结合天富集团及其关联企业的资产状况、资信情况、担保对应借款
合同资金用途及偿还情况，充分评估公司为其提供担保的必要性、合理性及安
全性
公司对外担保对象天富集团及其关联方天富易通、天富经贸的相关情况如
下：
担保对象天富集团主要财务数据如下：
单位：万元
项目
/2023 年度
总资产 5,702,667.95
总负债 4,056,822.02
归母净资产 564,695.80
营业收入 3,506,078.25
归母净利润 779.44
资产负债率（%） 71.14
注：上述天富集团 2023 年度财务数据已经中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）审计
并出具标准无保留意见审计报告。
天富集团系新疆生产建设兵团第八师国资委控制的企业，属于大型企业集
团，担负着八师石河子市电、热、气、水等综合能源供应和公共交通、供应链物
流等民生保障的重要任务。天富集团最近一年经营数据主要受上市公司影响，资
产负债率较高，根据天富集团出具的《关于降低负债率水平的计划或措施说明》，
天富集团已制订降低负债率水平的计划或措施，作为师市所属重点国有企业，天
富集团不存在资不抵债的情况，不存在本金、利息偿付风险。
根据天富集团提供的中国人民银行征信中心企业信用报告，未结清信贷不存
在逾期情况，信用良好。
担保对象天富集团下属子公司天富易通主要财务数据如下：
单位：万元
项目
/2023 年度
总资产 238,834.11
总负债 197,666.05
归母净资产 41,168.06
项目
/2023 年度
营业收入 210,836.90
归母净利润 12,725.55
资产负债率（%） 82.76
注：上述天富易通 2023 年度财务数据未经审计。
天富易通最近一年经营数据显示，虽然资产负债率较高，但经营情况较好，
天富易通不存在资不抵债的情况，不存在本金、利息偿付风险。
根据天富易通提供的中国人民银行征信中心企业信用报告，未结清信贷不存
在逾期情况，信用良好。
担保对象天富集团下属子公司天富经贸主要财务数据如下：
单位：万元
项目
/2023 年度
总资产 999,619.54
总负债 824,594.08
归母净资产 175,025.47
营业收入 1,938,258.97
归母净利润 7,014.66
资产负债率（%） 82.49
注：上述天富经贸 2023 年度财务数据未经审计。
天富经贸最近一年经营数据显示，虽然资产负债率较高，但经营情况较好，
天富经贸不存在资不抵债的情况，不存在本金、利息偿付风险。
根据天富经贸提供的中国人民银行征信中心企业信用报告，未结清信贷不存
在逾期情况，信用良好。
截至 2023 年 12 月 31 日，公司对外提供担保（不包括对子公司的担保）余
额为 607,000.00 万元，对应借款合同资金总额为 607,000.00 万元，担保对象均
为天富集团及其关联方天富易通、天富经贸，其中天富集团担保借款资金的流向
主要为用于天富集团及其子公司的日常经营资金周转、归还债务、解付到期商业
及银行承兑汇票等，天富经贸和天富易通的担保借款资金流向主要为用于其日常
经营资金周转，具体情况如下：
被担保方 借款金 担保金
担保起止日
/借款单 项目 额（万 额（万 借款银行 借款用途
期
位 元） 元）
上海浦东发展
中期 2021.3.25-2 银行股份有限
借款 024.3.25 公司乌鲁木齐
分行
国家开发银行 用于借款人及子
中期 2022.1.28-2
借款 025.1.28
治区分行 归还债务
国家开发银行
中期 2022.2.28-2 解付到期的商业
借款 025.2.28 承兑汇票
治区分行
解付到期的商业
国家开发银行
中期 2022.3.24-2 承兑汇票、用于
借款 025.3.24 借款人子公司日
治区分行
常经营
北京银行股份
短期 2023.1.6-20
借款 24.1.5
木齐分行
北京银行股份
短期 2023.2.13-2 用于借款人子公
借款 024.2.13 司日常经营
木齐分行
天富集团 北京银行股份
短期 2023.2.13-2
借款 024.2.13
木齐分行
短期 2023.2.27-2 新疆银行股份
借款 024.2.26 有限公司
昆仑银行股份
中期 2023.3.28-2
借款 026.3.27
木齐分行
昆仑银行股份
中期 2023.3.28-2 解付到期的商业
借款 026.3.27 承兑汇票
木齐分行
北京银行股份
短期 2023.3.29-2 解付到期的商业
借款 024.3.28 承兑汇票
木齐分行
北京银行股份
短期 2023.4.3-20 解付到期的商业
借款 24.4.2 承兑汇票
木齐分行
上海浦东发展
商票 2023.4.13-2 银行股份有限
保贴 024.3.17 公司乌鲁木齐
分行
被担保方 借款金 担保金
担保起止日
/借款单 项目 额（万 额（万 借款银行 借款用途
期
位 元） 元）
中国民生银行
信用 2023.5.17-2
证 024.5.17
乌鲁木齐分行
北京银行股份
短期 2023.6.1-20
借款 24.5.31
木齐分行
中信银行股份
信用 2023.6.5-20
证 24.5.8
木齐分行
中信银行股份
短期 2023.6.5-20 解付到期的银行
借款 24.5.21 承兑汇票
木齐分行
中信银行股份
信用 2023.6.13-2
证 024.5.13
木齐分行
中信银行股份
信用 2023.6.13-2
证 024.5.13
木齐分行
招商银行股份
短期 2023.8.23-2
有限公司石河 归还债务
借款 024.8.23
子分行
招商银行股份
信用 2023.8.24-2
有限公司石河 归还债务
证 024.8.23
子分行
中国民生银行
信用 2023.9.18-2
证 024.9.26
乌鲁木齐分行
短期 2023.11.9-2 交通银行石河
借款 024.11.8 子分行
交通银行霍尔
短期 2023.11.10-
借款 2024.11.8
合作中心分行
交通银行霍尔
短期 2023.11.21-
借款 2024.11.20
合作中心分行
昆仑银行股份
短期 2023.12.5-2
借款 026.12.4
木齐分行
短期 2023.12.28- 广发银行股份
借款 2025.01.01 有限公司
被担保方 借款金 担保金
担保起止日
/借款单 项目 额（万 额（万 借款银行 借款用途
期
位 元） 元）
融资 2019.8.16-2 兴业金融租赁
租赁 024.8.16 有限责任公司
融资 2019.10.8-2 中航国际租赁
租赁 024.10.8 有限公司
售后 2022.3.21-2 长城国兴金融
回租 025.3.21 租赁有限公司
融资 2022.11.10- 中航国际租赁
租赁 2027.11.10 有限公司
诚泰融资租赁
融资 2022.12.6-2
租赁 027.12.7
公司
融资 2023.8.25-2 中航国际融资
租赁 028.8.30 租赁有限公司
融资 2023.10.13- 海发宝诚融资
租赁 2026.10.20 租赁有限公司
融资 2023.10.13- 海发宝诚融资
租赁 2026.10.20 租赁有限公司
同煤漳泽（上
融资 2023.11.10-
租赁 2028.11.13
有限责任公司
同煤漳泽（上
融资 2023.11.10-
租赁 2028.11.14
有限责任公司
国家开发银行
中期 2021.8.30-2 用于借款人日常
借款 024.8.30 经营
治区分行
天富易通
国家开发银行
中期 2023.5.23-2 用于借款人日常
借款 026.5.23 经营
治区分行
短期 2023.2.21-2 新疆银行股份 用于借款人日常
借款 024.2.20 有限公司 经营
天富经贸
短期 2023.12.29- 新疆银行股份 用于借款人日常
借款 2024.12.28 有限公司 经营
合计 607,000 607,000
上述借款合同均正常履行。
由于所处行业特点及所在区域融资环境，大部分金融机构都要求公司及天富
集团在融资时提供担保。因此，公司与天富集团通过相互提供担保的方式来解决
融资需求。作为第八师国资委下属集多种能源于一身的城市综合能源服务平台和
上市公司，公司在独立经营的基础上，承担了八师石河子市与周边师域电网、热
网及天然气管网以及供水等的能源供给责任。在此背景下，公司经营和融资压力
较大，天富能源 2013 年、2017 年、2023 年先后三次成功实施向特定对象发行
股票融资用于企业的发展，但属于重资产行业的上市公司，每年的大额资本性支
出均需要资金支持，大量融资需要担保，天富集团是上市公司能够快速协调并有
效的重要担保方，因此逐步形成较大规模的关联担保。天富集团自身除上市公司
业务板块外，还拥有公共交通、供应链物流等板块，自身融资压力同样较大，因
此在其债务融资时，需要公司提供担保。基于上述原因，公司与天富集团及其关
联方通过相互提供担保的方式来解决各自融资需求，不存在天富集团及其关联方
侵占上市公司利益的情形，公司与天富集团及其关联方通过相互提供担保的方式
解决融资需求是必要的、合理的。
截至 2023 年 12 月 31 日，公司为天富集团及其关联方提供担保余额为
审计归母净资产的 81.84%，占比较大，但考虑到以上担保事项均已设置反担保，
且天富集团及其关联方均按期或提前还款，未发生逾期还款的情形，由公司代为
清偿或承担担保责任的概率较小，天富集团及其关联方为公司提供担保余额为
供担保具有安全性。
称“中新建电力集团”）及天富集团出具承诺：
鉴于天富能源和天富集团之间由于历史原因形成互保，针对关联担保余额事
项，以及未来天富能源新增借款的担保安排，中新建电力集团、天富集团承诺采
取以下解决措施：
（1）天富能源存量借款担保余额继续由天富集团提供担保，天富能源增量
借款由中新建电力集团或天富集团提供担保
为了继续支持天富能源的发展，天富能源存量借款担保余额继续由天富集团
提供担保，天富能源增量借款由中新建电力集团或天富集团提供担保。
（2）2025 年 6 月 30 日前天富能源新增为天富集团的担保由中新建电力集
团提供反担保，2025 年 6 月 30 日后天富集团增量借款由中新建电力集团提供
担保
基于天富能源和天富集团双方互保的需要和延续，本承诺函出具日至 2025
年 6 月 30 日前，天富能源新增为天富集团贷款提供的担保由中新建电力集团提
供反担保；自 2025 年 6 月 30 日后，天富能源不再为天富集团新增贷款提供担
保，由中新建电力集团或其他主体为天富集团新增贷款提供担保。
（3）天富集团将按期归还借款，严格控制担保风险
天富能源为天富集团及其关联方提供的担保均已设置反担保措施，历史上天
富集团及其关联方均按期或提前还款，未发生逾期还款的情形，不存在由天富能
源代为清偿或承担担保责任的情况。天富集团及其关联方将按期归还借款，严格
控制上市公司的担保风险。
根据上述承诺，2023 年 12 月 18 日至 2025 年 6 月 30 日前，天富能源新增
为天富集团贷款提供的担保由中新建电力集团提供反担保；自 2025 年 6 月 30
日后，天富能源不再为天富集团新增贷款提供担保，由中新建电力集团或其他主
体为天富集团新增贷款提供担保。新增担保方中新建电力集团作为兵团一级企业
担保能力更强，公司对天富集团及其关联方担保将逐步减少，公司为天富集团及
其关联方提供担保安全保障进一步增强。
截至 2023 年 12 月 31 日，公司对天富集团及关联方担保余额为 607,000.00
万元，对应借款合同资金总额为 607,000.00 万元，上述借款合同均正常履行，
截至 2023 年 12 月 31 日，债务余额 491,154.00 万元。
综上所述，公司为天富集团及其关联方提供担保具有安全性。
（三）请保荐机构发表意见
针对上述事项，保荐机构实施了以下核查程序：
（1）查阅公司的三会文件及相关公告、借款合同、担保合同、反担保合同
等，了解公司对外担保情况、履行的决策程序、信息披露情况。
（2）查阅天富集团、天富易通、天富经贸取得担保借款的银行回单，对于
借款资金的流向为归还到期借款的情形，进一步查验它行借款到期合同、还款银
行回单等资料，对于借款资金的流向为日常经营资金周转的情形，进一步查验相
关采购合同、贸易合同、付款银行回单、发票、结算单等资料，对于借款资金的
流向为解付到期商业及银行承兑汇票的情形，进一步查验承兑汇票票面信息、付
款银行回单等资料，了解具体担保借款资金的流向。
（3）查阅天富集团、天富易通、天富经贸审计报告或财务报表，了解被担
保方主要财务数据。查阅天富集团、天富易通、天富经贸企业信用报告，了解被
担保方还款情况。
（4）查阅天富集团、天富易通、天富经贸出具的说明性文件。
经核查，保荐机构认为：
公司有关关联担保前期信披及审议程序规范，结合天富集团及其关联方的资
产状况、资信情况、担保对应借款合同资金用途及偿还情况，公司为天富集团及
其关联方提供担保具有必要性、合理性及安全性。
二、结合 2023 年度煤炭采购运输服务的采购对象、与公司关联关系、采购
金额、采购均价、付款方式等说明上述关联采购是否具有公允性、是否严格履
行前期承诺，以及公司为履行前期非公开发行承诺所采取的具体措施。请保荐
机构发表意见。
（一）说明 2023 年度煤炭采购运输服务的采购对象、与公司关联关系、采
购金额、采购均价、付款方式
公司 2023 年度煤炭采购运输服务具体情况如下：
项目 天富易通 金泰伟业 合计
服务期间 2023 年 1-12 月 2023 年 3-12 月
煤炭采购数量（万吨） 785.36 171.34 956.71
运费结算金额（万元）（不含税） 102,132.55 26,038.40 128,170.95
运费均价（元/吨）（不含税） 130.04 151.97 133.97
关联关系 关联方 非关联方 -
按月结算付款，
付款方式 2023 年 1-2 月存 按月结算付款 -
在预付
新疆金泰伟业供应链管理有限责任公司（以下简称“金泰伟业”）两家公司，天
富易通采购均价低于金泰伟业采购均价，主要原因系公司从天富易通采购矿点
中，距离较近的准南区域矿点采购占比较多，从金泰伟业采购矿点中，距离较远
的准东区域矿点采购占比较高，导致天富易通采购均价低于金泰伟业采购均价。
虽然公司天富易通、金泰伟业采购均价不同，但天富易通、金泰伟业矿点相同，
运输时间匹配的运输服务单价无差异，详见本题“
（二）说明上述关联采购是否
具有公允性”。
主要原因系：2022 年 10 月进入冬季供暖后，本地区受全球公共卫生事件影响，
煤炭价格呈现逐步上涨及运输市场运力逐步趋于紧张，作为石河子市最大、最重
要的能源供应企业，公司燃煤消耗巨大。为保障公司燃煤稳定供应，锁定煤炭成
本及运输能力，保证公司发电、供热生产正常运营，2022 年 12 月 30 日，公司
第七届董事会第二十九次会议审议通过《关于公司与新疆天富易通供应链管理有
限责任公司签订〈煤炭运输合同〉并预付煤炭运费暨关联交易的议案》，同意与
天富易通签署《煤炭运输合同》，承运部分煤矿的煤炭总量不超过 50.60 万吨，
煤炭运费不超过 12,042.80 万元，并预付煤炭运费合计不超过 10,000 万元，承
运价格不超过天富易通中标公司 2023 年度煤炭运输项目价格 0.53 元/吨·公里
（此中标价格为单个矿点全年平均价格每吨每公里）。
（二）说明上述关联采购是否具有公允性
公司的关联采购主要是向关联方天富易通采购煤炭运输服务。公司每年均委
托新疆生产建设兵团招标有限公司对年度煤炭运输项目进行公开招标。2022 年
输项目，中标价格为 0.53 元/吨·公里。
天富易通、金泰伟业煤炭运输距离相同的运费明细对比：
天富易通 金泰伟业
运输
运输
运 运 运 运 运输 单价
单价
距 费 距 费 单价 差异
煤炭供应商 （元/
（ （ 合同期间 （ （ （元/ 合同期间 （元/
吨*
公 元/ 公 元/ 吨*公 吨*公
公
里） 吨） 里） 吨） 里） 里）
里）
新疆天池能源销售有限公司（天 2023 年 4-12
池南矿）-天河分公司 月
天富易通 金泰伟业
运输
运输
运 运 运 运 运输 单价
单价
距 费 距 费 单价 差异
煤炭供应商 （元/
（ （ 合同期间 （ （ （元/ 合同期间 （元/
吨*
公 元/ 公 元/ 吨*公 吨*公
公
里） 吨） 里） 吨） 里） 里）
里）
兖矿新疆矿业有限公司（硫磺沟
矿）-天河分公司
国家能源集团新疆能源有限责任 2023 年 10-12 2023 年 10-12
公司（准东矿）-售电公司 月 月
国家能源集团新疆能源有限责任 2023 年 3-12
公司（准东矿）-天河分公司 月
新疆宜化矿业有限公司（宜化矿） 2023 年 10-12 2023 年 10-12
-售电公司 月 月
新疆宜化矿业有限公司（宜化矿） 2023 年 7-12
-天河分公司 月
国家能源集团新疆能源有限责任 2023 年 10-12 2023 年 10-12
公司（红沙泉矿）-售电公司 月 月
选取 2023 年度公司与天富易通、金泰伟业矿点相同，运输时间匹配的合同
进行比较，报告期天富易通为公司提供的运输服务单价与金泰伟业为公司提供的
运输服务单价无差异，公司向天富易通采购煤炭运输服务的价格定价公允。
综上所述，公司 2023 年度向天富易通采购采购煤炭运输服务定价公允，未
损害上市公司和中小投资者合法权益。
（三）说明是否严格履行前期承诺，以及公司为履行前期非公开发行承诺
所采取的具体措施
前期非公开发行前，为了降低天富能源与天富易通的关联交易发生额，天富
能源和天富集团均出具了《关于规范和减少关联交易的承诺函》，承诺未来逐年
降低对天富易通的煤炭运输服务采购占比，公司将进一步拓展有资格的煤炭运输
服务的供应商名单，减少对天富易通煤炭运输服务的采购规模。
《关于规范和减少关联交易的承诺函》，承诺内容如下：
“1、本公司将尽量规范和减少本公司（包含本公司控制的企业，下同）与
天富易通之间的关联交易。
易的公开、公平、公正的原则，与天富易通依法签订规范的关联交易协议，按照
公允、合理的市场价格进行交易，并依据有关法律、法规、规范性文件及天富能
源《公司章程》的规定履行关联交易决策程序，依法履行信息披露义务，以维护
天富能源及天富能源其他股东的利益。
中 2023 年、2024 年、2025 年、2026 年向天富易通采购的煤炭运输服务金额
不超过各年本公司煤炭运输服务采购总额的 80%、70%、60%和 50%，若 2026
年向天富易通采购的煤炭运输服务金额未降至 50%以下，则 2027 年本公司将收
购天富易通的控制权，以减少本公司与天富易通的关联交易的发生额。”
规范和减少关联交易的承诺函》，承诺内容如下：
“1、本公司将尽量规范和减少本公司（包含本公司控制的企业，下同）与
天富能源（包含天富能源控制的企业，下同）之间的关联交易。
易的公开、公平、公正的原则，与天富能源依法签订规范的关联交易协议，按照
公允、合理的市场价格进行交易，并依据有关法律、法规、规范性文件及天富能
源《公司章程》的规定履行关联交易决策程序，依法履行信息披露义务，以维护
天富能源及天富能源其他股东的利益。
管理有限责任公司（以下简称“天富易通”）采购的煤炭运输服务金额超过天富
能源当年煤炭运输服务采购总金额的 50%，本公司同意在 2027 年度将天富易通
的控制权以合理的价格转让给天富能源，以减少天富能源与天富易通关联交易的
发生额。
用在天富能源的地位和影响力，通过关联交易损害天富能源及天富能源其他非关
联股东的合法权益。
义务，遵守批准关联交易的法定程序和信息披露义务。
能源及其股东的权益受到损害，本公司将依法承担相应的赔偿责任。”
公司为履行前期非公开承诺采取的措施：增加煤炭采购运输服务合格供应商
金泰伟业；降低对天富易通的煤炭运输服务采购占比，2023 年度降至 79.68%。
公司 2023 年度煤炭采购运输服务占比具体情况如下：
项目 天富易通 金泰伟业 合计
服务期间 2023 年 1-12 月 2023 年 3-12 月
运费结算金额（万元）（不含税） 102,132.55 26,038.40 128,170.95
运费占比（%） 79.68 20.32 100.00
公司 2023 年 3 月开始增加煤炭采购运输服务供应商金泰伟业。2023 年度
公司向天富易通采购的煤炭运输服务金额占公司 2023 年度煤炭运输服务采购总
额的比例为 79.68%，不超过公司煤炭运输服务采购总额的 80%，公司能够履行
前期非公开发行承诺。
（四）请保荐机构发表意见
针对上述事项，保荐机构实施了以下核查程序：
（1）取得煤炭采购运输服务涉及的主要合同、凭证、结算单等资料，了解
并测算关联交易价格的公允性；
（2）查阅 2023 年度煤炭运输项目招标中标通知书、董事会决议及相关公
告，了解公司煤炭运输项目招标情况、履行的决策程序、信息披露情况；
（3）查阅公司及天富集团出具的承诺函，了解降低关联交易的相关措施。
经核查，保荐机构认为：
结合 2023 年度煤炭采购运输服务的采购对象、与公司关联关系、采购金额、
采购均价、付款方式，上述关联采购定价具有公允性。公司为履行前期非公开承
诺采取的措施包括增加煤炭采购运输服务合格供应商金泰伟业，降低对天富易通
的煤炭运输服务采购占比，2023 年度对天富易通煤炭运输服务采购金额占煤炭
运输服务总采购金额的比例下降至 79.68%，严格履行了 2022 年度非公开发行
所作出的相关承诺。
首页
微信公众号
证券之星APP
