红阳能源拟收购沈阳焦煤 转变为煤电一体化企业

红阳能源(600758)1月11日晚间发布公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金草案。

本次发行股份及支付现金购买资产并募集配套暨关联交易由两部分构成：一是，公司以发行股份的方式购买沈煤集团、中国信达锦天投资锦瑞投资、锦强投资所持有的沈阳焦煤99 .99%的股权；公司全资子灯塔热电以支付现金的方式购买沈煤 集团所持有沈阳焦煤0.01 %的股权 ；二是，为提高本次重组整合绩效 ，拟向不超过10名特定 投资者非公开发行股份募集配套资金，募集总额不超过本次交易的 25%，预计募集配套资金总额不超过21.31亿元。

本次交易的标资产为沈阳焦煤100 %股权。根据资产评估报告，以 201 4年 9月 30日为基准， 标的资产母公司报表口径净资产为 305,429.56 万元，评估值为 639,263.18万元,评估增值率109.30 %。经各方协商，本次交易的标的资产最终交易价格确定为 639263.18 万元 。

从财务指标上看，本次交易完成后，公司将由单一的中小型发电企业转变为大型的煤电一体化企业。产链整合将带来运营成本降低，并降低公司利润波动，从而增强上市公司持续经营能力。

公司还称，本次注入资产主要为煤炭及电力资产，从总资产规模上看，煤炭相关资产占比较大,煤炭价格的走势将对标的资产总体盈利能力构成较大的影响。未来，随着煤炭供需的平衡，下游产品价格提升煤炭供需的平衡，标的资产盈利规模将得到恢复。