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云煤能源: 北京德恒律师事务所关于云南煤业能源股份有限公司向特定对象发行股票的补充法律意见书（一）

证券之星 2023-05-12 00:00:00
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          北京德恒律师事务所
  关于云南煤业能源股份有限公司
          补充法律意见（一）
北京市西城区金融大街 19 号富凯大厦 B 座 12 层
电话:010-52682888 传真:010-52682999 邮编:100033
                                                                                  关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                                                             2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                                                                目 录
                                                                                   关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                                                              2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                                 关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
               北京德恒律师事务所
            关于云南煤业能源股份有限公司
               补充法律意见（一）
                               德恒 21F20220021-11 号
致：云南煤业能源股份有限公司
  本所根据与云南煤业能源股份有限公司（以下简称“发行人”）签订的《专
项法律顾问协议》，接受发行人的委托，担任发行人本次发行的特聘专项法律顾
问，并根据《公司法》《证券法》《管理办法》《编报规则》等有关法律、法规
和中国证监会的有关规定，按照律师行业公认的业务标准、道德规范和勤勉尽责
精神，于 2023 年 2 月 24 日为本次发行出具了《北京德恒律师事务所关于云南煤
业能源股份有限公司 2022 年度向特定对象发行股票的法律意见》（以下简称
“《法律意见》”）、《北京德恒律师事务所关于云南煤业能源股份有限公司
告》”），于 2023 年 3 月 2 日为本次发行出具了《北京德恒律师事务所关于云
南煤业能源股份有限公司符合国家产业政策的专项核查意见》，于 2023 年 4 月
认购对象资金来源及是否涉及证监会系统离职人员入股的专项核查意见》《北京
德恒律师事务所关于云南煤业能源股份有限公司向特定对象发行股票项目有关
问题的核查意见》。
非公开发行股票申请文件反馈意见》（以下简称“《反馈意见》”），根据《反
馈意见》要求，本所律师进行了核查及分析，出具了《反馈意见》的回复；2023
年 1 月，发行人收到中国证监会下发的《关于请做好云煤能源非公开发行股票发
                                 关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
审委会议准备工作的函》（以下简称“《告知函》”），根据《告知函》要求，
本所律师进行了核查及分析，出具了《告知函》的回复。发行人于 2023 年 4 月
交易所数据更新要求，本所律师就发行人《反馈意见》的回复、《告知函》的回
复、截至 2022 年 12 月 31 日及期后的有关重大事项进行核查，出具本补充法律
意见。
  本补充法律意见系对《法律意见》《律师工作报告》的补充，本补充法律意
见应当与《法律意见》《律师工作报告》一并使用，《法律意见》《律师工作报
告》与本补充法律意见不一致的部分，以本补充法律意见为准。
  本补充法律意见中，报告期为 2020 年、2021 年、2022 年，如无特别说明，
《法律意见》《律师工作报告》中的声明和释义均适用本补充法律意见。
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    北京德恒律师事务所                                            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                                 第一部分 对《反馈意见》的回复更新
         一、《反馈意见》问题第 1 题
         根据申报材料，申请人及其子公司报告期内受到共计 27 项 1 万元以上的行政处罚，涉及环保、应急管理、公安、煤炭等部门。
    请申请人说明：（1）行政处罚的事由、处罚依据、相关处罚依据是否认定该行为属于情节严重的情形；（2）根据行为性质、主观恶
    性程度、社会影响等具体情况综合判断，是否属于严重损害投资者合法权益和社会公共利益的情形；（3）相关违法行为是否导致严
    重环境污染、重大人员伤亡、社会影响恶劣；（4）相关行政主管部门出具证明或说明的，进一步说明证明或说明内容，是否明确说
    明没有导致严重环境污染、重大人员伤亡、社会影响恶劣。
         请保荐机构和申请人律师结合上述情况对本次发行是否符合《上市公司证券发行管理办法》第三十九条第（七）项的规定发表核
    查意见。
         回复：
         （一）行政处罚的事由、处罚依据、相关处罚依据是否认定该行为属于情节严重的情形
         报告期内，发行人及其控股子公司受到的罚款金额 1 万元以上的行政处罚更新情况如下，均不属于情节严重的情形。
    被处
序                       决定机
    罚主   决定书文号   处罚日期         处罚事由    处罚依据        处罚内容          不属于情节严重的核查分析
号                       关名称
    体
                                       环保处罚
                                                                                              关于云南煤业能源股份有限公司
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                                                 擅自拆除、闲置焦炉装煤系                      1.该行政处罚不属于《中华人民共和国大气污染防治法》
                                       擅自拆除、闲    统污染防治设施的行为处罚                      第九十九条、《中华人民共和国水污染防治法》第八十
                                       置焦炉装煤系    依据为《中华人民共和国大                      三条中按照处罚幅度进行的上限处罚，非情节严重情
    师宗                           曲靖市   统烟尘治理设    气污染防治法》第九十九条                      形；
          曲环罚                                                       2.罚款 160 万元
         [2021]5 号                                                  （两个违法行为
    化                            境局    运行水防治污    防治污染设施生化处理站的                      明》，证明师宗煤焦化已缴纳了罚款，并按照处罚决定
                                                                    各罚款 80 万元）
                                                                             。
                                       染设施生化处    行为处罚依据为《中华人民                      书要求完成整改。师宗煤焦化上述行为未导致严重环境
                                       理站。       共和国水污染防治法》第八                      污染，未造成恶劣的社会影响，不属于严重损害投资者
                                                 十三条第（三）项                          合法权益和社会公共利益的情形。
                                                      应急管理处罚
                                                                                   （2014 修正）第九十六条中按照处罚幅度进行的上限处
                                       蒸氨废水槽人                                      罚，非情节严重情形；
    师宗   （师）应管                   师宗县   孔盖打开后，    《中华人民共和国安全生产                      2.师宗县应急管理局于 2022 年 1 月 26 日出具《情况说
    化     化1号                    理局    和明显的安全    条第（一）项                            并按照处罚决定书要求完成整改。师宗煤焦化上述行为
                                       警示标志。                                       未造成恶劣的社会影响，不属于严重损害投资者合法权
                                                                                   益和社会公共利益的情形，不构成重大违法违规，上述
                                                                                   行政处罚不属于重大行政处罚。
    师宗   （师）应管                   师宗县   1.焦炉地下室   第 1 项处罚依据为《中华人     1.责令限期改正； 1.该行政处罚为《中华人民共和国安全生产法》（2021
                                                          （2021     2.罚款 6 万元      修正）第九十九条中的较低罚款标准的罚款，非情节严
    化     化4号                    理局    范要求；2.新   修正）第九十九条第二项；       （三个违法行为        重情形；
                                                                                                 关于云南煤业能源股份有限公司
    北京德恒律师事务所                                                                         2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                                          鲜水泵压力表     第 2 项处罚依据为《中华人    各罚款 2 万元）。 2.师宗县应急管理局于 2022 年 8 月 8 日开具《情况说
                                          检验有效期超     民共和国安全生产法》
                                                              （2021                   明》，证明师宗煤焦化已缴纳了罚款，并按照处罚决定
                                          期；3.消防压    修正）第九十九条第三项；                     书要求完成整改。师宗煤焦化上述行为未导致严重环境
                                          泵压力表缺      第 3 项处罚依据为中华人民                   污染，未造成恶劣的社会影响，不属于严重损害投资者
                                          失。         共和国安全生产法》（2021                   合法权益和社会公共利益的情形。
                                                     修正）第九十九条第二项
                                          云煤能源 200                                    1.该行政处罚为《中华人民共和国安全生产法》（2021
                                          万吨/年焦化                                      修正）第九十八条中的较低罚款标准的罚款；为《安全
                                          环保搬迁转型     《中华人民共和国安全生产                     生产行政处罚自由裁量适用规则（试行）》第十四条中
         （安）应急                      安宁市   升级项目（属     法》（2021 修正）第三十三   1. 责 令 停 止 建   的从轻处罚；
    云煤
    能源
           化-3 号                    理局    建设项目）安     设项目安全监督管理办法》      2. 罚款 11 万元。 明》，证明云煤能源已缴纳了罚款，并按照要求已完成
                                          全设施设计未     第三条第三款、第十六条                      整改。云煤能源上述行为未造成恶劣的社会影响，不属
                                          通过审查，擅                                      于严重损害投资者合法权益或社会公共利益的情形，不
                                          自开工建设。                                      构成重大违法违规行为。
                                                          煤炭监管处罚
         云（师）煤                            安全监控系统     民共和国安全生产法》
                                                              （2021    1.警告；          九十九条（2021 修正）、《安全生产违法行为行政处罚
                                    师宗县
    五一      安罚                            声光报警装置     修正）第九十九条第二项；      2.罚款 4 万元      办法》第四十五条中按照处罚幅度进行的上限处罚，非
    煤矿   [2022]11200                      失效；2.本部    第 2 项处罚依据为《安全生    （两项处罚各罚        情节严重情形；
                                    业局
                                          一氧化碳传感     第四十五条第一项                         月 8 日出具《情况说明》如下：五一煤矿已依据上述决
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北京德恒律师事务所                      2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
            器航空插头老             定，缴纳了罚款，并按照处罚决定书要求完成整改。五
            化，使一氧化             一煤矿上述行为未造成恶劣的社会影响，不属于严重损
            碳传感器监测             害投资者合法权益和社会公共利益的情形，不构成重大
            数据失真报              违法违规，上述行政处罚不属于重大行政处罚。
            警。
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    （二）根据行为性质、主观恶性程度、社会影响等具体情况综合判断，是
否属于严重损害投资者合法权益和社会公共利益的情形
    《上市公司证券发行注册管理办法》第十一条第六项规定：“上市公司存在
下列情形之一的，不得向特定对象发行股票……（六）最近三年存在严重损害投
资者合法权益或者社会公共利益的重大违法行为。”
    根据《<上市公司证券发行注册管理办法>第九条、第十条、第十一条、第
十三条、第四十条、第五十七条、第六十条有关规定的适用意见——证券期货法
律适用意见第 18 号》：……有以下情形之一且中介机构出具明确核查结论的，
可以不认定为重大违法行为：（1）违法行为轻微、罚款金额较小；（2）相关处
罚依据未认定该行为属于情节严重的情形；（3）有权机关证明该行为不属于重
大违法行为。违法行为导致严重环境污染、重大人员伤亡或者社会影响恶劣的除
外……对于严重损害上市公司利益、投资者合法权益或者社会公共利益的重大违
法行为，需根据行为性质、主观恶性程度、社会影响等具体情况综合判断。在国
家安全、公共安全、生态安全、生产安全、公众健康安全等领域存在重大违法行
为的，原则上构成严重损害社会公共利益的违法行为……
    本所律师查阅了发行人及其控股子公司报告期内受到行政处罚的相关文件、
罚款缴纳凭证、整改说明等文件，查询了处罚所适用的相关法律法规及规范性文
件，取得了主管部门出具的证明，并登录相关网站核查了发行人及其子公司的行
政处罚情况。经逐项分析（详见本题回复“一、行政处罚的事由、处罚依据、相
关处罚依据是否认定该行为属于情节严重的情形”），发行人及其控股子公司在
报告期内受到行政处罚的相关违法行为均未造成严重环境污染、重大人员伤亡或
恶劣社会影响且取得了主管部门出具的证明，不属于《上市公司证券发行注册管
理办法》第十一条第六项规定的“最近三年存在严重损害投资者合法权益或者社
会公共利益的重大违法行为”。
    （三）相关违法行为是否导致严重环境污染、重大人员伤亡、社会影响恶
劣
    根据发行人及其控股子公司报告期内所受到行政处罚的相关《行政处罚决定
                                  关于云南煤业能源股份有限公司
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书》中所认定的情形，以及相关主管部门出具的证明文件及公开信息核查情况，
发行人及其控股子公司对上述行政处罚事项所涉及的违法行为已积极作出整改，
未导致严重环境污染、重大人员伤亡、社会影响恶劣。具体详见本题回复“一、
行政处罚的事由、处罚依据、相关处罚依据是否认定该行为属于情节严重的情
形”。
  （四）相关行政主管部门出具证明或说明的，进一步说明证明或说明内容，
是否明确说明没有导致严重环境污染、重大人员伤亡、社会影响恶劣
  相关行政主管部门出具的证明或说明情况详见本题回复“一、行政处罚的事
由、处罚依据、相关处罚依据是否认定该行为属于情节严重的情形”。经逐项分
析主管部门出具的证明，发行人上述违法行为未导致严重环境污染、重大人员伤
亡、社会影响恶劣。
  综上，本所律师认为，报告期内发行人及其控股子公司受到的行政处罚不属
于情节严重的情形，未导致严重环境污染、重大人员伤亡、社会影响恶劣，不属
于《上市公司证券发行注册管理办法》第十一条第六项规定的“最近三年存在严
重损害投资者合法权益或者社会公共利益的重大违法行为”，不会对发行人的持
续经营和财务状况产生重大不利影响。
  二、《反馈意见》问题第 2 题
  根据申报文件，申请人本次向特定对象发行的认购对象包括公司控股股东
昆明钢铁控股有限公司。请申请人补充说明并披露：（1）昆钢控股是否按照《上
市公司向特定对象发行实施细则》第十条和第十一条的规定明确认购股份数量
或者数量区间；（2）昆钢控股认购资金来源，是否存在对外募集、代持、结构
化安排或者直接间接使用上市公司及其关联方资金用于本次认购等情形；（3）
昆钢控股是否承诺从定价基准日前六个月至完成发行后六个月内不存在减持情
形或减持计划，如否，请出具承诺并披露。请保荐机构及律师发表核查意见。
  回复：
  （一）昆钢控股是否按照《上市公司向特定对象发行实施细则》第十条和
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第十一条的规定明确认购股份数量或者数量区间
  《上市公司向特定对象发行实施细则》（已失效）第十条规定：“上市公司
申请非公开发行股票，应当按照《管理办法》的相关规定召开董事会、股东大会，
并按规定及时披露信息。”《上市公司向特定对象发行实施细则》（已失效）第
十一条规定：“董事会决议确定具体发行对象的，上市公司应当在召开董事会的
当日或者前一日与相应发行对象签订附条件生效的股份认购合同。前款所述认购
合同应载明该发行对象拟认购股份的数量或数量区间、认购价格或定价原则、限
售期，同时约定本次发行一经上市公司董事会、股东大会批准并经中国证监会核
准，该合同即应生效。”
  《上市公司证券发行注册管理办法》第十六条规定：“上市公司申请发行证
券，董事会应当依法就下列事项作出决议，并提请股东大会批准：（一）本次证
券发行的方案；（二）本次发行方案的论证分析报告；（三）本次募集资金使用
的可行性报告；（四）其他必须明确的事项。”《上海证券交易所上市公司证券
发行与承销业务实施细则》第三十五条规定：“董事会决议确定具体发行对象的，
上市公司应当在召开董事会的当日或者前一日与相应发行对象签订附生效条件
的股份认购合同。本条所述认购合同应当载明该发行对象拟认购股份的数量或数
量区间或者金额或金额区间、认购价格或定价原则、限售期及违约情形处置安排，
同时约定本次发行经上市公司董事会、股东大会批准并经中国证监会注册，该合
同即应生效。”
  根据发行人第九届董事会第六次临时会议审议通过的《本次发行预案》、发
行人（甲方）与昆钢控股（乙方）签署的《附条件生效的股份认购协议》《附条
件生效的股份认购协议之补充协议》及相关公告文件，昆钢控股认购股份数量的
具体情况如下：
   “第 2 条 定价基准日、定价原则及认购价格
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（不含定价基准日）公司股票交易均价的 80%（即发行底价）。定价基准日前
准日前 20 个交易日公司股票交易总量。最终发行价格将由董事会根据股东大会
授权，在公司取得上海证券交易所审核通过及中国证监会同意注册后，与保荐机
构（主承销商）按照相关法律、法规和规范性文件的规定，根据发行对象申购报
价情况，遵循价格优先的原则确定。
  乙方不参与本次发行询价，其认购价格同意根据甲方按上述具体定价原则确
定认购价格后，按前述认购价格予以认购。
乙方将以发行底价参与认购。
公积转增股本等除权、除息事项，则本次向特定对象发行的发行底价将进行相应
调整。
  第 3 条 认购数量
册本次向特定对象发行 A 股股票数量的 16.855%（含本数）
                               ，在前述认购范围内，
由甲方董事会根据股东大会的授权，视市场情况与乙方协商确定其最终的认购股
份数量。
本公积转增股本或因其他原因导致本次发行前甲方总股本发生变化，则甲方本次
向特定对象发行的股票数量将作相应调整，乙方认购数量也将相应进行调整。”
  综上，昆钢控股认购股份的数量为不低于上海证券交易所审核通过及中国证
监会同意注册本次向特定对象发行股票数量的 16.855%（含本数），且不高于注
册的本次向特定对象发行股票的总数，因此，昆钢控股已按照《上市公司证券发
行注册管理办法》《上海证券交易所上市公司证券发行与承销业务实施细则》的
规定明确认购股份数量区间。
                                    关于云南煤业能源股份有限公司
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  （二）昆钢控股认购资金来源，是否存在对外募集、代持、结构化安排或
者直接间接使用上市公司及其关联方资金用于本次认购等情形
  本所律师查阅了昆钢控股的营业执照和财务信息，
                       昆钢控股成立于 2003 年，
截至 2022 年末，注册资本为 73.68 亿元，昆钢控股的总资产为 628.12 亿元，净
资产为 155.83 亿元。昆钢控股具备较强的资金实力，且资信良好，具备认购本
次向特定对象发行股票的能力。
  截至本补充法律意见出具之日，昆钢控股为依法成立且合法有效存续的有限
责任公司，具有独立法人资格，昆钢控股实际控制人为云南省国资委，昆钢控股
上层穿透的最终持有人均为国资委、国家机关、事业单位或政府部门，不涉及证
监会系统离职人员入股的情况。
  针对认购对象认购资金具体来源的事宜，昆钢控股已于 2023 年 3 月 10 日出
具如下承诺：
  “本公司将按照《附条件生效的股份认购协议》及补充协议约定，以现金方
式认购云煤能源本次发行的股票，且本次认购资金来源合法、合规，为本公司自
有资金或自筹资金，不存在对外募集、代持、结构化安排，或者直接或间接使用
云煤能源及其关联方（发行对象除外）资金用于认购的情形，不存在接受云煤能
源及其利益相关方提供的财务资助或补偿等情形……本公司承诺不存在以下情
况：①法律法规规定禁止持股；②本次发行的中介机构或其负责人、高级管理人
员、经办人员等违规持有云煤能源股份；③不当利益输送”。
  综上，截至本补充法律意见出具之日，昆钢控股为依法成立且合法有效存续
的有限责任公司，具有独立法人资格，昆钢控股实际控制人为云南省国资委，昆
钢控股上层穿透的最终持有人均为国资委、国家机关、事业单位或政府部门，不
涉及证监会系统离职人员入股的情况。昆钢控股本次认购资金来源合法、合规，
为昆钢控股自有资金或自筹资金，不存在对外募集、代持、结构化安排，或者直
接或间接使用云煤能源及其关联方（发行对象除外）资金用于认购的情形，不存
在接受云煤能源及其利益相关方提供的财务资助、补偿、承诺收益或其他协议安
排等情形。昆钢控股认购资金来源等相关事项信息披露真实、准确、完整，能够
有效维护公司及中小股东合法权益，符合《监管规则适用指引——发行类第 6
                                     关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                 2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
号》等中国证监会及证券交易所相关规定。
  （三）昆钢控股是否承诺从定价基准日前六个月至完成发行后六个月内不
存在减持情形或减持计划，如否，请出具承诺并披露。请保荐机构及律师发表
核查意见
  根据发行人于 2022 年 4 月 7 日召开的第八届董事会第四十次临时会议，于
日召开的 2022 年第三次临时股东大会的相关议案，本次发行的定价基准日为发
行期首日。
  昆钢控股已于 2023 年 3 月 10 日出具如下承诺并披露如下：
  “本公司作为云煤能源的控股股东及本次向特定对象发行的认购对象之一，
特承诺如下：
今，本公司及本公司具有控制关系的关联方不存在减持云煤能源股票的情形。
不减持云煤能源股票（包括承诺期间因送股、公积金转增股本等权益分派产生的
股票），也不安排任何减持的计划。公司及本公司具有控制关系的关联方不存在
违反《中华人民共和国证券法》第四十四条规定的情形。如有违反上述承诺而发
生减持云煤能源股票的情况，本公司承诺因减持云煤能源股票所得收益将全部归
云煤能源所有，并依法承担由此产生的法律责任。
有股份的转让，将严格遵守上市公司收购相关规则的监管要求。”
  上述承诺函自出具之日至本补充法律意见出具之日已超过六个月，根据公开
披露的信息及承诺，昆钢控股自承诺函出具之日至本补充法律意见出具之日不存
在减持股票的情形，且已承诺“自本承诺函出具之日至云煤能源完成本次发行后
月至完成发行后六个月内不存在减持情形或减持计划。
  综上，本所律师认为，昆钢控股已按照《上市公司证券发行注册管理办法》
《上海证券交易所上市公司证券发行与承销业务实施细则》的规定明确了认购数
                                  关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所              2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
量的区间。截至本补充法律意见出具之日，昆钢控股为依法成立且合法有效存续
的有限责任公司，具有独立法人资格，昆钢控股实际控制人为云南省国资委，昆
钢控股上层穿透的最终持有人均为国资委、国家机关、事业单位或政府部门，不
涉及证监会系统离职人员入股的情况。昆钢控股本次认购资金来源合法、合规，
为昆钢控股自有资金或自筹资金，不存在对外募集、代持、结构化安排，或者直
接或间接使用云煤能源及其关联方（发行对象除外）资金用于认购的情形，不存
在接受云煤能源及其利益相关方提供的财务资助、补偿、承诺收益或其他协议安
排等情形。昆钢控股认购资金来源等相关事项信息披露真实、准确、完整，能够
有效维护公司及中小股东合法权益，符合《监管规则适用指引——发行类第 6
号》等中国证监会及证券交易所相关规定。昆钢控股已经出具《承诺函》，承诺
从定价基准日前六个月至完成发行后六个月内，不存在减持情况或减持计划。
  三、《反馈意见》问题第 3 题
  根据申报文件，申请人属于石油加工、炼焦和核燃料加工业，募投项目为
荐机构及申请人律师进行专项核查，并出具专项核查报告：（1）本次募投项目
是否属于落后产能，是否符合国家产业政策。（2）本次募投项目是否满足项目
所在地能源消费双控要求，是否按规定取得固定资产投资项目节能审查意见。
（3）本次募投项目是否涉及新建自备燃煤电厂，如是，是否符合《关于加强和
规范燃煤自备电厂监督管理的指导意见》中“京津冀、长三角、珠三角等区域禁
止新建燃煤自备电厂，装机明显冗余、火电利用小时数偏低地区，除以热定电
的热电联产项目外，原则上不再新（扩）建自备电厂项目”的要求。（4）本次
募投项目是否需履行主管部门审批、核准、备案等程序及履行情况；是否按照
环境影响评价法要求，以及《建设项目环境影响评价分类管理名录》和《生态
主管部门环境影响评价批复。（5）本次募投项目是否属于大气污染防治重点区
域内的耗煤项目。依据《大气污染防治法》第九十条，国家大气污染防治重点
区域内新建、改建、扩建用煤项目的，应当实行煤炭的等量或者减量替代。申
                                  关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所              2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
请人是否履行应履行的煤炭等量或减量替代要求。（6）本次募投项目是否位于
是否拟在禁燃区内燃用相应类别的高污染燃料。（7）本次募投项目是否需取得
排污许可证，如是，是否已经取得，如未取得，请说明目前的办理进展、后续
取得是否存在法律障碍，是否存在违反《排污许可管理条例》第三十三条规定
的情况。（8）本次募投项目生产的产品是否属于《“高污染、高环境风险”产品
名录（2017 年版）》中规定的高污染、高环境风险产品。（9）本次募投项目涉
及环境污染的具体环节、主要污染物名称及排放量；募投项目所采取的环保措
施及相应的资金来源和金额，主要处理设施及处理能力，是否能够与募投项目
实施后所产生的污染相匹配。（10）申请人最近 36 个月是否存在受到环保领域
行政处罚的情况，是否构成重大违法行为，或者是否存在导致严重环境污染，
严重损害社会公共利益的违法行为。
  回复：
  本题回复详见本所出具的《北京德恒律师事务所关于云南煤业能源股份有限
公司 2022 年度向特定对象发行股票环保与能耗事项的专项核查意见》。
  四、《反馈意见》问题第 4 题
  根据申请文件，2021 年 2 月 1 日，云南省人民政府与中国宝武签署合作协
议，根据合作协议，双方将以云南方持有昆钢控股 10%的股权，中国宝武持有
昆钢控股 90%的股权为目标开展深化合作。本次合作可能导致未来股权划转的
工商变更登记手续办理完毕后，昆钢控股的控股股东变更为中国宝武，公司的
实际控制人由云南省国资委变更为国务院国有资产监督管理委员会。请申请人
说明公司实际控制人变更的背景、进展情况及对公司生产经营的影响，是否可
能影响本次发行及募投项目实施。请保荐机构和申请人律师发表核查意见。
  回复：
  本所律师查阅了发行人相关公告及《昆明钢铁控股有限公司关于推进与中国
宝武钢铁集团有限公司合作有关事宜的通知》、云南省国资委、中国宝武和昆钢
控股签署的《委托管理协议》、国家市场监督管理总局向中国宝武出具的《经营
                                 关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所             2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
者集中反垄断审查不实施进一步审查决定书》（反垄断审查决定【2021】146 号
文）、中国宝武集团钢铁产业发展中心出具的《关于云煤能源向特定对象发行股
票事项的联络函》，并对发行人高管进行了访谈，具体情况如下：
  （一）公司实际控制人变更的背景
  钢铁工业是国民经济中重要的基础产业，近年来，在供给侧结构性改革和国
企改革的双重推动下，钢铁行业合并重组不断推进，产业集中度也在日益提高。
当前，在“碳达峰、碳中和”大背景下，传统钢铁企业面临着更大的挑战，重组整
合可以集中资源，实现优势互补，利于企业进一步做大做强。
  本次实际控制人变更是贯彻落实党中央、国务院关于促进我国钢铁行业健康
发展，深入推进国有经济布局结构调整，落实供给侧结构性改革，加快产能过剩
行业兼并重组的重要举措。近年来中国宝武先后整合重组了武钢集团有限公司
（以下简称“武钢集团”）、马钢（集团）控股有限公司、太原钢铁（集团）有
限公司、重庆钢铁股份有限公司等。
钢控股下属企业，以下简称“昆钢股份”）进行战略重组，武钢集团以现金增资重
组昆钢股份，重组完成后昆钢股份更名为武昆股份。为进一步深化昆钢控股与武
钢集团的合作关系，中国宝武计划将武昆股份的重要股东昆钢控股整体纳入中国
宝武体系。在这一背景下，2021 年 2 月，云南省政府与中国宝武签署合作协议，
推进中国宝武对昆钢控股的联合重组。
  昆钢控股加入中国宝武旗下后，将进一步提升昆钢控股的市场竞争力和整体
实力，推动昆钢控股进一步发展。
  （二）公司实际控制人变更进展情况
议，双方将以云南方持有昆钢控股 10%的股权，中国宝武持有昆钢控股 90%的
股权为目标开展深化合作。本次合作可能导致未来条件具备后公司的实际控制人
由云南省国资委变更为国务院国资委。为保障本次合作的顺利进行，保证昆钢控
股平稳过渡，2021 年 2 月 1 日，云南省国资委、中国宝武和昆钢控股签署委托
                                     关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                 2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
管理协议。根据协议，自委托管理协议生效之日起，云南省国资委委托中国宝武
代为管理昆钢控股，委托管理期至昆钢控股工商登记变更为止。本次划转涉及的
中国经营者集中反垄断审查，中国宝武向国家市场监督管理总局提交本次划转经
营者集中申报，并于 2021 年 3 月 4 日获正式立案。国家市场监督管理总局于 2021
年 3 月 16 日向中国宝武出具《经营者集中反垄断审查不实施进一步审查决定书》
（反垄断审查决定【2021】146 号文），决定对中国宝武通过合同取得昆钢控股
的控制权案不实施进一步审查。
  截至本补充法律意见出具之日，昆钢控股股权划转事项尚在推进中，股权划
转协议尚未签订，昆钢控股仍处于被中国宝武托管状态，公司控股股东为昆钢控
股，实际控制人仍为云南省国资委。
  （三）对公司生产经营的影响
  经查阅中国宝武官网及相关公开资料，中国宝武是国务院国资委直属管理的
国有资本投资公司，定位于提供钢铁及先进材料综合解决方案和产业生态圈服务
的高科技企业，目前已形成以钢铁制造业为核心基础产业，新材料产业、智慧服
务业、资源环境业、产业园区业及产业金融业五大多元板块协同发展的产业格局。
发布的世界 500 强榜单中，中国宝武排名第 44 位，位居全球钢铁企业首位。
  中国宝武大力支持昆钢控股及发行人的发展，公司控股股东被中国宝武托管，
未对公司生产经营造成不利影响。未来，如公司实际控制人发生变更，作为全球
最大的钢铁集团，中国宝武将为昆钢控股及发行人带来巨大的品牌效应和聚合效
应，预计将对公司生产经营产生积极影响。
  （四）对公司本次发行及募投项目实施的影响
  中国宝武支持发行人本次发行募集资金用于募投项目建设。2022 年 3 月 30
日，中国宝武集团钢铁产业发展中心出具《关于云煤能源非公开发行股票事项的
联络函》，支持发行人本次发行和昆钢控股参与本次认购。未来，如公司实际控
制人发生变更，不会对发行人本次发行及募投项目实施造成不利影响。
  综上，本所律师认为，截至本补充法律意见出具之日，发行人不存在权益被
                                               关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                           2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
控股股东或实际控制人严重损害且尚未消除的情形。未来，如公司实际控制人发
生变更，公司实际控制人将由云南省国资委变更为国务院国资委，预计不会对发
行人造成不利影响。根据《上市公司证券发行注册管理办法》第十一条的规定，
发行人不存在不得向特定对象发行股票的情形。
    五、《反馈意见》问题第 5 题
    根据申报材料，申请人存在部分房产暂未办理产权证。请申请人补充说明：
（1）未取得土地和房屋使用权证或不动产权证的原因；（2）使用未取得使用
权证或不动产权证的土地和房屋是否合法合规；（3）未取得土地和房屋使用权
证或不动产权证，是否会对募投项目的实施产生影响。请保荐机构和申请人律
师进行核查并发表明确意见。
    回复：
    （一）未取得土地和房屋使用权证或不动产权证的原因
    经查阅发行人及其控股子公司不动产权属证书、租赁协议、报告期发行人的
《审计报告》，取得相关主管机关出具的合规证明、发行人及其部分控股子公司
说明，并经访谈了解，本所律师认为，截至 2022 年 12 月 31 日，发行人及其控
股子公司未办妥产权证书的情况如下：
序                                           土地类型/用
    公司名称   面积（㎡）       未办妥产权证的原因                     是否合法合规的分析
号                                               途
                      在云煤能源自有的云                      2022 年 8 月 19 日，安
                      （2019）安宁市不动产权         国有建设用    宁市自然资源局出具
                      房屋，未办理不动产产权           业用地      源 在 自 有 土 地 云
                      证书                             （2019）安宁市不动产
    云煤能源              在昆明钢铁集团有限责任                    权第 0008169 号土地上
                      公司安国用（2010）第 0545              建造房屋，该房屋权属
                                            国有土地使
                      号部分土地，在该土地上                    来源合法、清晰、完整，
                      建造房屋，因建筑用地非                    不存在纠纷或潜在纠
                                            地
                      企业自身持有，无法办理                    纷；云煤能源在昆明钢
                      房屋产权证书                         铁集团有限责任公司
                                                 关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                             2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序                                             土地类型/用
    公司名称   面积（㎡）         未办妥产权证的原因                         是否合法合规的分析
号                                                 途
                                                           安国用（2010）第 0545
                                                           号部分土地上建造房
                                                           屋，因该土地非云煤能
                                                           源自身持有，目前无法
                                                           办理房屋权属证明。云
                                                           煤能源可按照现状继
                                                           续使用前述房产，该行
                                                           为不属于重大违法违
                                                           规行为，安宁市自然资
                                                           源局不会对前述房产
                                                           予以拆除或收回
                                                           南省自然资源厅出具
                                                           的《云南省自然资源厅
                                                           关于安宁市 2021 年土
                                                           地征收成片开发方案
                                                           （第六次）的批复》
                                                                   （云
                                              安宁市不动
                        转型升级项目的项目用                         号）、云南省人民政府
                                              产   权   第
                        地。该项目占地面积                          出具的《关于安宁市
                                              动产权证：国
                        项下云（2021）安宁市不                      次城镇建设农用地转
                        动产权第 0023852 号不动                   用及土地征收的批复》
                                              使用权/工业
                        产 权 证 ， 宗 地 面 积                    （ 云 政 土 复 [2023]189
                                              用地；
                        用地（以下简称“2 号地                       已同意将相关农用地
                                              属证明尚在
                        块”）权属证明尚在办理中                       转为城镇建设用地。
                                              办理中；
                                                           “…… 该 用 地 的 各 项
                                                           审批手续目前有序进
                                                           行，在完成常规程序
                                                           后，进入招拍挂流程不
                                                 关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                             2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序                                             土地类型/用
    公司名称   面积（㎡）         未办妥产权证的原因                     是否合法合规的分析
号                                               途
                                                       存在实质性障碍。云煤
                                                       能源 200 万吨/年焦化
                                                       环保搬迁转型升级项
                                                       目是我市重点引进的
                                                       项目，项目土地的地价
                                                       审定要结合项目建设
                                                       方案确定，项目用地拍
                                                       卖的不确定性风险较
                                                       小，云煤能源通过招拍
                                                       挂方式取得该土地不
                                                       存在实质性障碍。”
                                                       “200 万吨/年焦化环保
                                                       搬迁转型升级项目”所
                                                       在地有权机关出具《土
                                                       地情况说明》：“云煤
                                                       能源 200 万吨/焦化环
                                                       保搬迁转型升级项目
                                                       是我市重点引进的项
                                                       目，截至本说明出具之
                                                       日，该项目在建设过程
                                                       中均遵守相关法律、法
                                                       规 和 政 策 性 规
                                                       定……”。
                        在昆钢重装自有的云                      1. 2022 年 8 月 18 日，
                        （2016）呈贡区不动产权                  昆明经济技术开发区
                                              国有建设用
                        第 0023707 号、云（2016）            规划建设局出具《情况
                        呈 贡 区 不 动 产 权 第                说明》，确认昆钢重装
    昆钢重装                                      业用地
                        未办理不动产产权证书                     （2016）呈贡区不动产
                        在云南昆钢建设集团有限           国有建设用    权 第 0023715 号 、
                        公司玉（2018）红塔区不         地使用权/工   0023719 号 、 0023707
                                                关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序                                            土地类型/用
    公司名称   面积（㎡）        未办妥产权证的原因                     是否合法合规的分析
号                                              途
                       动产权第 0013972 号、武      业用地      号三宗土地至今，尚未
                       昆股份云（2021）安宁市                  发现有违反土地管理
                       不动产权第 0020397 号部               法律、法规的行为，也
                       分土地，在该土地上建造                    无因违反土地管理法
                       房屋，因建筑用地非企业                    律、法规受到处罚的记
                       自身持有，无法办理房屋                    录；
                       产权证书                           2. 2022 年 9 月 15 日，
                                                      昆明经济技术开发区
                                                      规划建设局出具《证
                                                      明》，确认昆钢重装在
                                                      自有的云（2016）呈贡
                                                      区不动产权第 0023707
                                                      号、云（2016）呈贡区
                                                      不动产权第 0023719 号
                                                      上建造房屋，该房屋权
                                                      属来源合法、清晰、完
                                                      整，不存在纠纷或潜在
                       在昆明钢铁集团有限责任                    纠纷。昆钢重装可按照
                       公司安国用（2010）第 0575              现状继续使用前述房
                                             国有建设用
                       号昆钢本部厂区内场地建                    产，该房产不会影响昆
                       造房屋，因建筑用地非企                    钢重装正常生产经营；
                                             业用地
                       业自身持有，无法办理房                    3. 2022 年 10 月 24 日，
                       屋产权证书                          安宁市自然资源局出
                                                      具《证明》，证明昆钢
                                                      重装在租赁/无偿使用
                                                      昆钢控股及其子公司
                                                      （云南昆钢建设集团
                                                      有限公司、昆明钢铁集
                                                      团有限责任公司）、武
                                                      昆股份土地期间，在其
                                                      土地上建造房屋，因该
                                                      土地非自身持有，前述
                                                      房产目前无法办理权
                                                关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序                                            土地类型/用
    公司名称   面积（㎡）           未办妥产权证的原因                  是否合法合规的分析
号                                                途
                                                      属证书。昆钢重装可按
                                                      照现状继续使用前述
                                                      房产。昆钢重装前述行
                                                      为不属于重大违法违
                                                      规行为，安宁市自然资
                                                      源局不会对前述房产
                                                      予以拆除或收回。
                                                      诺，认可该房屋所有权
                                                      为云煤能源及其子公
                                                      司所有，如因上述房产
                                                      产权纠纷导致云煤能
                                                      源及其子公司受到相
                       在昆钢控股蒙国用（2015）                 关部门处罚，并被要求
                       第 3926 号场地建造房屋， 国 有 土 地 使      承担罚款等任何形式
    昆钢重装
    红河公司
                       有，无法办理房屋产权证           地        愿意代为承担该等全
                       书                              部经济责任，且放弃对
                                                      云煤能源及其子公司
                                                      进行追索的全部权利；
                                                      可采用其他替代用房，
                                                      该房屋不影响正常生
                                                      产经营
                                                      宁市自然资源局出具
                       在昆明钢铁集团有限责任
                                                      《证明》，证明恒峰检
                       公司安国用（2010）第 0575
                                             国有土地使    测在昆明钢铁集团有
                       号部分土地，在该土地上
                       建造房屋，因建筑用地非
                                             地        （2010）第 0575 号部
                       企业自身持有，无法办理
                                                      分土地上建造房屋，因
                       房屋产权证书
                                                      该土地非企业自身持
                                                      有，房产目前无法办理
                                                关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序                                            土地类型/用
    公司名称   面积（㎡）           未办妥产权证的原因                  是否合法合规的分析
号                                                途
                                                      权属证书。恒峰检测可
                                                      按照现状继续使用前
                                                      述房产。恒峰检测前述
                                                      行为不属于重大违法
                                                      违规行为，安宁市自然
                                                      资源局不会对前述房
                                                      产予以拆除或收回
                                                      宗县自然资源局、曲靖
                                                      市师宗县住房和城乡
                                                      建设局分别出具《证
                                                      明》，证明师宗煤焦化
                                                      遵守国家和地方有关
                                                      土地管理、矿产资源管
                                                      理的法律、法规和政策
                                                      性规定，没有因违反国
                                                      家和地方有关土地管
                       在师宗煤焦化自有的师国
                                                      理、矿产资源管理的法
                       用（2014）第 000200 号、
                                                      律、法规和政策性规定
                       师国用（2011）第 0455 号、 国 有 土 地 使
    师宗煤焦                                              而被自然资源主管部
     化                                                门处罚的情形，在住房
                       权第 0000325 号上建造房      地
                                                      和城乡建设领域不存
                       屋，未办理不动产产权证
                                                      在因违反相关法律法
                       书
                                                      规而受到行政处罚的
                                                      情形，不存在因违反相
                                                      关法律法规而被（立
                                                      案）调查的情形；
                                                      明，师宗煤焦化满足办
                                                      理房屋权属证明或不
                                                      动产证明的条件，师宗
                                                      煤焦化公司将积极推
                                                      进办理相关证照
                                               关于云南煤业能源股份有限公司
 北京德恒律师事务所                          2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序                                           土地类型/用
     公司名称   面积（㎡）       未办妥产权证的原因                    是否合法合规的分析
号                                               途
                       在昆明焦化制气有限公司
                                                     该房屋为非生产用房，
                       云（2018）官渡区不动产
                                            国有建设用    根据燃气工程公司出
     燃气工程              权第 0006804 号土地，在
      公司               该土地上建造房屋，因建
                                            业用地      替代用房，该房屋不影
                       筑用地非企业自身持有，
                                                     响正常生产经营
                       无法办理房屋产权证书
                       在自有土地上建造房屋、          国有土地使    1. 2022 年 11 月 1 日，
                       未办理不动产产权证书           地        具《证明》，证明大舍
     瓦鲁煤矿
                       在他人土地上建造房屋、                   煤矿、瓦鲁煤矿、五一
                       权证书                           公司”）存在自建房屋
                                            国有土地使    未办理房产证的情况。
                       在自有土地上建造房屋，
                       未办理不动产产权证书
                                            地        公司，煤矿公司可按照
                                                     现状继续使用该房产，
                                                     该房产不涉及基本农
                                                     田，煤矿公司该行为不
                                                     属于重大违法违规行
                                                     为；
                                                     宗县自然资源执法监
                                                     督大队出具《证明》，
                       在他人土地上建造房屋、          国有土地使
                                                     证明大舍煤矿、瓦鲁煤
                                                     矿、五一煤矿均能遵守
                       产权证书                 地
                                                     国家和地方有关土地
                                                     管理、矿产资源管理的
                                                     法律、法规和政策性规
                                                     定，没有因违反国家和
                                                     地方有关土地管理、矿
                                                     产资源管理的法律法
                                                     规和政策性规定而被
                                                     自然资源主管部门处
                                             关于云南煤业能源股份有限公司
 北京德恒律师事务所                        2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序                                         土地类型/用
     公司名称   面积（㎡）        未办妥产权证的原因                 是否合法合规的分析
号                                             途
                                                   罚的情形；
                                                   矿、五一煤矿出具说
                                                   明，对于满足办理房屋
                                                   权属证明或不动产证
                                                   明的条件的房屋，煤矿
                                                   公司将积极推进办理
                                                   相关证照
                                                   第八届董事会第二十
                                                   九次临时会议、第八届
                     在自有土地上建造房屋， 国 有 土 地 使
                                                   监事会第二十七次临
                                                   时会议审议同意拟清
                     书                    地
                                                   算并注销金山煤矿事
                                                   宜，金山煤矿正在办理
                                                   清算注销。根据发行人
                                                   说明，金山煤矿未办妥
                                                   产权证书的资产已报
                                                   废，不再继续使用，账
                                                   面价值已为零；
     金山煤矿                                          2. 2022 年 8 月 8 日，师
                                                   宗县自然资源执法监
                                                   督大队出具《证明》，
                                                   证明金山煤矿能遵守
                     在他人土地上建造房屋，
                     未能办理产权证书
                                                   管理、矿产资源管理的
                                                   法律、法规和政策性规
                                                   定，没有因违反国家和
                                                   地方有关土地管理、矿
                                                   产资源管理的法律法
                                                   规和政策性规定而被
                                                   自然资源主管部门处
                                                   罚的情形
                                                 关于云南煤业能源股份有限公司
 北京德恒律师事务所                            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序                                             土地类型/用
     公司名称   面积（㎡）        未办妥产权证的原因                     是否合法合规的分析
号                                                 途
                                                       新平县自然资源局出
                                                       具《证明》，证明耐磨
                                                       科技在昆钢控股新国
                                                       用（2011）第 080014
                                                       号、新国用（2011）第
                                                       （2011）第 080016 号、
                                                       新 国 用 （ 2011 ） 第
                                                       房屋，因该土地非企业
                                                       自身持有，目前无法办
                                                       理不动产权证书。耐磨
                        在昆钢控股新国用（2011）
                                                       科技可按照现状继续
                        第 080014 号 、 新 国 用
                                                       使用前述房产。
                        （2011）第 080015 号、新
                                              国有土地使    2.2022 年 8 月 10 日，
                        国用（2011）第 080016 号、
                        新国用（2011）第 080020
                                              地        具《证明》，证明耐磨
                        号土地，在上面自建的房
                                                       科技遵守国家和地方
                        屋，由于土地非企业自身
                                                       有关土地管理、矿产资
                        持有，无法办理房产证
                                                       源管理的法律、法规和
                                                       政策性规定，没有因违
                                                       反国家和地方有关土
                                                       地管理、矿产资源管理
                                                       的法律法规和政策性
                                                       规定而被自然资源主
                                                       管部门处罚的情形；
                                                       新平县住房和城乡建
                                                       设局出具《证明》，证
                                                       明耐磨科技能够遵守
                                                       国家关于住房和建设
                                                       工程管理方面的法律、
                                       关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                   2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序                                   土地类型/用
    公司名称   面积（㎡）   未办妥产权证的原因                 是否合法合规的分析
号                                     途
                                             法规和规范性文件，无
                                             相关违法行为，没有因
                                             违反相关法律、法规而
                                             受到行政处罚的情况。
                                             目前也无新平县住房
                                             和城乡建设局正在查
                                             处而使其可能受到行
                                             政或刑事处罚的案件
    注：2022 年 8 月，昆钢重装红河公司注销（吸收合并）登记手续全部办理完毕，其相关资
产由昆钢重装承继。
    综上，发行人及其控股子公司使用上述尚未取得权属证书的房产，主要是发
行人及其控股子公司在自有土地及关联方土地建房原因导致，未取得权属证书并
不影响发行人及其控股子公司使用该等房产。
    （二）使用未取得使用权证或不动产权证的土地和房屋是否合法合规
    经查阅主管机关出具的合规证明、发行人及其部分控股子公司说明、控股股
东昆钢控股出具的承诺，本次募投项目用地相关批复文件，登录相关网站查询发
行人及其控股子公司行政处罚情况，并经访谈了解，本所律师认为，报告期内发
行人及其控股子公司未取得使用权证或不动产权证的土地和房屋合法合规性分
析如下：
    上述序号 1、4、9、11、13、15 建筑物系在发行人及其控股子公司合法拥有
使用权的土地上建设取得，暂未办理权属证书。
    根据《民法典》第二百四十条规定：“所有权人对自己的不动产或者动产，
依法享有占有、使用、收益和处分的权利”。该等建筑物虽未办理权属证书，但
由于土地使用权人为其对应的发行人及其控股子公司，不影响发行人及其控股子
公司对该等建筑物依法享有的使用权，不会因未取得权属证书而导致该等建筑物
存在权属纠纷。同时，该等建筑物所属行政机关亦出具证明，证明不存在因违反
相关法律法规而受到行政处罚的情形。
                                  关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所              2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
  上述序号 2、5、6、7、8、10、17 建筑物系在关联方昆钢控股及其下属公司
合法拥有使用权的土地上建设取得，无法办理权属证书。
  上述序号 12、14、16 建筑物系非关联方土地上建设取得，暂无法办理权属
证书。
  针对在关联方昆钢控股及其下属公司土地上建造的房屋，昆钢控股于 2022
年 9 月 9 日出具《承诺函》：“1.针对 2016 年本公司与云煤能源资产置换涉及
的昆钢重装在自有土地上建造房屋尚未办理房产证书事宜，本公司承诺，本公司
认可该房屋所有权为昆钢重装所有。2.针对云煤能源及其部分子公司租赁本公司
及下属其他公司土地及房产，昆钢控股承诺，因历史遗留问题，该土地及房产存
在权属不一致的情况，昆钢控股认可该房屋所有权为云煤能源及其子公司所有，
如因上述房产产权纠纷导致云煤能源及其子公司受到相关部门处罚，并被要求承
担罚款等任何形式的经济责任，昆钢控股愿意代为承担该等全部经济责任，且放
弃对云煤能源及其子公司进行追索的全部权利”。
   针对在非关联方土地上建造的房屋，当地自然资源局证明该房产所有人为
煤矿公司，煤矿公司可按照现状继续使用该房产，该房产不涉及基本农田，煤矿
公司该行为不属于重大违法违规行为，煤矿公司遵守国家和地方有关土地管理、
矿产资源管理的法律、法规和政策性规定，没有因违反国家和地方有关土地管理、
矿产资源管理的法律法规和政策性规定而被自然资源主管部门处罚的情形。同时，
金山煤矿未办妥产权证书的资产已报废，不再继续使用，账面价值已为零。
  此外，行政机关已出具相关公司遵守土地管理等法律、法规的证明，报告期
内发行人及其控股子公司未因违反土地和房地产的相关法律法规受到有关主管
部门的重大行政处罚。发行人、师宗煤焦化、煤矿公司亦承诺将积极推进办理相
关权属证照。
  序号 3“200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级项目”2 号地块用地土地使用权
尚在办理中。
                                   关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所               2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                        （云自然资征成[2022]74 号），
同意安宁市编制的《安宁市 2021 年土地征收成片开发方案（第六次）》，2 号
地块用地已取得土地征收成片开发方案的批复。2023 年 3 月 30 日，云南省人民
政府出具的《关于安宁市 2022 年度第二十三批次城镇建设农用地转用及土地征
收的批复》（云政土复[2023]189 号），云南省人民政府已同意将 2 号地块涉及
的农用地征转为城镇建设用地。
“200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级项目”位于安宁市工业园区西南毗邻昆钢
草铺新区，该项目在建设过程中没有重大违法违规行为，没有因违反住房和城乡
建设领域的法律、法规和政策性规定而被安宁市住房和城乡建设局处罚情况。
权机关出具《土地情况说明》：“……该用地的各项审批手续目前有序进行，在
完成常规程序后，进入招拍挂流程不存在实质性障碍。云煤能源‘200 万吨/年焦
化环保搬迁转型升级项目’是我市重点引进的项目，项目土地的地价审定要结合
项目建设方案确定，项目用地拍卖的不确定性风险较小，云煤能源通过招拍挂方
式取得该土地不存在实质性障碍。”
机关出具《土地情况说明》：“云煤能源 200 万吨/焦化环保搬迁转型升级项目
是我市重点引进的项目，截至本说明出具之日，该项目在建设过程中均遵守相关
法律、法规和政策性规定……”。
  综上，对于在自有土地上建造的房屋，不影响发行人及其控股子公司对该等
建筑物依法享有的使用权，该等建筑物所属行政机关已证明不存在因违反相关法
律法规而受到行政处罚的情形。对于在关联方昆钢控股及其下属公司土地上建造
的房屋，昆钢控股已承诺，因历史遗留问题，该土地及房产存在权属不一致的情
况，认可该房屋所有权为发行人及其子公司所有。针对在非关联方土地上建造的
房屋，当地自然资源局证明该房产所有人为煤矿公司，煤矿公司可按照现状继续
使用该房产，该房产不涉及基本农田，煤矿公司该行为不属于重大违法违规行为。
                                 关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所             2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
金山煤矿未办妥产权证书的资产已报废，不再继续使用，账面价值为零。此外，
发行人、师宗煤焦化、煤矿公司亦承诺将积极推进办理相关权属证照。截至本补
充法律意见出具之日，“200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级项目”2 号地块用地
各项审批手续有序推进，云煤能源通过招拍挂方式取得该土地不存在实质性障碍。
报告期内，发行人及其控股子公司未因违反土地和房地产的相关法律法规受到有
关主管部门的重大行政处罚。因此，发行人及其控股子公司使用此等尚未取得权
属证书的房产和土地不会对本次发行构成实质性障碍。
  （三）未取得土地和房屋使用权证或不动产权证，是否会对募投项目的实
施产生影响
  云煤能源 2 号地块用地涉及募投项目“200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级
项目”。该土地使用权现已取得云南省自然资源厅出具的《云南省自然资源厅关
于安宁市 2021 年土地征收成片开发方案（第六次）的批复》
                             （云自然资征成〔2022〕
农用地转用及土地征收的批复》（云政土复〔2023〕189 号），已完成土地勘测
定界技术报告、耕地占补挂钩确认、征转审批等程序，尚需完成挂牌出让手续。
经有权机关出具的情况说明，该项目的审批时间晚于预期，该用地的各项审批手
续目前有序进行，在完成常规程序后，进入招拍挂流程不存在实质性障碍。云煤
能源“200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级项目”项目用地拍卖的不确定性风险
较小，云煤能源通过招拍挂方式取得该土地不存在实质性障碍。
  因此，“200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级项目”2 号地块用地各项审批手
续有序进行，云煤能源通过招拍挂方式取得该土地不存在实质性障碍。除上述情
形外，发行人上述其他未取得产权证书的房屋不涉及发行人本次发行募投项目的
实施，不会对募投项目的实施产生重大不利影响。
  综上，本所律师认为，发行人及其控股子公司使用上述尚未取得权属证书的
房产，主要是发行人及其控股子公司在自有土地及关联方土地建房原因导致，未
取得权属证书并不影响发行人及其控股子公司使用该等房产；对于在自有土地上
建造的房屋，不影响发行人及其控股子公司对该等建筑物依法享有的使用权，该
等建筑物所属行政机关已证明不存在因违反相关法律法规而受到行政处罚的情
                                  关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所              2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
形。对于在关联方昆钢控股及其下属公司土地上建造的房屋，昆钢控股已承诺，
因历史遗留问题，该土地及房产存在权属不一致的情况，认可该房屋所有权为发
行人及其子公司所有。针对在非关联方土地上建造的房屋，当地自然资源局证明
该房产所有人为煤矿公司，煤矿公司可按照现状继续使用该房产，该房产不涉及
基本农田，煤矿公司该行为不属于重大违法违规行为。金山煤矿未办妥产权证书
的资产已报废，不再继续使用，账面价值为零。此外，发行人、师宗煤焦化、煤
矿公司亦承诺将积极推进办理相关权属证照。截至本补充法律意见出具之日，
“200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级项目”2 号地块用地各项审批手续有序推进，
云煤能源通过招拍挂方式取得该土地不存在实质性障碍。报告期内，发行人及其
控股子公司未因违反土地和房地产的相关法律法规受到有关主管部门的重大行
政处罚。因此，发行人及其控股子公司使用此等尚未取得权属证书的房产和土地
不会对本次发行构成实质性障碍；除上述情形外，发行人上述其他未取得产权证
书的房屋不涉及发行人本次向特定对象发行募投项目的实施，不会对募投项目的
实施产生重大不利影响。
  六、《反馈意见》问题第 6 题
  根据申报材料，本次募集资金投资项目土地使用权尚未取得。请申请人说
明未取得土地使用权相应用地的计划、取得土地的具体安排、进度，是否符合
土地政策、城市规划，募投项目用地落实的风险，如无法取得募投项目用地拟
采取的替代措施以及对募投项目实施的影响等。请保荐机构和申请人律师发表
核查意见。
  回复：
  （一）募投项目用地计划
  经查阅云煤能源“200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级项目”可行性研究报
告、发行人与安宁市人民政府签署的《公司 200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级
项目招商引资投资协议》《安宁市企业投资项目备案证》（安发改投资备案
[2020]147 号），本次募投项目用地相关批复文件，云煤能源“200 万吨/年焦化
环保搬迁转型升级项目”建设地点位于安宁市工业园区西南，毗邻昆钢草铺新区，
项目占地面积约 533,336 ㎡。发行人已取得证号为“云（2021）安宁市不动产权
                                             关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                         2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
第 0023852 号”不动产权证，占地面积为 319,024.19 ㎡，用于项目主体（焦化部
分）项目建设。发行人将通过自购方式获得剩余项目用地（即 2 号地块），2 号
地块拟用于项目配套（焦炉煤气发电部分）的建设用地。
     截至本补充法律意见出具之日，2 号地块的土地使用权证尚在办理中。2022
年 5 月 30 日，云南省自然资源厅出具《云南省自然资源厅关于安宁市 2021 年土
地征收成片开发方案（第六次）的批复》（云自然资征成[2022]74 号），同意安
宁市编制的《安宁市 2021 年土地征收成片开发方案（第六次）》；2023 年 3 月
用地转用及土地征收的批复》（云政土复[2023]189 号），云南省人民政府已同
意将 2 号地块涉及的农用地征转为城镇建设用地。经向安宁市自然资源局访谈了
解，2 号地块土地使用权已取得前述土地征收成片开发批复，目前已完成土地征
转相关手续，后续办理不存在实质性障碍。
     （二）募投项目取得土地的具体安排、进度，是否符合土地政策、城市规
划
     经查阅本次募投项目用地相关批复文件、不动产权属证书、主管机关出具的
证明、情况说明，登录相关网站查询发行人及其控股子公司行政处罚情况，并向
属地自然资源局相关人员访谈。本所律师认为，2021 年 12 月 30 日，云煤能源
“200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级项目”主体（焦化部分）取得证号为“云
（2021）安宁市不动产权第 0023852 号”不动产权证，具体情况如下：
    主体      地址       面积（㎡）         用途    使用期限               备注
         安宁市草铺街道办事                                     2022 年 9 月，该不动
云煤能源     处柳树花园社区居民   319,024.19    工业                  产为发行人银行借款
            委员会                                           设立抵押
     本次募投项目的 2 号地块土地使用权尚在办理中。
占补挂钩确认、征转审批等程序，尚需完成挂牌出让手续。截至本补充法律意见
出具之日，该用地的各项审批手续有序进行，在完成常规程序后，进入招拍挂流
程不存在实质性障碍。由于云煤能源“200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级项目”
                                   关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所               2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
是安宁市重点引进的项目，项目土地的地价审定要结合项目建设方案确定，项目
用地拍卖的不确定性风险较小，云煤能源通过招拍挂方式取得该土地不存在实质
性障碍。
吨/年焦化环保搬迁转型升级项目”在建设过程中没有重大违法违规行为，没有
因违反住房和城乡建设领域的法律、法规和政策性规定而被该局处罚的情况。
出具《土地情况说明》：“云煤能源 200 万吨/焦化环保搬迁转型升级项目是我
市重点引进的项目，截至本说明出具之日，该项目在建设过程中均遵守相关法律、
法规和政策性规定……”。
   综上，本次募投项目 2 号地块已调整为非农用地，土地使用权手续正在办
理过程中。“200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级项目”在建设过程中没有重大违
法违规行为。
  （三）募投项目用地落实是否存在风险，如无法取得募投项目用地拟采取
的替代措施以及对募投项目实施的影响等
  经查阅本次募投项目主管机关出具的情况说明，并向属地自然资源局相关人
员访谈，本所律师认为，根据募投项目所在地有权机关出具的《土地情况说明》，
程不存在实质性障碍。云煤能源“200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级项目”土地
的地价审定要结合项目建设方案确定，项目用地拍卖的不确定性风险较小，云煤
能源通过招拍挂方式取得该土地不存在实质性障碍。
  因此，发行人本次募投项目用地的取得不存在重大障碍，无法取得募投项目
用地的风险较小。
  综上，本所律师认为，发行人现已取得本次募投项目项下云（2021）安宁市
不动产权第 0023852 号不动产权证，用于项目主体（焦化部分）项目建设，剩余
自然资源厅关于安宁市 2021 年土地征收成片开发方案（第六次）的批复》（云
                                          关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                      2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
自然资征成[2022]74 号）、云南省人民政府出具的《关于安宁市 2022 年度第二
十三批次城镇建设农用地转用及土地征收的批复》（云政土复[2023]189 号），
云南省人民政府已同意将 2 号地块涉及的农用地征转为城镇建设用地，相关部门
已确认该项目在建设过程中没有重大违法违规行为。截至本补充法律意见出具之
日，2 号地块的各项审批手续有序进行，在完成常规程序后，发行人通过招拍挂
方式取得该土地不存在实质性障碍。本次募投项目用地落实的风险较小，不会对
募投项目的实施产生重大不利影响。
    七、《反馈意见》问题第 7 题
    请申请人说明募投项目是否投向房地产业务，申请人及控股、参股子公司
是否从事房地产业务。请保荐机构和律师核查并发表意见。
    回复：
    （一）本次募投项目不涉及房地产业务
    根据发行人《本次发行预案》（修订稿）、《募集资金使用的可行性分析报
告》（修订稿），本次向特定对象发行股票募集资金总额不超过 110,000 万元（含
本数），扣除发行费用后的募集资金净额将全部用于以下项目：
                                                        单位：万元
序                                                       拟投入募
      项目名称               项目投资内容          项目投资总额
号                                                       集资金
                 包括 200 万吨焦化主体工程的备煤系统、
        级项目      配套剩余焦炉煤气发电利用工程，及相
                 应的全厂公用辅助设施。
                    合计                     356,198.02   110,000.00
    发行人为云南省大型焦化企业，主营业务为以炼焦煤为原材料生产冶金焦炭，
本次募投项目的实施紧紧围绕公司主营业务，本次募投项目的实施主体不具备房
地产开发、经营资质，本次募投项目不会投向房地产业务。
    （二）发行人及其控股、参股子公司不涉及房地产业务
    本所律师查阅了发行人及其控股、参股子公司经营范围、查询了住房和城乡
                                        关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                    2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
建设部网站，截至本补充法律意见出具之日，发行人及其控股、参股子公司均不
涉及房地产业务，具体分析如下：
                                              是否涉及房地
序号     主体    与发行人关系                  经营范围
                                                产业务
                      一般项目：炼焦；热力生产和供应；煤炭洗选；
                      煤炭及制品销售；建筑材料销售；化工产品销
                      售（不含许可类化工产品）；销售代理；货物
                      进出口；技术进出口；机械设备租赁；特种设
                      备出租；非居住房地产租赁；土地使用权租赁；
                      企业管理咨询；企业管理；技术服务、技术开
                      广。（除依法须经批准的项目外，凭营业执照
                      依法自主开展经营活动）许可项目：燃气经营；
                      危险化学品生产；危险废物经营；煤炭开采。
                      （依法须经批准的项目，经相关部门批准后方
                      可开展经营活动，具体经营项目以相关部 门
                      批准文件或许可证件为准）
                      许可项目：特种设备制造；特种设备设计；特
                      种设备安装改造修理；特种设备检验检测；人
                      防工程防护设备制造；道路货物运输（不含危
                      险货物）；建设工程设计；建设工程施工（依
                      法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开
                      展经营活动，具体经营项目以相关部门批准文
                      件或许可证件为准）一般项目：技术进出口；
                      货物进出口；机械设备研发；机械设备销售；
                      通用设备制造（不含特种设备制造）；普通机
                      械设备安装服务；通用设备修理；电子、机械
                      设备维护（不含特种设备）；机械设备租赁；
                      水资源专用机械设备制造；特种设备销售；衡
                      器销售；衡器制造；金属结构销售；金属结构
                      制造；工艺美术品及礼仪用品制造（象牙及其
                      制品除外）；机械电气设备制造；电气设备修
                      理；电气设备销售；国内贸易代理；锻件及粉
                                            关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                        2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                                                  是否涉及房地
序号     主体     与发行人关系                     经营范围
                                                    产业务
                       末冶金制品销售；黑色金属铸造；非居住房地
                       产租赁；金属表面处理及热处理加工；冶金专
                       用设备制造；专用设备修理；停车场服务
                       煤炭、焦炭、甲醇、粗苯、硫磺、煤焦化工副
                       产品的生产、销售，货物及技术进出口业务
                       燃气工程建筑施工（二级）、压力管道安装、
                       压力容器安装及修理改造、燃气燃烧器具安装
                       维修、煤气安装工程施工、焦化工程施工、煤
                       程施工及花木经营；房屋建筑工程施工、市政
                       公用工程施工（按资质证核定的范围和时限开
                       展经营活动）；国内贸易、物资供销
                       房屋建筑工程、市政工程、水利水电工程、公
                       路桥梁工程、钢结构工程质量的技术检测；主
                       体结构工程现场检测；见证取样检测，工业及
                       民用电气调试检测；原材料销售
                       耐磨、耐腐、耐热材料的研发、生产、销售；
                       机电设备修理、制造；专用设备整机制造；钢
                       铁合金产品铸造及咨询服务；建材、五金、钢
                       材、有色金属产品的批发、零售
                       焊接材料、钢丝制造销售；经营本企业自产产
                       品及技术的出口业务；经营本企业生产所需的
                       术的进口业务；经营进料加工和“三来一补”业
                       务；金属材料、矿产品的销售
                       受托管理股权投资企业，从事投资管理及相关
                       咨询服务
     注：发行人对成都投智瑞峰投资中心（有限合伙）的投资本金已全部收回，截至本补充法律
意见出具之日，工商变更尚未完成。
                                                关于云南煤业能源股份有限公司
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  根据《中华人民共和国城市房地产管理法》第二条，房地产开发，是指在依
据本法取得国有土地使用权的土地上进行基础设施、房屋建设的行为；根据第三
十条，房地产开发企业是以营利为目的，从事房地产开发和经营的企业。
  根据《城市房地产开发经营管理条例》第二条，房地产开发经营，是指房地
产开发企业在城市规划区内国有土地上进行基础设施建设、房屋建设，并转让房
地产开发项目或者销售、出租商品房的行为；根据《房地产开发企业资质管理规
定》第三条，房地产开发企业应当按照本规定申请核定企业资质等级。未取得房
地产开发资质等级证书的企业，不得从事房地产开发经营业务。
  经核查，发行人及其控股、参股子公司均不具备上述法规规定的房地产开发、
经营资质。
  报告期内，发行人主营业务收入构成如下表所示：
                                                                  单位：万元、%
  项目
            金额           占比          金额              占比       金额           占比
  焦炭        648,509.92    86.47      507,301.94       83.74   365,010.97    77.76
  煤气         21,336.91     2.84       17,396.43        2.87    19,894.95     4.24
 化工产品        46,173.62     6.16       31,724.72        5.24    22,329.68     4.76
 煤焦化合计      716,020.45    95.47      556,423.09       91.85   407,235.60    86.76
 燃气工程          984.81      0.13        1,522.69        0.25     2,264.67     0.48
  贸易                 -        -        8,924.74        1.47    25,236.36     5.38
  原煤                 -        -              63.82     0.01      154.22      0.03
 设备制造业       33,016.91     4.40       38,861.45        6.41    34,496.13     7.35
  合计        750,022.17   100.00      605,795.79      100.00   469,386.99   100.00
  报告期内，发行人主营业务收入中不含房地产相关业务收入。
至本承诺函出具日，本公司及其控股、参股子公司未取得房地产开发、经营等资
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质证书，不具备开展房地产开发、经营相关资质，亦未实际从事房地产开发经营
活动，不存在独立或联合开发房地产项目的情况，也不存在从事房地产开发的业
务发展规划。本公司承诺：公司不会将本次向特定对象发行股票募集资金投入房
地产领域，公司不会通过变更募集资金用途的方式使本次募集资金用于或变相用
于房地产开发、经营、销售等业务”。
  综上，截至本补充法律意见出具之日，发行人及其控股、参股子公司未取得
房地产开发、经营等资质证书，不具备开展房地产开发、经营相关资质，亦未实
际从事房地产开发经营活动。
            第二部分 对《告知函》的回复更新
  一、《告知函》问题 1：关于实控人变更
称中国宝武）签署合作协议，双方将以云南方持有申请人控股股东昆钢控股 10%
的股权，中国宝武持有昆钢控股 90%的股权为目标开展深化合作。同时，云南
省国资委、中国宝武和昆钢控股签署委托管理协议，自委托管理协议生效之日
起，云南省国资委委托中国宝武代为管理昆钢控股，委托管理期至昆钢控股工
商登记变更为止。本次合作可能导致未来股权划转的工商变更登记手续办理完
毕后，昆钢控股的控股股东变更为中国宝武，公司的实际控制人由云南省国资
委变更为国务院国资委。
  请申请人：结合委托管理协议生效日期及具体条款，说明双方合作的主要
进展情况及至今未完成工商变更的原因，中国宝武向昆钢控股及申请人提名和
委派治理层及管理层人员的情况，重点说明报告期内申请人董监高人员变化与
上述委托管理协议的关联性。请保荐机构、申请人律师说明核查依据、方法、
过程，并发表明确核查意见。
  回复：
  （一）结合委托管理协议生效日期及具体条款，说明双方合作的主要进展
情况及至今未完成工商变更的原因
                                  关于云南煤业能源股份有限公司
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议，双方将以云南方（云南省国资委及其他部门，以下同）持有昆钢控股 10%
的股权，中国宝武持有昆钢控股 90%的股权为目标开展深化合作。本次合作可能
导致未来在办理完毕股权划转的工商变更登记手续后发行人的实际控制人由云
南省国资委变更为国务院国资委。为保障本次合作的顺利进行，保证昆钢控股平
稳过渡，2021 年 2 月 1 日，云南省国资委、中国宝武和昆钢控股签署委托管理
协议，该协议自三方签字并盖章之日起生效。2021 年 2 月 1 日，三方完成签字
并盖章，委托管理协议生效。
  根据委托管理协议，自委托管理协议生效之日起，云南省国资委委托中国宝
武代为管理昆钢控股，委托管理期至昆钢控股工商登记变更为止。在委托管理期
间，云南省国资委仍保留下列出资人职责：（1）决定昆钢控股的合并、分立、
解散、清算、申请破产或者变更公司形式、增加或减少注册资本等事宜；（2）
决定昆钢控股利润分配方案和弥补亏损方案；（3）对昆钢控股享有所有权、收
益权、处置权；（4）决定昆钢控股重大资产处置（如重大资产赠与、转让等，
或以昆钢控股名义对外提供借款或担保、设定权利负担等）。云南省国资委除保
留上述四个方面出资人职责外，其他出资人职责，包括审议批准战略规划，审议
批准董事会、监事会报告，审议批准公司的年度预算、决算方案，审议批准年度
长期投资计划和固定资产投资计划，对发行公司债券作出决议等，授权中国宝武
行使。
  上述协议签订后，对于本次划转涉及的中国经营者集中反垄断审查，中国宝
武向国家市场监督管理总局提交本次划转经营者集中申报，并于 2021 年 3 月 4
日获正式立案。国家市场监督管理总局于 2021 年 3 月 16 日向中国宝武出具《经
营者集中反垄断审查不实施进一步审查决定书》（反垄断审查决定【2021】146
号文），决定对中国宝武通过合同取得昆钢控股的控制权案不实施进一步审查。
同时，中国宝武根据委托管理协议，在受托管理期间将昆钢控股纳入中国宝武管
理体系，参照一级子公司进行管理。
  截至本补充法律意见出具之日，云南省国资委与中国宝武就本次合作涉及的
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北京德恒律师事务所               2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
理顺股权关系、解决历史遗留问题等事项正在磋商中。本次合作整体推进较慢，
股权划转协议尚未签订，因此目前尚未完成工商变更。
     （二）中国宝武向昆钢控股及申请人提名和委派治理层及管理层人员的情
况
及重大事项决策程序的工作联络函》（公司治理函（2021）第 020 号）（以下简
称“工作联络函”）：“中国宝武在委托管理阶段对昆钢控股董事会、监事会成
员数量结构及人员暂不作调整，选举和更换非职工代表担任的董事、监事，由云
南方决策。对于管理人员的任免，委托管理阶段该事项由云南省委组织部会同中
国宝武党委提出建议，提请云南省委研究决定。”
    截至本补充法律意见出具之日，昆钢控股董事会现任董事有 8 名，在委托管
理期间，董事长（杜陆军离任，王素琳新任后离任，孔祥宏新任）发生变动，期
间新任董事长王素琳、孔祥宏具有中国宝武工作背景，由云南方任命。
    截至本补充法律意见出具之日，在委托管理期间，昆钢控股监事会无新增监
事，监事会成员无中国宝武工作背景人员。
    截至本补充法律意见出具之日，昆钢控股高级管理人员共有 7 名，在委托管
理期间，3 名高级管理人员发生变动（和智君、李平、陶宝生离任，王存璘、顾
丽丽新任，陈清泉新任后离任），王存璘、顾丽丽、陈清泉 3 名高级管理人员均
由昆钢控股董事会聘任，均具有中国宝武工作背景。
    综上所述，委托管理期间，昆钢控股治理层人员（职工董事及职工监事除外）
由云南方任命或委派；昆钢控股管理层人员（高级管理人员）由董事会聘任。
    报告期内，申请人董事、监事及高级管理人员变动严格按照《公司章程》履
行了相应程序，具体详见本题“（三）重点说明报告期内申请人董监高人员变化
与上述委托管理协议的关联性”之回复。
     （三）重点说明报告期内申请人董监高人员变化与上述委托管理协议的关
联性
                                    关于云南煤业能源股份有限公司
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   根据申请人《公司章程》，公司非独立董事由董事会、单独或合并持有公司
已发行股份 3%以上的股东提名，并经股东大会选举决定；独立董事由董事会、
监事会、单独或者合并持有公司已发行股份 1%以上的股东提名，并经股东大会
选举决定；监事（职工监事除外）由监事会、单独或者合并持有公司已发行股份
名，由职工实行民主选举产生；公司总经理、董事会秘书由董事会聘任或者解聘；
公司副总经理、财务负责人、总法律顾问等高级管理人员根据总经理的提名，由
董事会聘任或者解聘。
   报告期内，申请人董事、监事及高级管理人员变动情况如下：
   报告期初，申请人第七届董事会包括彭伟、张昆华、杨勇、张国庆、张燕、
郭咏、李小军、龙超、王炳海等 9 名成员，其中郭咏、李小军、龙超为独立董事。
报告期内，申请人董事的变化情况如下：
 年度      姓名    原职务               新职务      离职/任职时间
         彭伟    董事长                -    2020 年 7 月 30 日离职
         李树雄    -                董事长   2020 年 8 月 26 日任职
         杨勇     董事                -    2020 年 9 月 16 日离职
         唐菱     -                董事    2020 年 12 月 1 日任职
         郭咏    独立董事               -    2020 年 12 月 1 日离职
         和国忠    -            独立董事      2020 年 12 月 1 日任职
         张昆华    董事                -    2021 年 6 月 1 日离职
         张国庆    -            副董事长      2021 年 11 月 5 日任职
         李小军   独立董事               -    2022 年 1 月 27 日离职
         杨勇     -            独立董事      2022 年 1 月 27 日任职
         唐菱     董事                -    2022 年 1 月 18 日离职
         张海涛    -                董事    2022 年 2 月 11 日任职
         杨庆标    -                董事    2022 年 2 月 11 日任职
         杨庆标    董事                -    2022 年 8 月 5 日离职
                                      关于云南煤业能源股份有限公司
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 年度      姓名     原职务                新职务      离职/任职时间
         张燕      董事                 -    2022 年 10 月 18 日离职
         莫秋实     -                 董事    2022 年 10 月 18 日任职
         施晓晖     -                 董事    2022 年 10 月 18 日任职
   报告期初，申请人第七届监事会包括董云雁、潘明芳、陈琼 3 名成员。报告
期内，申请人监事的变化情况如下：
 年度      姓名     原职务                新职务      离职/任职时间
         董云雁   监事会主席                -    2020 年 1 月 22 日离职
         李登敏     -            监事会主席      2020 年 1 月 22 日任职
         李登敏   监事会主席                -    2022 年 10 月 18 日离职
         杨庆标                  监事会主席      2022 年 10 月 18 日任职
   报告期初，申请人的高级管理人员包括总经理王炳海，副总经理周春宏、董
松荣、杨庆标，财务总监张琳及董事会秘书张炜强。报告期内，申请人高级管理
人员的变化情况如下：
 年度      姓名     原职务                新职务      离职/任职时间
         李太刚     -             副总经理      2020 年 1 月 6 日任职
         邱光伟     -             副总经理      2020 年 1 月 6 日任职
         张炜强   董事会秘书                -    2020 年 6 月 29 日离职
         周春宏   常务副总经理               -    2020 年 7 月 30 日离职
         张昆华   副总经理                 -    2021 年 6 月 1 日离职
         方文      -             副总经理      2021 年 6 月 4 日任职
         王炳海    总经理                 -    2021 年 11 月 1 日离职
         张琳    财务总监                 -    2021 年 12 月 17 日离职
         戚昆琼     -             财务总监      2021 年 12 月 20 日任职
         方文    副总经理                 -    2021 年 8 月 30 日离职
                                   关于云南煤业能源股份有限公司
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 年度    姓名      原职务              新职务      离职/任职时间
       杨庆标    副总经理               -    2022 年 8 月 5 日离职
       施晓晖      -           副总经理      2022 年 8 月 12 日任职
       李宏武      -          总法律顾问      2022 年 10 月 18 日任职
  报告期内，申请人董事、监事、高级管理人员变化系正常工作调动或任期届
满换届，申请人严格按照《公司章程》相关规定履行了相应程序。报告期内，申
请人新任董事、监事和高级管理人员均无中国宝武工作背景，申请人董事、监事
和高级管理人员变化与上述委托管理协议无关联性。
  （四）律师的核查依据、方法，核查意见
  本所律师查阅发行人《公司章程》及相关公告、《云南省国资委和中国宝武
关于昆钢控股之委托管理协议》、国家市场监督管理总局向中国宝武出具的《经
营者集中反垄断审查不实施进一步审查决定书》（反垄断审查决定【2021】146
号文）、中国宝武公司治理部出具的《关于昆钢公司管理对接安排及重大事项决
策程序的工作联络函》（公司治理函（2021）第 020 号）、昆钢控股董监高人员
情况表及委托管理期间变动董事任命文件及变动高管聘任文件，发行人董事、监
事及高级管理人员的选举、聘任文件等文件，并对昆钢控股相关人员进行访谈。
  本所律师认为：
中国宝武之间的职责划分。截至本补充法律意见出具之日，云南省国资委与中国
宝武就本次合作涉及的理顺股权关系、解决历史遗留问题等事项正在磋商中。本
次合作整体推进较慢，股权划转协议尚未签订，因此目前尚未完成工商变更。
南方任命或委派；昆钢控股管理层人员（高级管理人员）由董事会聘任。
期届满换届，与委托管理协议无关联性。
                                       关于云南煤业能源股份有限公司
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   二、《告知函》问题 2：关于关联交易
   申请人主要产品焦炭和煤气销售给关联方的比重逐年上升，从 2019 年不到
利润波动较大，分别为 2.32 亿元、0.55 亿元、-0.48 亿元和-0.78 亿元。2022 年 4
月 6 日，昆钢控股出具《关于减少和规范关联交易的承诺》，承诺“尽量避免或
减少本公司及本公司实际控制或施加重大影响的其他企业与本次发行完成后上
市公司之间产生关联交易事项”。此外，申请人与昆钢控股下属的云南昆钢集团
财务有限公司（以下简称昆钢财务）之间存在存款、贷款、资金结算、票据贴
现等业务。报告期内，申请人在昆钢财务仅发生活期存款业务，未发生贷款及
其他业务。
   请申请人：（1）说明关联交易比重逐年上升的原因及合理性；（2）说明
控股股东之前是否还出具过《关于减少和规范关联交易的承诺》，如有，是否
严格遵守；（3）结合控股股东出具过避免或减少关联交易的承诺，说明其是否
违反承诺，是否构成本次发行的实质障碍；（4）列示报告期内向昆钢控股相关
关联方、其他关联方及无关联第三方销售焦炭的价格，分析差异的原因及合理
性；（5）列示报告期内昆钢控股相关关联方向第三方采购焦炭的价格，说明与
申请人采购价格是否存在差异，如有差异说明其合理性；（6）说明 2021 年 2
月前后申请人对关联方销售焦炭的关键条款，包括但不限于定价原则、付款进
度、信用政策等的制定及执行是否发生变化，与其他独立第三方客户条款是否
一致，如有变化或差异，说明原因；（7）说明煤焦化业务毛利率与同行业可比
公司变化趋势不一致的原因及合理性；（8）对比销售给非关联方价格，并结合
同行业公司产品毛利率，进一步说明关联交易定价的公允性，控股股东是否存
在通过关联交易损害上市公司利益的情形；（9）结合申请人报告期业务开展及
存贷款条件，说明只在昆钢财务进行活期存款的合理性，未使用其授信额度的
原因，其活期存款实际利率与其他主要存款银行的利率是否存在重大差异。请
保荐机构、申请人律师和申报会计师说明核查依据、方法、过程，并发表明确
核查意见。
                                   关于云南煤业能源股份有限公司
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  回复：
  （一）说明关联交易比重逐年上升的原因及合理性
  报告期内，发行人关联采购占营业成本的比例分别为 9.89%、4.96%和 11.71%，
关联采购占比较小。
  报告期内，发行人关联销售占营业收入的比例分别为 78.32%、83.46%和
                                                   单位：万元
        项目         2022 年度         2021 年度        2020 年度
   关联销售金额合计           669,632.55     509,211.14     369,710.48
      营业收入            754,097.85     610,118.60     472,044.67
  关联销售占营业收入比例            88.80%         83.46%         78.32%
向武昆股份及其子公司销售金额        648,830.87     489,322.87     348,420.36
 主要关联方占营业收入比例            86.04%         80.20%         73.81%
  报告期内，公司向武昆股份及其子公司的关联销售金额占比分别为 73.81%、
  报告期内，公司关联销售主要为向武昆股份及其子公司（包括武钢集团昆明
钢铁股份有限公司安宁分公司、武钢集团昆明钢铁股份有限公司新区分公司、红
河钢铁有限公司、玉溪新兴钢铁有限公司、云南昆钢国际贸易有限公司和云南泛
亚电子商务有限公司）销售焦炭（包括冶金焦、焦丁、焦粉）。其中，冶金焦主
要用于高炉炼铁等有色金属的鼓风炉冶炼，起还原剂、发热剂和料柱骨架作用，
公司销售焦炭的主要类别为冶金焦。
  报告期内，公司向关联方销售焦炭的构成情况如下：
                                                   关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                               2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                                                                            单位：万元、%
焦炭种类
         金额              占比         金额              占比              金额              占比
 冶金焦     611,545.76       97.02     460,523.98        99.06        313,913.08         98.69
焦丁、焦粉     18,811.78        2.98       4,352.63            0.94       4,172.95          1.31
 合计      630,357.54      100.00     464,876.62       100.00        318,086.03        100.00
   报告期内，公司向关联方销售冶金焦收入占比分别为 98.69%、99.06%和
   报告期内，公司关联销售金额及比重逐年上升，主要原因如下：
   （1）受市场行情影响，冶金焦价格变动幅度较大
   报告期内，发行人向主要关联方武昆股份及其子公司销售冶金焦情况如下：
                                                                 单位：万元、万吨、元/吨
  项目
        金额/数量/单价          变动        金额/数量/单价                 变动            金额/数量/单价
  金额        611,506.46     32.79%         460,499.75             46.71%         313,887.02
  数量           184.30      15.06%                160.18          -7.59%              173.34
平均单价          3,317.92     15.41%           2,874.83             58.76%             1,810.85
   报告期内，发行人向武昆股份及其子公司销售冶金焦的数量分别为 173.34
万吨、160.18 万吨和 184.30 万吨，销售数量未发生明显上升趋势。报告期内，
受宏观经济调控、供给侧改革、环保政策等多重因素影响，焦炭市场行情发生变
化，焦炭价格整体呈上升趋势，发行人向武昆股份及其子公司销售冶金焦不含税
平均单价分别为 1,810.85 元/吨、2,874.83 元/吨和 3,317.92 元/吨，焦炭销售平均
单价整体处于上升趋势，与市场行情变化趋势一致。因此，报告期内，发行人向
主要关联方武昆股份及其子公司销售金额逐年上升，主要系受市场行情影响，焦
炭价格变动幅度较大所致。
   （2）发行人与武昆股份建立了长期稳定的合作关系
                                  关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所              2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
进一步加快焦化行业转型升级，促进焦化行业技术进步，提升资源综合利用率和
节能环保水平，推动焦化行业高质量发展而制定”。2021 年 1 月，中国炼焦行
业协会发布《焦化行业十四五规划》，要求：“各地区产业布局优化调整规划，
进一步化解过剩产能，提高工艺流程和技术装备水平，通过产能置换、股权置换、
产权流转和合资合作等方式实施并购重组，大幅提高产业集中度，实现强强联合
高效集约化发展”。
  近年来，为贯彻落实焦化企业产能置换有关工作要求，云南省焦化产能持续
压减，根据云南省工业和信息化厅等发布的《关于印发云南省焦化产能置换工作
方案（试行）的通知》（云工信石化[2022]160 号），2016 年以来，云南省关闭
的焦化装置涉及 13 家企业，关闭产能合计为 454 万吨。
  随着煤焦化行业深化供给侧结构性改革，淘汰落后产能有序推进，“小、散、
差”的焦化企业陆续关停，云南省焦化产业集中度逐步上升；按云南省焦化产业
限制性发展的初步规划，预计未来几年焦炭总产能将进一步压缩。
  发行人作为云南省大型焦炭生产企业之一，其生产工艺、设备和产品质量处
于区域领先水平，发行人生产的焦炭主要用于下游钢铁行业高炉炼铁，对钢铁生
产的重要性仅次于铁矿石，同时，焦炭品质很大程度上决定了钢铁的品质、生产
成本等。作为云南省钢铁行业的龙头企业，近年来，武昆股份对炼铁高炉生产效
率及钢铁品质的要求逐步提高，其对焦炭质量及稳定性提出了更高要求。报告期
内，发行人安宁分公司毗邻武昆股份本部，产品运输距离短、运输成本低、损耗
小，具有稳定的供应优势。在云南省焦化产能压减、焦炭质量及稳定性要求不断
提高以及运输优势明显的背景下，发行人与武昆股份建立长期稳定的战略合作关
系，有利于实现钢焦企业强强联合，有效地保障了发行人稳定的焦炭产品销售渠
道。
  因此，报告期内，发行人关联交易比重逐年上升主要系冶金焦价格变动幅度
较大且发行人与武昆股份建立了长期稳定的合作关系，具有合理性。
  发行人全面落实新发展理念，完善产业布局，加快产业升级。按照安宁市政
府发布的《安宁市昆钢本部片区控制性详细规划和城市设计》和《焦化行业“十
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北京德恒律师事务所             2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
四五”发展规划纲》全面提升循环经济的相关要求，发行人本次募投项目“200
万吨/年焦化环保搬迁转型升级项目”建成投产后，可形成“钢铁+焦化”产业链
的双赢局面。在此基础上，未来，发行人子公司师宗煤焦化的焦炭将可以实现对
外销售，发行人向武昆股份及其子公司焦炭供应量占总销量的比例预计将会有所
下降。
  报告期内，发行人关联交易主要为向武昆股份及其子公司销售焦炭。
  发行人主要产品为焦炭、煤气及相关化工产品，焦炭主要用于高炉炼铁，是
钢铁行业仅次于铁矿石的重要原料。关联交易的必要性体现在以下方面：
  武昆股份是云南省钢铁行业的龙头企业，公司与武昆股份的合作有着较长历
史渊源，具有长期紧密合作的深厚根基，双方已建立了长期稳定的合作关系，稳
定、优质的客户有利于公司主营业务的稳定性；双方紧密合作符合各自利益最大
化原则，2020 年-2022 年，公司安宁分公司毗邻武昆股份本部，生产的焦炭销售
给武昆股份，对双方而言，均为交易成本最低、焦炭质量最优保证、双方利益最
大化的市场行为，符合市场化和经济性原则。报告期内，武昆股份冶金焦炭的年
实际需求量在 270 万吨以上，经过多年的合作，双方已形成紧密的业务关系，互
为对方最大焦炭供应商或客户。
  武昆股份 2019 年开工建设昆钢草铺新区二期工程建成投产后，昆钢草铺新
区 2×2,500m?高炉所需冶金焦炭大幅增加。作为武昆股份战略合作方，公司投资
建设 200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级项目，可形成“钢铁+焦化”产业链成本
最优的双赢局面，符合煤焦化行业“十四五”发展规划纲要提出的全面提升循环
经济的要求。截至 2022 年底，随着公司 200 万吨项目陆续投产，公司焦炭产能
提升至 298 万吨。
  因此，公司和武昆股份之间紧密合作符合钢焦联盟的产业发展方向，有利于
公司的持续发展，公司与武昆股份之间的关联交易是必要的。
  （二）说明控股股东之前是否还出具过《关于减少和规范关联交易的承诺》，
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北京德恒律师事务所                            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
如有，是否严格遵守
  发行人控股股东昆钢控股曾于 2010 年 6 月和 2022 年 4 月出具过《关于规范
和减少关联交易的承诺》，于 2015 年 8 月出具过《关于规范关联交易的承诺及
约束措施》，对规范和减少关联交易事宜作出如下承诺：
                   承诺
承诺方    承诺时间                              承诺内容           履行情况
                   背景
                   与重     在本次交易完成后，昆钢控股及其控制的企业将
                   大资     尽可能的减少与上市公司之间的关联交易。对于
                   产重     无法避免或者有合理原因而发生的关联交易，昆
昆钢控
 股
                   关的     法规、规范性文件和上市公司章程等有关规定履
                   承诺     行关联交易决策程序，保证不通过关联交易损害
                   注      上市公司及其股东的合法权益。
                          国证监会、上海证券交易所的有关规定，充分尊
                          重发行人的独立法人地位，善意、诚信的行使相
                          关权利并履行相应义务，保证发行人在资产、业
                          务、财务、人员、机构等方面的独立性，保证不
                          会利用关联关系促使发行人股东大会、董事会、
                          监事会、管理层等机构或人员作出任何可能损害
                          发行人合法权益的决定或行为。
                   与
                          本公司及与本公司具有控制关系的第三方将尽
昆钢控                年非
 股                 公开
                          司及与本公司具有控制关系的第三方与发行人
                   发行
                          发生的不可避免的交易，本公司将督促交易各方
                   相关
                          严格按照有关法律、法规、规范性文件及发行人
                          章程和相关制度的有关规定履行关联交易决策
                          程序及信息披露义务，保证关联交易按照公平合
                          理的商业原则进行。本公司及与本公司具有控制
                          关系的第三方将严格及善意地履行与发行人之
                          间的关联交易协议，不向发行人谋求超出协议之
                          外的利益。
                                            关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                        2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                   承诺
承诺方    承诺时间                          承诺内容           履行情况
                   背景
                        照与本公司同样的标准遵守以上承诺事项。
                        一、本公司将尽量避免或减少本公司及本公司实
                        际控制或施加重大影响的其他企业（以下统称
                        “本公司及所控制的其他企业”）与本次发行完
                        成后上市公司（包括上市公司现在及将来所控制
                        的企业）之间产生关联交易事项，对于关联业务
                        往来或交易，将遵循市场交易的公开、公平、公
                        正的原则，按照公允、合理的市场价格进行交易，
                        并依据有关法律、法规、规范性文件及上市公司
                        《公司章程》的规定履行关联交易决策程序，依
                        法履行信息披露义务。本公司及所控制的其他企
                        业将严格及善意地履行与上市公司之间的关联
                        交易协议，不向上市公司谋求超出协议之外的利
                        益。
                        二、本公司将严格遵守有关法律、法规、规范性
                   与本   文件及中国证监会、上海证券交易所的有关规
昆钢控                次发   定，充分尊重上市公司的独立法人地位，善意、
 股                 行相   诚信的行使相关权利并履行相应义务，保证上市
                   关    公司在资产、业务、财务、人员、机构等方面的
                        独立性，保证不会利用关联关系促使上市公司股
                        东大会、董事会、监事会、管理层等机构或人员
                        作出任何可能损害上市公司合法权益的决定或
                        行为。
                        三、本公司保证不会利用关联交易转移上市公司
                        利益，不会通过影响上市公司的经营决策来损害
                        上市公司及其他股东的合法权益。本公司及所控
                        制的其他企业将不通过与上市公司的关联交易
                        取得任何不正当的利益或使上市公司承担任何
                        不正当的义务。
                        四、本公司及所控制的其他企业如违反本承诺致
                        使上市公司遭受损失的，本公司及所控制的其他
                        企业将承担全部赔偿责任。如本公司及所控制的
                        其他企业违反上述承诺事项或者未依法执行相
                                     关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                 2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
             承诺
承诺方   承诺时间                    承诺内容           履行情况
             背景
                  应约束措施的，上市公司有权扣留应向本公司支
                  付的分红款直至本公司依法履行相关承诺或执
                  行相关约束措施。
  注：2011 年 8 月，发行人收到中国证监会《关于核准云南马龙产业集团股份有限公司重大
资产重组及向昆明钢铁控股有限公司发行股份购买资产的批复》（证监许可[2011]1343 号）以及
《关于核准昆明钢铁控股有限公司公告云南马龙产业集团股份有限公司收购报告书并豁免其要
约收购义务的批复》（证监许可[2011]1344 号）。根据上述批复，该次交易完成后，昆钢控股煤
焦化资产全部注入发行人，发行人主营业务由磷化工转变为煤化工，昆钢控股成为发行人控股股
东。2011 年 10 月，发行人完成注册资本、公司名称等事宜的工商登记变更手续，公司名称由“云
南马龙产业集团股份有限公司”变更为“云南煤业能源股份有限公司”。
  因此，发行人控股股东昆钢控股曾于 2010 年 6 月和 2022 年 4 月出具过《关
于规范和减少关联交易的承诺》，于 2015 年 8 月出具过《关于规范关联交易的
承诺及约束措施》，控股股东能够严格遵守上述承诺，具体详见本问题回复之
“（三）结合控股股东出具过避免或减少关联交易的承诺，说明其是否违反承诺，
是否构成本次发行的实质障碍”的分析。
  （三）结合控股股东出具过避免或减少关联交易的承诺，说明其是否违反
承诺，是否构成本次发行的实质障碍
  报告期内，发行人关联交易主要为向武昆股份及其子公司销售焦炭。发行人
作为云南省大型焦炭生产企业之一，其生产工艺、设备和产品质量处于区域领先
水平，发行人生产的焦炭主要用于下游钢铁行业高炉炼铁，对钢铁生产的重要性
仅次于铁矿石，同时，焦炭品质很大程度上决定了钢铁的品质、生产成本等。作
为云南省钢铁行业的龙头企业，近年来，武昆股份对炼铁高炉生产效率及钢铁品
质的要求逐步提高，其对焦炭质量及稳定性提出了更高要求。此外，报告期内，
发行人安宁分公司毗邻武昆股份本部，产品运输距离短、运输成本低、损耗小，
具有稳定的供应优势。在此背景下，发行人与武昆股份建立长期稳定的战略合作
关系，是双方基于各自利益最大化的市场化选择，有利于实现钢焦企业强强联合。
  发行人依照《公司法》等法律、法规建立了规范、健全的法人治理结构，制
定的《公司章程》《股东大会议事规则》《董事会议事规则》《关联交易管理办
                                                关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
法》《独立董事制度》等规章制度，对关联交易决策权力和程序、关联董事、关
联股东的回避表决制度作出了详细的规定，有利于公司规范和减少关联交易，保
证关联交易的公开、公平、公正。
     报告期内，发行人与控股股东及其关联方发生的关联交易系有合理原因的交
易，各方遵循市场交易的公开、公平、公正原则，按照公允、合理的市场价格进
行了交易，具体情况详见本问题之“（一）、（四）、（五）、（六）、（八）”
回复。同时，发行人已根据《上市公司治理准则》《上海证券交易所股票上市规
则》等法律法规及《公司章程》《公司董事会审计委员会暨关联交易控制委员会
实施细则》的有关规定，将日常关联交易纳入公司年度日常关联交易额度预计，
履行了相应的董事会、股东大会的审议程序，在审议过程中公司关联董事、关联
股东回避表决，发行人独立董事对关联交易事项进行了事前认可并发表独立意见，
发行人对外履行了信息披露义务。报告期内，发行人日常关联交易履行程序及信
息披露情况如下：
                                      是否经董 独立董事 独立董事 是否经股
  时间           公告         主要内容        事会审议 是否事前 是否发表 东大会审
                                        通过      认可   同意意见   议通过
             关于日常关联交易 交易执行情况、
               的公告      2020 年日常关联交
                           易预计
             关于调整和新增    调整和新增 2020
             交易预计的公告        预计
             关于新增日常关联
              交易的公告
             关于新增日常关联
              交易的公告
             关于日常关联交易 交易执行情况、
               的公告      2021 年日常关联交
                           易预计
                                               关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                           2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                                      是否经董 独立董事 独立董事 是否经股
  时间           公告         主要内容        事会审议 是否事前 是否发表 东大会审
                                        通过      认可   同意意见   议通过
             关于购买昆明焦化
                        拟向昆明焦化制气
             制气有限公司焦化
             产能指标暨关联交
                          产能指标
              易的公告
                                      根据《上交所股票上市规则》第 10.2.15 条的
                                      规定：“上市公司与关联人因一方参与公开招
             关于关联方中标公
                        关联方中标公司建 标、公开拍卖等行为所导致的关联交易，公
                          设工程项目       司可以向本所申请豁免按照关联交易的方式
             关联交易的公告
                                      进行审议和披露。”，公司豁免本次关联交易
                                                的相关审议程序。
             关于新增日常关联
              交易的公告
                                      根据《上交所股票上市规则》第 10.2.15 条的
                                      规定：“上市公司与关联人因一方参与公开招
             关于关联方中标公
                        关联方中标公司建 标、公开拍卖等行为所导致的关联交易，公
                          设工程项目       司可以向本所申请豁免按照关联交易的方式
             关联交易的公告
                                      进行审议和披露。”，公司豁免本次关联交易
                                                的相关审议程序。
             关于新增日常关联
              交易的公告
             关于日常关联交易 交易执行情况、
               的公告      2022 年日常关联交
                           易预计
                                      根据《上交所股票上市规则》第 6.3.18 条“上
                                      市公司与关联人发生‘一方参与另一方公开
                                      招标、拍卖等，但是招标、拍卖等难以形成
             关于关联方中标公
                        关联方中标公司建 公允价格的除外’的交易行为，公司可以免
                          设工程项目       于按照关联交易的方式审议和披露”的规
             关联交易的公告
                                      定，因公司前述中标项目符合该标准，公司
                                      可以豁免按照关联交易的方式审议上述项目
                                      中标事宜，公司仅对本次项目中标情况作公
                                                关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                                     是否经董 独立董事 独立董事 是否经股
  时间           公告        主要内容        事会审议 是否事前 是否发表 东大会审
                                       通过      认可    同意意见    议通过
                                                    告。
                                     根据《上交所股票上市规则》第 6.3.18 条“上
                                     市公司与关联人发生‘一方参与另一方公开
                                     招标、拍卖等，但是招标、拍卖等难以形成
            关于关联方中标公                 公允价格的除外’的交易行为，公司可以免
                       关联方中标公司建
                        设工程项目
            关联交易的公告                  定，因公司前述中标项目符合该标准，公司
                                     可以豁免按照关联交易的方式审议上述项目
                                     中标事宜，公司仅对本次项目中标情况作公
                                                    告。
                                     根据《上交所股票上市规则》第 6.3.18 条“上
                                     市公司与关联人发生‘一方参与另一方公开
                                     招标、拍卖等，但是招标、拍卖等难以形成
            关于关联方中标公                 公允价格的除外’的交易行为，公司可以免
                       关联方中标公司建
                        设工程项目
            关联交易的公告                  定，因公司前述中标项目符合该标准，公司
                                     可以豁免按照关联交易的方式审议上述项目
                                     中标事宜，公司仅对本次项目中标情况作公
                                                    告。
                                     根据《上交所股票上市规则》第 6.3.18 条“上
                                     市公司与关联人发生‘一方参与另一方公开
                                     招标、拍卖等，但是招标、拍卖等难以形成
            关于关联方中标公                 公允价格的除外’的交易行为，公司可以免
                       关联方中标公司建
                        设工程项目
            关联交易的公告                  定，因公司前述中标项目符合该标准，公司
                                     可以豁免按照关联交易的方式审议上述项目
                                     中标事宜，公司仅对本次项目中标情况作公
                                                    告。
                       公司及下属公司与
            关于新增日常关联 个别关联方企业发
             交易的公告     生日常性关联交易
                       总额较 2022 年初
                                               关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                           2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                                      是否经董 独立董事 独立董事 是否经股
  时间           公告         主要内容        事会审议 是否事前 是否发表 东大会审
                                        通过      认可    同意意见    议通过
                         预计数有所增加
                         公司与中信建投证
                         券、华宝证券签订
            关于签订非公开发
                         保荐与承销协议，
            行 A 股股票联合保
            荐承销协议暨关联
                         公司的关联法人，
             交易的公告
                         故本次交易构成关
                           联交易
                                     根据《上交所股票上市规则》第 6.3.18 条“上
                                     市公司与关联人发生‘一方参与另一方公开
                                     招标、拍卖等，但是招标、拍卖等难以形成
            关联方中标公司建                 公允价格的除外’的交易行为，公司可以免
                         关联方中标公司建
                          设工程项目
             交易的公告                   定，因公司前述中标项目符合该标准，公司
                                     可以豁免按照关联交易的方式审议上述项目
                                     中标事宜，公司仅对本次项目中标情况作公
                                                     告。
            关于调整日常关联
                告
            关于公司与云南昆
            钢集团财务有限公 公司与云南昆钢集
            议暨关联交易的公 署《金融服务协议》
                告
    公司关联交易执行以下市场化定价原则：“（1）交易事项实行政府定价的，
直接适用该价格；（2）交易事项实行政府指导价的，应在政府指导价的范围内
合理确定交易价格；（3）除实行政府定价或政府指导价外，交易事项有可比的
独立第三方的市场价格或收费标准的，优先参考该价格或标准确定交易价格；
                                 （4）
关联事项无可比的独立第三方市场价格的，交易定价应参考关联方与独立于关联
                                                关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
方的第三方发生非关联交易价格确定；（5）既无独立第三方的市场价格，也无
独立的非关联交易价格可供参考的，则应以合理的构成价格作为定价的依据，构
成价格为合理成本费用加合理利润。”依据此原则，发行人销售给武昆股份及其
子公司的焦炭销售价格参照无关联第三方供应商销售给武昆股份及其子公司相
同或相似质量焦炭价格确定基准价格，再根据公司供应焦炭的实际质量指标在基
准价格基础上调整确定公司的焦炭结算价格。因此，报告期内，发行人与控股股
东及其实际控制或施加重大影响的其他企业之间的关联交易是公允的。
  综上所述，报告期内，发行人与控股股东及其实际控制或施加重大影响的其
他企业之间的关联交易系有合理原因的交易，各方遵循市场交易的公开、公平、
公正原则，按照公允、合理的市场价格进行交易。同时，发行人已依据有关法律、
法规、规范性文件及《公司章程》的规定履行关联交易决策程序，依法履行信息
披露义务。因此，报告期内，控股股东不存在违反其出具过避免或减少关联交易
承诺的情形，不构成本次发行的实质障碍。
  （四）列示报告期内向昆钢控股相关关联方、其他关联方及无关联第三方
销售焦炭的价格，分析差异的原因及合理性
  报告期内，发行人焦炭收入按产品细分类别及占比情况如下表所示：
                                                               单位：万元、%
  项目
            金额           占比         金额           占比       金额           占比
焦丁、焦粉        36,190.29     5.58      31,747.17     6.25    27,812.47     7.62
  合计        648,509.92   100.00    507,301.94    100.00   365,010.97   100.00
  发行人焦炭按产品用途可分为冶金焦、焦丁、焦粉，冶金焦按产品指标差异
可进一步细为 83 焦炭和 80 焦炭，83 焦炭的灰分、反应强度等性能均优于 80 焦
炭。报告期内，发行人 83 焦炭销售金额占比均在 85%以上，且呈逐年上升趋势，
故以下主要分析 83 焦价格情况。
  报告期内，除存在向无关联第三方销售少量 83 焦炭外，发行人的 83 焦炭主
                                                                 关于云南煤业能源股份有限公司
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要是向关联方武昆股份及其子公司销售。报告期内，发行人向关联方及无关联第
三方销售 83 焦炭情况如下表：
                                                                                      单位：万元、%
  项目
                 金额            占比            金额                    占比           金额            占比
 关联方             611,545.76       99.87      460,158.31             98.81       313,913.08        96.93
无关联第
 三方
  合计             612,319.63      100.00      465,686.56            100.00       323,843.64    100.00
    发行人销售给武昆股份及其子公司的焦炭销售价格参照无关联第三方供应
商销售给武昆股份及其子公司相同或相似质量焦炭价格确定基准价格，再根据公
司供应焦炭的实际质量指标在基准价格基础上调整确定公司的焦炭结算价格。
（含税）如下表所示：
                                                                                            单位：元/吨
                  向武昆股份及其子                                                                   最大价格差
                                                      向无关联第三方销售
                    公司销售                                                                      异率
                                                         师宗煤焦化客户
                              师宗煤焦                   云南元贞          师宗金谦          师宗煤
                  公司供                     源信合                           玉溪忠翔贸 分公 焦化
                              化供应                    商贸有限          商经贸有
                   应                      商贸有                           易有限公司 司
                                                      公司           限公司
                                          限公司
                                          一、按货币结算
      日
      日
      日
      日
                                                            关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                                        2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                 向武昆股份及其子                                                         最大价格差
                                                 向无关联第三方销售
                   公司销售                                                            异率
                                                   师宗煤焦化客户
                            师宗煤焦                 云南元贞       师宗金谦          师宗煤
                 公司供                   源信合                       玉溪忠翔贸 分公 焦化
                            化供应                  商贸有限       商经贸有
                  应                    商贸有                       易有限公司 司
                                                  公司        限公司
                                       限公司
      日
      日
      日
      日
      日
    月 31 日
    月 30 日
    月 31 日
                                       二、按票据结算
      日
      日
      日
                                                            关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                                        2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                 向武昆股份及其子                                                         最大价格差
                                                 向无关联第三方销售
                   公司销售                                                            异率
                                                  师宗煤焦化客户
                            师宗煤焦                 云南元贞       师宗金谦          师宗煤
                 公司供                   源信合                       玉溪忠翔贸 分公 焦化
                            化供应                  商贸有限       商经贸有
                  应                    商贸有                       易有限公司 司
                                                  公司        限公司
                                       限公司
      日
      日
      日
      日
      日
      日
    月 31 日
    月 30 日
    月 31 日
    注 1：报告期内，发行人向武昆股份及其子公司销售的价格为干基到厂含税价；2020-2021
年发行人向无关联第三方销售的价格为含水出厂含税价。
    注 2：发行人两处焦炭的生产基地为安宁分公司及师宗煤焦化，两处生产基地生产焦炭品质
及定价存在微小差异。
    注 3：发行人合同约定的结算模式主要分为货币结算及票据结算，票据结算以货币结算为基
准，票据结算定价略高于货币结算。
                                                                 关于云南煤业能源股份有限公司
      北京德恒律师事务所                                       2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
           注 4：最大价格差异率为取发行人同一处生产基地向武昆股份及其子公司销售单价与向无关
      联第三方销售单价的最大差异值，
                    （向武昆股份及其子公司销售单价-向无关联第三方销售单价）
      /向无关联第三方销售单价*100%，下同。
                                                                                      单位：元/吨
                                     向昆钢
               向武昆股份及其子              控股其                                                   最大价格差异
                                                       向无关联第三方销售
                 公司销售                他子公                                                     率
                                     司销售
                                        安宁分公司客户                   师宗煤焦化客户
               安宁分                            昭通兴
                          师宗煤焦       云南多                        师宗县       师宗金       师宗源 安宁分 师宗煤
               公司供                       玉溪忠翔 玉航商
                           化供应       扶工贸                        源信合       谦商经       宇经贸 公司   焦化
                应                        贸易有限 贸有限
                                     有限公                        商贸有       贸有限       有限公
                                          公司  责任公
                                      司                         限公司       公司         司
                                               司
                                               一、按货币结算
                                                                  关于云南煤业能源股份有限公司
      北京德恒律师事务所                                        2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
   月 15 日                                                                             0
   月 31 日
   月 15 日
   月 30 日                                                                               0
   月 15 日
   月 31 日
                                              二、按票据结算
                      -          -        -        -        - 2,275.00 2,275.00        -       -       -
                      -          -        -        -        - 2,595.00 2,595.00        -       -       -
                      -          -        -        -        - 2,795.00        -        -       -       -
                      -          -        -        -        -        -        -        -       -       -
                      -          -        -        -        - 2,695.00 2,695.00        -       -       -
                      -          -        -        -        - 2,445.00 2,445.00        -       -       -
                      -          -        -        -        - 2,245.00 2,245.00        -       -       -
                      -          -        -        -        - 2,325.00 2,325.00        -       -       -
                      -          -        -        -        - 2,525.00 2,525.00        -       -       -
                      -          -        -        -        - 2,925.00 2,925.00        -       -       -
                      -          -        -        -        - 3,165.00 3,165.00        -       -       -
                      -          -        -        -        - 3,045.00 3,045.00        -       -       -
                      -          -        -        -        -        -        -        -       -       -
                      -          -        -        -        - 2,825.00        -        -       -       -
                      -          -        -        -        - 3,065.00 3,065.00        -       -       -
                      -          -        -        -        - 3,185.00 3,185.00        -       -       -
                                                               关于云南煤业能源股份有限公司
      北京德恒律师事务所                                     2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                    -         -       -         -         - 3,665.00 3,665.00               -       -       -
                    -         -       -         -         - 4,185.00 4,185.00               -       -       -
                    -         -       -         -         -         -             -                 -       -
   月 15 日                                                                                   0
                    -         -       -         -         -         -             -         -       -       -
   月 31 日
                    -         -       -         -         -         -             -         -       -       -
   月 15 日
                    -         -       -         -         - 3,385.00              -                 -       -
   月 30 日                                                                                   0
                    -         -       -         -         -         -             -         -       -       -
   月 15 日
                    -         -       -         -         -         -             -         -       -       -
   月 31 日
          注：2021 年起，发行人对武昆股份及其子公司合同约定的结算模式统一，均为货币结算+
      票据结算方式，不再单独区分货币结算、票据结算。
                                                                                          单位：元/吨
                         向武昆股份及其子公 向昆钢控股其                         向无关联第三
                                                                                      最大价格差异率
                            司销售    他子公司销售                          方销售
                                   安宁分公司客                         师宗煤焦化客
                             师宗煤焦化   户                              户                 安宁分       师宗煤
                         公司供
                               供应  云南多扶工贸                         师宗县源信合               公司        焦化
                          应
                                    有限公司                          商贸有限公司
                                                       关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                                   2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
        日
        日
        日
    注 1：2022 年，发行人向无关联第三方销售的价格为干基出厂含税价。
    注 2：2022 年，发行人对无关联第三方销售合同约定的结算模式统一，不再单独区分货
币结算、票据结算。
    报告期内，发行人向云南多扶工贸有限公司（昆钢控股的其他子公司，以下
简称“云南多扶”）销售焦炭，销售定价高于武昆股份及其子公司，价格较高的
原因主要系云南多扶向发行人采购焦炭为偶发零星的采购行为，且采购数量极少，
不具有可比性。2021 年及 2022 年，发行人安宁分公司向云南多扶销售 83 焦的
数量分别为 74.40 吨和 111.06 吨，而同期向武昆股份及其子公司销售 83 焦的数
量分别为 160.05 万吨和 184.30 万吨。
    报告期各期，发行人对主要关联方武昆股份及其子公司销售 83 焦炭的价格
与向无关联第三方销售 83 焦炭的价格存在差异，主要原因系：
炭为干基价（扣除实际水分的价格），而 2020 年-2021 年向无关联方销售 83 焦
炭为出厂含水价。
规格均匀、质量较好，而向无关联第三方销售 83 焦炭中存在大块焦、质量次之。
含运费的到厂价，而向无关联方第三方销售 83 焦炭均为客户自提，价格不含运
                                         关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                     2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
费。
   因此，报告期内，发行人对主要关联方武昆股份及其子公司的销售焦炭价格
与向无关联第三方销售焦炭价格存在差异，主要系发行人销售给武昆股份及其子
公司焦炭在计价方式、产品规格及质量以及运费方面与其他无关联第三方存在差
异，具有合理性。
     （五）列示报告期内昆钢控股相关关联方向第三方采购焦炭的价格，说明
与申请人采购价格是否存在差异，如有差异说明其合理性
   报告期内，公司关联销售主要为向武昆股份及其子公司销售焦炭。
   武昆股份是云南省钢铁行业的龙头企业，同时也是昆钢控股旗下采购焦炭的
主体公司，通过多年的合作，发行人与武昆股份建立了长期稳定的战略合作关系。
武昆股份采购焦炭的定价原则如下：
场变化情况及区域内焦炭市场特性，交易双方每半个月协商一次采购价格及数量。
铁焦价特殊情况不对外公布采购价格，即调整为参照河北钢铁焦价涨跌额），即
当期合同基价=上期合同基价+上期日照钢铁焦价的涨跌额。涨跌额以定价周期
内（即上半月为每月 1 日 00:00 至 15 日 24:00，下半月为 16 日 00:00 至月底最后
一天 24:00）“我的钢铁网”公布的日照钢铁焦价累计涨跌额为依据。
情况及区域内焦炭市场特性，结合供货质量，按照优质优价原则，每月协商确定
焦炭价格。
   报告期内，武昆股份及其子公司向发行人采购及向第三方采购 83 焦炭情况
如下：
                                                    单位：万元、%
       项目
                   金额     占比         金额        占比   金额    占比
                                                      关于云南煤业能源股份有限公司
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       采购总额            858,936.44        100.00     804,048.41 100.00 614,975.10    100.00
      采购云煤能源           697,457.06         81.20     504,844.00   62.79 351,599.47    57.17
     第三方采购合计           161,479.38         18.80     299,204.41   37.21 263,375.63    42.83
    其中：公司 A             19,235.83          2.24      64,135.53    7.98 68,108.79     11.08
        公司 B            41,598.22          4.84      42,555.28    5.29 52,453.54      8.53
        公司 C              1,989.33         0.23      63,736.30    7.93 57,041.52      9.28
公司 A+公司 B+公司 C 小计       62,823.38          7.31     170,427.11   21.20 177,603.86    28.88
  注：上表统计采购金额为含税金额。
（到厂、干基、含税）如下表所示：
                                                                                 单位：元/吨
                       向发行人采购                        向第三方供应商采购               最大价格差
                     安宁分公司 师宗煤焦化                公司 A         公司 B       公司 C  异率
                                 一、货币结算
                                                    关于云南煤业能源股份有限公司
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                        向发行人采购                   向第三方供应商采购               最大价格差
                      安宁分公司 师宗煤焦化             公司 A       公司 B       公司 C  异率
                                  二、按票据结算
  注 1：除发行人外，表中所列武昆股份及其子公司的第三方供应商以公司 A、公司 B、公司
C 列示，下同。
                                                        关于云南煤业能源股份有限公司
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   注 2：发行人焦炭有两处生产基地：发行人安宁分公司及师宗煤焦化，两处生产基地生产焦
炭品质及定价存在微小差异。
   注 3：武昆股份及其子公司结算模式主要分为货币结算及票据结算，票据结算以货币结算为
基准且定价略高于货币结算。
   注 4：最大价格差异率为取发行人与第三方采购单价的最大差异值，（发行人价格-第三方
价格）/发行人价格*100%，下同。
（到厂、干基、含税）如下表所示：
                                                                           单位：元/吨
                          向发行人采购                    向第三方供应商采购                  最大价格
                      安宁分公司 师宗煤焦化            公司 A        公司 B       公司 C       差异率
                                                          关于云南煤业能源股份有限公司
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    注：2021 年起，武昆股份及其子公司对第三方供应商采购的结算模式统一，不再单独区分
货币结算、票据结算。
（到厂、干基、含税）如下表所示：
                                                                             单位：元/吨
                       向发行人采购                       向第三方供应商采购                    最大价格
                     安宁分公司 师宗煤焦化               公司 A        公司 B       公司 C        差异率
        日
        日
        日
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方采购价格不存在重大差异，部分差异主要系 2020 年 1-4 月，武昆股份及其子
公司对部分运输距离较远的第三方供应商存在运费补贴，因此，武昆股份及其子
公司向发行人采购焦炭的价格略低于向第三方的采购价格。
焦化厂产量锐减，基于发行人与武昆股份长期稳定的战略合作关系，经双方协商
确定，发行人向武昆股份及其子公司销售焦炭加价 200 元/吨（含税）。
向第三方采购价格，主要系 2022 年 4 月以后，武昆股份红河基地（红河钢铁有
限公司）停产，同时，武昆股份计划提升安宁基地粗钢产量及质量。为满足炼铁
高炉提质增效的总体工作要求，武昆股份对焦炭的质量标准大幅提高，而区域内
能够提供质量达标且数量稳定的 83 焦炭供应商较少，故焦炭的优质在定价上得
到进一步的体现。鉴于发行人与武昆股份长期稳定的战略合作关系，考虑优质炼
焦煤的成本等因素，经双方协商一致，适当调增发行人的焦炭价格。
    从价格对比整体来看，报告期内，武昆股份及其子公司向第三方采购与同期
向发行人采购焦炭的价格涨跌趋势基本相同，存在部分差异，主要系焦炭质量的
差异。报告期内，基于发行人与武昆股份建立的长期稳定的战略合作关系，为满
足武昆股份对焦炭质量及稳定性的要求，发行人生产的焦炭质量逐步提升。以
方采购焦炭的质量关键指标对比如下：
                                       反应后强度 含税价（元 最大价格
 期间            主体        灰分（%）
                                       （CSR，%） /吨） 差异率
               公司 B            13.89      65.41   4,200.00
            发行人安宁分公司           13.09      68.46   4,431.00   5.50%
   月
           发行人子公司师宗煤焦化         13.24      68.42   4,369.00
               公司 B            14.12      65.37   3,600.00
            发行人安宁分公司           12.84      67.33   4,098.00   13.83%
   月
           发行人子公司师宗煤焦化         13.21      68.56   3,984.00
   注 1：最大价格差异率为取发行人与第三方采购单价的最大差异值，（发行人价格-第三方
价格）/发行人价格*100%。
                                        关于云南煤业能源股份有限公司
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  注 2：根据《冶金焦炭国家标准（GB/T 1996-2017）》所规定的冶金焦炭技术指标，灰分≤12.0%、
反应后强度（CSR）≥60%为一级冶金焦，灰分≤13.5%、反应后强度（CSR）≥55%为二级冶金焦，
灰分≤15.0%为三级冶金焦。
  优质的焦炭能够提高高炉炼铁的生产效率和钢铁质量、降低钢铁生产成本，
同时能够降低钢铁生产过程中污染物的排放量，相应的，优质的焦炭价格一般较
高。由上表可知，发行人焦炭质量优于第三方时，价格亦略高。
  综上，报告期内，武昆股份及其子公司向发行人采购及向第三方采购焦炭的
价格存在部分差异，主要系焦炭质量存在差异，具有合理性。
  （六）说明 2021 年 2 月前后申请人对关联方销售焦炭的关键条款，包括但
不限于定价原则、付款进度、信用政策等的制定及执行是否发生变化，与其他
独立第三方客户条款是否一致，如有变化或差异，说明原因
  报告期内，公司关联销售主要为向武昆股份及其子公司销售焦炭，以下关联
方客户销售焦炭条款主要列示与武昆股份及其子公司的销售焦炭条款。
  报告期内，发行人对关联方客户销售焦炭的定价原则如下：
  发行人关联交易执行市场化定价原则。发行人销售给武昆股份及其子公司的
焦炭销售价格参照无关联第三方供应商销售给武昆股份及其子公司相同或相似
质量焦炭价格确定基准价格（货币基价，也称合同基价），再根据公司供应焦炭
的实际质量指标在基准价格基础上调整确定公司的焦炭结算价格。当焦炭实际供
货的质量优于或低于合同约定指标时，在该基价上作相应的加款或扣款（质量加
扣款）。同时，在供需不平衡的一些时段，客户为了采购充足满足质量要求的焦
炭以稳定生产，交易双方约定，当供货量达到一定数量后，超过该数量部分的焦
炭价格将加价上浮。
  报告期内，发行人对第三方客户销售焦炭（冶金焦、焦丁、焦粉）的定价原
则如下：
  销售冶金焦：报告期内，根据市场行情双方协商确定交易的执行价格。
                                                 关于云南煤业能源股份有限公司
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    销售焦丁、焦粉：2020 年 1 月至 2021 年 12 月，根据市场行情双方协商确
定交易的执行价格；2022 年 1 月至 2022 年 12 月，根据化工宝竞拍情况，确定
竞拍交易价格。
    （1）销售焦炭定价原则的变化情况
    销售焦炭定价原则的变化情况具体如下：
    期间                 关联方客户                       第三方客户
              （1）年度合同：按干基一票含税基价
              结算，基价以补充协议约定为准，并根
至 2020 年 12   行质量加扣款。
月             （2）补充协议：明确当月货币基价、6
              个月商业承兑价基价以及保量加价政
              策。
              （1）年度合同：按一票含税基价结算，
              基价以补充协议约定为准，并根据实际               （1）年度合同：
至 2021 年 8    加扣款。                            出厂含税价，根据交易当时的同类产
月             （2）补充协议：明确当月一票到厂干               品市场价格议价，并以补充协议确
              基含税基价以及保量加价政策（部分月               认。
              份）。                             ②冶金焦：现金、银行承兑出厂含税
              （1）框架/年度合同：参照日照钢铁焦              价，或干基现金出厂含税价。根据交
              价涨跌额定价（如遇日照钢铁焦价特殊               易当时的同类产品市场价格议价，并
              情况不对外公布采购价格，即调整为参               以补充协议确认。
              照河北钢铁焦价涨跌额），即当期合同               （2）补充协议：根据市场行情双方
              基价=上期合同基价+上期日照钢铁焦               协商确定调整后的执行价格。
至 2021 年 12   上半月为每月 1 日 0:00 至 15 日 24:00，
月             下半月为 16 日 0:00 至月底最后一天
              价累计涨跌额为依据。后续定价方式如
              需调整，双方另行协商签订补充协议。
              按一票含税确定基价，具体基价以补充
              协议约定，并根据实际检验质量结果，
                                               关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                           2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
    期间               关联方客户                        第三方客户
              在基价基础上进行质量加扣款。
              （2）补充协议：明确当月一票到厂干
              基含税基价以及保量加价政策（部分月
              份），根据实际检验质量结果，在基价
              基础上进行质量加扣款。
                                            （1）年度合同：
                                            ①焦丁、焦粉：实际价格按每期化工
                                            宝注 2 竞拍成交价进行调整，并以补
                                            充协议确认。
              根据国内焦炭主产区相似质量焦炭市              ②冶金焦：干基现金出厂含税价。根
              场变化情况及区域内焦炭市场特性，结             据交易当时的同类产品市场价格议
至 2022 年 12
              合供货质量，按照优质优价原则，每月             价，并以补充协议确认。
月
              协商确定焦炭价格。                     （2）补充协议：
                                            ①焦丁、焦粉：根据化工宝竞拍情况，
                                            确定竞拍价格。
                                            ②冶金焦：根据市场行情双方协商确
                                            定调整后的执行价格。
    注 1：我的钢铁网（网址：https://www.mysteel.com/）
    注 2：化工宝，即化工宝数科网站（网址：https://www.b-chem.com/）。
    （2）对关联方销售焦炭定价原则的制定及执行未发生较大变化
    报告期内，发行人对关联方销售焦炭定价原则的变化主要基于对定价原则的
正常调整。2021 年 2 月前后，发行人对关联方销售焦炭定价原则的制定及执行
未发生较大变化。
    （3）对关联方销售焦炭定价原则制定及执行与其他独立第三方客户条款一
致
使定价原则更具市场化。
    报告期内，申请人对关联方和独立第三方客户销售焦炭的定价原则均采用
“年度/框架合同+补充协议”的方式确定，定价原则均为以市场价格为基础，同
                                          关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                      2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
质同价，交易当时的合同基价以补充协议为准。但由于申请人关联方对焦炭的需
求量较大，为体现定价公允性，申请人对关联方的定价原则包括保量加价政策，
除上述差异外，申请人对关联方销售焦炭定价原则制定及执行与其他独立第三方
客户条款不存在重大差异。
   因此，申请人对关联方销售焦炭定价原则制定及执行与其他独立第三方客户
条款存在差异，主要系关联方对焦炭的需求量较大，为体现定价公允性，申请人
对关联方的定价原则包括保量加价政策，具有合理性。
   （1）销售焦炭付款进度及信用政策的变化情况
    期间                 关联方客户               第三方客户
              （1）年度合同：买方收到卖方出具的发票
              之日起 30 日内支付货款，货款支付方式为
              货币；若支付 6 个月商业承兑汇票，买方
              贴息给卖方，以卖方收到商票之日起至票
              据到期日止的期限计算贴息，在次月买卖
              双方结算周期中进行兑现。
              （2）补充协议：按约定交货期内的实际交
              货数量以到厂干基一票含税货币价结算；
              收到卖方开具的与买方确认的结算金额一
              致的增值税专用发票后，次月付款，货款
              支付中货币占 75%及 6 个月商业承兑占   先款后货，供方在需方预付货
              贴息给卖方。
              （1）年度合同：
              ①付款周期：结算并收到卖方开具的合规
              发票后次月全部支付。即期支付、进度款
              支付、预付款等，双方另行协商，在补充
              协议中明确。
              ②付款方式：货币、银行承兑汇票、商业
              承兑汇票。买方将视自身资金状况与卖方
              协商决定具体的付款方式并在补充协议中
              明确，按买方有关结算支付政策执行。
                                           关于云南煤业能源股份有限公司
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    期间                 关联方客户                     第三方客户
              （2）补充协议：
              ①2021 年 1-5 月：支付执行标准付款结构，
              即货币占比 65%+6 个月商业承兑汇票占
              比 35%；
              ②2021 年 6-8 月：支付执行标准付款结构，
              即货币占比 60%+6 个月银行承兑汇票占
              比 20%+6 个月商业承兑汇票占比 20%。
              根据双方确认的结算金额向买方开具合规
                                          （1）焦丁、焦粉：在化工宝拍
              的税收发票，买方收到发票后次月支付货
                                          卖成交后，签订补充协议时预
              款。
                                          付 50%货款，提货前支付剩余
              ②支付方式：买方可通过货币、银行承兑
              汇票、商业承兑汇票、通宝等方式支付，
              卖方知晓并同意按买方有关结算支付政策
              执行。具体付款方式由双方在每期补充协
                                          现利息。
              议中约定。
                                          （2）冶金焦：先款后货，供方
              （2）补充协议：货款支付方式为货币占比
                                          在需方预付货款额度内组织发
                                          货。
              月商业承兑汇票占比 20%。
   （2）对关联方销售焦炭付款进度及信用政策的制定及执行未发生较大变化
   报告期内，发行人对关联方销售焦炭付款进度及信用政策的变化主要基于双
方业务往来的正常调整。2021 年 2 月前后，申请人对关联方销售焦炭付款进度
及信用政策的制定及执行未发生较大变化。
   （3）对关联方销售焦炭付款进度及信用政策的制定及执行与独立第三方客
户条款存在差异
   报告期内，申请人对独立第三方客户的付款进度及信用政策未发生较大变化，
均为先款后货；2022 年起，申请人对独立第三方客户的定价原则增加“化工宝竞
拍成交价调整”，付款进度相应增加“签订补充协议时预付 50%货款，提货前支付
剩余 50%货款”。
                                            关于云南煤业能源股份有限公司
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  由于申请人与关联方客户合作时间较久，且关联方客户均为大型国有企业，
信用等级较高，申请人给予其一定信用期。对于独立第三方客户，由于其所需货
物量相对较少，且多为民营企业，信用等级相对较低，申请人对其采取先款后货
的结算方式，不存在信用期。除上述差异外，独立第三方客户付款进度及信用政
策的其他方面与关联方客户不存在重大差异。
  因此，申请人对关联方销售焦炭付款进度及信用政策的制定及执行与独立第
三方客户条款存在差异，主要系客户信用等级、产品需求数量等存在差异，具有
合理性。
  （七）说明煤焦化业务毛利率与同行业可比公司变化趋势不一致的原因及
合理性
  报告期内，发行人煤焦化业务毛利率与同行业可比公司对比如下：
  公司名称      2022 年度                  2021 年度           2020 年度
  山西焦化            -1.54%                       6.49%             5.60%
  陕西黑猫                0.72%                11.07%                9.43%
  美锦能源            21.26%                   30.47%            21.47%
  宝泰隆             14.14%                   17.93%            16.21%
  平均值                 8.65%                16.49%            13.18%
  发行人                 2.31%                    3.79%             8.97%
  数据来源：上市公司公告。
  注：陕西黑猫煤焦化毛利率根据焦炭、焦油、粗苯、甲醇、合成氨、LNG、BDO 产品毛利
计算得出；宝泰隆煤焦化毛利率根据煤焦行业和煤化工行业毛利计算得出。
  报告期内，发行人煤焦化业务毛利率呈逐年下降趋势，同行业可比公司煤焦
化业务毛利率呈波动趋势，具体原因如下：
成本变动是发行人煤焦化业务毛利率变化的主要因素
  报告期内，公司煤焦化业务销售数量、单价、单位成本的变动情况如下：
                                                        关于云南煤业能源股份有限公司
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  项目           单位    金额/                       金额/                    金额/
                                   占比                     占比                       占比
                     数量                        数量                     数量
 焦炭销量          万吨     202.70             -       185.87           -       214.92           -
 平均单价                3,532.49            -    2,993.61            -   1,894.82             -
 单位成本                3,450.99      100.00%    2,880.17    100.00%     1,724.94     100.00%
其中：直接材料              3,218.81      93.27%     2,636.61       91.54%   1,530.38        88.72%
 燃料及动力         元/吨     40.14        1.16%         44.98      1.56%         44.16      2.56%
 直接人工                  52.16        1.51%         69.93      2.43%         55.80      3.23%
 制造费用                  84.51        2.45%         87.06      3.02%         57.03      3.31%
 运输成本                  55.37        1.60%         41.59      1.44%         37.58      2.18%
  注：发行人煤焦化业务中，焦炭是主导成品，其他化工产品为焦炭副产品，上表销量为焦炭
销量，平均单价、单位成本为煤焦化业务合计的平均单价、单位成本。
  报告期内，发行人煤焦化业务主导产品为焦炭，产品成本主要包括原材料、
燃料及动力、人工成本、制造费用和运输成本，其中原材料成本占比在 90%左右，
原材料成本的波动直接影响煤焦化业务成本。
  因此，销售单价及原材料单位成本变动是发行人煤焦化业务毛利率变化的主
要因素。
  报告期内，发行人煤焦化业务主要产品为焦炭，主要原材料为炼焦煤，焦炭
及炼焦煤价格变动导致发行人煤焦化业务毛利率发生变动。
  公司焦炭及炼焦煤的含税价格分季度变动情况如下表所示：
                                                                               单位：元/吨
                                焦炭                                    炼焦煤
    项目
                     平均价格               同比变动              平均价格                 同比变动
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                       焦炭                         炼焦煤
      项目
               平均价格          同比变动          平均价格         同比变动
  报告期内，云南省冶金焦、西南地区炼焦煤每季度平均含税价格走势如下图
所示：
  数据来源：wind
  报告期内，发行人焦炭销售价格与炼焦煤采购价格波动趋势与市场价格变化
趋势基本一致，价格波动具有合理性。
  由于炼焦煤资源在区域上分布不均衡，炼焦煤、焦炭运输成本以及运输能力
增幅有限等原因，使得焦化行业原材料和产品均存在一定的运输半径，焦炭的生
产销售具有一定的区域性特征。根据招商银行发布的研究报告《传统煤化工行业
深度研究——成本为上，规模为大，一体化布局是王道》，从生产企业来看，国
内焦炭产量中约 1/3 来自钢焦联合企业，2/3 来自独立焦化厂；从地域分布看，
焦化企业主要布局在煤炭主产区或钢铁主产区。因此，在综合考虑市场行情及经
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济效益的情况下，发行人原材料炼焦煤主要从同处于西南地区煤资源丰富的贵州
省釆购，生产的焦炭主要销售于所处的云南省内。
  报告期内，云南省冶金焦、西南地区炼焦煤每季度平均含税价格如下表所示：
                                                               单位：元/吨
                      云南-冶金焦                      西南地区-主焦煤
    期间
               季度平均价       同比变动                季度平均价               同比变动
  注：数据来源于 wind，季度平均价为日平均价的算数平均数，含税。
  发行人主导产品为焦炭，发行人生产焦炭所需原材料炼焦煤全部通过外部采
购，原材料采购遵循市场价格；同时，焦炭行业位于“煤—焦—钢”产业链的中
端，焦炭的下游钢铁行业客户处于产业链强势地位。当炼焦煤价格上涨时，焦炭
企业并不能有效将成本压力传导到下游钢铁企业。当下游需求增强，钢铁客户增
加对焦炭的采购，焦炭价格上涨，但焦炭企业对下游钢铁客户的提价能力仍然有
限；当下游需求减弱，钢铁客户减少对焦炭的采购，焦炭价格下行，焦炭企业并
不能有效将成本压力传导到上游炼焦煤企业。因此，2021 年以来，炼焦煤和焦
炭市场价格发生大幅波动，但呈现不完全同步的状态。
        期间                2022 年                          2021 年
                                                      关于云南煤业能源股份有限公司
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  报告期内，发行人所处云南省的焦炭及下游钢铁产量情况如下：
                                                                             单位：万吨
                             云南省                                      云贵川
                                          焦炭产量                                   焦炭产量
    期间
               焦炭产量          生铁产量         与生铁产        焦炭产量            生铁产量       与生铁产
                                          量的比例                                   量的比例
  注：数据来源于国家统计局。云贵川指云南省、贵州省、四川省。
多重因素影响，炼焦煤供不应求，供需偏紧格局下煤价持续上涨。2021 年下半
年，发行人所处的西南地区煤焦市场行情发生剧烈变化，原材料炼焦煤价格陡然
上涨，造成发行人所处西南地区炼焦煤和焦炭价格严重倒挂（考虑炼焦煤单耗，
下同；炼焦煤单耗即每生产一吨焦炭大约需要消耗炼焦煤量），对发行人炼焦煤
采购影响较大，发行人 2021 年四季度煤焦化业务的毛利率大幅下降，导致发行
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人 2021 年全年煤焦化业务毛利率下降至 3.79%。2022 年，在国内外能源紧张背
景下，国内炼焦煤市场资源供给整体仍然偏紧，炼焦煤整体价格高于上年同期水
平；同时，受运输限制、国家煤炭保供政策、国际地缘政治冲突等影响，国内焦
炭市场价格先扬后抑，但整体价格高于上年同期。此外，受经济下行、供给侧改
革等因素影响，2021 年以来云南省内钢铁需求减弱，导致云南省短期内焦炭供
大于求；根据《国务院关于印发打赢蓝天保卫战三年行动计划的通知》：“……
重点区域加大独立焦化企业淘汰力度，京津冀及周边地区实施?以钢定焦?，力争
业目标比例在 0.4 左右，而云南省 2021 年及 2022 年焦炭产量与生铁产量比例分
别为 0.75 和 0.80，较 2020 年大幅增加，区域内焦炭的供需关系，使得下游钢铁
行业处于强势地位，市场议价权较高。在上游炼焦煤行业供给偏紧、下游钢铁行
业需求不足的双重挤压下，发行人 2022 年度煤焦化毛利率仍然处于 2.31%的低
位，但较 2021 年第 4 季度煤焦化毛利率-5.52%有所好转。
变动趋势与同行业不一致
  炼焦煤作为焦炭生产的重要原材料，其采购来源对煤焦化企业的毛利率会产
生重要影响。山西焦化炼焦煤主要是通过外部采购，导致其毛利率整体较低，而
美锦能源和宝泰隆均持有煤矿，炼焦煤部分来自内部供应，部分来自外部采购，
同时美锦能源和宝泰隆所处地区煤炭资源丰富，运输成本较低，导致其毛利率整
体较高。云煤能源的炼焦煤全部通过外部采购，且运输成本较高，导致其毛利率
整体较低。此外，云煤能源煤焦化业务中的化工副产品未进一步深加工，而同行
业上市公司美锦能源、陕西黑猫等焦化副产品均为深加工。
  发行人与同行业上市公司的产品结构差异情况如下：
 公司名称               主要产品及占 2022 年营业总收入的比例
        焦炭（74.98%）、甲醇（5.06%）、纯苯（4.62%）、改质液体沥青（3.51%）、
 山西焦化   炭黑 2 号油（2.68%）、炭黑（1.87%）、改质固体沥青（1.44%）、蒽油（1.37%）、
        工业萘（1.34%）
        焦炭（73.61%）、焦油（4.92%）、合成氨（4.41%）、精煤（4.4%）、BDO（3.84%）、
 陕西黑猫
        液化天然气（3.48%）、甲醇（2.07%）、粗苯（1.86%）
 美锦能源   焦化产品及副产品（97.25%）
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       焦炭（72.16%）、甲醇（4.87%）、沫煤（3.92%）、燃料油及沥青调和组分（3.89%）、
 宝泰隆
       煤焦油（2.78%）、针状焦（2.65%）、暖气（2.45%）
 发行人   焦炭（86%）、化工产品（6.12%）、设备制造业（4.38%）、煤气（2.83%）
  从上表情况可知，同行业上市公司均是以焦炭为主导产品，但化工副产品的
延伸路线不尽相同，同行业上市公司产品结构存在较大差异。发行人化工副产品
主要包括煤气、煤焦油、粗苯、硫酸铵、甲醇、硫磺等，发行人煤焦化业务中的
化工副产品均未进一步深加工，而同行业上市公司如美锦能源、陕西黑猫等焦化
副产品均涉及进一步深加工。
  山西焦化（600740.SH）位于山西省，山西省煤炭资源丰富，所属的山西焦
煤集团是全国规模最大、煤种最全、煤质优良的炼焦煤生产企业，为其生产发展
提供了有力的资源保障和发展基础。山西焦化主要向关联方山西焦化集团有限公
司（山西焦煤集团有限责任公司的全资子公司）采购炼焦煤，占比达 80%以上，
导致山西焦化的焦炭毛利率受原材料市场波动较大影响，毛利率整体较低。2020
年，山西焦化受山西省环保限产政策影响，同时其客户较为分散，前五大客户销
售占年度销售总额的 30%左右，且变动较为频繁，多数为山西省外客户，导致其
毛利率低于发行人及行业平均水平。2021 年，炼焦煤资源紧张，山西焦化所处
地区煤矿资源丰富，与发行人相比其运输成本较低，毛利率高于发行人。2022
年，受煤焦市场价格波动的整体影响，山西焦化煤焦化毛利率大幅下降，但由于
山西焦化所处区域山西周边区域与发行人所处西南地区存在差异，因此，煤焦化
毛利率与发行人下降幅度不完全一致。
  陕西黑猫（601015.SH）位于陕西省韩城市煤化工业园，毗邻山西省，周边
地区拥有丰富的炼焦煤资源，为其提供了充足的原材料供应保障，降低了原材料
的运输成本。此外，陕西黑猫立足焦炭副产品的深加工，推动产业链延伸和耦合。
由于陕西黑猫煤焦化业务中，焦炭副产品毛利率贡献较大，因此，其 2021 年煤
焦化毛利率整体高于发行人。2022 年，陕西黑猫煤焦化毛利率大幅下降，但由
于陕西黑猫所处区域陕西、山西周边区域与发行人所处西南地区存在差异，煤焦
市场存在差异，价格波动情况不完全一致，导致陕西黑猫煤焦化毛利率与发行人
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下降幅度存在差异。
  美锦能源（000723.SZ）位于山西省境内，煤炭资源丰富。美锦能源主要从
事煤炭、焦化、天然气、氢燃料电池汽车为主的新能源汽车等商品的生产销售，
拥有储量丰富的煤炭和煤层气资源，具备“煤-焦-气-化”一体化的完整产业链，是
全国最大的独立商品焦和炼焦煤生产商之一，拥有先进的技术工艺和完善的环保
设施，其目前拥有四大煤矿，原煤产能 630 万吨/年，煤炭和煤层气资源储量丰
富，属于优质的炼焦煤。美锦能源焦炭所需炼焦煤一部分内部供应，一部分对外
采购，对内采购原材料价格较低，而对外采购中，由于美锦能源焦炭生产所在地
区煤炭资源丰富，原材料采购方面具有一定的稳定性和价格优势，综合导致其毛
利率较高。
  宝泰隆（601011.SH）位于黑龙江省七台河市，该市是东北地区最重要的焦
煤产区和黑龙江省最大的无烟煤生产基地。煤炭保有储量 18 亿吨，远景储量 42
亿吨。主要煤种有焦煤、肥煤、气煤、无烟煤，焦煤储量居东北总储量四分之一。
宝泰隆拥有的马场矿区、大雁煤矿等八座煤矿资源已全部取得采矿权证，合计资
源储量 51,110.86 万吨，合计总产能 465 万吨/年。其已经形成了原煤开采洗选、
煤炭炼焦造气等一系列完整的煤化工循环经济产业链，宝泰隆焦炭所需炼焦煤主
要来自于自有煤矿，其毛利率整体较为稳定，且均高于云煤能源。2020 年，发
行人与宝泰隆毛利率变动趋势一致，2021 年和 2022 年，受炼焦煤价格原材料快
速上涨影响，宝泰隆借助自有煤矿优势，营业收入与原材料成本增幅基本一致，
导致毛利率波动幅度较小，而云煤能源受此影响，毛利率大幅下降。
情况如下：
 公司名称        项目         2022 年   2021 年    2020 年
            直接材料       87.61%    86.76%   79.38%
            燃料动力       4.73%     3.87%     6.07%
  陕西黑猫
            直接人工       2.65%     2.68%     4.27%
            制造费用       5.01%     6.69%    10.28%
  山西焦化      直接材料       92.03%    90.26%   87.34%
                                                   关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                               2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                  直接人工              3.06%                 3.51%            4.76%
                  制造费用              4.91%                 6.24%            7.90%
                    材料              91.36%                90.77%           88.11%
                    人工              2.94%                 2.67%            3.16%
    宝泰隆
                    折旧              1.51%                 1.95%            3.16%
                  制造费用              4.19%                 4.61%            5.57%
                  直接材料              93.27%                91.54%           88.72%
                 燃料及动力              1.16%                 1.56%            2.56%
    发行人           直接人工              1.51%                 2.43%            3.23%
                  制造费用              2.45%                 3.02%            3.31%
                  运输成本              1.60%                 1.44%            2.18%
    注：同行业上市公司成本构成数据来源于同行业上市公司披露的年报，并经测算占比，其中，
陕西黑猫成本构成数据来源于其年报披露的焦炭、焦油、粗苯、甲醇、合成氨、LNG、BDO 产
品成本构成合并计算得出；宝泰隆煤焦化成本构成数据来源于其年报披露的煤焦产品和煤基化工
产品成本构成合并计算得出；美锦能源年报未披露成本构成。
    由上表可知，同行业上市公司煤焦化业务成本构成中，直接材料占比最高，
基本在 80%以上，同行业上市公司煤焦化业务成本主要由直接材料成本构成，而
煤焦化业务的主要原材料为炼焦煤。
                                                             单位：万元、万吨、元/吨
公                     2022 年                        2021 年                  2020 年
司
      项目
名            金额/数量        同比变动           金额/数量              同比变动           金额/数量
称
山    采购金额    937,114.54        19.68%        783,007.98        82.58%       428,848.52
西
     采购量        460.18         2.31%            449.80             4.81%       429.14
焦
化   平均采购单价     2,036.40        16.98%          1,740.79        74.20%          999.31
陕    采购金额             -             -    1,314,702.37         115.13%       611,132.00
西
     采购量              -             -           789.36         22.78%          642.92
黑
猫   平均采购单价            -             -          1,665.52        75.21%          950.56
     采购金额             -             -                 -                -             -
宝
泰    采购量              -             -                 -                -             -
隆
    平均采购单价            -        34.22%                 -        30.14%                -
发    采购金额    650,225.86        28.13%        507,454.13        61.39%       314,430.34
                                                           关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                                       2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
行     采购量         280.02                7.72%            259.96          -3.68%       269.90
人
    平均采购单价     2,322.07             18.96%              1,952.03         67.56%      1,164.97
    注：山西焦化、宝泰隆数据来源于披露的经营数据，美锦能源未披露经营数据，陕西黑猫数
据来源于其披露的《向不特定对象发行可转换公司债券的证券募集说明书》，陕西黑猫经营数据
未披露 2022 年未披露炼焦煤的采购金额、采购量及平均单价。宝泰隆经营数据未披露炼焦煤的
采购金额、采购量及平均单价，仅披露采购单价的变动比例，2021 年，宝泰隆外购原煤价格同
比增长 52.10%，自产精煤价格同比增长 55.86%，外购精煤价格同比增长 30.14%；2022 年，宝
泰隆外购原煤价格同比增长-2.24%，自产精煤价格同比增长-1.68%，外购精煤价格同比增长
     由上表可知，2020 年、2021 年及 2022 年，发行人炼焦煤采购价格的变动趋
势与山西焦化、陕西黑猫、宝泰隆基本相同，但发行人炼焦煤平均采购价格始终
高于山西焦化、陕西黑猫，主要系采购区域存在差异，发行人地处云南省，原材
料炼焦煤主要购自于贵州地区，而山西焦化、陕西黑猫位于山西省和陕西省，周
边煤炭资源丰富，原材料主要采购自其所处周边地区。
份（600395.SH）公开披露的外购精煤销售平均单价如下：
                                                                                  单位：元/吨
     项目
               平均单价           同比变动               平均单价              同比变动           平均单价
盘江股份外购精煤
    销售平均单价
发行人炼焦煤平均
     采购单价
    注：盘江股份外购精煤销售平均单价=其各年年报披露的外购精煤销售收入/销售数量。
露的外购精煤销售单价变动趋势基本一致，价格整体高于山西焦化、陕西黑猫。
                                                                     单位：万元、万吨、元/吨
 公司名称        项目
                        金额/数量            同比变动           金额/数量        同比变动         金额/数量
 山西焦化        销售收入          903,146.74           3.30%   874,299.18       53.22%    570,616.62
                                                关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
            销量          354.69       2.42%      346.32     3.43%       334.83
         平均销售单价        2,546.27      0.86%     2,524.57   48.14%      1,704.22
          销售收入     1,707,868.16    19.37% 1,430,790.52    91.78%    746,059.52
 陕西黑猫       销量          656.23     10.35%       594.70    28.78%       461.79
         平均销售单价        2,602.56      8.17%     2,405.90   48.92%      1,615.57
          销售收入      272,246.28      -0.74%   274,267.56   35.23%    202,814.84
 宝泰隆        销量          106.76      -8.90%      117.19     -7.76%      127.04
         平均销售单价        2,550.01      8.96%     2,340.39   46.60%      1,596.42
          销售收入      648,509.92     27.84%    507,301.94   38.98%    365,010.97
 发行人        销量          202.70       9.05%      185.87    -13.52%      214.92
         平均销售单价        3,199.43    17.23%      2,729.30   60.70%      1,698.37
  注：同行业上市公司焦炭销售收入、销量数据来源于同行业上市公司披露的年报，美锦能源
年报未单独披露焦炭产品的销售收入、销量，平均销售单价=销售收入/销量。
     由上表可知，2020 年、2021 年及 2022 年，发行人焦炭平均销售单价的变动
趋势与山西焦化、陕西黑猫、宝泰隆相同，但发行人焦炭的平均销售单价与山西
焦化、陕西黑猫、宝泰隆不尽相同，主要系销售区域、客户群体等存在差异。
序号               山西焦化                                     宝泰隆
                                         吉林金安新型材料集团有限公司
                                         （16.88%）
      德天（天津）国际贸易发展有限公司
      （5.17%）
  注：山西焦化、宝泰隆资料来源于其披露的 2022 年年报。
     由上表可知，山西焦化、宝泰隆客户较为分散，多数为省外客户。而发行人
地处云南省，发行人的生产工艺和设备处于西南区域先进水平，是云南省大型焦
炭生产企业之一，武昆股份是云南省钢铁行业的龙头企业，因此发行人与主要客
户武昆股份及其子公司建立长期稳定的战略合作关系。
     根据中泰证券 2022 年 3 月发布的焦煤行业深度报告《供需持续紧张，行业
景气不止》，每生产一吨焦炭大约需要消耗炼焦煤 1.35 吨。假设同行业上市公
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司生产 1 吨焦炭均需要消耗 1.35 吨炼焦煤，则考虑炼焦煤单耗（生产 1 吨焦炭
消耗的炼焦煤量）的影响后，发行人、山西焦化、陕西黑猫焦炭及炼焦煤价差情
况如下：
                                                  单位：元/吨
公司名称         项目      2022 年         2021 年        2020 年
        炼焦煤采购单价         2,036.40       1,740.79       999.31
       考虑炼焦煤单耗采购单
           价
山西焦化        焦炭销售单价      2,546.27       2,524.57      1,704.22
       焦炭销售单价与考虑炼
       焦煤单耗采购单价的价        -202.87        174.51        355.15
           差
        炼焦煤采购单价                 -      1,665.52       950.56
       考虑炼焦煤单耗采购单
                                -      2,248.45      1,283.25
           价
陕西黑猫        焦炭销售单价      2,602.56       2,405.90      1,615.57
       焦炭销售单价与考虑炼
       焦煤单耗采购单价的价               -       157.45        332.32
           差
        炼焦煤采购单价         2,322.07       1,952.03      1,164.97
       考虑炼焦煤单耗采购单
           价
发行人         焦炭销售单价      3,199.43       2,729.30      1,698.37
       焦炭销售单价与考虑炼
       焦煤单耗采购单价的价         64.63          94.06        125.66
           差
  报告期内，发行人采购炼焦煤的西南地区以及销售焦炭的云南地区、同行业
上市公司山西焦化、陕西黑猫所处的山西周边区域的炼焦煤及焦炭价格走势如下
图和下表所示：
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                                                                               单位：元/吨
              西南地区-主焦煤              云南-冶金焦              山西-主焦煤               山西-冶金焦
   期间         季度平均 同比变 季度平均 同比变 季度平均 同比变 季度平均 同比变
               价           动        价          动        价           动        价          动
    注：数据来源于 wind，季度平均价为日平均价的算数平均数，含税。
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企业钢材库存高企，资金周转压力加大，加上物流运输受限、原材料供应紧张因
素，钢铁企业被迫减停产，导致焦炭需求量减少，发行人所处的西南地区焦炭市
场供大于求，焦炭价格整体下降，但炼焦煤价格下降幅度低于焦炭价格下降幅度；
而同行业上市公司陕西黑猫、山西焦化所处的山西周边，由于其焦炭价格 2020
下降幅度有限，而炼焦煤价格在 2020 年下降幅度较大，导致同行业上市公司的
炼焦煤与焦炭价差反而上升。2021 年，市场上进口煤炭减少对炼焦煤供需影响
较大，供需偏紧格局下煤价持续上涨；2021 年下半年，发行人所处的西南地区
煤焦倒挂严重，炼焦煤价格紧逼焦炭价格；反观同行业上市公司陕西黑猫、山西
焦化所处的山西周边区域，2021 年下半年，虽然山西周边区域炼焦煤及焦炭价
格均快速增长，但受山西区域煤矿资源丰富影响，煤焦价格未出现明显倒挂趋势。
煤焦价差依然较小，焦化行业利润空间较小。
造成发行人所处西南地区炼焦煤和焦炭价格严重倒挂，对发行人炼焦煤采购影响
较大，导致 2021 年全年焦炭的利润空间缩小，同时，发行人煤焦化业务中化工
副产品对发行人煤焦化业务毛利率贡献较小，发行人 2021 年煤焦化业务毛利率
较 2020 年下降幅度较大，而同行业可比公司则有所增长。2022 年，受煤焦市场
价格波动的整体影响，同行业可比公司毛利率均有所下降，同时，发行人所处西
南地区煤焦价格倒挂趋势有所改善，但煤焦价差依然较小，焦化行业利润空间较
小。
  综上所述，2020 年、2021 年、2022 年，发行人煤焦化业务毛利率与同行业
可比公司变化趋势不一致，主要系发行人与同行业可比公司的采购来源不同，原
材料炼焦煤成本存在差异，且发行人煤焦化业务中化工副产品的加工程度与同行
业存在差异，焦炭与炼焦煤市场行情的变动，导致发行人煤焦化业务毛利率变动
趋势与同行业不一致，但具有合理性。
     （八）对比销售给非关联方价格，并结合同行业公司产品毛利率，进一步
说明关联交易定价的公允性，控股股东是否存在通过关联交易损害上市公司利
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益的情形
  发行人销售给非关联方价格参见本问题之“（四）列示报告期内向昆钢控股
相关关联方、其他关联方及无关联第三方销售焦炭的价格，分析差异的原因及合
理性”及“（五）列示报告期内昆钢控股相关关联方向第三方采购焦炭的价格，
说明与申请人采购价格是否存在差异，如有差异说明其合理性”的回复，同行业
可比公司毛利率对比情况参见本问题之“（七）说明煤焦化业务毛利率与同行业
可比公司变化趋势不一致的原因及合理性”的回复。
  报告期内，发行人关联销售主要为向武昆股份及其子公司销售焦炭。发行人
销售给武昆股份及其子公司的焦炭销售价格参照无关联第三方供应商销售给武
昆股份及其子公司相同或相似质量焦炭价格确定基准价格，再根据公司供应焦炭
的实际质量指标在基准价格基础上调整确定公司的焦炭结算价格。报告期内，发
行人对主要关联方武昆股份及其子公司的销售焦炭价格与向无关联第三方销售
焦炭价格存在差异，主要系发行人销售给武昆股份及其子公司焦炭在计价方式、
产品规格及质量、运费方面与其他无关联第三方存在差异，具有合理性。报告期
内，武昆股份及其子公司向发行人采购及向第三方采购焦炭的价格存在部分差异，
主要系焦炭质量存在差异，具有合理性。发行人煤焦化业务毛利率与同行业可比
公司存在差异，主要系发行人与同行业可比公司的采购来源不同，原材料炼焦煤
成本存在差异，且发行人煤焦化业务中化工副产品的加工程度与同行业存在差异，
焦炭与炼焦煤市场行情的变动，导致发行人煤焦化业务毛利率变动趋势与同行业
不一致，但具有合理性。
  综上所述，发行人关联交易定价公允，控股股东不存在通过关联交易损害上
市公司利益的情形。
  （九）结合申请人报告期业务开展及存贷款条件，说明只在昆钢财务进行
活期存款的合理性，未使用其授信额度的原因，其活期存款实际利率与其他主
要存款银行的利率是否存在重大差异
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  云南昆钢集团财务有限公司（以下简称“昆钢财务公司”）是银保监会监管的
持牌金融机构，系发行人控股股东昆钢控股体系内的控股子公司，为包括发行人
在内的昆钢控股下属各成员单位开展银保监会批复的吸收存款、发放贷款等业务，
服务成员单位。报告期内，昆钢控股成员单位（除发行人外）资金对外结算通过
昆钢财务公司进行，发行人在昆钢财务公司开立的账户主要用于与昆钢控股成员
单位结算款的收取，结算款收到后，发行人将款项转到其他银行账户，按照资金
使用安排对外支付。发行人在昆钢财务公司的存款主要为尚未转至其他银行账户
的结算款。
  报告期各期，发行人合并口径在昆钢财务公司的日均存款余额如下：
                                                                       单位：万元
    主体      2022 年度/2022.12.31       2021 年度/2021.12.31       2020 年度/2020.12.31
   发行人                    58.21                    21.24                    23.58
  安宁分公司                  292.00                  1,858.91                 2,559.73
  贸易分公司                     0.80                     0.87                     0.87
  师宗煤焦化                  741.95                  1,487.50                 1,480.41
 燃气工程公司                   13.38                      8.74                     0.00
   麒安晟                           -                        -                        -
   金山煤矿                          -                        -                        -
   五一煤矿                          -                        -                        -
   瓦鲁煤矿                          -                        -                        -
   大舍煤矿                          -                        -                        -
深圳云鑫投资有限公
                                 -                        -                        -
    司
 昆钢重型集团                   68.81                    29.90                   354.30
   耐磨科技                  169.19                    94.81                    84.25
   恒峰检测                   19.98                    10.13                   282.74
   重装红河                     4.00                     5.00                   69.29
日均存款余额合计                1,368.32                 3,517.11                 4,855.16
期末货币资金余额               82,269.10                53,299.47                51,044.95
日均存款余额占期末
货币资金余额比例
                                             关于云南煤业能源股份有限公司
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  期末资产总额             940,164.47          626,446.97    528,636.21
日均存款余额占期末
  资产总额比例
  注 1：报告期内，公司控股子公司麒安晟、金山煤矿、五一煤矿、瓦鲁煤矿、大舍煤矿、深
圳云鑫投资有限公司均未在昆钢财务公司开立存款账户。
  注 2：公司控股子公司深圳云鑫投资有限公司于 2021 年 10 月 12 日完成工商注销登记。
  注 3：公司拟以吸收合并的方式对五一煤矿、大舍煤矿、瓦鲁煤矿进行整合，其中合并方为
五一煤矿，被合并方为大舍煤矿和瓦鲁煤矿，2022 年 4 月五一煤矿完成了吸收合并账务处理，
大舍煤矿和瓦鲁煤矿不再作为独立核算主体纳入合并范围。截至报告期末，瓦鲁煤矿、大舍煤矿
的工商注销程序尚未完成。
  注 4：公司以全资子公司师宗煤焦化为主体吸收合并全资子公司麒安晟，2022 年 9 月完成麒
安晟注销登记。
  注 5：公司全资子公司昆钢重型集团为主体吸收合并重装红河，2022 年 8 月，重装红河完成
注销登记。
   报告期内，发行人在昆钢财务公司存款的日均余额占报告期各期末货币资金
余额的比例分别为 9.51%、6.60%和 1.66%，占报告期各期末资产总额的比例分
别为 0.92%、0.56%和 0.15%。
   由于发行人在昆钢财务公司存款的日均余额较小，且昆钢财务公司贷款额度
相对有限，贷款条件与其他主要合作银行贷款无明显差别，故发行人在报告期内
未使用昆钢财务公司授信额度。
   报告期内，发行人在昆钢财务公司存款利率及在外部商业银行存款利率情况
如下：
            机构                            存款利率（%）
      云南昆钢集团财务有限公司                                         0.35
        人民银行基准存款利率                                         0.35
      中国工商银行股份有限公司                                    0.30、0.25
        中国银行股份有限公司                                    0.30、0.25
        交通银行股份有限公司                                    0.30、0.25
      中国光大银行股份有限公司                                    0.30、0.25
        中信银行股份有限公司                                    0.30、0.25
        兴业银行股份有限公司                                    0.30、0.25
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     富滇银行股份有限公司                               0.30
    曲靖市商业银行股份有限公司                        0.46、0.55
  报告期内，发行人在昆钢财务公司的活期存款利率与人民银行公布的基准利
率一致，处于外部商业银行对发行人的存款利率区间之内，不存在重大差异。
  （十）律师的核查依据、方法，核查意见
  本所律师查阅了发行人关联交易相关的合同等关联交易明细，了解关联交易
的内容与发生情况；获取并查阅发行人报告期内定期报告等公开资料，了解发行
人主要关联交易情况，取得并查阅发行人与武昆股份及其子公司主要销售合同，
实地走访发行人主要经营场所，分析公司与武昆股份之间的关联交易的必要性；
查阅昆钢控股出具的《关于减少和规范关联交易的承诺》《关于规范关联交易的
承诺及约束措施》，发行人《公司章程》《股东大会议事规则》《董事会议事规
则》《关联交易管理办法》《独立董事制度》等规章制度，日常关联交易决策文
件，了解关联交易的审批程序；查阅关联方清单，了解供应商及客户与公司、控
股股东、实际控制人是否存在关联关系，对比发行人向关联方销售价格与发行人
向无关联第三方销售价格，关联方向发行人采购价格与关联方向第三方采购价格
等，分析关联交易价格的公允性；查阅发行人向关联方与第三方的销售合同、关
联方向第三方的采购合同等，访谈关联方采购人员，了解关联方采购焦炭的定价
原则，分析关联交易价格的公允性；查阅发行人对关联方与独立第三方客户销售
焦炭的合同，了解定价原则、付款进度及信用政策等制定及执行情况；查阅同行
业可比公司公告文件，查阅发行人所处地区、同行业可比公司所处地区原材料炼
焦煤及产品焦炭的市场行情，了解同行业可比公司的主营业务情况及差异，了解
其毛利率水平及变动趋势，分析发行人与同行业可比公司毛利率变化趋势不一致
的原因及合理性；获取并查阅了发行人与昆钢财务公司签订的《金融服务协议》
并对相关条款进行分析，获取并复核了发行人在昆钢财务公司和主要存款银行存
款利率情况；获取并查阅了发行人在昆钢财务公司的银行对账单、日均存款余额
统计表等相关资料。
  本所律师认为：
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发行人与武昆股份建立了长期稳定的合作关系，具有合理性；公司和武昆股份之
间紧密合作符合钢焦联盟的产业发展方向，有利于公司的持续发展，公司与武昆
股份之间的关联交易是必要的；
交易的承诺》，于 2015 年 8 月出具了《关于规范关联交易的承诺及约束措施》，
昆钢控股严格遵守上述承诺；
发行的实质障碍；
向无关联第三方销售焦炭价格存在差异，主要系发行人销售给武昆股份及其子公
司焦炭在计价方式、产品规格及质量、运费方面与其他无关联第三方存在差异，
具有合理性；
其子公司向第三方采购价格存在部分差异，主要系焦炭质量存在差异，具有合理
性；
用政策等制定及执行情况未发生较大变化。发行人对关联方销售焦炭定价原则制
定及执行与其他独立第三方客户条款存在差异，主要系关联方对焦炭的需求量较
大，为体现定价公允性，发行人对关联方的定价原则包括保量加价政策，具有合
理性。发行人对关联方销售焦炭付款进度及信用政策的制定及执行与独立第三方
客户条款存在差异，主要系客户信用等级、产品需求数量等存在差异，具有合理
性；
变化趋势不一致，主要系发行人与同行业可比公司的采购来源不同，原材料炼焦
煤成本存在差异，且发行人煤焦化业务中化工副产品的加工程度与同行业存在差
                                   关于云南煤业能源股份有限公司
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异，焦炭与炼焦煤市场行情的变动，导致发行人煤焦化业务毛利率变动趋势与同
行业不一致，但具有合理性；
害上市公司利益的情形；
资金余额的比例分别为 6.88%、9.51%、6.60%和 1.77%，占报告期各期末资产总
额的比例分别为 0.83%、0.92%、0.56%和 0.17%。由于发行人在昆钢财务公司存
款的日均余额较小，且昆钢财务公司贷款额度相对有限，贷款条件与其他主要合
作银行贷款无明显差别，故发行人在报告期内未使用昆钢财务公司授信额度；报
告期内，发行人在昆钢财务公司的活期存款利率与人民银行公布的基准利率一致，
处于主要存款银行对发行人的存款利率区间之内，不存在重大差异。
       第三部分 对原《律师工作报告》《法律意见》的更新
  一、本次发行的批准和授权
  本所律师查验了发行人第八届董事会第四十次临时会议决议、第九届董事会
第五次临时会议决议、第九届董事会第六次临时会议决议、第九届董事会第九次
临时会议决议 2022 年第三次临时股东大会、2023 年第一次临时股东大会会议签
到表、身份证明及授权委托书、表决票、决议及公告等文件资料，同时本所律师
实地参加并见证了发行人召开的 2022 年第三次临时股东大会、2023 年第一次临
时股东大会，以上文件资料和事实表明：
  （一）发行人董事会的批准
了《公司符合非公开发行 A 股股票条件的议案》《公司 2022 年度非公开发行 A
股股票方案的议案》《公司 2022 年度非公开发行 A 股股票预案的议案》《公司
非公开发行股票涉及关联交易事项的议案》《关于公司与认购对象签署〈附条件
生效的股份认购协议〉的议案》《公司 2022 年度非公开发行 A 股股票摊薄即期
回报与采取填补措施的议案》《公司未来三年（2022 年-2024 年）股东分红回报
                                    关于云南煤业能源股份有限公司
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规划的议案》《提请股东大会授权董事会及其授权人士全权办理本次非公开发行
股票具体事宜的议案》等与本次发行相关的议案。2023 年 2 月 15 日，发行人召
开第九届董事会第五次临时会议，审议通过《公司向特定对象发行股票方案论证
分析报告》等议案。2023 年 2 月 23 日，发行人召开第九届董事会第六次临时会
议，根据 2023 年 2 月 17 日施行的《管理办法》对本次发行的相关议案进行修订。
调减公司向特定对象发行股票募集资金总额的议案》《关于公司向特定对象发行
股票预案（二次修订稿）的议案》《关于公司向特定对象发行股票方案论证分析
报告（修订稿）的议案》等议案。
  （二）发行人股东大会的批准
  发行人于 2022 年 4 月 25 日召开了 2022 年第三次临时股东大会、于 2023
年 3 月 3 日召开了 2023 年第一次临时股东大会，经本所律师现场见证，与会股
东逐项审议了与本次向特定对象发行相关的议案，并以记名投票和网络投票相结
合的方式进行了表决，其中关联股东对关联事项进行了回避表决，结果均以出席
会议股东所持有效表决权的三分之二以上同意通过。
  （三）发行人本次发行的授权
  根据发行人 2023 年第一次临时股东大会审议通过的《关于提请股东大会授
权董事会及其授权人士全权办理本次向特定对象发行股票具体事宜的议案》，为
顺利完成公司本次向特定对象发行股票工作，公司股东大会授权公司董事会及其
授权人士全权办理与本次向特定对象发行股票有关的全部事项，包括但不限于：
规定与本次交易相关安排存在不一致之处，授权公司董事会依据国家最新法律法
规、证券交易所、证券监管部门的有关规定制定、调整和实施本次向特定对象发
行股票的具体方案，包括但不限于选择发行时机、发行数量、发行价格、募集资
金金额、发行起止日期、发行对象的选择、具体认购办法、认购比例等及与本次
发行股票具体方案相关的一切事项；
的要求制作、修改、报送有关本次发行及上市的申报材料，回复监管部门的反馈
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意见；
根据上市公司向特定对象发行股票的政策变化及审批机关和监管机构对本次向
特定对象发行申请的审核意见或要求，对本次向特定对象发行的发行方案做出补
充、修订和调整；
向特定对象发行股票相关的、本次向特定对象发行股票募集资金投资项目相关的
重大协议、合同及其他相关法律文件；
大会决议范围内对募集资金投资项目的具体安排进行调整；
事宜、办理新股上市的有关事宜、办理验资、信息披露等事务；
本次向特定对象发行股票在上海证券交易所、中国证券登记结算有限责任公司上
海分公司申请登记、锁定和上市事宜；
《公司章程》以及注册资本等各项登记手续；
特定对象发行的，授权公司董事会根据届时的市场环境并在保护公司利益的前提
之下，可酌情决定是否向有关主管部门递交延期申请并在递交延期申请的情况下
履行与此相关的文件准备、编制、申报、反馈、备案、审批等一切相关手续；
发行；
况下，办理与本次向特定对象发行股票有关的其他事项；
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  （四）本次发行已获得履行国有资产监督管理职责的主体同意
  根据《上市公司国有股权监督管理办法》第七条规定，国有控股上市公司发
行证券，未导致国有股东持股比例低于合理持股比例的事项由国家出资企业负责。
根据云南省国资委出具的《云南省人民政府国有资产监督管理委员会国资监管事
项备案表》（编号：云国资备案〔2019〕110 号），国家出资企业昆钢控股对发
行人的合理持股比例为 50.19%（截至本法律意见出具之日，昆钢控股持有发行
人股份比例为 60.19%），根据本次发行方案测算，昆钢控股认购发行人本次发
行股份事宜，不会导致昆钢控股持股比例低于 50.19%，因此，根据《上市公司
国有股权监督管理办法》第七条规定，本次发行事宜需取得公司控股股东昆钢控
股同意。
于审议云南煤业能源股份有限公司非公开发行股票的议案》，同意云煤能源本次
向特定对象发行股票。
  （五）发行人尚需取得的批准
  本次发行尚需取得上交所审核通过并经中国证监会同意注册。
  通过对以上文件资料的审查及现场见证，本所律师认为，发行人第八届董事
会第四十次临时会议决议、第九届董事会第五次临时会议决议、第九届董事会第
六次临时会议决议、第九届董事会第九次临时会议决议、2022 年第三次临时股
东大会、2023 年第一次临时股东大会的召集、召开、表决程序和表决结果符合
《公司法》《证券法》《管理办法》等法律法规及发行人《公司章程》的规定，
所通过的各项决议均真实、合法、有效。发行人本次发行已取得现阶段股东大会
同意，并获得履行国有资产监督管理职责的主体同意，股东大会对董事会的授权
范围和程序也符合发行人章程的规定。因此，发行人本次发行的申请合法合规，
但本次发行尚需取得上交所审核通过并经中国证监会同意注册。
  二、本次发行的主体资格
  本所律师查验了发行人由云南省市场监管局核发的现行有效的营业执照以
及登录国家企业信用信息公示系统等网站查询，发行人的基本情况如下：
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名称          云南煤业能源股份有限公司
类型          其他股份有限公司（上市）
住所          云南省昆明市安宁市金方街道办事处
法定代表人       李树雄
注册资本        98,992.36 万人民币
统一社会信用代码    915300002919886870
成立日期        1997 年 1 月 20 日
营业期限        2000 年 6 月 8 日至长期
            一般项目：炼焦；热力生产和供应；煤炭洗选；煤炭及制品销售；建筑
            材料销售；化工产品销售（不含许可类化工产品）；销售代理；货物进
            出口；技术进出口；机械设备租赁；特种设备出租；非居住房地产租赁；
            土地使用权租赁；企业管理咨询；企业管理；技术服务、技术开发、技
经营范围        术咨询、技术交流、技术转让、技术推广。（除依法须经批准的项目外，
            凭营业执照依法自主开展经营活动）
            许可项目：燃气经营；危险化学品生产；危险废物经营；煤炭开采。（依
            法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项
            目以相关部门批准文件或许可证件为准）。
  本所律师认为，发行人系依据中国法律合法设立、有效存续且在上交所上市
的股份有限公司，不存在根据法律、法规、规范性文件及《公司章程》的规定需
要终止的情形，具备本次发行的主体资格。
  三、本次发行的实质条件
  本所律师根据《公司法》《证券法》《管理办法》等法律、法规及中国证监
会的有关规定，对发行人本次发行应符合的各项条件进行了逐项审查，情况如下：
  （一）本次发行符合《证券法》规定的条件
  根据发行人第八届董事会第四十次临时会议决议、第九届董事会第五次临时
会议决议、第九届董事会第六次临时会议决议、第九届董事会第九次临时会议决
议、2022 年第三次临时股东大会、2023 年第一次临时股东大会决议和《本次发
行预案》（修订稿）等资料，本次发行未采用广告、公开劝诱和变相公开方式，
符合《证券法》第 9 条第 3 款的规定。
  （二）本次发行符合《公司法》规定的条件
  根据发行人第八届董事会第四十次临时会议决议、第九届董事会第五次临时
会议决议、第九届董事会第六次临时会议决议、第九届董事会第九次临时会议决
                                    关于云南煤业能源股份有限公司
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议、2022 年第三次临时股东大会、2023 年第一次临时股东大会和《本次发行预
案》（修订稿）等资料，本次发行实行公平、公正的原则，每股具有同等权利且
为相同价格，符合《公司法》第 126 条的规定。
  （三）本次发行符合《管理办法》规定的条件
  （1）本所律师出席并见证了发行人 2022 年第三次临时股东大会、2023 年
第一次临时股东大会，并查阅本次发行的董事会决议文件、
                         《本次发行预案》
                                （修
订稿）以及发行人与发行对象之一昆钢控股签订的《附条件生效的股份认购协议》
《附条件生效的股份认购协议之补充协议》等文件材料，表明发行人已经审议通
过了本次发行方案，并于董事会当日与发行对象昆钢控股签署了《附条件生效的
股份认购协议》《附条件生效的股份认购协议之补充协议》，本次发行对象为包
括昆钢控股在内的不超过 35 名特定投资者。除公司控股股东昆钢控股外，其他
发行对象须为符合中国证监会规定的特定对象。对于董事会阶段已经确定的发行
对象，发行人已经与之签署了《附条件生效的股份认购协议》《附条件生效的股
份认购协议之补充协议》，并在协议中载明该发行对象拟认购股份的数量、定价
原则、限售期以及本次发行经发行人董事会、履行国有资产监督管理职责主体同
意、股东大会审议通过，经上交所审核通过并经中国证监会同意注册，该协议即
生效。对于董事会决议未确定具体发行对象的，发行人已经在董事会决议中明确
了发行对象的范围和资格，定价原则、限售期。
  （2）本次发行对象昆钢控股已出具《承诺函》：“……1. 自云煤能源本次
发行首次董事会召开日（2022 年 4 月 7 日）前六个月至今，本公司及本公司具
有控制关系的关联方不存在减持云煤能源股票的情形。2. 自本承诺函出具之日
至云煤能源完成本次发行后 18 个月内，本公司承诺不减持云煤能源股票（包括
承诺期间因送股、公积金转增股本等权益分派产生的股票），也不安排任何减持
的计划。公司及本公司具有控制关系的关联方不存在违反《中华人民共和国证券
法》第四十四条规定的情形。如有违反上述承诺而发生减持云煤能源股票的情况，
本公司承诺因减持云煤能源股票所得收益将全部归云煤能源所有，并依法承担由
此产生的法律责任。3. 在云煤能源本次发行股份认购完成后，本公司及本公司
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一致行动人所持有股份的转让，将严格遵守上市公司收购相关规则的监管要求”。
“……昆钢控股本次认购资金来源合法、合规，为本公司自有资金或自筹资金，
不存在对外募集、代持、结构化安排，或者直接或间接使用云煤能源及其关联方
（发行对象除外）资金用于认购的情形，不存在接受云煤能源及其利益相关方提
供的财务资助、补偿、承诺收益或其他协议安排等情形。……公司承诺不存在以
下情况：①法律法规规定禁止持股的主体直接或间接持有云煤能源股份；②本次
发行的中介机构或其负责人、高级管理人员、经办人员等违规直接或间接持有云
煤能源股份；③不当利益输送……”
  发行人已在相关公告中披露：“公司不存在向发行对象作出保底保收益或变
相保底保收益承诺的情况，亦不存在直接或通过利益相关方向发行对象提供财务
资助或者补偿的情况”。
  因此，本次发行的认购对象符合《管理办法》第 55 条第 1 款中关于发行对
象的规定。本次发行认购对象之一昆钢控股的认购资金来源符合《管理办法》第
法人资格，昆钢控股的实际控制人为云南省国资委，不涉及证监会系统离职人员
入股的情况。不存在违规持股、不当利益输送等情形。昆钢控股及发行人已就相
关事项进行承诺，相关信息披露真实、准确、完整，能够有效维护公司及中小股
东合法权益。
  根据《本次发行预案》（修订稿），本次发行的定价基准日为发行期首日。
股票发行价格不低于定价基准日前 20 个交易日（不含定价基准日）公司股票交
易均价的 80%。本次向特定对象发行的股票为境内上市的人民币普通股（A 股），
不涉及优先股。
  本次发行采取竞价发行方式，最终发行价格将在取得上交所审核通过以及中
国证监会同意注册的批复文件后，根据发行对象的申购报价情况，按照价格优先
的原则，由公司董事会根据股东大会的授权，与保荐机构（主承销商）协商确定。
  昆钢控股不参与本次发行询价，其认购价格同意根据发行人按上述具体定价
原则确定认购价格后，按前述认购价格予以认购。若本次向特定对象发行股票出
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现无申购报价或未有有效报价等情形，则昆钢控股认购价格不低于上述发行底价。
     本次发行的发行价格符合《管理办法》第 56 条、第 57 条第 1 款、第 58 条
的规定。
     根据《本次发行预案》（修订稿），昆钢控股认购的股份自本次发行结束之
日起 18 个月内不得转让，若后续相关法律、法规、证券监管部门规范性文件发
生变更的，则锁定期相应调整。其他发行对象认购的股份自本次发行结束之日起
     若前述限售期与证券监管机构的最新监管意见或监管要求不相符，将根据相
关证券监管机构的监管意见或监管要求进行相应调整。
     本次发行的限售期符合《管理办法》第 59 条的规定。
     根据《本次发行预案》（修订稿）、《云南煤业能源股份有限公司向特定对
象发行股票募集资金使用的可行性分析报告（修订稿）》《产业结构调整指导目
录》等文件资料，本次发行募集资金总额（含发行费用）不超过人民币 11.00 亿
元（含本数），扣除发行费用后的募集资金净额将用于以下项目：
                                               项目投             拟投入
序号    项目名称               项目投资内容
                                              资总额（万元）        募集资金（万元）
                 包括 200 万吨焦化主体工程的
                 备煤系统、焦处理系统、炼焦
                 设施、脱硫脱硝装置、干熄焦
     化环保搬迁
     转型升级项
                 施，配套剩余焦炉煤气发电利
     目
                 用工程，及相应的全厂公用辅
                 助设施。
                 合   计                          356,198.02      110,000.00
     “200 万吨/年焦化环保搬迁转型升级项目”投资总额为 356,198.02 万元（其
中，建设投资 332,990.86 万元），公司拟使用向特定对象发行募集资金投入 110,000
万元用于项目建设投资的资本性支出。
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  若本次向特定对象发行实际募集资金净额低于计划募集资金投入项目的资
金需求，资金缺口将通过自筹方式解决。在本次向特定对象发行募集资金到位之
前，为尽快推动项目的实施，公司可根据项目进展程度，先行以自筹资金进行投
入，待募集资金到位后，按照公司有关募集资金使用管理的相关规定和法律程序
对前期投入资金予以置换。
  本次发行的募集资金使用符合《管理办法》第12条、第40条的规定：
类、限制类产业，不属于落后产能，符合国家、地方产业政策；本次募投项目满
足项目所在地能源消费双控要求，发行人已按规定办理固定资产投资项目节能审
查意见或备案手续，不属于“高耗能、高排放”行业。
  （2）本次发行募集资金项目，既不属于为持有财务性投资，也不属于直接
或间接投资于以买卖有价证券为主要业务的公司；
  （3）募集资金拟投资项目实施后，不会与控股股东、实际控制人及其控制
的其他企业新增构成重大不利影响的同业竞争、显失公平的关联交易，或者严重
影响公司生产经营的独立性。
  （4）本次发行符合理性融资，合理确定融资规模的要求。本次发行募集资
金数额未超过本次发行前公司总股本的 30%，本次发行的董事会决议日距离前次
募集资金到位日已超过十八个月。
  （5）募集资金主要投向公司主营业务，偿还银行贷款未超募集资金总额的
  根据《本次发行预案》、公开披露的信息及本所律师核查，截至本法律意见
出具之日，昆钢控股直接持有公司 60.19%的股份。云南省国资委直接持有昆钢
控股 76.46%的股份，公司实际控制人为云南省国资委。
  本次发行的股票数量不超过296,977,080股（含本数），即不超过本次发行前
公司总股本的30%。昆钢控股认购数量不低于中国证监会同意注册的本次发行股
票数量的16.855%（含本数），照此测算，本次发行完成后，昆钢控股仍为公司
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的控股股东，云南省国资委仍为公司的实际控制人。因此，本次发行不会导致公
司的控制权发生变化。不存在《管理办法》第87条所述导致公司控制权发生变化
的情形。
  根据发行人报告期的《审计报告》、报告期发行人审计机构出具的《关于云
南煤业能源股份有限公司非经营性资金占用及其他关联资金往来情况汇总表的
专项审核报告》、发行人及其董事、高级管理人员分别出具的声明与承诺、发行
人及其主要控股子公司所在地主管政府部门出具的相关证明并经本所律师核查，
发行人不存在下列情形，符合《管理办法》第11条之规定：
认可的情形；
计准则或者相关信息披露规则的规定的情形；最近一年财务会计报告不存在被出
具否定意见或者无法表示意见的审计报告的情形；最近一年财务会计报告不存在
被出具保留意见的审计报告，且保留意见所涉及事项对上市公司的重大不利影响
尚未消除的情形；
行政处罚，或者最近一年未受到过证券交易所公开谴责；
司法机关立案侦查或者涉嫌违法违规正在被中国证监会立案调查的情形；
者投资者合法权益的重大违法行为；
大违法行为。
  根据以上文件资料及实际情况，本所律师认为，发行人具备《公司法》《证
券法》《管理办法》等法律、法规及中国证监会及上交所规定的向特定对象发行
股票的实质条件。
                                  关于云南煤业能源股份有限公司
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  四、发行人的设立
  经本所律师查阅发行人设立时的批准文件、工商登记资料，发行人的设立已
履行了必要的法律程序并得到了有权部门的批准，合法有效。具体内容详见《律
师工作报告》之“六、发行人的设立”。
  五、发行人的独立性
  经本所律师查阅了发行人报告期《审计报告》以及截至 2022 年 12 月 31 日
发行人正在履行的金额在 1 亿元以上的采购销售合同、相关经营资质、资产权属
证书，发行人出具的承诺、发行人《董事、监事、高级管理人员调查表》、部分
劳动合同书以及公司劳动人事相关制度文件、组织机构图、银行开户许可证、
                                 《银
行询证函》等资料，本所律师认为，发行人在业务、资产、人员、机构、财务方
面均独立于控股股东和其他关联企业，具有面向市场自主经营的能力，具体内容
详见《律师工作报告》之“七、发行人的独立性”。
  六、发行人的股本及演变
  截至 2022 年 12 月 31 日，该部分内容无更新，具体内容详见《律师工作报
告》之“八、发行人的股本及演变”。
  七、发行人的业务
  （一）发行人的经营范围和经营方式
业信用信息公示系统，截至本补充法律意见出具之日，发行人经营范围变更为：
“一般项目：炼焦；热力生产和供应；煤炭洗选；煤炭及制品销售；建筑材料销
售；化工产品销售（不含许可类化工产品）；销售代理；货物进出口；技术进出
口；机械设备租赁；特种设备出租；非居住房地产租赁；土地使用权租赁；企业
管理咨询；企业管理；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、
技术推广。（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）
  许可项目：燃气经营；危险化学品生产；危险废物经营；煤炭开采。（依法
须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相关部
                                             关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                         2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
门批准文件或许可证件为准）。”
    经本所律师查验发行人《2022 年年度报告》并查询国家企业信用信息公示
系统，截至 2022 年 12 月 31 日，发行人控股子公司无变化。
开预挂牌整体打包转让公司所持三个煤矿 100%股权及相关债权》的议案，同意
公司在云南省产权交易所以公开预挂牌方式整体打包转让发行人所持五一煤矿、
瓦鲁煤矿、大舍煤矿等三个煤矿 100%股权及相关债权，预挂牌阶段的交易对方、
交易价格、支付方式等交易主要内容尚无法确定，正式挂牌后能否交易成功尚存
在不确定性。
    截至本补充法律意见出具之日，除上述披露更新情况外，其他内容无变化，
具体内容详见《律师工作报告》之“十、关联交易及同业竞争”之“（一）发行
人的关联方”。
需的相关资质情况如下：
序
     证照名称      证照编号          持有人         颁发机关     有效期         许可内容
号
    中华人民共和   海关注册编码：                     中华人民共
                                                              进出口货
    国海关报关单   5301910286 检验               和国昆明海   2020.11.4
    位注册登记证    检疫备案号：                     关（滇中海     核发
                                                              人
      书        5300000591                 关）
                                         对外贸易经
    对外贸易经营                                       2021.4.29    进出口贸
    者备案登记表                                         核发         易
                                         记（云南）
                                                              煤气 4 亿立
                                                              方/年、粗苯
    安全生产许可   （云）WH 安许证       安宁分公        云南省应急                1 万吨/年、
      证       字[2005]0091     司          管理厅                  煤焦油 5 万
                                                              吨/年、硫磺
                                         应急管理部                煤焦油、工
    危险化学品登                   安宁分公                2020.1.2 至
      记证                      司                   2023.1.1
                                          中心                  炉煤气等
                                                关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
     全国工业产品       （滇）          安宁分公        云南省市场
     生产许可证    XK13-014-00001    司          监督管理局
     全国工业产品       （滇）          安宁分公        云南省市场
     生产许可证    XK13-006-00002    司          监督管理局
                                                                  （固体）
                                                                 煤气、硫
     安全生产许可   （云）WH 安许证        师宗煤焦        云南省应急
       证       字[2012]0727      化          管理厅
                                                                 氧气、氮气
                                           应急管理部   2021.7.20
     危险化学品登                    师宗煤焦                              煤焦油、甲
       记证                       化                                醇、粗苯等
                                            中心     2024.7.19
     全国工业产品       （滇）          师宗煤焦        云南省市场
     生产许可证    XK13-014-00068    化          监督管理局
                                           云南省住房   2021.1.21
     安全生产许可   （云）JZ 安许证        燃气工程
       证      字[2005]020034     公司
                                            厅      2024.3.31
                                                                 建筑工程
                                                                 施工总承
                                                                 包叁级、市
                                                                 政公共工
                                                                 程施工总
                                           昆明市住房   2022.6.14     承包贰级、
     建筑业企业资   D353022369、      燃气工程
      质证书      D253554679       公司
                                            局      2023.12.31    工程专业
                                                                 承包贰级、
                                                                 防水防腐
                                                                 保湿工程
                                                                 专业承包
                                                                 贰级
                                                                 公用管道
     中华人民共和                                                      安     装
     国特种设备生                    燃气工程        云南省市场                 （GB1）；
     产许可证（压                     公司         监督管理局                 工业管道
      力管道）                                                       安     装
                                                                 （GC2）
     燃气燃烧器具                                昆明市住房                 燃气燃烧
                昆燃安字第          燃气工程                2022.12.1-2
               [2006]001 号      公司                  027.12.1
       证                                    局                    维修
                                              关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                          2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                                           云南省住房   2021.4.12
     安全生产许可   （云）JZ 安许证
       证      字[2014]022170
                                            厅      2024.3.31
                                                                下门式、桥
     中华人民共和
     国特种设备制                                云南省市场
     造许可证（起                                监督管理局
      重机械）
                                                                造）级别：
                                                                B级
                                                                压力容器
                                                                制造（含安
     中华人民共和                                                     装、修理、
     国特种设备生                                云南省市场                改造）；子
     产许可证（压                                监督管理局                项目：固定
      力容器）                                                      式压力容
                                                                器：中、低
                                                                压容器（D）
     辐射安全许可                                昆明市生态                使用Ⅱ类射
       证                                   环境局                  线装置
                                                                锅炉制造；
                                                                子项目：锅
     中华人民共和                                        2019.8.26    炉 B 级；
                                           云南省市场
                                           监督管理局
      产许可证                                         2023.8.25    炉余热锅
                                                                炉（锅筒除
                                                                外））
              滇交运管许可呈
     道路运输经营                                昆明市道路   2021.2.2 至   道路普通
      许可证                                  运输管理局   2025.2.22    货物运输
                                           云南省住房   2021.8.13    机电工程
     建筑业企业资
      质证书
                                            厅      2023.12.31   包贰级
                                                                专项检测：
                                                                D：钢结构
     建设工程质量                                云南省住房
              （滇）建检字第                              2019.9.2 至   工程检测；
       证书                                   厅
                                                                Z：见证取
                                                                样检测
                                                关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
     辐射安全许可                                  昆明市生态                使用Ⅱ类射
        证                                    环境局                  线装置
                                                                  检验检测
     检验检测机构                                  云南省质量   2018.3.9 至
     资质认定证书                                  技术监督局    2024.3.8
                                                                  认证
                                                                  安全生产
                     云
     安全生产标准                                  玉溪市应急   2019.12.20   标准三级
       化证书                                   管理局     至 2022.12    企业（机
                                                                  械）
     新平县生产经
                                             新平彝族傣                生产安全
     营单位生产安    GM53042720190                         2019.11.26
     全事故应急预          2                                 核发
                                             急管理局                 预案备案
     案备案登记表
     企业事业单位
                                             玉溪市生态
     突发环境事件    530427-2021-024                       2021.10.12   一般环境
     应急预案备案          -L                                核发         风险（L）
                                              分局
        表
     注：截至 2022 年 12 月 31 日，第 24 项耐磨科技的安全标准化证书（三级）已到期，公司正
在积极办理续期换证事宜。
     （二）发行人的主营业务收入
     根据发行人报告期内《审计报告》及本所律师核查，发行人 2020 年度、2021
年度及 2022 年度的主营业务收入占其全部业务收入的比例分别为 99.44%、
     （三）持续经营的法律障碍
     经本所律师核查发行人设立至今的工商登记资料、最新的《营业执照》《公
司章程》、报告期《审计报告》等资料，并查询了国家企业信用信息公示系统，
表明发行人为持续经营的股份有限公司，截至本补充法律意见出具之日，不存在
解散、破产、被吊销企业法人营业执照等影响持续经营的情形。
     八、关联交易及同业竞争
     （一）发行人的关联方
     截至 2022 年 12 月 31 日，其他主要关联方中，新增下列关联方：
                                          关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                      2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号             关联方名称                           与发行人关系
                                       持股 5%以上股东云天化集团控制的
                                               公司
     除上述关联方情况外，其他关联方无更新。具体内容详见《律师工作报告》
之“十、关联交易及同业竞争”之“（一）发行人的关联方”。
     （二）发行人的关联交易情况
     报告期内，发行人向关联方采购商品、接受劳务的情况如下：
     （1）采购商品/接受劳务
                                                            单位：万元
       名称           内容            2022 年       2021 年       2020 年
镇康县振兴矿业开发有限
                    废钢                     -       30.90             -
责任公司
云南众智招标代理有限公
                   招标代理费                   -        7.00         0.71
司
云南云天化信息科技有限
                   信息服务费               1.89             -            -
公司
云南云天化商贸有限公司         煤款                     -            -    3,987.12
云南元强经贸有限公司          煤款                     -            -      785.21
云南物流产业集团新型材
                    煤款                     -            -     8,110.77
料有限公司
云南物流产业集团和谐汽
                  过路费、停车费                  -            -        2.31
车服务有限公司
云南通用飞机制造股份有
                  备件款、材料款                  -            -      118.40
限公司
云南通用飞机制造股份有         工程款                    -            -       60.58
                                      关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                  2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
      名称        内容            2022 年          2021 年       2020 年
限公司
云南天朗职业卫生技术服
              评价、检测费                 65.85       150.38       156.29
务有限公司
云南天朗能源科技有限公
               服务费                  142.59        23.00        70.54
司
云南天朗节能环保集团有
               评价服务                  20.57             -            -
限公司
云南天朗环境科技有限公
               水处理费                1,230.60      801.41       930.76
司
云南天朗环境科技有限公
               工程款                  121.71       142.42     2,030.59
司
云南天朗环境科技有限公
               备品备件                       -            -       12.80
司
云南泰瑞物业服务有限公
               物业费                        -       11.15        18.48
司
云南钛业股份有限公司     材料款                        -            -       53.61
云南省安宁市龙箐山泉饮
               饮用水                   13.08        15.38        13.50
用水有限责任公司
云南濮耐昆钢高温材料有
               备品备件                  12.43         9.07        21.73
限公司
云南昆钢兴达物业服务有
               物业费                  163.21        61.46        47.63
限公司
云南昆钢新型复合材料开
                废钢                        -       19.39             -
发有限公司
云南昆钢物流有限公司元
               油料款                  127.44       124.83       115.61
山加油站
云南昆钢物流有限公司     材料款                        -      253.82             -
云南昆钢物流有限公司     运输费                        -        4.32             -
云南昆钢文化创意有限公
               办公费                   23.16        40.14        24.25
司
云南昆钢桥钢有限公司     工程款                        -    1,242.92             -
云南昆钢桥钢有限公司     修理、整改                874.13       959.45       358.87
云南昆钢桥钢有限公司     材料款                        -       22.45       223.28
云南昆钢桥钢有限公司     服务费                        -        0.19         1.90
云南昆钢桥钢有限公司      煤款                        -            -      615.35
云南昆钢建设集团有限公
                废钢                   34.84       118.17             -
司玉溪焊管分公司
云南昆钢集团山河工程建
               监理费                  188.75        26.42        25.87
设监理有限公司
云南昆钢机械设备制造建
              吊装费、工程费              5,932.98      522.24        61.97
安工程有限公司
云南昆钢机械设备制造建
                废钢                        -            -      389.46
安工程有限公司
云南昆钢机械设备制造建
               技改费                        -            -       93.00
安工程有限公司
                                     关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                 2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
     名称        内容            2022 年        2021 年       2020 年
云南昆钢国际贸易有限公
               洗精煤                     -            -      285.97
司
云南昆钢国际贸易有限公
               备品备件                    -            -       57.40
司
云南昆钢国际贸易有限公
               物资费                     -            -       18.45
司
云南昆钢国际贸易有限公
               高碳铬铁               143.80            -            -
司
云南昆钢国际旅行社有限
              交通、住宿款                3.14       46.22        24.46
公司
云南昆钢工业废渣利用开
                废钢                     -            -       76.09
发有限公司
云南昆钢钢结构股份有限
               检修款                     -       79.65       151.99
公司
云南昆钢钢结构股份有限
               工程款                     -            -       72.47
公司
云南昆钢电子信息科技有
               服务费                107.74      342.92       786.10
限公司
云南金江沧源水泥工业有
                废钢                 28.38            -            -
限公司
云南华云园艺工程有限公
               服务费                     -       12.21        28.45
司
云南华云双益综合服务有
               装卸费                     -       13.26        35.65
限责任公司
云南华云实业集团有限公
               服务费                 61.42       48.67        40.23
司商贸经营部
云南华云实业集团有限公
               服务费                     -        0.17         0.78
司勤诚民生服务部
云南华云实业集团有限公
              采购服务费                    -        0.22             -
司安宁灏宏贸易分公司
云南华云实业集团有限公
               办公费                  1.18            -            -
司
云南华云实业集团有限公
               检验费                  0.08            -            -
司
云南华云实业集团有限公
               汽车费用                 3.82            -            -
司
云南华云实业集团有限公
              警卫消防费                13.82            -            -
司
云南华云实业集团有限公
               服务费                284.39       76.83        67.35
司
云南华创文旅大健康产业
               服务费                 20.49            -            -
集团有限公司
云南浩绿实业集团有限公
               住宿费                     -            -        1.74
司商贸经营部
云南浩绿实业集团有限公
               班中餐                  0.09            -            -
司商贸经营部
云南浩绿实业集团有限公
               材料款                 27.10            -            -
司
                                       关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                   2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
     名称          内容            2022 年           2021 年       2020 年
云南浩绿实业集团有限公    环卫保洁、绿化养
司                 护费
云南浩绿实业集团有限公
               苗木移除、补栽                 10.09             -            -
司
云南浩华跨境电子商务有
                 煤款                         -            -    5,293.52
限公司
云南泛亚电子商务有限公
                 材料费                        -        1.46        35.81
司
云南多扶工贸有限公司      劳保用品                  185.34       161.82       147.51
云南东盟物流有限公司       运输费                        -            -        2.33
云南滇祥装饰工程有限公
                 工程款                        -            -       72.18
司
云南保山昆钢锅炉有限公
                 设备款                  114.61        80.21             -
司
云南保山昆钢锅炉有限公
                 工程款                        -       27.12        18.25
司
云南宝象物流集团有限公
                交易服务费                    1.28
司
云南宝象物流集团有限公
                 运输费                10,797.47    7,489.57      7,601.11
司
玉溪新兴钢铁有限公司       电费                         -            -        3.25
玉溪大红山矿业有限公司      废钢                   509.31       536.69       615.43
盈江昆钢榕全水泥有限司      废钢                         -        7.03             -
宣威海岱昆钢金福食品有
                 服务费                   26.71        40.30             -
限公司
武汉工程职业技术学院       培训费                     0.77            -            -
武钢集团昆明钢铁股份有
                 材料费                        -       16.38        77.85
限公司新区分公司
武钢集团昆明钢铁股份有
                 材料费                        -      426.08     1,610.60
限公司能源分公司
武钢集团昆明钢铁股份有
                 材料费                        -      774.65       465.82
限公司安宁分公司
武钢集团昆明钢铁股份有
                 服务费                        -       35.25         2.26
限公司安宁分公司
武钢集团昆明钢铁股份有
                 运输费                        -       24.35       902.66
限公司安宁分公司
武钢集团昆明钢铁股份有    能源、材料及服务
限公司注               费
太原钢铁（集团）有限公司     培训费                     5.06            -            -
上海欧冶金诚信息服务股
                 贴现费                   57.22             -            -
份有限公司
上海宝华国际招标有限公
                投标保证金                  42.32             -            -
司
曲靖昆钢嘉华水泥建材有
                 废钢                      2.22       58.40             -
限公司
曲靖昆钢嘉华水泥建材有
                 材料费                        -       22.37        48.23
限公司
                                      关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                  2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
     名称         内容            2022 年          2021 年       2020 年
攀枝花云钛实业有限公司     材料款                  13.20             -            -
欧冶商业保理有限责任公
                贴现费                 653.33             -            -
司
              信息系统服务费、
欧冶工业品股份有限公司                         156.09             -            -
               资材备件采购
南京宝地梅山产城发展有
              职工教育经费                  0.68             -            -
限公司
临沧矿业有限公司        废钢                    4.60         6.87             -
昆明云钦耐磨材料总厂    高铬球、高铬锻               149.24       420.13       317.80
昆明新云钦耐磨材料有限
               票据贴现费                      -      121.95        50.63
公司
昆明焦化制气有限公司    焦炭产能指标                      -    4,209.31             -
昆明浩广资本管理有限公
               贴现费用                       -            -       25.47
司
昆明工业职业技术学院      培训费                  19.72        41.42         5.32
昆明钢铁控股有限公司昆
               水电费等                       -            -        0.38
钢大厦分公司
昆明钢铁控股有限公司      担保费                       -       85.85        19.81
昆明钢铁集团有限责任公
                废钢                   51.66             -            -
司罗次分公司
昆明钢铁集团有限责任公
              商标使用许可                      -        2.83         0.94
司
昆明钢铁集团有限责任公
               安防服务费                      -            -        7.19
司
昆明钢铁集团有限责任公
               电气试验费                      -       13.17         8.43
司动力能源分公司
昆明钢铁集团有限责任公
               材料消耗                       -        3.38             -
司动力能源分公司
昆明电器科学研究所       修理费                       -        2.12             -
昆明电器科学研究所       材料款                       -            -      105.82
昆明春景园林绿化有限责   绿化养护设计费、
任公司             保洁费
              蒸汽款、电费、氮
昆钢余热余能发电部                          3,286.38    3,411.72     3,130.37
                 气
云南昆钢新型复合材料开
                材料款                       -        3.76             -
发有限公司
昆钢桥钢异型轧钢厂      废旧轧辊                       -            -       69.88
昆钢集团设计院有限公司     设计费                   1.89        10.26        22.55
金平昆钢金河有限责任公
                检修费                  32.88             -       17.00
司
红河州紫燕水泥有限责任
                废钢                    2.12         3.76             -
公司
红河罗次物流经贸有限公
                运输费                 261.93       290.10       495.34
司
红河钢铁有限公司       贴现费用                       -            -       60.11
                                        关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                    2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
      名称          内容            2022 年           2021 年       2020 年
凤庆县习谦水泥有限责任
                  废钢                         -       15.83             -
公司
峨山宏峰建材有限责任公
                  废钢                         -            -       46.55
司
大理昆钢巍山建材有限公
                  废钢                         -        7.85             -
司
宝钢工程技术集团有限公
                 工程款                 44,659.31    4,381.41             -
司
宝武水务科技有限公司       工程款                  8,327.65            -            -
安宁双益建筑工程有限责
                 工程款                   737.62       562.95       348.20
任公司
安宁浩中小额贷款股份有
                 贴现费用                        -            -       70.65
限公司
武汉武钢绿色城市技术发
                 工程款                  3,221.70            -            -
展有限公司
昆明钢铁集团有限公司汽
                 交通服务费                       -            -            -
车运输分公司
云南天朗再生资源有限责
                 备品备件                     6.02            -            -
任公司
云南省黑色冶金产品质量
                 检测费                      1.32            -            -
监督检验站
上海欧冶采购信息科技有
                 材料款                      1.43            -            -
限责任公司
            合计                       86,031.39   28,702.91     41,998.70
  注：截至 2022 年末，武钢集团昆明钢铁股份有限公司不再区分分公司为核算主体，统一由
本部核算，下同。
  （2）销售商品/提供劳务
  报告期内，发行人向关联方销售商品、提供劳务的情况如下：
                                                              单位：万元
      关联方         内容            2022 年           2021 年       2020 年
镇康县振兴矿业开发有限责
                 材料备件款                   72.35       66.49        20.03
任公司
镇康县振兴矿业开发有限责
                 检修加工费                    2.35        2.17             -
任公司
镇康水泥建材有限公司       材料备件款                    2.48        2.17          4.92
镇康水泥建材有限公司       检测检修费                       -            -         9.26
云南云宏钛科技有限公司      材料备件款                       -        3.76        12.49
云南云宏钛科技有限公司       检修费                        -            -         3.36
云南云宏钛科技有限公司       安装费                        -            -         2.74
                                      关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                  2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
      关联方        内容           2022 年        2021 年       2020 年
云南易门大椿树水泥有限责
               材料备件款                 6.59       14.87             -
任公司
云南易门大椿树水泥有限责
               维检加工费                    -       12.83             -
任公司
云南新钢综合物流有限公司    检修费                 77.80        5.49          4.00
云南新储物流有限公司昆明
                检测费                  1.42            -            -
公司
云南新储物流有限公司甸尾
                检测费                  0.42            -            -
公司
云南天朗再生资源有限责任
                检测费                     -            -         0.38
公司
云南天朗能源科技有限公司    检测费                     -            -         0.49
云南天朗节能环保集团有限
               材料备件款                    -       96.64             -
公司
云南天朗节能环保集团有限
                检修费                 40.10        8.65        30.20
公司
云南天朗环境科技有限公司    安装费                     -       38.33             -
云南天朗环境科技有限公司    检修费                     -        4.79             -
云南天朗环境科技有限公司    工程贴息                 1.95            -            -
云南钛业股份有限公司     材料备件款                    -      137.98       512.57
云南钛业股份有限公司     加工改造费                    -      114.82      1,122.19
云南钛业股份有限公司     检修费、探伤费             240.86        8.82        22.84
云南省外贸万达运输公司     检测费                  1.05        1.39             -
云南省安宁市龙箐山泉饮用
                 水费                     -        0.47             -
水有限责任公司
云南濮耐昆钢高温材料有限
                煤气款                 65.81      185.97       187.68
公司
云南濮耐昆钢高温材料有限
               材料备件款                73.61       46.13       137.76
公司
云南濮耐昆钢高温材料有限
               检测加工费                22.10       18.22        46.10
公司
云南凝慧电子科技有限公司    检测费                  0.20            -         0.40
云南昆钢兴达物业服务有限    检修费                     -        1.26          2.65
                                     关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                 2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
       关联方      内容           2022 年        2021 年       2020 年
公司
云南昆钢新型复合材料开发
               检测、检修费               2.03            -        4.22
有限公司
云南昆钢新型复合材料开发
               材料备件款                   -            -        2.16
有限公司
云南昆钢物流有限公司元山
                检修费                 0.61            -            -
加油站
云南昆钢物流有限公司      检测费                 0.71        0.55         1.33
云南昆钢桥钢有限公司      水电费                 0.78        2.46         1.45
云南昆钢桥钢有限公司     安装检测费                1.67            -            -
云南昆钢桥钢有限公司      罚款                     -        0.03         0.13
云南昆钢矿业有限公司     材料备件款                   -        0.72        24.49
云南昆钢矿业有限公司      检验费                    -        0.18             -
云南昆钢矿业有限公司      焦粉款                    -            -      177.93
云南昆钢建设集团有限公司
                检测费                 6.13       12.53             -
玉溪焊管分公司
云南昆钢建设集团有限公司
               材料备件款                   -        1.02             -
玉溪焊管分公司
云南昆钢建设集团有限公司    探伤费                    -            -        0.19
云南昆钢嘉华水泥建材有限
               检测加工费                   -        6.18        12.77
公司
云南昆钢嘉华水泥建材有限
                探伤费                 0.38        0.86             -
公司
云南昆钢集团山河工程建设
               工程贴息                 1.07            -            -
监理有限公司
云南昆钢机械设备制造建安
               检修检测费                1.57       50.14         1.40
工程有限公司
云南昆钢机械设备制造建安
               工程款及贴息              37.38            -            -
工程有限公司
云南昆钢机械设备制造建安
                安装费               669.07       41.06             -
工程有限公司
云南昆钢机械设备制造建安
                罚款                     -        0.50             -
工程有限公司
                                     关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                 2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
       关联方       内容          2022 年       2021 年       2020 年
云南昆钢机械设备制造建安
               材料备件款                  -            -       42.97
工程有限公司
云南昆钢国际贸易有限公司     焦粉                   -     1,628.23            -
云南昆钢国际贸易有限公司     焦炭                   -            -   121,071.27
云南昆钢国际贸易有限公司    无烟煤                   -            -     6,756.75
云南昆钢国际贸易有限公司     瘦煤                   -            -      161.60
云南昆钢钢结构股份有限公
               检修检测费                  -         2.24            -
司安宁分公司
云南昆钢钢结构股份有限公
               材料备件款              38.05            -            -
司安宁分公司
云南昆钢钢结构股份有限公
               探伤检测费              63.21       36.70        38.70
司
云南昆钢钢结构股份有限公
               材料备件款                  -         3.66         0.67
司
云南昆钢钢材制品有限公司   检修检测费                  -         0.52            -
云南昆钢钙镁熔剂有限公司   检修检测费              15.20      165.97          8.17
云南昆钢钙镁熔剂有限公司   材料备件款                  -         2.24         0.22
云南昆钢电子信息科技有限
               材料备件款                  -       38.58        54.41
公司
云南昆钢电子信息科技有限
               检修检测费               0.65         0.46            -
公司
云南金江沧源水泥工业有限
               材料备件款              58.18      116.35             -
公司
云南金江沧源水泥工业有限
                探伤费                   -         1.13         2.36
公司
云南华云柱宇钒业有限公司    检测费                   -            -         0.57
云南华云双益综合服务有限
                检测费                0.65         0.65            -
责任公司
云南华云实业集团有限公司
                检测费                1.79            -            -
商贸经营部
云南华云实业集团有限公司
               材料备件款                  -            -       17.51
安宁灏宏贸易分公司
               材料备件款、水
云南华云实业集团有限公司                       0.31         0.07            -
                 费
                                     关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                 2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
     关联方         内容          2022 年           2021 年       2020 年
云南华云实业集团有限公司     罚款                       -            -         0.04
云南华云金属制品有限公司    检修费                       -            -            -
云南华创文旅大健康产业集
团有限公司新平嘎嘎青年旅    检测费                       -            -         0.26
舍
云南华创文旅大健康产业集
               检修加工费                   4.71            -            -
团有限公司
云南浩绿实业集团有限公司    检测费                    0.32            -            -
云南泛亚电子商务有限公司   材料备件款                 76.58      1,770.62      958.84
云南泛亚电子商务有限公司   检修加工费                      -      136.37        94.92
云南泛亚电子商务有限公司    无烟煤                       -            -     5,933.29
云南泛亚电子商务有限公司     焦粉                       -            -     3,995.02
云南多扶工贸有限公司     材料备件款                590.28       138.81             -
云南多扶工贸有限公司       煤款                       -       24.23        25.60
云南多扶工贸有限公司     检修加工费                   2.06         2.62       28.06
云南多扶工贸有限公司      焦炭款                  39.29             -            -
云南滇祥装饰工程有限公司    维护费                       -         1.23            -
云南滇祥装饰工程有限公司   后勤服务费                      -         0.08         0.23
云南滇祥装饰工程有限公司    检修费                       -            -         1.15
               检修安装费、材
云南大红山管道有限公司                           29.11      104.83       250.94
               料备件、设备款
云南大红山管道有限公司     劳务费                  95.24             -            -
云南宝象物流集团有限公司   检修加工费                114.65        56.22       142.90
云南宝象物流集团有限公司   材料备件款                      -       49.94             -
玉溪新兴钢铁有限公司       焦炭               45,136.35    80,098.81     3,104.79
玉溪新兴钢铁有限公司     材料备件款                687.09       805.89       272.10
玉溪新兴钢铁有限公司      检修费                 379.59       371.60        41.34
玉溪新兴钢铁有限公司      探伤费                  65.56        48.36        44.40
玉溪新兴钢铁有限公司     保产维护费                      -            -      277.11
玉溪大红山矿业有限公司    材料备件款              13,643.51    13,591.99    11,345.30
玉溪大红山矿业有限公司    检修费、探伤费              182.56       135.29       266.92
盈江昆钢榕全水泥有限公司   材料备件款                 10.55          6.70       29.97
宣威海岱昆钢金福食品有限    检测费                    1.63            -            -
                                      关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                  2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
       关联方       内容           2022 年          2021 年       2020 年
公司
武汉武钢绿色城市技术发展
                工程贴息                 34.28
有限公司
武钢集团昆明钢铁股份有限
               焦炭、煤气                      -   127,323.27    51,247.62
公司新区分公司
武钢集团昆明钢铁股份有限
               材料备件款                      -      569.03       507.50
公司新区分公司
武钢集团昆明钢铁股份有限 检测、检修、探
                                          -      520.66       865.65
公司新区分公司        伤、加工费
武钢集团昆明钢铁股份有限
                修理费                       -      177.37        29.38
公司能源分公司
武钢集团昆明钢铁股份有限
                探伤费                       -       10.63        10.92
公司能源分公司
武钢集团昆明钢铁股份有限
                安装费                       -       32.21             -
公司能源分公司
武钢集团昆明钢铁股份有限
               煤气款、焦炭款                    -   144,779.28   144,986.91
公司安宁分公司
武钢集团昆明钢铁股份有限   维修费、材料
                                          -      697.37      1,017.28
公司安宁分公司        款、设备款
武钢集团昆明钢铁股份有限   检测加工探伤
                                          -      589.90        92.25
公司安宁分公司          费
武钢集团昆明钢铁股份有限
               废旧物资回收                     -       81.71        91.26
公司安宁分公司
武钢集团昆明钢铁股份有限
                 电费                       -            -         1.36
公司安宁分公司
武钢集团昆明钢铁股份有限   检修费、探伤
公司             费、材料款
武钢集团昆明钢铁股份有限
               重型设备、部件             2,129.38     8,620.40            -
公司
武钢集团昆明钢铁股份有限 煤气、焦炭、焦
公司               粉
曲靖昆钢嘉华水泥建材有限
               材料备件款                      -       82.02        15.79
公司
曲靖昆钢嘉华水泥建材有限    粉煤灰款                  0.32          2.58         2.59
                                      关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                  2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
      关联方        内容           2022 年       2021 年       2020 年
公司
攀枝花云钛实业有限公司    EB 炉设备费                 -      436.12      3,420.44
攀枝花云钛实业有限公司    材料备件款                0.42       34.59        56.20
攀枝花云钛实业有限公司    检修、探伤费               4.38        2.97        21.02
攀枝花云钛实业有限公司     加工费                    -            -         1.97
怒江昆钢水泥有限公司      高铬球段                   -       27.69             -
昆明云钦耐磨材料总厂     材料备件款                   -       50.77        37.55
昆明云钦耐磨材料总厂      探伤费                    -            -         0.24
昆明焦化制气有限公司       其他                    -       55.44             -
昆明焦化制气有限公司      检测费                    -        6.42             -
昆明工业职业技术学院      检修费                 2.18        3.12             -
昆明钢铁控股有限公司玉溪
               检测费、探伤费              3.62        2.23          1.10
分公司
昆明钢铁控股有限公司玉溪
                安装费                    -            -       55.24
分公司
昆明钢铁控股有限公司玉溪
               保产维护费                   -            -         4.94
分公司
昆明钢铁控股有限公司昆钢
               检修费、维保费                 -       13.67          3.02
大厦分公司
昆明钢铁控股有限公司红河 检修费、探伤、
分公司             安装费
昆明钢铁控股有限公司      检测费                 1.26            -            -
昆明钢铁集团有限责任公司
               检测、检修费                  -            -         0.24
上厂分公司
昆明钢铁集团有限责任公司
                检测费                    -        0.24             -
汽车运输分公司
昆明钢铁集团有限责任公司
                检修费                    -        9.99          0.08
罗次分公司
昆明钢铁集团有限责任公司
               材料备件款                   -            -       54.73
罗次分公司
昆明钢铁集团有限责任公司
               材料备件款                   -            -         4.31
龙山冶金溶剂矿
昆明钢铁集团有限责任公司    检修费                    -            -         0.84
                                     关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                 2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
      关联方       内容           2022 年           2021 年       2020 年
龙山冶金溶剂矿
昆明钢铁集团有限责任公司
               检修加工费                      -         4.04            -
龙山冶金溶剂矿
昆明钢铁集团有限责任公司
                安装费                       -            -       34.31
动力能源分公司
昆明钢铁集团有限责任公司   材料备件款                      -         4.57            -
昆钢余热余能发电部       蒸汽款                1,423.45     1,949.89     1,220.10
昆钢余热余能发电部       煤气款                1,461.09     1,392.97     1,311.25
昆钢余热余能发电部       安装费                 360.95       141.19       183.39
               检修费、材料
昆钢余热余能发电部                            13.75       106.53        13.42
               费、探伤费
昆钢桥钢异型轧钢厂       检测费                       -         1.08         1.01
昆钢桥钢异型轧钢厂      材料备件款                      -            -         0.22
金平昆钢金河有限责任公司   材料备件款                 98.25        22.32          8.35
金平昆钢金河有限责任公司   检修、检测费                  0.13         6.07         3.47
红河州紫燕水泥有限责任公
                检修费                       -         2.45            -
司
红河州紫燕水泥有限责任公
               材料备件款                      -            -       32.53
司
红河州紫燕水泥有限责任公
               保产维护费                      -            -         3.95
司
红河州紫燕水泥有限责任公
                探伤费                       -            -         0.85
司
红河罗次物流经贸有限公司    贴息                     0.06            -            -
红河建材熔剂有限公司古山
                检修费                       -            -         0.18
分公司
红河建材熔剂有限公司      检修费                       -            -         6.69
红河建材熔剂有限公司     材料备件款                      -            -         1.28
红河钢铁有限公司       焦炭、焦粉              38,028.62   119,532.27     5,275.38
红河钢铁有限公司       检修、检测费               951.61       628.07       166.22
红河钢铁有限公司       材料备件款                 59.09       455.87       622.37
红河钢铁有限公司        废钢材                 188.07       242.52             -
红河钢铁有限公司        探伤费                 137.04        55.73             -
                                        关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                    2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
       关联方          内容          2022 年        2021 年       2020 年
红河钢铁有限公司          保产维护费                   -            -      446.97
红河钢铁有限公司          系统改造                    -            -      288.02
红河钢铁有限公司          钢材处置费                   -            -       49.55
凤庆县习谦水泥有限责任公
                  材料备件款              146.86       38.21             -
司
峨山宏峰建材有限责任公司      材料备件款                   -       18.49          5.64
峨山宏峰建材有限责任公司      检修、检测费                  -         1.99         5.39
迪庆香格里拉昆钢鸿达水泥
                   高铬球                 5.71            -            -
有限公司
大理现代物流商贸有限公司       检修费                    -       51.33        30.97
大理昆钢巍山建材有限公司      检修、检测费                  -         8.42         0.57
大理昆钢巍山建材有限公司      材料备件款                   -            -         3.04
大理昆钢金鑫建材有限公司      材料备件款               15.10            -            -
大理昆钢金鑫建材有限公司      检修、检测费                  -         8.41         3.48
保山昆钢嘉华水泥建材有限
                  材料备件款                   -        11.15            -
公司
临沧矿业有限公司           检测费                 2.36            -            -
欧冶工业品股份有限公司       材料备件款              931.89            -            -
云南保山昆钢锅炉有限公司      检修加工费                1.98            -            -
云南昆钢养生敬老有限公司       检测费                 0.74            -            -
宝钢工程技术集团有限公司       工程款                 5.29            -            -
宝钢工程技术集团有限公司      工程贴息               110.02            -            -
宝武水务科技有限公司        材料备件                 0.96            -            -
宝武水务科技有限公司        工程贴息                55.31            -            -
             合计                  669,632.55   509,211.14   369,710.48
    注：2022 年中冶赛迪工程技术股份有限公司、中冶京诚工程技术有限公司等 12 家公司承接
发行人关联方武钢集团昆明钢铁股份有限公司新区项目建设，建设过程中向发行人子公司云南昆
钢重型装备制造集团有限公司采购重型设备、部件等商品，由于该商品的最终接受方为发行人的
关联方，因此将其作为关联方销售披露。
     （3）关联租赁
                                                           单位：万元
                                               关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                           2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
      出租方名称                租赁资产种类          2022 年度        2021 年度         2020 年度
云南物流产业集团和谐汽车
                              车辆               76.85            95.45        87.98
服务有限公司
云南华云双益综合服务有限
                              车辆                8.92            15.29        15.29
责任公司
武钢集团昆明钢铁股份有限
                              场地                     -                -      28.64
公司安宁分公司
昆明钢铁控股有限公司昆钢
                              房屋               47.86            92.57        89.72
大厦分公司
昆明钢铁控股有限公司                 土地房屋及建筑物            99.25            82.47        58.97
昆明钢铁集团有限责任公司
                              车辆              179.50            99.81       134.33
汽车运输分公司
昆明钢铁集团有限责任公司                  车辆                0.08                  -          -
昆明钢铁集团有限责任公司                土地租赁费                    -                -      52.82
                合计                            412.45          385.59        467.75
     （4）关联担保
     ①发行人作为担保方
                                                                          单位：万元
                                                           截至
                担保金                                      2022.12.31
序号     被担保方                        担保期间                                   担保类型
                 额                                       是否已履
                                                          行完毕
                           自主合同签署之日始至主合同项
      昆钢重装集                                                               连带责任担
        团                                                                   保
                                 年
                           自主合同签署之日始至主合同项
      昆钢重装集                                                               连带责任担
        团                                                                   保
                                 年
                           该笔融资项下债务履行期限届满                                 连带责任担
                               之日起两年                                        保
                                                                          连带责任担
                                                                            保
                                                                          连带责任担
                                                                            保
                                                                          连带责任担
                                                                            保
                                                                          连带责任担
                                                                            保
                                                    关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                                2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                                                      截至
                担保金                                 2022.12.31
序号    被担保方                              担保期间                       担保类型
                 额                                  是否已履
                                                     行完毕
                                                                   连带责任担
                                                                     保
                                                                   连带责任担
                                                                     保
     ②发行人作为被担保方
                                                                   单位：万元
                                                        截至
序                                                     2022.12.31
     担保方      被担保方         担保金额            担保期间                     担保类型
号                                                     是否已履
                                                       行完毕
                                        主债务履行期限届满
                                          之日起三年
                                        自主合同项下的借款
                                        期限届满之日起两年
                                        自主合同项下的借款
                                        期限届满之日起两年
                                        自主合同项下的借款
                                        期限届满之日起两年
                                        自主合同项下的借款
                                        期限届满之日起两年
                                        该笔债务履行期限届
                                         满之日起三年
                                        自主合同项下的债务
                                            三年
                                        自主合同项下的债务
                                            三年
                                        自每笔债权合同债务
                                        履行期届满之日起至
                                        务履行期届满之日后
                                           两年止
                                        自每笔债权合同债务
                                        履行期届满之日起至
                                        务履行期届满之日后
                                           两年止
                                        自每笔债权合同债务
                                        履行期届满之日起至
                                        务履行期届满之日后
                                           两年止
                                        自每笔债权合同债务
                                        该债权合同约定的债
                                           关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                       2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                                              截至
序                                           2022.12.31
     担保方    被担保方    担保金额           担保期间                  担保类型
号                                           是否已履
                                             行完毕
                                务履行期届满之日后
                                   两年止
                                自每笔债权合同债务
                                履行期届满之日起至
                                务履行期届满之日后
                                   两年止
                                自每笔债权合同债务
                                履行期届满之日起至
                                务履行期届满之日后
                                   两年止
                                债务履行期限届满之
                                  日起三年
                                自该笔债务履行期限
                                届满之日起计至全部
            燃气工程公               主合同项下最后到期
              司                 的主债务的债务履行
                                期限届满之日后三年
                                    止
                                主债权发生期间届消
                                  之日起两年
                                自主合同生效之日始
                                至主合同项下主债务
                                履行期届满之日起两
                                    年止
                                自每笔债权合同债务
                                履行期届满之日起至
                                务履行期届满之日后
                                   两年止
                                自每笔债权合同债务
                                履行期届满之日起至
                                务履行期届满之日后
                                   两年止
                                自每笔债权合同债务
                                履行期届满之日起至
                                务履行期届满之日后
                                   两年止
                                自主合同项下的借款
                                期限届满之日起两年
                                债务履行期限届满之
                                  日起两年
                                债务履行期限届满之
                                  日起三年
                                主债权发生期间届消
                                  之日起两年
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北京德恒律师事务所                       2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                                              截至
序                                           2022.12.31
     担保方    被担保方    担保金额           担保期间                  担保类型
号                                           是否已履
                                             行完毕
                                自主合同债务人履行
                                    两年
                                自该笔债务履行期限
                                届满之日起计至全部
                                主合同项下最后到期
                                的主债务的债务履行
                                期限届满之日后两年
                                    止
                                自每笔债权合同债务
                                履行期届满之日起至
                                务履行期届满之日后
                                   两年止
                                自每笔债权合同债务
                                履行期届满之日起至
                                务履行期届满之日后
                                   两年止
                                自主合同项下的借款
                                期限届满之日起两年
                                自主合同项下的借款
                                期限届满之日起两年
                                自主合同项下的借款
                                期限届满之日起两年
                                为发行人本次发行公
                                 到期日起两年
                                债务履行期限届满之
                                  日起两年
                                债务履行期限届满之
                                  日起两年
            昆钢重装集               债务履行期限届满之
              团                   日起两年
                                主合同项下债务履行
                                期限届满之日起三年
     （5）关联方资金拆借
     报告期内，发行人与关联方之间未发生资金拆借事项。
     （6）关联方资产转让、债务重组情况
     报告期内，发行人无经常性关联方资产转让、债务重组情况。
     （7）关键管理人员薪酬
                                             关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                         2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                                                                          单位：万元
       项目        2022 年度         2021 年度             2020 年度             2019 年度
 关键管理人员薪酬         394.66           563.43               617.64            572.19
  （8）其他关联交易
  报告期各期末，发行人在云南昆钢集团财务有限公司银行存款情况如下：
                                                                         单位：万元
            公司                   2022.12.31             2021.12.31       2020.12.31
云煤能源                                          0.05               23.03             8.18
云煤能源贸易分公司                                     0.00                0.88             0.87
云煤能源安宁分公司                                     0.21          1,316.06              57.35
昆钢重装集团                                        0.09                1.15            43.98
师宗煤焦化                                     3,638.43          1,079.04              75.29
燃气工程公司                                        0.04                0.02                -
重装红河                                             -                6.99             0.59
耐磨科技                                          8.00           126.60           920.84
恒峰检测                                          0.44               13.32             6.22
            合计                            3,647.26          2,567.09        1,113.33
  其他说明 1：发行人在上海欧冶金诚信息服务股份有限公司开立通宝凭证。
  其他说明 2：发行人每月按照核定社保缴费金额按时足额支付社保费用至昆钢集团社会保险
部账户，由昆钢集团社保部按月统一缴纳至云南省社保局。详见《律师工作报告》之“二十二、
需要说明的其他问题”。
  报告期内，发行人未发生偶发性关联交易。
  （1）应收项目
  ①应收账款
                                                                          单位：万元
       名称        2022.12.31                2021.12.31                2020.12.31
                                                 关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                             2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
                             坏账                                           坏账
                 账面余额                  账面余额         坏账准备      账面余额
                             准备                                           准备
武 钢集 团昆明 钢铁 股份
                         -        -    29,674.79          -    6,402.59        -
有限公司新区分公司
红河钢铁有限公司          1,169.53        -    32,098.22          -    2,855.45        -
玉溪新兴钢铁有限公司         966.04         -    11,309.15          -    3,068.42        -
攀 枝花 云钛实 业有 限公
司
云南钛业股份有限公司        4,305.93    53.67     4,079.83      40.80    3,794.16        -
玉 溪大 红山矿 业有 限公
司
云 南大 红山管 道有 限公
司
武 钢集 团昆明 钢铁 股份
                         -        -        670.69         -   13,398.91        -
有限公司安宁分公司
云 南昆 钢国际 贸易 有限
                         -        -        591.76         -   25,289.61        -
公司
昆钢余热余能发电部          981.81         -        410.70         -      64.48         -
云 南泛 亚电子 商务 有限
                         -        -        260.06         -    1,376.66        -
公司
云 南宝 象物流 集团 有限
公司
武 钢集 团昆明 钢铁 股份
                         -        -        117.58         -           -        -
有限公司能源分公司
昆 明华 凌高恒 磁性 材料
有限公司
云 南濮 耐昆钢 高温 材料
有限公司
云 南天 朗节能 环保 集团
有限公司
云 南昆 钢机械 设备 制造
建安工程有限公司
峨 山昆 钢矿产 业有 限公
司
云 南昆 钢钙镁 熔剂 有限
公司
云 南天 朗环境 科技 有限
公司
云 南昆 钢钢结 构股 份有
限公司
云 南昆 钢电子 信息 科技
有限公司
云 南保 山昆钢 锅炉 有限
公司
镇 康县 振兴矿 业开 发有
                         -        -         20.88         -           -        -
限责任公司
云南多扶工贸有限公司         147.80         -         13.39         -      15.97         -
云 南云 宏钛科 技有 限公
司
                                                  关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                              2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
     名称                      坏账                                            坏账
                 账面余额                   账面余额        坏账准备        账面余额
                             准备                                            准备
昆 明钢 铁集团 有限 责任
公司罗次分公司
金 平昆 钢金河 有限 责任
公司
云 南昆 钢工业 废渣 利用
开发有限公司
云 南昆 钢建设 集团 有限
公司玉溪焊管分公司
昆明焦化制气有限公司               -         -         6.80           -          -          -
昆 明钢 铁控股 有限 公司
                         -         -         6.75           -          -          -
红河分公司
楚 雄昆 钢奕标 新型 建材
有限公司
云 南新 钢综合 物流 有限
公司
云 南易 门大椿 树水 泥有
限责任公司
云 南金 江沧源 水泥 工业
有限公司
镇康水泥建材有限公司               -         -         2.45           -          -          -
峨 山宏 峰建材 有限 责任
                         -         -         2.25           -          -          -
公司
云 南滇 祥机电 安装 有限
公司
云南昆钢桥钢有限公司            3.07         -         1.39           -          -          -
云 南昆 钢钢结 构股 份有
限公司安宁分公司
昆明钢铁控股有限公司               -         -         1.05           -          -          -
曲 靖昆 钢嘉华 水泥 建材
有限公司
大 理昆 钢金鑫 建材 有限
公司
红 河州 紫燕水 泥有 限责
                         -         -         0.28           -          -          -
任公司
云南昆钢矿业有限公司               -         -            -           -     24.78           -
云 南沪 滇海外 投资 有限
                         -         -            -           -     21.31       21.31
公司
红河建材熔剂有限公司               -         -            -           -      2.05           -
云 南华 云双益 综合 服务
有限责任公司
武 钢集 团昆明 钢铁 股份
有限公司
云 南华 云实业 集团 有限
公司
欧 冶工 业品股 份有 限公     233.36       9.19            -           -          -          -
                                                    关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                                2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
     名称                        坏账                                                             坏账
               账面余额                       账面余额                坏账准备           账面余额
                               准备                                                             准备
司
宝武水务科技有限公司          0.17             -                -                -               -           -
     合计        93,259.71       351.37         92,653.91           380.06      68,560.54       247.65
    ②应收款项融资
                                                                                      单位：万元
      名称
                账面余额           坏账准备 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
武钢集团昆明钢铁股份有限
公司
昆明钢铁控股有限公司                 -             -                -            -          35.00            -
昆明钢铁集团有限责任公司               -             -                -            -          22.93            -
      合计        15,204.76                -                -            -      51,283.13            -
    ③应收票据
                                                                                      单位：万元
      名称                                                                          账面          坏账
               账面余额            坏账准备            账面余额               坏账准备
                                                                                  余额          准备
昆明钢铁控股有限公司        3,471.15          13.88         1,002.70                 4.01           -        -
武钢集团昆明钢铁股份有限
公司
云南楚丰新材料集团有限公
                           -              -          29.17                 0.12           -        -
司
云南昆钢国际贸易有限公司     10,905.95          43.62                     -               -           -        -
云南濮耐昆钢高温材料有限
公司
武汉武钢绿色城市技术发展
有限公司
昆明钢铁集团有限责任公司        500.00           2.00                     -               -           -        -
      合计        115,762.41        463.05         54,068.28           216.27               -        -
    ④预付款项
                                                                                      单位：万元
     项目名称          2022.12.31                    2021.12.31                       2020.12.31
                                               关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                           2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
              账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
曲靖昆钢嘉华水泥建材有
                         -          -         8.02          -       15.31             -
限公司
     合计                  -          -         8.02          -       15.31             -
  ⑤其他应收款
                                                                           单位：万元
     名称
             账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 账面余额                                      坏账准备
云南水泥建材集团有限
公司
武钢集团昆明钢铁股份
有限公司
云南钛业股份有限公司           -          -          1.00         -           1.00          -
云南众智招标代理有限
                     -          -              -        -           1.20          -
公司
云南省安宁市龙箐山泉
饮用水有限责任公司
云南昆钢物流有限公司
元山加油站
上海宝华国际招标有限
公司
     合计         44.43           -         16.76         -         12.20           -
  ⑥合同资产
                                                                           单位：万元
     名称
             账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 账面余额                                      坏账准备
武钢集团昆明钢铁股份
                     -          - 12,664.80             -       1,832.20          -
有限公司新区分公司
红河钢铁有限公司             -          -       5,267.06        -              -          -
攀枝花云钛实业有限公
司
云南昆钢国际贸易有限
                     -          -              -        -       7,185.38          -
公司
玉溪新兴钢铁有限公司           -          -       1,474.21        -              -          -
武钢集团昆明钢铁股份
有限公司
武钢集团昆明钢铁股份
                     -          -              -        -       4,694.65          -
有限公司安宁分公司
宝钢工程技术集团有限
公司
                                                 关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                             2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
     名称
               账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 账面余额                                     坏账准备
云南昆钢机械设备制造
建安工程有限公司
云南濮耐昆钢高温材料
有限公司
     合计        12,379.78          - 22,461.47                - 13,712.23              -
  （2）应付项目
  ①应付账款
                                                                            单位：万元
          名称                    2022.12.31            2021.12.31        2020.12.31
昆明焦化制气有限公司                                    -           1,974.00                    -
云南宝象物流集团有限公司                           741.72               722.14           1,136.83
云南昆钢电子信息科技有限公司                         178.19               444.92            342.19
云南昆钢桥钢有限公司                             171.42               348.67            339.67
武钢集团昆明钢铁股份有限公司能源
                                              -             323.83            144.04
分公司
武钢集团昆明钢铁股份有限公司安宁
                                              -             235.02            278.57
分公司
云南昆钢物流有限公司                                    -             159.67                    -
云南多扶工贸有限公司                              55.11                97.90            129.63
云南昆钢机械设备制造建安工程有限
公司
昆明钢铁集团有限责任公司                                  -              52.82                62.90
安宁双益建筑工程有限责任公司                         220.74                51.19                50.56
云南昆钢建设集团有限公司玉溪焊管
                                              -              50.37                    -
分公司
昆明钢铁控股有限公司                              12.76                45.86                    -
云南昆钢兴达物业服务有限公司                          20.00                40.62                    -
红河罗次物流经贸有限公司                                  -              37.63                30.26
镇康县振兴矿业开发有限责任公司                               -              34.91                    -
云南天朗职业卫生技术服务有限公司                         5.00                34.10                73.54
云南保山昆钢锅炉有限公司                            45.82                33.10                20.62
云南滇祥机电安装有限公司                                  -              19.97                    -
昆明春景园林绿化有限责任公司                          21.00                19.82                    -
昆钢集团设计院有限公司                              2.00                18.10                19.90
                                  关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所              2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
        名称         2022.12.31       2021.12.31       2020.12.31
云南濮耐昆钢高温材料有限公司                  -          17.93             5.96
云南物流产业集团和谐汽车服务有限
公司
云南华云实业集团有限公司              10.69            14.65                  -
云南昆钢文化创意有限公司               0.13            12.88             5.39
昆明电器科学研究所                       -           8.00            99.58
云南华云实业集团有限公司商贸经营
部
临沧矿业有限公司                        -           7.76                  -
宣威海岱昆钢金福食品有限公司             7.13             7.12                  -
云南通用飞机制造股份有限公司                  -           3.42            99.67
云南昆钢钢结构股份有限公司              3.01             3.01             6.91
云南昆钢集团山河工程建设监理有限
公司
武钢集团昆明钢铁股份有限公司         2,283.36             1.05            78.98
云南天朗环境科技有限公司              90.00             0.43           542.65
云南泛亚电子商务有限公司                    -           0.09            11.73
云南天朗能源科技有限公司               8.21             0.07                  -
云南华云实业集团有限公司安宁灏宏
                                -           0.02             0.54
贸易分公司
云南昆钢国际旅行社有限公司                   -                -           0.23
云南元强经贸有限公司                      -                -         887.29
昆钢余热余能发电部                925.89                  -          43.01
红河钢铁有限公司                        -                -          42.86
云南昆钢国际贸易有限公司             149.65                  -          26.19
云南滇祥装饰工程有限公司                    -                -          26.07
昆明钢铁集团有限责任公司汽车运输
                                -                -           2.89
分公司
云南昆钢物流有限公司元山加油站                 -                -           1.50
云南浩绿实业集团有限公司             137.90                  -           1.38
昆明钢铁集团有限责任公司动力能源
                                -                -           0.52
分公司
云南华云实业集团有限公司勤诚民生
                                -                -           0.05
服务部
宝钢工程技术集团有限公司          16,710.12                  -                -
宝武水务科技有限公司             2,432.25                  -                -
武汉武钢绿色城市技术发展有限公司       1,177.47                  -                -
云南天朗节能环保集团有限公司            19.80                  -                -
                                     关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                 2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
        名称           2022.12.31          2021.12.31            2020.12.31
玉溪大红山矿业有限公司                170.00                      -                     -
金平昆钢金河有限责任公司                  0.04                     -                     -
昆明工业职业技术学院                   19.46                     -                     -
昆明云钦耐磨材料总厂                   74.34                     -                     -
欧冶工业品股份有限公司                146.66                      -                     -
上海欧冶采购信息科技有限责任公司              0.50                     -                     -
        合计               28,733.92           4,943.04              4,782.83
  ②应付票据
                                                                 单位：万元
            名称              2022.12.31       2021.12.31         2020.12.31
宝钢工程技术集团有限公司                       901.81       3,327.00                     -
云南昆钢桥钢有限公司                            1.87      1,246.84             118.68
云南宝象物流集团有限公司                      1,778.66        695.51             280.23
安宁双益建筑工程有限责任公司                     426.12         424.70             114.53
云南天朗环境科技有限公司                      1,037.50        398.29           1,337.57
武钢集团昆明钢铁股份有限公司能源分公司                      -        353.88             826.85
红河罗次物流经贸有限公司                         56.81        166.68                     -
云南多扶工贸有限公司                           55.25        114.72              73.38
云南昆钢电子信息科技有限公司                       15.00            68.64          159.40
云南昆钢机械设备制造建安工程有限公司                 247.98             67.18           51.75
昆明春景园林绿化有限责任公司                       13.98            47.92           57.38
昆钢余热余能发电部                                -            27.41           24.47
云南昆钢钢结构股份有限公司                            -            27.11           68.24
云南天朗能源科技有限公司                         29.08             1.40           41.54
云南保山昆钢锅炉有限公司                         62.41             1.33                  -
云南通用飞机制造股份有限公司                           -                 -          48.49
云南天朗职业卫生技术服务有限公司                         -                 -          20.81
云南华云双益综合服务有限责任公司                         -                 -          17.08
云南昆钢集团山河工程建设监理有限公司                       -                 -           6.12
云南泛亚电子商务有限公司                             -                 -           4.75
云南天朗节能环保集团有限公司                       18.30                 -                 -
                                    关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
            名称             2022.12.31           2021.12.31           2020.12.31
宝武水务科技有限公司                        785.70                     -                    -
云南浩绿实业集团有限公司                       28.73                     -                    -
            合计                   5,459.20          6,968.62             3,251.26
  ③其他应付款
                                                                      单位：万元
            名称              2022.12.31            2021.12.31          2020.12.31
昆明钢铁控股有限公司                            76.00             97.00               33.00
云南昆钢桥钢有限公司                                  -            2.50                 2.50
安宁双益建筑工程有限责任公司                              -            2.50                 0.50
云南昆钢机械设备制造建安工程有限公司                    28.41              2.00                 2.00
云南保山昆钢锅炉有限公司                                -            2.00                         -
云南华云双益综合服务有限责任公司                       1.30              1.30                 1.30
云南浩绿实业集团有限公司                           1.00              1.00                 1.00
云南天朗环境科技有限公司                          19.65              0.50               20.50
云南昆钢电子信息科技有限公司                              -            0.50                 0.50
云南昆钢国际旅行社有限公司                               -            0.01                         -
昆明云钦耐磨材料总厂                             2.00                      -                    -
            合计                       128.35            109.31               61.30
  ④合同负债
                                                                      单位：万元
            名称              2022.12.31            2021.12.31          2020.12.31
红河钢铁有限公司                              78.25                      -                    -
            合计                        78.25                      -                    -
  截至 2022 年 12 月 31 日，该部分内容除上述披露的变化情况外，无其他变
化，具体内容详见《律师工作报告》之“十、关联交易及同业竞争”。
  九、发行人的主要财产
  （一）发行人及其控股子公司房屋所有权
  截至 2022 年 12 月 31 日，发行人及其控股子公司房产的情况无更新。发行
                                         关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                     2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
人及其控股子公司未取得土地和房屋使用权证或不动产权证的情况，具体内容详
见《律师工作报告》之“十一、发行人的主要财产”。
     （二）发行人及其控股子公司土地使用权
     截至 2022 年 12 月 31 日，发行人及其控股子公司取得的土地使用权的情况
无更新。具体内容详见《律师工作报告》之“十一、发行人的主要财产”。
     （三）发行人及其控股子公司专利权
     截至 2022 年 12 月 31 日，发行人及其控股子公司专利权更新情况如下：
序号    专利权人    专利名称       专利类型         专利号       申请日        专利期限
             一种空气过剩
                                 ZL201520183               自申请日
               烧装置
             一种用于实验
             分析的褐煤焦              ZL201520101               自申请日
             油高效收集装                   609.8                起 10 年
                置
             一种便于夹取
             操作的煤气焦              ZL201520101               自申请日
             油高效冷却装                   527.3                起 10 年
                置
             一种便于成品
             收集的实验用              ZL201520101               自申请日
             高成型率干馏                   342.2                起 10 年
                装置
             一种适用于褐
                                 ZL201520101               自申请日
             式低温干馏炉
             一种适用于褐
                                 ZL201520101               自申请日
              低温干馏炉
             一种焦炉加热
                                 ZL201520021               自申请日
               气装置
             一种煤气 AS 工
                                 ZL201420418               自申请日
               化装置
                                      关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                  2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号   专利权人   专利名称     专利类型         专利号       申请日         专利期限
            一种倾斜角度
                             ZL201410248                自申请日
              置
            一种煤气测定
                             ZL201420240                自申请日
             配制装置
                             ZL201420078                自申请日
            一种防撞槽形           ZL201420078                自申请日
              开关                  099.2                 起 10 年
            一种干熄焦提           ZL201420075                自申请日
             升机构                  722.9                 起 10 年
            一种酸焦油脱           ZL201420071                自申请日
             酸装置                  678.4                 起 10 年
            一种煤斗定位           ZL201420071                自申请日
              装置                  682.0                 起 10 年
            方便残渣清理           ZL201420071                自申请日
            的粗苯储槽                 640.7                 起 10 年
            干熄焦提升机           ZL201420071                自申请日
             控制装置                 645.X                 起 10 年
            干熄焦除尘工
                             ZL201420071                自申请日
              置
            一种耐高温抗           ZL201420071                自申请日
            腐蚀密封法兰                641.1                 起 10 年
            粗酚生产中的
                             ZL201320785                自申请日
              装置
            一种自卸装卸           ZL201320786                自申请日
              箱                   340.2                 起 10 年
            一种尾气洗涤           ZL201320695                自申请日
              装置                  595.8                 起 10 年
            带有在线清堵
                             ZL201320695                自申请日
              管道
            一种荒煤气冷           ZL201320651                自申请日
             却装置                  959.2                 起 10 年
            一种低温干馏           ZL201320652                自申请日
              炉                   034.X                 起 10 年
                                         关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                     2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号   专利权人     专利名称      专利类型         专利号       申请日         专利期限
             一种煤干馏气             ZL201320651                自申请日
             体冷却装置                   960.5                 起 10 年
             一种煤干馏试             ZL201320652                自申请日
               验装置                   025.0                 起 10 年
             一种煤干馏气             ZL201320651                自申请日
             体采集装置                   961.X                 起 10 年
             焦炉吸气管道             ZL201320626                自申请日
              清扫装置                   136.4                 起 10 年
             一种基于 PLC
                                ZL201320626                自申请日
               警装置
             一种凉焦台挡             ZL201320626                自申请日
             焦控量装置                   170.1                 起 10 年
             凉焦台用熄焦             ZL201320626                自申请日
             水增压装置                   172.0                 起 10 年
             一种拦焦车导             ZL201320626                自申请日
             焦防溅装置                   130.7                 起 10 年
             一种运焦车智             ZL201320593                自申请日
             能控制装置                   425.9                 起 10 年
             一种液力耦合             ZL201320415                自申请日
              器连接盘                   599.6                 起 10 年
             一种阻火除尘             ZL201320271                自申请日
               烟道                    265.6                 起 10 年
             捣固焦炉交换
                                ZL201320267                自申请日
               制装置
             一种多用途熄             ZL201320264                自申请日
               焦装置                   267.2                 起 10 年
             在易燃易爆管
                                ZL201320264                自申请日
                置
             防止洗油回流             ZL201320264                自申请日
               的装置                   137.9                 起 10 年
             粗苯加氢精制
                                ZL201110026                自申请日
             回收、净化方法
     云煤能源公   一种煤沥青针
                                ZL201110250                自申请日
     工大学      改性方法
                                        关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                    2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号   专利权人     专利名称     专利类型         专利号       申请日         专利期限
     云煤能源公   煤沥青针状焦
                               ZL201110250                自申请日
     工大学       方法
             煤沥青针状焦
     云煤能源公
             集约化生产耐            ZL201110250                自申请日
             火材料粘结剂                 879.1                 起 20 年
     工大学
              的方法
             一种煤沥青针
     云煤能源公
             状焦集约化生            ZL201110250                自申请日
             产碳纤维原料                 881.9                 起 20 年
     工大学
              的方法
             刮板机定时定            ZL201320091                自申请日
             速控制装置                  616.5                 起 10 年
             快速、便捷的气
     云煤能源公                     ZL201320264                自申请日
      司                             122.2                 起 10 年
               装置
     云煤能源公   一种高位水箱            ZL201320264                自申请日
      司       补水装置                  190.9                 起 10 年
     云煤能源公                     ZL201320279                自申请日
      司                             041.X                 起 10 年
             一种配比褐煤
                               ZL201310166                自申请日
               法
             一种配入非炼
                               ZL201210383                自申请日
              焦方法
             一种大配比瘦            ZL201210383                自申请日
             煤炼焦方法                  923.0                 起 20 年
             一种配入高粘
                               ZL201210383                自申请日
             的炼焦方法
             防磨损的稳定
               转筒              ZL201210365                自申请日
             一种高效除尘            ZL201210290                自申请日
               喷头                   075.9                 起 20 年
             一种安全供气            ZL201210032                自申请日
               装置                   566.3                 起 20 年
                                              关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                          2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号   专利权人      专利名称          专利类型         专利号       申请日         专利期限
             高质量精馏二                  ZL201210031                自申请日
              甲苯的装置                       403.3                 起 20 年
             一种配入生物
                                     ZL201510693                自申请日
                 方法
             一种酸汽生产
                高纯度                  ZL201610531                自申请日
             H2<.sub>                706.X                 起 20 年
             S 气体的方法
             甲醇中乙醇含                  ZL201410039                自申请日
             量的测定方法                       608.5                 起 20 年
     云煤能源、
             煤沥青针状焦                  ZL201310067                自申请日
             集约化生产耐                       646.7                 起 20 年
      学
             火材料的方法
             一种集装式金
                                     ZL201810941                自申请日
                 装置
             一种移动式金
                                     ZL201810942                自申请日
                 装置
             一种具有中心
                                     ZL201810942                自申请日
             轨式翻转装置
             一种高速钢、高
                                     ZL201410819                自申请日
             槽的加工方法
             一种适用于矿
             山超高型设备                  ZL201410221                自申请日
             安装与检修的                       117.2                 起 20 年
              门式起重机
             一种适用于低
             净空高度厂房                  ZL201410221                自申请日
             的上旋转起重                       110.0                 起 20 年
                  机
             一种大型中厚
                                     ZL201410029                自申请日
                型方法
             钛金属表面镜                  ZL201310155                自申请日
              面抛光方法                       471.5                 起 20 年
                                        关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                    2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号   专利权人     专利名称     专利类型         专利号       申请日         专利期限
             高硼高速钢轧
                               ZL201210503                自申请日
              铸造方法
             电焊机的节能、           ZL201210551                自申请日
             过热保护装置                 108.0                 起 20 年
             一种复合材料
                               ZL201210056                自申请日
             卷取的装置
             一种高硼高速
                               ZL201210503                自申请日
              冶炼方法
             一种熔炼模块
             集成可移动式            ZL202010924                自申请日
             电子束真空熔                 507.1                 起 20 年
               炼室
             一种一机双工
                               ZL202011584                自申请日
              拉锭系统
             一种推料丝杆
                               ZL202010924                自申请日
             封加料系统
             一种合金钢衬            ZL202010191                自申请日
             板的制备方法                 975.2                 起 20 年
     耐磨科技，
     北京机科国   一种高强韧高
                               ZL201911296                自申请日
     学研究院有   及其制备方法
     限公司
     耐磨科技，
     河南科技大
             一种铸渗剂、耐
     学；北京机                     ZL201811518                自申请日
     科国创轻量                          352.0                 起 20 年
              制备方法
     化科学研究
     院有限公司
             一种用于钛及
             钛合金实现动            ZL202121207                自申请日
             态密封及开合                 443.X                 起 10 年
             的真空熔炼室
             一种熔液在熔            ZL202121207                自申请日
             池整体合金化                 446.3                 起 10 年
                                        关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                    2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号   专利权人    专利名称       专利类型         专利号       申请日         专利期限
            的真空电极自
             耗凝壳炉
            一种连续定量
                                ZL202121376                自申请日
               系统
            旋转电极雾化
            制粉用棒料超              ZL202121049                自申请日
            高速旋转驱动                   688.4                 起 10 年
            装夹输送装置
            一种预防钛坯
                                ZL202023170                自申请日
            故障冲顶装置
            一种可变跨度
                                ZL202023166                自申请日
            重机试验平台
            一种可提高装
            卸钢丝绳安全              ZL202020571                自申请日
            性的起重机吊                   523.2                 起 10 年
              钩装置
            一种行程可控
                                ZL201922275                自申请日
              料装置
            一种布料均匀              ZL201922330                自申请日
            的加料装置                    357.7                 起 10 年
            一种两机两流
                                ZL202020051                自申请日
               炼炉
            一种具有倾倒
                                ZL201922332                自申请日
              升装置
            一种分银炉用              ZL201922255                自申请日
            加料漏斗装置                   148.0                 起 10 年
            一种重锤链而
            重锤链条可方              ZL201921655                自申请日
            便 360°翻转的                480.X                 起 10 年
               装置
            一种限位稳定              ZL201920863                自申请日
            性高的移钢机                   223.9                 起 10 年
            一种棒材归整              ZL201920968                自申请日
            收集移动装置                   223.5                 起 10 年
                                      关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                  2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人   专利名称     专利类型         专利号       申请日        专利期限
             一种火车厢底           ZL201920862               自申请日
             余煤刮扫装置                294.7                起 10 年
             一种单梁桥式
                              ZL201821609               自申请日
               构
             一种拆装更换
                              ZL201821610               自申请日
             备用标示牌
             一种承载试验           ZL201821610               自申请日
               箱                   508.3                起 10 年
             一种适用于振
                              ZL201821609               自申请日
             胶连接组件
             一种适用于推
                              ZL201821609               自申请日
               装置
             一种起重机主           ZL201821610               自申请日
              梁结构                  512.X                起 10 年
             一种滑触线多
                              ZL201821609               自申请日
               断阀
             用于电子束冷
             床熔炼炉结晶           ZL201821406               自申请日
             器水冷底座的                151.7                起 10 年
             内部水冷系统
             一种用于电子
             束冷床熔炼炉           ZL201821406               自申请日
             结晶器的圆盘                152.1                起 10 年
             型水冷底座
             一种焊接变位           ZL201821610               自申请日
               机                   503.0                起 10 年
             一种用于炼钢
             连铸机活动段           ZL201821406               自申请日
             框架制作的定                063.7                起 10 年
              位装置
             一种半自动圆           ZL201821610               自申请日
             弧切割装置                 487.5                起 10 年
             一种气瓶安全           ZL201821610               自申请日
              存放棚                  511.5                起 10 年
                                      关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                  2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人   专利名称     专利类型         专利号       申请日         专利期限
             一种便于拆卸
                              ZL201821406                自申请日
               辊子
             一种圆筒回转
                              ZL201721735                自申请日
               置
             一种能够防止
             起重机钢绳歪           ZL201721733                自申请日
             拉斜吊的安全                268.1                 起 10 年
              保护装置
             一种能够有效
                              ZL201721754                自申请日
              重小车
             一种能够快速
                              ZL201721754                自申请日
             大齿圈装置
             一种能提高稳
             定性的电动单
                              ZL201721754                自申请日
             与端梁连接结
               构
             一种自动清渣           ZL201720462                自申请日
             斜板式水力筛                888.X                 起 10 年
             一种能适应高
             温熔炼环境的           ZL201720755                自申请日
             真空熔炼炉炉                048.2                 起 10 年
               盖
             一种适用于高
             真空高温环境           ZL201720755                自申请日
             下的紧急泄压                353.1                 起 10 年
               装置
             一种舱门夹紧           ZL201720771                自申请日
               装置                  250.4                 起 10 年
             一种提高分离
                              ZL201720771                自申请日
             的支撑装置
             一种具有自适
             应保护功能的           ZL201720771                自申请日
             真空密封管伸                542.8                 起 10 年
               缩套
                                         关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                     2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人    专利名称       专利类型         专利号       申请日        专利期限
             一种具有自纠
                                 ZL201720754               自申请日
               式滑轮
             一种具有方向
             指示和安全限              ZL201720755               自申请日
             位功能的快装                   354.6                起 10 年
              锁紧装置
             一种用于物料
                                 ZL201720603               自申请日
               定装置
             一种可选择轻
             重载起吊方式              ZL201720463               自申请日
              的反接制动                   513.5                起 10 年
             QR2S 控制系统
             一种适用于真
                                 ZL201720466               自申请日
               渣装置
             一种能够有效
                                 ZL201720589               自申请日
             金铸造起重机
             一种能够有效
                                 ZL201720589               自申请日
              门板钩吊具
             一种用于真空
             熔炼炉炉盖小              ZL201720462               自申请日
             车的导向纠偏                   859.3                起 10 年
                装置
             一种适用于真
             空熔炼炉的炉              ZL201720464               自申请日
             盖自动闭合装                   887.9                起 10 年
                置
             一种具有消减
                                 ZL201720462               自申请日
             击的减振齿轮
             一种水下恶劣
                                 ZL201720463               自申请日
             润滑轴承装置
             一种用于移动
                                 ZL201720464               自申请日
             可靠性电缆转
                                      关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                  2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人   专利名称     专利类型         专利号       申请日         专利期限
              向装置
             一种发动机运           ZL201720283                自申请日
              输托架                  711.3                 起 10 年
             一种提高风电
             底座加工效率           ZL201621318                自申请日
             的专用工装夹                986.8                 起 10 年
               具
             一种高效振动
                              ZL201621319                自申请日
             砂再生装置
             一种能够延长
                              ZL201620948                自申请日
              的连接器
             一种能够快速
                              ZL201620948                自申请日
              销的磨具
             一种耐高温的
                              ZL201620948                自申请日
              视口装置
             一种能提高抗
                              ZL201420809                自申请日
             机卷筒结构
             一种用于大型
                              ZL201420809                自申请日
               夹钳
             一种能够有效
             减小管壁磨损           ZL201420861                自申请日
             的气力提升机                077.3                 起 10 年
              出渣管
             一种能提高泵
                              ZL201420809                自申请日
             高效锻造模具
             一种能有效保
                              ZL201420808                自申请日
             卷筒安装结构
             一种能减小上
             刀架与导轨摩
                              ZL201420860                自申请日
             具间隙调整装
               置
                                      关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                  2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人   专利名称     专利类型         专利号       申请日         专利期限
             一种能够有效
             避免螺栓断裂           ZL201420809                自申请日
             的十字节联轴                701.5                 起 10 年
               器
             一种能降低阀
                              ZL201420809                自申请日
              锻造模具
             一种能保护导
             线绝缘性的简           ZL201420809                自申请日
             约式控制台架                702.X                 起 10 年
               结构
             一种适用于吊
                              ZL201420809                自申请日
             门式起重机
             一种能够有效
             避免现场焊接           ZL201420809                自申请日
             的起重机电缆                697.2                 起 10 年
             滑车轨道装置
             一种废钢转运           ZL201420809                自申请日
               装置                  789.0                 起 10 年
             一种绕线机控           ZL201420755                自申请日
              制装置                  458.3                 起 10 年
             一种能够避免
             螺旋搅拌器偏           ZL201420530                自申请日
             离的塔式磨机                726.1                 起 10 年
             主轴减震装置
             一种能够使钢
             球规则移动的           ZL201420267                自申请日
             圆钢螺旋体输                370.7                 起 10 年
              送装置
             一种能提高在
             用铸造起重机           ZL201420267                自申请日
             额定起重量的                455.5                 起 10 年
             主梁升级结构
             一种用于门式
                              ZL201420267                自申请日
             调速控制装置
             一种能够有效
                              ZL201420267                自申请日
             的电动葫芦门
                                      关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                  2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人   专利名称     专利类型         专利号       申请日        专利期限
              式起重机
             一种抓斗起重
                              ZL201420285               自申请日
              制装置
             一种具有破渣
                              ZL201420213               自申请日
               置
             一种多吊点式
             自带转向功能           ZL201420267               自申请日
             的门式电磁起                372.6                起 10 年
              重设备
             一种能够有效
             减少漏浆及环           ZL201420267               自申请日
             流磨损的磨机                399.5                起 10 年
              密封结构
             一种防止起重
                              ZL201420267               自申请日
               装置
             一种组合式轻           ZL201320285               自申请日
              便平车                  951.9                起 10 年
             一种轴瓦刮瓦           ZL201320285               自申请日
              检测工具                 698.7                起 10 年
             一种组合式锪           ZL201320495               自申请日
               刀                   166.6                起 10 年
             一种输送机用           ZL201320556               自申请日
               链斗                  743.8                起 10 年
             一种三相异步
                              ZL201320553               自申请日
             运行控制装置
             起重机用称重           ZL201320204               自申请日
              起吊小车                 967.2                起 10 年
             起重机吊钩起           ZL201320285               自申请日
             升限位装置                 953.8                起 10 年
             中频感应热处           ZL201320345               自申请日
              理装置                  305.7                起 10 年
             一种液压式多
                              ZL201320495               自申请日
              力装置
                                         关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                     2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人    专利名称       专利类型         专利号       申请日         专利期限
              式起重机                    959.8                 起 10 年
             一种钢水罐组              ZL201320204                自申请日
              合式耳轴                    977.6                 起 10 年
             一种带电缆导              ZL201320205                自申请日
             向的电动平车                   014.8                 起 10 年
             一种适用于高
                                 ZL202122428                自申请日
             的密封观察窗
             一种液压缸测              ZL201921575                自申请日
               试装置                    494.0                 起 10 年
             液压油位自动              ZL201921575                自申请日
             检测停机装置                   655.6                 起 10 年
             一种干熄焦除              ZL201920514                自申请日
             尘冷却装置                    738.8                 起 10 年
             一种干熄焦焦              ZL201820235                自申请日
             罐提升装置                    736.0                 起 10 年
             一种 PLC 通讯           ZL201820235                自申请日
                装置                    720.X                 起 10 年
             一种防火隔离              ZL201620914                自申请日
               墙装置                    400.8                 起 10 年
             一种焦炉烟道
                                 ZL201620691                自申请日
                系统
             一种带观察器              ZL201620178                自申请日
             的脱硫再生塔                   785.6                 起 10 年
             焦化液碱脱硫
                                 ZL201620288                自申请日
                置
             一种保温式厌              ZL201620306                自申请日
              氧发酵罐                    989.3                 起 10 年
             一种防止堆料              ZL201520824                自申请日
             的受煤坑煤仓                   844.8                 起 10 年
             一种堆取料机              ZL201520824                自申请日
               的尾轮                    870.0                 起 10 年
             一种焦炉拦焦
                                 ZL201520412                自申请日
             效收集装置
             一种倾斜角度              ZL201420299                自申请日
             可调的筛分装                   218.7                 起 10 年
                                      关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                  2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人   专利名称     专利类型         专利号       申请日        专利期限
               置
             一种炭黑干燥
                              ZL201620905               自申请日
               置
             一种堆取料机           ZL201620905               自申请日
             尾车压带装置                2523                 起 10 年
             一种炭黑生产
                              ZL201620905               自申请日
              料装置
             防止焦炉炉顶
                              ZL201420163               自申请日
              烟装置
             一种能够灵活
             调节加热温度           ZL201420333               自申请日
             的苯加氢反应                4762                 起 10 年
               系统
             一种能够实现
             液位准确自动           ZL201420333               自申请日
             控制的焦油蒸                4974                 起 10 年
              发装置
             一种能够准确
                              ZL201420333               自申请日
             度的馏分系统
             一种能准确测
             量沥青温度的           ZL201420333               自申请日
             改质沥青反应                4809                 起 10 年
               系统
             一种适应较宽
             来煤水份的烟           ZL201420333               自申请日
             道气煤调湿装                4796                 起 10 年
               置
             一种苯加氢制
                              ZL201420446               自申请日
              压缩系统
             一种能够准确
                              ZL201420446               自申请日
              控制系统
             一种变压吸附
                              ZL201420514               自申请日
             煤气前置预处
                                        关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                    2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人    专利名称     专利类型         专利号       申请日         专利期限
               理装置
              一种低能耗抗
              堵塞液态改质           ZL201420514                自申请日
              沥青直接装车                3308                  起 10 年
                装置
              一种余煤单斗
                               ZL201420698                自申请日
                装置
              一种无害化处
                               ZL201420698                自申请日
                置
              一种能够有效
              防止物料堵塞           ZL201420698                自申请日
              且混合均匀的                5163                  起 10 年
               搅拌装置
              一种水泵防过           ZL201520005                自申请日
              压保护装置                 7673                  起 10 年
              一种可调式高           ZL201520160                自申请日
              强度连接装置                0239                  起 10 年
              一种煤气鼓风
              机停机事故状           ZL201520756                自申请日
              态下焦炉炉顶                0926                  起 10 年
              联锁报警装置
              一种能有效降
              低施工难度的           ZL201520797                自申请日
              高强度轨道基                0969                  起 10 年
                础
              一种角行程气
              动执行器与手           ZL201911122                自申请日
              动阀阀体匹配                526.6                 起 20 年
               的方法
              一种半开式叶           ZL201711093                自申请日
              轮的修复方法                015.7                 起 20 年
              反渗透膜元件           ZL201410202                自申请日
              化学清洗方法                724.4                 起 20 年
              一种自动排液           ZL201420292                自申请日
               的水封槽                 961.X                 起 10 年
              一种自动排液           ZL201420292                自申请日
              的煤气管道                 967.7                 起 10 年
                                       关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                   2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人    专利名称     专利类型         专利号       申请日         专利期限
              一种输送清杂           ZL201420295                自申请日
                装置                  900.9                 起 10 年
              在线清洗的水           ZL201420311                自申请日
                冷塔                  823.1                 起 10 年
              一种精脱硫反           ZL201420328                自申请日
                应槽                  586.X                 起 10 年
              一种压力容器           ZL201420371                自申请日
               开盖装置                 288.9                 起 10 年
              利用转化气冷
              凝液余热加热           ZL201420380                自申请日
              粗甲醇的精馏                141.6                 起 10 年
                装置
              一种煤调湿自           ZL201420380                自申请日
              动控制装置                 140.1                 起 10 年
              全自动反洗节           ZL201420383                自申请日
              水的净水器                 309.9                 起 10 年
              一种冷凝液回           ZL201420431                自申请日
              收利用装置                 760.3                 起 10 年
              一种制甲醇废
                               ZL201420681                自申请日
                置
              一种轻质焦油           ZL201520171                自申请日
              过滤的装置                 001.2                 起 10 年
              一种便于清堵
                               ZL201520183                自申请日
                热器
              一种蒸汽吹扫
                               ZL201520183                自申请日
               换热器
              一种焦炉斜道
                               ZL202121313                自申请日
               节工具
              一种粗苯残渣           ZL202121163                自申请日
              尾气净化装置                580.8                 起 10 年
              一种焦炉用煤           ZL202121313                自申请日
              饼压实装置                 935.7                 起 10 年
              一种滚筒干燥           ZL202121313                自申请日
               机轮带                  979.X                 起 10 年
              一种焦化脱硫           ZL202121316                自申请日
              废液蒸发结晶                139.9                 起 10 年
                                       关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                   2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人    专利名称     专利类型         专利号       申请日        专利期限
               处理装置
              一种管道内沉
                               ZL202121160               自申请日
                具
              一种拆卸风帽           ZL201920028               自申请日
               的工具                  412.4                起 10 年
              一种清除吸气           ZL201821561               自申请日
              管堵塞的装置                250.2                起 10 年
              一种带独立升
              温硫化管线的           ZL201821561               自申请日
              有机硫加氢转                287.5                起 10 年
                化器
              一种焦炉原料           ZL201920042               自申请日
               配制系统                 666.1                起 10 年
              一种可灵活拆
                               ZL201821434               自申请日
                齿轮
              一种免冲洗低
                               ZL201821434               自申请日
               尘装置
              一种卷缆保护           ZL201821490               自申请日
                装置                  798.2                起 10 年
              一种反渗透膜
                               ZL201821561               自申请日
                置
              一种带节水抗
              冻密封水循环           ZL201821561               自申请日
              系统的螺旋型                887.1                起 10 年
              湿式煤气柜
              一种变径式卸           ZL201721480               自申请日
              车泵进口管                 438.X                起 10 年
              一种滚筒清理           ZL201720794               自申请日
                装置                  569.9                起 10 年
              一种缓冲侧挡
              轮及包括该缓           ZL201720951               自申请日
              冲侧挡轮的滚                406.7                起 10 年
               筒干燥机
              一种煤调湿加           ZL201720951               自申请日
               热系统                  365.1                起 10 年
                                          关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                      2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人     专利名称       专利类型         专利号       申请日        专利期限
              一种滑移设备              ZL201720326               自申请日
              的报警装置                    499.4                起 10 年
              一种燃气掺烧
                                  ZL201720141               自申请日
                 锅炉
              一种焦炉三车
                                  ZL201720319               自申请日
                 装置
              一种落煤管用
                                  ZL201720141               自申请日
                 门
              循环流化床锅              ZL201620939               自申请日
              炉的排渣管                    633.3                起 10 年
              一种焦炉用轻
                                  ZL201620939               自申请日
                 枪
              一种焦化废水
              生化反应池中              ZL201620950               自申请日
              组合填料固定                   088.8                起 10 年
                 架
              一种捣固炼焦
                                  ZL201620950               自申请日
                 装置
              一种高压氨水
                                  ZL201620965               自申请日
                制系统
              一种设置检修
                                  ZL201620949               自申请日
                 机
              一种低成本的              ZL201620939               自申请日
              熄焦车挂钩                    631.4                起 10 年
              一种焦炉荒煤
                                  ZL201620950               自申请日
                散装置
              一种旋流式可
                                  ZL201520736               自申请日
                 装置
              低负压气体取              ZL201520596               自申请日
                样装置                    762.2                起 10 年
                                       关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                   2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人    专利名称     专利类型         专利号       申请日         专利期限
              一种带防冻液
                               ZL201520626                自申请日
               塔系统
              一种电机断相           ZL201520635                自申请日
               保护装置                 112.4                 起 10 年
              堆取料机挡煤           ZL201520645                自申请日
                装置                  257.2                 起 10 年
              取料机动力电           ZL201520645                自申请日
              缆导缆装置                 299.6                 起 10 年
              一种便于排焦
                               ZL201520171                自申请日
              焦油收集桶
              一种移动式煤
              气管道疏通装           ZL202121314                自申请日
                置                   760.1                 起 10 年
              一种耐磨合金           ZL202120510                自申请日
                钢球                  150.2                 起 10 年
              耐磨材料生产           ZL202120741                自申请日
              用筛分装置                 055.3                 起 10 年
              可调节式耐磨
                               ZL202120741                自申请日
               具压机
              一种耐磨材料           ZL202120459                自申请日
              元素检测仪                 857.5                 起 10 年
              一种可组装的           ZL202120461                自申请日
              耐磨材料模具                012.X                 起 10 年
              一种耐磨材料           ZL202120461                自申请日
                模具                  022.3                 起 10 年
              一种快速安装
                               ZL202120503                自申请日
                板
              耐磨材料生产           ZL202120741                自申请日
              用破碎机设备                134.4                 起 10 年
              一种合金化高           ZL202021742                自申请日
               锰钢衬板                 310.8                 起 10 年
              一种水循环降
                               ZL202022713                自申请日
                切机
                                      关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                  2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人   专利名称     专利类型         专利号       申请日         专利期限
             一种热剪切机
                              ZL202022714                自申请日
               系统
             一种抗冲击耐           ZL202021316                自申请日
              磨衬板                  217.0                 起 10 年
             一种耐磨材料
                              ZL202021623                自申请日
              尘装置
             一种球磨机用           ZL202021610                自申请日
              耐磨钢球                 977.2                 起 10 年
             一种钒钛铬合           ZL202021742                自申请日
             金锻压钢球                 003.X                 起 10 年
             一种磨机用无           ZL202020221                自申请日
             碳合金衬板                 544.1                 起 10 年
             一种支撑良好
                              ZL202020818                自申请日
              衬板结构
             一种固定牢固           ZL202020819                自申请日
             的球磨机衬板                289.0                 起 10 年
             一种连续式衬
                              ZL202021115                自申请日
               备
             一种耐磨材料           ZL202021616                自申请日
              淬火池                  208.3                 起 10 年
             一种便于拆装
                              ZL202020824                自申请日
               衬板
                              ZL202020667                自申请日
             一种半自磨机
                              ZL201921609                自申请日
             的耐磨衬板
             一种磨矿机排           ZL201821888                自申请日
             料分流装置                 748.X                 起 10 年
             一种双金属复
                              ZL201420664                自申请日
               装置
             一种新型煤仓           ZL201320634                自申请日
              耐磨衬板                 367.X                 起 10 年
                                       关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                   2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    专利权人    专利名称     专利类型         专利号       申请日         专利期限
              一种改进型磨
                               ZL201320634                自申请日
               温装置
              一种新型球磨           ZL201320634                自申请日
               机衬板                  800.X                 起 10 年
              一种旋转式磨           ZL201320634                自申请日
              球用淬火槽                 824.5                 起 10 年
              一种易调节的
              磨球连续铸造           ZL201320635                自申请日
              生产线用风冷                566.2                 起 10 年
                装置
              一种贝氏体球
              墨铸铁的控制           ZL200610048                自申请日
              冷却热处理工                752.0                 起 20 年
              艺及其装置
              一种贝氏体球
                               ZL200610048                自申请日
              其生产工艺
              一种耐磨钢球           ZL202123134                自申请日
               分选装置                 165.2                 起 10 年
              一种耐磨材料
                               ZL202123134                自申请日
               筛沙机
              一种耐磨材料
                               ZL202123133                自申请日
                装置
              一种锅炉飞灰
                               ZL202220029                自申请日
                统
              一种堆取料机
                               ZL202121160                自申请日
                置
              一种焦炉喷补           ZL202220029                自申请日
              机用摩擦盘                 906.6                 起 10 年
              一种焦炉烟气           ZL202121764                自申请日
               净化系统                 447.8                 起 10 年
              一种焦油氨水
                               ZL202220038                自申请日
                装置
                                             关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                         2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号      专利权人     专利名称      专利类型           专利号             申请日           专利期限
                一种圆锥破碎
                                      ZL202221146                       自申请日
                 打磨装置
      注：截至本补充法律意见出具之日，表格中序号 46、167、171-173 项专利有效期已截止。
      （四）发行人土地、房屋租赁
土地、房产更新情况如下：
序号      出租方    承租方      土地、房产所在地            租赁期限            面积（㎡）         用途
       昆明钢铁
       控股有限
                       昆钢大厦 13 层 B 单       2022.4.1-202
                             元                3.3.31
       大厦分公
         司
       昆明钢铁                                                             装备检修
       责任公司                                                                目
               昆钢重装红                       2022.1.1 至                   装备检修
               河公司                          2022.12.31                    项目
       昆钢控股
                       昆钢大厦 11 层 D 单       2022.6.1 至
                             元              2024.5.31
        分公司
                       贵州省六盘水盘州市
               云煤能源贸   红果镇菜场八米街祯          2022.11.27 至                  办公及住
               易分公司    云小区 1 幢 5 单元 6       2023.11.26                     宿
                          层 5-6-1 号
      注：截至本补充法律意见出具之日，以上序号 2、3 项租赁事项仍在办理续签事宜。
更新情况如下：
序号     出租方     承租方     土地、房产所在地            租赁期限             面积（㎡）         用途
              云南众志行机   中国（云南）自由                                          高低压成
                司       区经开区拓翔路                                          作安装
                                          关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                      2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号   出租方    承租方     土地、房产所在地           租赁期限          面积（㎡）       用途
                    中国（云南）自由
                    贸易试验区昆明片
           云南劲力重型                     2022.7.16 至               设备组装
           机器有限公司                      2023.7.15                 使用
                    办事处拓翔路 158
                        号
                    中国（云南）自由
           昆明铁工机物   贸易试验区昆明片                                    钢材加工、
             司      办事处拓翔路 158                                   流
                        号
                    中国（云南）自由
                    贸易试验区昆明片
           昆明广兴钢管                     2022.9.30 至               钢材仓储、
            有限公司                       2023.9.29                 物流
                    办事处拓翔路 158
                        号
                    中国（云南）自由
                    贸易试验区昆明片
           昆明闽彬商贸                     2022.10.1 至
            有限公司                       2023.9.30
                    办事处拓翔路 158
                        号
                    安宁市昆钢南大门
                       综合楼
           昆明铁工机物
                    昆明经济技术开发          2022.12.15 至              钢材的仓
                    区拓翔路 158 号         2023.12.14               储及物流
             司
           昆明芳琼经贸   昆明经济技术开发          2022.12.15 至              钢材的仓
            有限公司    区拓翔路 158 号         2023.12.14               储及物流
                                                                钢材、管材
           昆明闽彬商贸   昆明经济技术开发          2022.12.28 至
            有限公司    区拓翔路 158 号         2023.12.27
                                                                 物流
                    昆明经济技术开发
                                                                钢材、管材
           云南鑫锴嘉经   区拓翔路 158 号重       2021.12.26 至
            贸有限公司   装龙港园区 5 号厂         2023.3.25
                                                                 物流
                        房
                    中国（云南）自由
           昆明铁工机物   贸易试验区昆明片
             司      办事处拓翔路 158
                        号
                                           关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                       2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号   出租方     承租方     土地、房产所在地            租赁期限         面积（㎡）        用途
            新乡市吉新中   重装安宁生产基地                                     机械加工
             公司        心生产区域                                       理
                     中国（云南）自由
            中国铁塔股份   贸易试验区昆明片                                     通讯信号
            市分公司     办事处拓翔路 158                                    建设
                           号
            安宁力健汽车   安宁昆钢本部钢海           2022.3.1 至                汽车修理、
             修理厂        路浸长村             2023.5.31                 洗车
                     重装龙港生产园区
            昆明电机厂有                      2022.3.1 至                机电产品
            限责任公司                        2023.2.28                摆放转运
                        东端区域
            云南志熔激光   重装安宁生产基地           2022.4.10 至
            技术有限公司   机修厂生产区域             2023.4.9
                                                                  用于电器、
                     昆明市高原明珠国
            云南磊格建筑                      2022.6.16 至               电缆等产
            工程有限公司                       2023.6.15                品的经营
                     C2-13、C2-14 商铺
                                                                   销售
                     中国（云南）自由
            昆明铁工机物   贸易试验区昆明片                                     钢材加工、
              司      办事处拓翔路 158                                    流
                           号
                     中国（云南）自由
                     贸易试验区昆明片
            云南选华金属                      2022.7.1 至
            加工有限公司                       2023.6.30
                     办事处拓翔路 158
                           号
                     中国（云南）自由
                     贸易试验区昆明片                                     管材、型材
            昆明广兴钢管                      2022.7.1 至
            有限公司                         2023.6.30
                     办事处拓翔路 158                                    物流
                           号
                     中国（云南）自由
                     贸易试验区昆明片                                     钢材、管材
            云南正鸿轩实                      2022.2.18 至
            业有限公司                        2023.2.17
                     办事处拓翔路 158                                    物流
                           号
     师宗煤焦   曲靖市汇十方   云南省曲靖市师宗           2022.1.20 至
      化     商贸有限公司    县矣腊工业区             2023.1.19
                                           关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                       2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
    （五）发行人资产受限情况
    经本所律师核查，截至 2022 年 12 月 31 日，发行人及其控股子公司主要资
产受限情况如下：
所有权受到限制的资产类别      报告期末数（元）                               受限原因
                                          开具信用证保证金以及开具银行承兑
     货币资金               189,795,742.73    汇票保证金
     固定资产               400,596,112.94    转型升级项目”云（2021）安宁市不动
                                          产权第 0023852 号不动产权证为发行
                                          人银行借款进行抵押融资。
     无形资产                75,262,335.44    售后租回抵押的土地
     在建工程               877,782,158.42    售后租回租赁资产、融资租赁租赁资产
      合计               1,543,436,349.53                   /
    综上，截至 2022 年 12 月 31 日，本所律师认为，除发行人存在部分房产暂
未办理产权证外，发行人及其控股子公司合法拥有生产经营所需土地、房屋、商
标、专利、著作权等财产所有权或使用权，且权属清晰，不存在可预见的重大产
权纠纷；除因生产经营需求将部分生产经营设备用于融资租赁、抵押融资外，不
存在其他的主要财产的所有权或使用权的行使受到限制的情形。
    十、发行人的重大债权债务
    （一）发行人重大合同
    （1）经本所律师核查，截至 2022 年 12 月 31 日，发行人及其控股子公司正
在履行的余额超过 5,000.00 万元的重大银行借款合同情况如下：
序
     借款人        贷款人                       起止期限           借款金额（万元）
号
            上海浦东发展银行股份有限公
                司昆明分行
    安宁分公司
            上海浦东发展银行股份有限公
                司昆明分行
            富滇银行股份有限公司昆明安
                 宁支行
                                            关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                        2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
            兴业银行股份有限公司昆明分
                   行
     （2）经本所律师核查，截至 2022 年 12 月 31 日，发行人及其控股子公司正
在履行的重大融资租赁合同情况如下：
                                                          合同金额
序号        出租人          承租人               租赁期限
                                                          （万元）
      远东宏信（天津）融资
        租赁有限公司
                   师宗煤焦
                    化
                   师宗煤焦
                    化
      远东国际融资租赁有限
          公司
      中国外贸金融租赁有限
          公司
     经本所律师核查，截至 2022 年 12 月 31 日，发行人除因生产经营对下属子
公司提供担保外，无其他对外担保。昆钢控股为发行人及其控股子公司进行了担
保。以上详见本补充法律意见“八、关联交易及同业竞争”之“（二）发行人的
关联交易情况”。
     （1）采购合同
     截至 2022 年 12 月 31 日，发行人正在履行的金额在 1 亿元以上的重大采购
合同如下：
                                              关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                          2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号              供应商               客户        主要采购内容            合同期限
         贵州久泰邦达能源开发有限公司                     炼焦用洗精煤
           四川恒投商贸有限公司                       炼焦用洗精煤
          海南湾田信息技术有限公司                      炼焦用洗精煤
         四川川煤华荣能源营销有限责任                                      2021.12.21 至
            公司攀枝花分公司                                          2022.12.20
         贵州盘南煤炭开发有限责任公司                     盘江洗瘦精煤
                                            主焦煤、1/3 焦         2022.1.1 至
                                               煤              2022.12.31
      注：截至 2022 年 12 月 31 日，序号 1 至 11 项合同均已到期，除贸易分公司因安分公司停产
未签署协议外，其他均已签署续期协议。
      （2）销售合同
      经本所律师核查，截至 2022 年 12 月 31 日，发行人正在履行的金额在 1 亿
元以上的重大销售合同情况如下：
序号          供应商           客户          主要销售内容               合同期限
      （二）重大合同的主体变更
                                       关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                   2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
   经本所律师核查，发行人及其控股子公司上述重大合同不存在主体变更的情
形，上述重大合同的履行不存在法律障碍。
   （三）发行人的侵权之债
   经核查政府相关部门出具的证明并经本所律师查询相关网站，并根据发行人
出具的承诺，截至 2022 年 12 月 31 日，发行人及其控股子公司不存在因环境污
染、知识产权、产品质量、劳动安全、人身权方面原因而产生的重大侵权之债。
   （四）其他应收、其他应付款情况
   截至 2022 年 12 月 31 日，发行人的其他应收账款金额为 29,190,074.40 元，
其他应付账款为 42,669,357.54 元，均系发行人在生产经营活动中正常产生。
   十一、发行人主要资产变化及收购兼并
   经本所律师查验发行人报告期股东大会和董事会决议、《审计报告》，截至
方式转让 22.1 万吨/年剩余焦化指标事项。经北京中同华资产评估有限公司出具
的《云南煤业能源股份有限公司拟转让剩余焦化产能指标价值评估项目资产评估
报告》（中同华评报字（2022）第 080200 号），该 22.1 万吨/年剩余焦化产能指
标以评估价值 14,642,400 元（含税）为挂牌底价，该评估价值已经有权的国资监
管部门备案。经过公开拍卖，确定受让方为峨山天大工贸有限公司，最终成交价
为 15,242,400 元。
省产权交易所以公开预挂牌方式整体打包转让发行人所持五一煤矿、瓦鲁煤矿、
大舍煤矿等三个煤矿 100%股权及相关债权，预挂牌阶段的交易对方、交易价格、
支付方式等交易主要内容尚无法确定，正式挂牌后能否交易成功尚存在不确定性。
   截至本补充法律意见出具之日，该部分内容除上述披露的变化情况外，其他
内容无变化。具体内容详见《律师工作报告》之“十三、发行人主要资产变化及
                                              关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                          2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
收购兼并”。
    十二、章程的制定及修改
订公司章程》的议案。修改具体情况如下：
              修订前                              修订后
    第十七条   经依法登记，公司经营范围是：                第十七条 经依法登记，公司经营范围是：
“焦炭、煤气、蒸汽、煤焦化工副产品的生产及 “一般项目：炼焦；热力生产和供应；煤炭
销售（生产限分公司）；煤炭经营； 矿产品、 洗选；煤炭及制品 销 售 ； 建 筑 材 料 销 售 ；
建筑材料、化工产品及原料（不含管理商品） 化工产品销售（不含许可类化工产品）；销
的批发、零售、代购代销；燃气工程建筑施工， 售代理；货物进出口；技术进出口；机械设
房屋建筑工程施工，市政公用工程施工；经营本 备租赁；特种设备出租；非居住房地产租赁；
企业自产产品及技术的出口业务；经营本企业生 土地使用权租赁；企业管理咨询；企业管理；
产所需的原辅材料、机械设备、仪器仪表、零配 技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、
件及相关技术的进出口业务；企业管理，技术咨 技术转让、技术推广。（除依法须经批准的
询服务。（国家限定公司经营和国家禁止进出口 项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）
的商品及技术除外）。（以上经营范围中涉及国
                        许可项目：燃气经营；危险化学品生产；
家法律、行政法规规定的专项审批，按审批的项
                      危险废物经营；煤炭开采。（依法须经批准
目和时限开展经营活动）”
                      的项目，经相关部门批准后方可开展经营活
                                   动，具体经营项目以相关部门 批准文件或许
                                   可证件为准）”
    第二十二条 公司发行的股份，在中国证券              第二十二条 公司发行的股份，在中国证
    登记结算有限公司上海分公司集中托管。             券登记结算有限公司上海分公司集中存管。
    第二十九条 公司收购本公司股份，可以通              第二十九条 公司收购本公司股份，可以
过公开的集中交易方式，或者法律法规和中国证通过公开的集中交易方式，或者法律法规和中
监会认可的其他方式进行。                       国证监会认可的其他方式进行。
    公司收购本公司股份的，应当依照《证券法》             公司收购本公司股份的，应当依照《证券
的规定履行信息披露义务。公司依照本章程第二 法》的规定履行信息披露义务。公司依照本章
十八条第（三）项、第（五）项、第（六）项规 程第二十八条第一款第（ 三 ）项 、第（ 五 ）
定的情形收购本公司股份的，应当通过公开的集 项 、 第 （ 六 ） 项 规 定 的 情形收购本公司
中交易方式进行。                           股份的，应当通过公开的集中交易方式进行。
    第三十条 公 司 因 本 章 程 第 二 十 八 条 第     第三十条 公 司 因 本 章 程 第 二 十 八 条
（一）项、第（二）项的情形收购本公司股份的，第一款第（一）项、第（二）项的情形收购本
应当经股东大会决议。                         公司股份的，应当经股东大会决议。
    公 司因本章程第二十八条第（三）项、               公司因本章程第二十八条第一款第
第   （ 五 ） 项 、 第 （ 六 ） 项 规 定 的 情 形 收 （三）项、第     （五）项、第（六）项规定
购 本 公 司 股份的，经三分之二以上董事出席的 的情形收购本公司股份的，可以依照本章程的
董事会会议决议。                           规定或者股东大会的授权，经三分之二以上董
    公司依照第二十八条规定收购本公司股份 事出席的董事会会议决议。
                                              关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                          2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
              修订前                                修订后
后，属于第（一）项情形的，应当自收购之日起                 公司依照本章程第二十八条第一款规定
应当在 6 个月内转让或者注销。属于第（三）项 、应当自收购之日起 10 日内注销；属于第（二）
第 （ 五 ） 项 、 第 （ 六 ） 项 情 形 的 ， 公 司 项、第（四）项情形的，应当在 6 个月内转让
合 计持有的本公司股份数不得超过本公司已发 或者注销。属于第（三）项、第（五）项 、第
行股份总额的 10%，并应当在三年内转让或者注 （六）项情形的，公司合计持有的本公司股
销。                                 份数不得超过本公司已发行股份总额的 10%，并
     公司收购本公司股份后，涉及到注册资本变 应当在三年内转让或者注销。
更的，应向工商行政管理部门申请办理注册资本                 公司收购本公司股份后，涉及到注册资本变
的变更登记。                             更的，应 向 工 商 行 政 管 理 部 门 申 请 办 理 注
                                   册 资 本 的 变 更 登 记。
     第 三 十 六 条 公司召开股东大会、分配股           第三十六条 公司召开股东大会、分配股利、
利、清算及从事其他需要确认股权的行为时，由 清算及从事其他需要确认股东身份的行为时，由
董事会或股东大会召集人决定某一日为股权登 董事会或股东大会召集人决定某一日为股权登记
记日，股权登记日收市后登记在册的股东为享有日，股权登记日收市后登记在册的股东为享有相
相关权益的股东。                           关权益的股东。
     第四十四条 公司的控股股东、实际控制人              第四十四条 公司的控股股东、实际控制
员不得利用其关联关系损害公司利益。违反规定 人不得利用其关联关系损害公司利益。违反规定
的，给公司造成损失的，应当承担赔偿责任。 给公司造成损失的，应当承担赔偿责任。
     公司控股股东及实际控制人对公司和公司               公司控股股东及实际控制人对公司和公
社会公众股股东负有诚信义务。控股股东应严格 司社会公众股股东负有诚信义务。控股股东应严
依法行使出资人的权利，控股股东不得利用利润 格依法行使出资人的权利，控股股东不得利用利
分配、资产重组、对外投资、资金占用、担保等 润分配、资产重组、对外投资、资金占用、借款
方式损害公司和社会公众股股东的合法权益，不 担保等方式损害公司和社会公众股股东的合法权
得利用其控制地位损害公司和社会公众股股东益，不得利用其控制地位损害公司和社会公众股
的利益。                               股东的利益。
     第四十五条 股 东 大 会 是 公 司 的 权 力 机      第四十五条 股东大会是公司的权力机构，
构，依法行使下列职权：                        依法行
  ……                                  使下列职权：
     （ 二十）审议法律、法规、部门规章                ……
和 公 司章程规定应当由股东大会决定的其他事                （二十）审议法律、法规、部门规章和公司
项。                                 章程规定应当由股东大会决定的其他事项。
                                      上述股东大会的职权不得通过授权的形
                                   式由董事会或其他机构和个人代为行使。
     第四十七条 公司下列对外担保行为，须经              第四十七条 公司下列对外担保行为，须经
股东大会审议通过。                          股东大会审议通过。
  ……                                  ……
     （五）单笔担保额超过本公司最近一期经               （五）单笔担保额超过本公司最近一期经
审计净资产 10%的担保；                      审计净资产10%的担保；
     （ 六）中国证券监督管理委员会、上                （六）对股东、实际控制人及其关联方
海 证 券交易所规定的其他情形。                   提供的担保；
                                         关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                     2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
             修订前                         修订后
                                （七）中国证券监督管理委员会、上海证
                              券交易所规定的其他情形。
     第 五 十 条 股东大会只对通知中列明的事      第 五 十 条 股东大会只对通知中列明的
项作出决议。                        事项作出决议。
  公司召开股东大会的地点为：昆明市西山区环          公司召开股东大会的地点为：公司股东大会
城南路777 号昆钢大厦或公司股东大会通知上指定通知上指定的地点。股东大会应当设置会场，以
的其它地点。股东大会应当设置会场，以现场会议 现场会议与网络投票相结合的形式召开，现场会议
与网络投票相结合的形式召开，现场会议时间、时间、地点的选择应当便于股东参加。公司应当
地点的选择应当便于股东参加。公司应当保证股 保证股东大会会议合法、有效，为股东参加会议
东大会会议合法、有效，为股东参加会议提供便 提供便利。公司应当提供网络投票方式为股东
利。股东大会应当给与每个提案合理的讨论时 参加股东大会提供便利。股东通过上述方式
间。                            参加股东大会的，视为出席。股东大会应当给
                              与每个提案合理的讨论时间。
                                发出股东大会通知后，无正当理由，股
                              东大会现场会议召开地点不得变更。确需变
                              更的，召集人应当在现场会议召开日前至少
                              两个交易日公告并说明原因。
     第五十四条                      第五十四条
     ……                             ……
     监事会同意召开临时股东大会的，应在收到        监事会同意召开临时股东大会的，应在收到请
请求 5 日内发出召开股东大会的通知，通知中对原求 5 日内发出召开股东大会的通知，通知中对
提案的变更，应当征得相关股东的同意。            原请求的变更，应当征得相关股东的同意。
     第 五 十 五 条 监事会或股东决定自行召集     第 五 十 五 条 监事会或股东决定自行召
股东大会的，须书面通知董事会，同时向上海证集股东大会的，须书面通知董事会，同时向上海证
券交易所备案。                       券交易所备案。
     在股东大会决议公告前，召集股东持股比例        在股东大会决议公告前，召集股东持股比例不
不得低于 10%。                     得低于公司总股本的 10%。召集股东应当在不
     召集股东应在发出股东大会通知及股东大 晚于发出股东大会通知时披露公告，并承诺
会决议公告时，向公司所在地中国证监会派出机在提议召开股东大会之日至股东大会召开日
构和上海证券交易所提交有关证明材料。            期间，其持股比例不低于公司总股本的 10%。
                                监事会或召集股东应在发出股东大会通
                              知及股东大会决议公告时，向上海证券交易所
                              提交有关证明材料。
     第 五 十 六 条 对于监事会或股东自行召集     第 五 十 六 条 对于监事会或股东自行召
的股东大会，董事会和董事会秘书应予配合。董集的股东大会，董事会和董事会秘书应予配合，提
事会应当提供股权登记日的股东名册。             供必要的支持，并及时履行信息披露义务。
                              董事会应当提供股权登记日的股东名册。
     第五十九条 公司召开股东大会，董事会、监       第五十九条 公司召开股东大会，董事会、
事会以及单独或者合并持有公司 3%以上股份的股监事会以及单独或者合并持有公司 3%以上股份
东，有权向公司提出提案。                  的股东，有权向公司提出提案。
     单 独 或者合计持有公司 3%以上股份的股      股东提出临时提案的，应当向召集人提
                                         关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                     2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
             修订前                          修订后
东，可以在股东大会召开 10 日前提出临时提案并书供持有公司 3%以上股份的证明文件。股东
面提交召集人。
      召集人应当在收到提案后 2 日内发出 通过委托方式联合提出提案的，委托股东应
股东大会补充通知，公告临时提案的内容。           当向被委托股东出具书面授权文件。
     除前款规定的情形外，召集人在发出股东大           单独或者合计持有公司 3%以上股份的股
会通知公告后，不得修改股东大会通知中已列明东，可以在股东大会召开 10 日前提出临时提案并
的提案或增加新的提案。                   书面提交召集人。召集人应当在收到提案后 2 日内
     股东大会通知中未列明或不符合本章程第 发出股东大会补充通知，披露提出临时提案的股
五十九条规定的提案，股东大会不得进行表决并东姓名或者名称、持股比例和新增提案的内
作出决议。                         容。
                                除前款规定的情形外，召集人在发出股东大会
                              通知公告后，不得修改股东大会通知中已列明的提
                              案或增加新的提案。
                                   股 东大会通知中未列明或不符合本章程
                              第五十八条规定的提案，股东大会不得进行表
                              决并作出决议。
     第 六 十 一 条 股东大会的通知包括以下内        第 六 十 一 条 股东大会的通知包括以下内
容：                            容：
     ……                         ……
     （六）会务常设联系人姓名，电话号码。            （六）会务常设联系人姓名，电话号码。
     股东大会通知和补充通知中应当充分、完整        股东大会通知和补充通知中应当充分、完整披
披露所有提案的全部具体内容。拟讨论的事项需 露所有提案的全部具体内容。
                                  召集人应当在召开
要独立董事发表意见的，发布股东大会通知或补 股东大会 5 日前披露有助于股东对拟讨论的
充通知时将同时披露独立董事的意见及理由。 事项作出合理决策所必需的资料。需对股东
                              大会会议资料进行补充的，召集人应当在股
                              东大会召开日前予以披露。拟讨论的事项需要
                              独立董事发表意见的，发布股东大会通知或补充
                              通知时将同时披露独立董事的意见及理由。
     第六十三条 发出股东大会通知后，无正当           第六十三条 发出股东大会通知后，无正当
理由，股东大会不应延期或取消，股东大会通知 理由，股东大会不应延期或取消，股东大会通知
中列明的提案不应取消。一旦出现延期或取消的 中列明的提案不应取消。一旦出现股东大会延期
情形，召集人应当在原定召开日前至少 2 个工作或者取消、提案取消的情形，召集人应当在原定
日公告并说明原因。                     会议召开日前至少 2 个交易日发布公告，说明
                              延期或者取消的具体原因。延期召开股东大
                              会的，还应当披露延期后的召开日期。
     第 七 十 条 代理投票授权委托书由他人签         第 七 十 条 代理投票授权委托书由 委 托
署的，授权签署的授权书或者其他授权文件可以 人授权他人签署的，授权签署的授权书或者其他
经过公证。经公证的授权书或者其他授权文件，授权文件应当经过公证。经公证的授权书或者其
和投票代理委托书均需备置于公司住所或者召集会 他授权文件，和投票代理委托书均需备置于公
议的通知中指定的其他地方。                 司住所或者召集会议的通知中指定的其他地
                              方。
                                              关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                          2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
              修订前                              修订后
     第八十二条 股 东 （ 包 括 股 东 代 理 人 ）        第八十二条 股东（包括股东代理人）以其
以 其所代表的有表决权的股份数额行使表决权， 所代表的有表决权的股份数额行使表决权，每一
每一股权享有一票表决权。                       股权享有一票表决权。
     股东大会审议影响中小投资者利益的重大              股东大会审议影响中小投资者利益的重大
事项时，对中小投资者表决应当单独计票。单独事项时，应当对除公司董事、监事和高级管
计票结果应当及时公开披露。                      理人员以及单独或者合计持有公司 5%以上
     公司持有的本公司股份没有表决权，且该部 股份的股东以外的其他股东的表决单独计票
分股份不计入出席股东大会有表决权的股份总并披露。
数。                                   公司持有的本公司股份没有表决权，且该部分
     股东买入公司有表决权的股份违反《证券 股份不计入出席股东大会有表决权的股份总数。
法》规定的，该超过规定比例部分的股份在买入                股东买入公司有表决权的股份违反《证券法》
后的三十六个月内不得行使表决权，且不计入出第六十三条第一款、第二款规定的，该超过规
席股东大会有表决权的股份总数。                    定比例部分的股份在买入后的三十六个月内不得
                                   行使表决权，且不计入出席股东大会有表决权的
                                   股份总数。
     第 八 十 三 条 股东大会决议分为普通决议             第 八 十 三 条 股东大会决议分为普通决
和特别决议。                             议和特别决议。
     股东大会作出普通决议，应当由出席股东              股东大会作出普通决议，应当由出席股东大会
大 会 的 股 东（ 包 括 股 东 代 理 人 ）所 持 表 决 权 的股东（包括股东代理人）所持表决权的过半
的 二分之一以上通过。                        数通过。
     股东大会作出特别决议，应当由出席股东              股东大会作出特别决议，应当由出席股东大会
大 会 的 股 东（ 包 括 股 东 代 理 人 ）所 持 表 决 权 的股东（包括股东代理人）所持表决权的三分之
的 三分之二以上通过。                        二以上通过。
     第八十八条 董事会、独立董事、持有百分                第八十八条 董事会、独立董事、持有百分
之 一 以 上 有 表 决 权 股 份 的 股 东 或 者 依 照 法 之一以上有表决权股份的股东或者依照法律、
                                                       行政
律、行政法规或者中国证监会的规定设立的投资 法规或者中国证监会的规定设立的投资者保护
者保护机构可以公开征集股东投票权。征集股东 机构公开请求股东委托其代为行使提案权、
投票权应当向被征集人充分披露具体投票意向 表决权等的，征集人应当依法依规披露征集
等信息。禁止以有偿或者变相有偿的方式征集股 公告和相关征集文件，公司应当予以配合。
东投票权。除法定条件外，公司不得对征集投票征集人不得以有偿或者变相有偿的方式公开征
权提出最低持股比例限制。                       集股东权利。除法定条件外，公司不得对征集投
                                   票权提出最低持股比例限制。
     第九十九条 股 东 大 会 决 议 应 当 及 时 公        第九十九条 股东大会决议应当及时公告，
告，公告中应注明出席会议的股东和代理人人 公告应当包括会议召开的时间、地点、方式、
数、所持表决权的股份总数及占公司有表决权股 召集人、出席会议的股东（代理人）人数、
份总数的比例、表决方式、每项提案表决结果和所持（代理）股份及占上市公司有表决权股
通过的各项决议的详细内容。                      份总数的比例、每项提案的表决方式、每项
                                   提案的表决结果、法律意见书的结论性意见
                                   等。
     第一百零九条 公司重大经营管理事项必                 第一百零九条 公司重大经营管理事项必
须经党委研究讨论后，再由董事会或者经理层作须经党委研究讨论后，再由董事会或者经理层作
                                             关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                         2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
             修订前                                修订后
出决定。研究讨论的事项主要包括：                  出决定。党委会前置研究的相关事项按照公
   （ 一 ） 贯 彻 党 中 央 决 策 部 署 和 落 实 国 司重大事项决策的权责清单执行，并根据公
家 发 展战略的重大举措；                     司经营情况和发展需要动态更新完善。
   （二）公司 发展战略、中长期发 展 战略 ，
重要改革方案；
   （ 三）公司资产重组、产权转让、资
本 运 作和大额投资中的原则性方向性问题；
   （ 四）公司组织架构设置和调整，重
要 规 章制度的制定和修改；
   （ 五 ）涉 及 公 司 安 全 生 产 、维 护 稳 定 、
职 工权益、社会责任等方面的重大事项；
   （ 六）其他应当由党委研究讨论的重
要 事 项。
  公司党委应该结合企业实际制定研究讨论
的事项清单，厘清党委和董事会、监事会、经理
层等其他治理主体的权责。
   第一百一十三条 公司董事为自然人，有下                第一百一十三条 公司董事为自然人，有
列情形之一的，不能担任公司的董事：                 下列情形之一的，不能担任公司的董事：
  ……                                      ……
   （ 六）被中 国证监会 处 以证券市 场 禁入            （六）被中国证监会采取不得担任上市公
处罚，期限未满的。                         司董事的证券市场禁入措施，期限尚未届满。
  （七）法律、行政法规或部门规章规定的其                 （七）被证券交易所公开认定为不适合
他内容。                              担任上市公司董事，期限尚未届满；
  违反本条规定选举、委派董事的，该选举、委                （八）法 律 、 行 政 法 规 或 部 门 规 章 规
派或者聘任无效。董事在任职期间出现本条情形 定 的 其 他 内容。
的，公司解除其职务。                            上述期间以公司董事会、股东大会等有
                                  权机构审议董事候选人聘任议案的日期为截
                                  止日。
                                      违反本条规定选举、委派董事的，该选举、
                                  委派或 者 聘 任 无 效 。 董 事 在 任 职 期 间 出 现
                                  本 条 第一款第（一）至（六）项情形或者独
                                  立董事出现不符合独立性条件情形的，相关
                                  董事应当立即停止履职并由公司按相应规定
                                  解除其职务。
                                      董事在任职期间出现本条第一款第（七）
                                  项、第      （八）项情形的，公司应当在该事
                                  实发生之日起 1 个月内解除其职务。
                                      相关董事应被解除职务但仍未解除，参
                                  加董事会会议并投票的，其投票无效。
   第一百一十五条 董事应当遵守法律、法规                第一百一十五条 董 事 应 当 遵 守 法
和公司章程的规定，对公司负有下列忠实义务：律 、法 规 和 公 司 章 程 的 规 定 ，对 公 司 负 有
                                       关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                   2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
             修订前                         修订后
  ……                        下列忠实义务：
   （ 三）不得利用内幕信息为自己或他                ……
人 谋 取利益。                        （三）公平对待所有股东；
   （ 四）不得自营或者为他人经营与公            （四）保护公司资产的安全、完整，不
司 同 类的营业或者从事损害本公司利益的活动。得利用职务之便为公司实际控制人、股东、
   （ 五 ） 不 得 利 用 职 权 收 受 贿 赂 或 者 其 员工、本人或者其他第三方的利益而损害公
他 非 法收入，不得侵占公司的财产。          司利益；
   （六）不得挪用公司资金。                 （五）未经股东大会同意，不得为本人
   （ 七 ） 未 经 股 东 大 会 同 意 ， 不 得 利 用 及其关系密切的家庭成员谋取属于公司的商
职 务 便利为自己或他人谋取本应属于公司的商 业机会，不得自营、委托他人经营公司同类
业机会。                        业务；
   （ 八）不得接受与公司交易的佣金归            （六）保守商业秘密，不得泄露公司尚
为 己 有。                      未披露的重大信息，不得利用内幕信息获取
   （ 九 ） 不 得 将 公 司 资 产 或 者 资 金 以 其 不当利益，离职后应当履行与公司约定的竞
个 人 名义或者以其他个人名义开立账户储存。 业禁止义务；
   （ 十）不得违反公司章程的规定或未            （七）保证有足够的时间和精力参与公
经 股 东大会同意，将公司资金借贷给他人或者以 司事务，原则上应当亲自出席董事会，因故
公司财产为他人提供担保。                不能亲自出席董事会的，应当审慎地选择受
   （ 十 一 ） 未 经 股 东 大 会 同 意 ， 不 得 擅 托人，授权事项和决策意向应当具体明确，
自 披 露公司秘密；但在下列情形下，可以向法 不得全权委托；
院或者其他政府主管机关披露该秘密：               （八）审慎判断公司董事会审议事项可
   （十二） 严 格遵守其 公 开作出的 承 诺。 建议或者措施；
   （ 十三）法律、行政法规、部门规章            （九）认真阅读公司的各项经营、财务
及 公 司章程规定的其他忠实义务。           报告和媒体报道，及时了解并持续关注公司
  董事违反本条规定所得的收入，应当归公司 业务经营管理状况和公司已发生或者可能发
所有；给公司造成损失的，应当承担赔偿责任。生的重大事项及其影响，及时向董事会报告
                            公司经营活动中存在的问题，不得以不直接
                            从事经营管理或者不知悉、不熟悉为由推卸
                            责任；
                                （十）关注公司是否存在被关联人或者
                            潜在关联人占用资金等侵占公司利益的问
                            题，如发现异常情况，及时向董事会报告并
                            采取相应措施；
                                （十一）认真阅读公司财务会计报告，
                            关注财务会计报告是否存在重大编制错误或
                            者遗漏，主要会计数据和财务指标是否发生
                            大幅波动及波动原因的解释是否合理；对财
                            务会计报告有疑问的，应当主动调查或者要
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北京德恒律师事务所                       2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
             修订前                              修订后
                                求董事会补充提供所需的资料或者信息；
                                    （十二）积极推动公司规范运行，督促
                                公司依法依规履行信息披露义务，及时纠正
                                和报告公司的违规行为，支持公司履行社会
                                责任；
                                        （ 十三）严格遵守其公开作出的
                                承诺。
                                        （ 十四）法律、行政法规、部门
                                规 章 及 公 司 章程规定的其他忠实义务。
                                        董事违反本条规定所得的收入，应
                                当 归 公 司 所 有 ；给公司造成损失的，应当
                                承担赔偿责任。
   第一百二十五条 独 立 董 事 应 按 照 法          第一百二十五条 独 立 董 事 应 按 照 法
律 、行 政 法 规 及 部 门 规 章 的 有 关 规 定 执 行 。律 、 行 政 法 规 、 中国证监会和上海证券交
                                易所的有 关 规 定执行。
   第一百二十八条 董事会行使下列职权：               第一百二十八条 董事会行使下列职权：
   ……                                   ……
  （十六）法律、行政法规、部门规章或公司章              （十六）法律、行政法规、部门规章或公司
程规定，以及股东大会授予的其他职权。              章程规定，以及股东大会授予的其他职权。
                                    超过董事会授权范围的事项，应当提交
                                股东大会审议。
   第一百三十一条 公司董事会应当设立审               第一百三十一条 公 司 董 事 会 应 当 设 立
计委员会，并可以根据需要设立战略、提名、薪 审计委员会，并可以根据需要设立战略、提名、
酬与考核等专门委员会。专门委员会成员全部由薪酬与考核等专门委员会。专门委员会成员全
董事组成，其中审计委员会、提名委员会、薪酬与 部由董事组成，其中审计委员会、提名委员会、
考核委员会中独立董事应占多数并担任           （召薪酬与考核委员会中独立董事应占多数并担
集人），审计委员会成员由 3 名董事组成，其中独 任（召集人），审计委员会成员由 3 名董事组
立董事应占半数以上，审计委员会中至少有 1 名成，其中独立董事应占半数以上，审计委员会
独立董事为会计专业人士；审计委员会 设 主 任 委 中至少有 1 名独立董事为会计专业人士；审计委
员 （ 召 集 人 ） 一 名 ， 由 会 计 专 业 人 士的独立员会 设主任委员（召集人）一名，由会计专
董事担任，负责主持委员会工作；主任 委 员 须 具 业 人士的 独立董事担任，负责主持委员会工
备 会 计 或 财 务 管 理 相 关 的 专 业 经 验 。主 任 委 作；主任委员须具备会计或财务管理相关的专
员 （ 召 集 人 ） 在 委 员 内 经 过 半 数 委 员同意选 业经验。主任委员（召集人）在委员内经过半
举产生，并报请董事会批准产生。                 数委员同意选举产生，并报请董事会批准产
                                生。董事会负责制定专门委员会工作规程，
                                规范专门委员会的运作。
   第 一 百 五 十 一 条 董事会应当对会议所议         第 一 百 五 十一 条 董 事 会决 议 应 当 经与
事项的决定做成会议记录，出席会议的董事应当 会董事签字确认。董事会应当对会议所议事
在会议记录上签名。出席会议的董事有权要求在 项的决定做成会议记录，出席会议的董事应当
记录上对其在会议上的发言作出说明性记载。 在会议记录上签名。出席会议的董事有权要求
  董事会会议记录作为公司重要档案由董事 在记录上对其在会议上的发言作 出说明性记
                                        关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                    2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
            修订前                             修订后
会秘书负责保存，保存期限为不少于 10 年。       载。
                                  董事会会议记录作为公司重要档案由董
                             事会秘书负责保存，保存期限为不少于 10 年。
  第一百五十六条 公司重大关联交易、聘用             第 一 百 五 十六 条 独 立 董事 应 当 重 点关
或解聘会计师事务所，应由二分之一以上独立董 注公司的关联交易、对外担保、募集资金使
事同意后，方可提交董事会讨论。独立董事向董 用、社会公众股股东保护、重大资产重组、
事会提请召开临时股东大会、提议召开董事会会 重大投融资活动、董事和高级管理人员的薪
议和在股东大会召开前公开向股东征集投票权，酬、利润分配和信息披露等事项。公司重大
应由二分之一以上独立董事同意。经全体独立董 关联交易、聘用或解聘会计师事务所，应由二
事同意，独立董事可独立聘请外部审计机构和咨 分之一以上独立董事同意后，方可提交董事会
询机构，对公司的具体事项进行审计和咨询，相讨论。独立董事向董事会提请召开临时股东大
关费用由公司承担。                    会、提议召开董事会会议和在股东大会召开前
                             公开向股东征集投票权，应由二分之一以上独
                             立董事同意。经全体独立董事同意，独立董事
                             可独立聘请外部审计机构和咨询机构，对公司
                             的具体事项进行审计和咨询，相关费用由公司
                             承担。
  第一百六十三条 在公司控股股东、实际控             第一百六十三条 在公司控股股东、实际
制人单位担任除董事以外其他职务的人员，不得控制人单位担任除董事、监事以外其他职务
担任公司的高级管理人员。                 的人员，不得担任公司的高级管理人员。
  第 一 百 六 十 四 条 在公司控股股东单位担        公司高级管理人员仅在公司领薪，不由控
任除董事、监事以外其他行政职务的人员，不得担股股东代发薪水。
任公司的高级管理人员。
  公司高级管理人员仅在公司领薪，不由控股
股东代发薪水。
  第 一 百 八 十 七 条 监事任期届满未及时改        第 一 百 八 十六 条 公 司 监事 辞 职 应 当提
选，或者监事在任期内辞职导致监事会成员低于 交书面辞职报告。除下列情形外，监事的辞
法定人数的，在改选出的监事就任前，原监事仍 职报告送达监事会时生效：
应当依照法律、行政法规和公司章程的规定，履             （一）监事任期届满未及时改选；
行监事职务。                            （二）监事在任期内辞职导致监事会成
                             员低于法定人数的；
                                  （三）职工代表监事辞职导致职工代表
                             监事人数少于监事会成员的三分之一；
                                  出现前款情形的，辞职报告应当在下任
                             监事填补因其辞职产生的空缺后方能生效。
                             在改选出的监事就任前，拟辞职监事仍应当依
                             照法律、行政法规和公司章程的规定，继续履
                             行监事职务，但存在公司章程第一百一十三
                             条规定的情形除外。
  第 一 百 九 十 六 条 监事会决议应当经与会        第 一 百 九 十五 条 公 司 应及 时 披 露 监事
监事签字确认。监事会应当将所议事项的决定做 会决议。
                                    关于云南煤业能源股份有限公司
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            修订前                    修订后
成会议记录，出席会议的监事应当在会议记录上        监事会决议应当经与会监事签字确认。监
签名。                      事会应当将所议事项的决定做成会议记录，出
  监事有权要求在记录上对其在会议上的发 席会议的监事应当在会议记录上签名。
言作出某种说明性记载。监事会会议记录作为公        监事有权要求在记录上对其在会议上的
司档案至少保存 10 年。            发言作出某种说明性记载。监事会会议记录作
                         为公司档案至少保存10 年。
  第一百九十九条 公司职工依照《中华人民        第一百九十八条 公司依照《中华人民共
共和国工会法》组织工会，开展工会活动，维护 和国工会法》，按照民主集中制原则建立各
职工合法权益。公司应当为工会提供必要的活动 级工会，组织职工开展工会活动，维护职工
条件。                      合法权益，全心全意为职工服务。公司应当
                         为工会组织提供必要的活动条件。
  本所律师认为，截至本补充法律意见出具之日，发行人新增章程修订履行了
必要的审批程序，现行章程的内容合法、有效。
  十三、发行人董事、监事和高级管理人员及其变化
  截至本补充法律意见出具之日，发行人董事会由 9 名董事组成，其中 3 名为
独立董事。监事会设监事 3 名，其中职工代表监事 1 名，不低于监事会人数的
董事会秘书 1 名，总法律顾问 1 名。发行人现任董事、监事及高级管理人员无变
化，具体内容详见《律师工作报告》“十三、发行人董事、监事和高级管理人员
及其变化”。
  本所律师认为，发行人报告期内董事、监事、高级管理人员变动系根据《公
司法》
  《上市公司治理准则》及发行人治理实际需要和换届以及高管因个人原因、
工作调动而发生的调整，其变动程序符合《公司法》、发行人当时适用的《公司
章程》的有关规定，并已根据《公司法》、发行人《公司章程》规定履行了必要
的任免程序和聘用程序。
  十四、发行人股东大会、董事会、监事会议事规则及规范运作
  经本所律师查验，截至 2022 年 12 月 31 日，发行人新增召开 1 次股东大会，
                                                   关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所                               2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
序号    会议名称       召开时间                           会议决议
         大会                   2. 审议通过关于《公司与云南昆钢集团财务有限公司签署
                              金融服务协议暨关联交易》的议案
序号    会议名称        召开时间                          会议决议
      第九届董事
       时会议
                              度》的预案
      第九届董事                   署金融服务协议暨关联交易》的预案
       时会议                    3. 审议通过关于《公司安宁分公司拟实施永久性停产》
                              的议案
                              大会》的议案
                              标》的议案
      第九届董事                   2. 审议通过关于《制定公司董事会授权管理办法》的议
       时会议                    案
                              案
序号     会议名称       召开时间                          会议决议
       第九届监事
        时会议
       第九届监事                  度》的预案
        时会议                   2. 审议通过关于《公司与云南昆钢集团财务有限公司签
                              署金融服务协议暨关联交易》的预案
     截至本补充法律意见出具之日，该部分内容除上述披露的变化情况外，无其
他变化，具体内容详见《律师工作报告》之“十六、发行人股东大会、董事会、
监事会议事规则及规范运作”。
                                       关于云南煤业能源股份有限公司
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     十五、发行人的税务
     截至 2022 年 12 月 31 日，发行人及其控股子公司报告期内执行的主要税种、
税率及享受的税收优惠未发生变化，具体内容详见《律师工作报告》之“十七、
发行人的税务”。
     截至 2022 年 12 月 31 日，发行人及控股子公司昆钢重装、师宗煤焦化、云
煤能源安宁分公司、耐磨科技、燃气工程公司均存在享受财政补贴的情况。2020
年度享受的财政补贴总额为 763.13 元，2021 年度享受的财政补贴总额为 682.70
万元，2022 年度享受的财政补贴总额为 368.48 万元。
     十六、环境保护和产品质量、技术标准
     截至 2022 年 12 月 31 日，发行人及控股子公司排放污染物许可证新增变化
情况如下：
序号       名称     证书名称     证书编号          发证机关      有效期限
              固定污染源排污   915303232173   中华人民共和   2020.3.27 至
               登记回执      51119P001Z    国生态环境部    2030.3.26
              固定污染源排污   915303232173   中华人民共和   2020.3.26 至
               登记回执      51100T001Z    国生态环境部    2025.3.25
              固定污染源排污   915303232173   中华人民共和   2020.3.27 至
               登记回执     51776N001W     国生态环境部    2025.3.26
     截至 2022 年 12 月 31 日，除上述变化外，发行人环境保护和产品质量、技
术标准无其他变化情况，具体内容详见《律师工作报告》之“十八、环境保护和
产品质量、技术标准”。
     十七、发行人募集资金的运用
     （一）本次募集资金使用情况
     根据发行人第八届董事会第四十次临时会议、第九届董事会第五次临时会议、
第九届董事会第六次临时会议、第九届董事会第九次临时会议、2022 年第三次
临时股东大会、2023 年第一次临时股东大会会议决议、《本次发行预案》（修
订稿）等文件资料，发行人本次向特定对象发行股票募集资金不超过人民币 11.00
亿元（含本数），扣除发行费用后拟用于以下项目：
                                        关于云南煤业能源股份有限公司
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                                                    单位：万元
序号         项目名称          项目预计投资总额             拟投入募集资金总额
           升级项目
          合计                     356,198.02        110,000.00
建设投资 332,990.86 万元），公司拟使用向特定对象发行募集资金投入 110,000
万元用于项目的建设投资的资本性支出。
     若本次向特定对象发行实际募集资金净额低于计划募集资金投入项目的资
金需求，资金缺口将通过自筹方式解决。在本次向特定对象发行募集资金到位之
前，为尽快推动项目的实施，公司可根据项目进展程度，先行以自筹资金进行投
入，待募集资金到位后，按照公司有关募集资金使用管理的相关规定和法律程序
对前期投入资金予以置换。
     （二）募集资金拟投资项目的合规性
（焦化部分）已取得证号为“云（2021）安宁市不动产权第 0023852 号”不动产
权证。截至本补充法律意见出具之日，项目配套（焦炉煤气发电部分）的土地使
用权证尚在办理过程中，该土地使用权现已取得云南省自然资源厅出具的《云南
省自然资源厅关于安宁市 2021 年土地征收成片开发方案（第六次）的批复》（云
自然资征成〔2022〕74 号）、云南省人民政府已于 2023 年 3 月 30 日出具《关
于安宁市 2022 年度第二十三批次城镇建设农用地转用及土地征收的批复》（云
政土复〔2023〕189 号），完成土地勘测定界技术报告、耕地占补挂钩确认、征
转审批等程序，尚需完成挂牌出让手续。经有权机关出具的情况说明，该项目的
审批时间晚于预期，该用地的各项审批手续目前有序进行，在完成常规程序后，
进入招拍挂流程不存在实质性障碍。云煤能源“200 万吨/年焦化环保搬迁转型升
级项目”项目用地拍卖的不确定性风险较小，云煤能源通过招拍挂方式取得该土
地不存在实质性障碍。
     截至本法律意见出具之日，除上述变化外，发行人募集资金的运用无其他变
                                   关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所               2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
化情况，具体内容详见《律师工作报告》之“十九、发行人募集资金的运用”。
  十八、发行人业务发展目标
  截至 2022 年 12 月 31 日，发行人业务发展目标无变化情况，具体内容详见
《律师工作报告》之“二十、发行人业务发展目标”。
  十九、诉讼、仲裁或行政处罚
  经本所律师核查，截至 2022 年 12 月 31 日，发行人诉讼、仲裁情况无更新，
行政处罚情况详见本补充法律意见“第一部分 对《反馈意见》的回复更新”之
“一、《反馈意见》问题第 1 题”之回复。
  二十、结论意见
  综上所述，本所律师认为，发行人本次发行符合《公司法》《证券法》《管
理办法》及其他相关规定，具备本次发行的条件，待取得上交所审核通过并经中
国证监会同意注册后，发行人方可实施本次向特定对象发行股票事宜。
  本补充法律意见自本所负责人、承办律师签字并加盖本所公章后生效。
  本补充法律意见正本一式五份，具有同等法律效力。
  （以下无正文，为本补充法律意见签署页）
                                关于云南煤业能源股份有限公司
北京德恒律师事务所            2022 年度向特定对象发行股票的补充法律意见（一）
（此页为《北京德恒律师事务所关于云南煤业能源股份有限公司 2022 年度向特
定对象发行股票的补充法律意见（一）》之签署页）
                         北京德恒律师事务所
                         负责人：
                                    王       丽
                         承办律师：
                                    伍志旭
                         承办律师：
                                    刘书含
                         承办律师：
                                    汤昕颖
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