机械设备行业3C设备周观点：理想发布AI眼镜，消费电子与AI深度融合打造新增长点

（以下内容从华福证券《机械设备行业3C设备周观点：理想发布AI眼镜，消费电子与AI深度融合打造新增长点》研报附件原文摘录）
投资要点：
理想发布AI眼镜，大厂积极布局高景气赛道
继百度、阿里夸克发布眼镜产品后，12月3日理想正式发布其第一代AI眼镜理想Livis，意味着理想正式进军可穿戴智能设备赛道。理想称，配合支持无线快充的眼镜盒，几乎能实现“永不断电”。
大厂积极布局AI眼镜赛道。根据智能涌现报道，谷歌两款AI眼镜产品已进入POC阶段，并选择了高通（芯片）、三星（参考设计）、富士康（生产）合作；vivo近期也重新开始评估AI眼镜项目，小米第二款AI眼镜产品也筹备多时。此外根据安兔兔报道，苹果正酝酿在2026年推出全新硬件品类——智能眼镜AppleGlasses，或将采用更亲民价格与轻便舒适的设计，打造苹果首个AI中心化产品。
智能眼镜市场火热
根据VR陀螺报道，恒玄科技在第六届中国AR技术应用高峰论坛上指出，智能眼镜芯片成本未来三年内将显著下降，性能大幅优化。当前市场火热，预计2025年全球AI带拍摄眼镜销量达1450万台（中国150万台），2025-2029年复合增长率超50%，2029年销量或达6000万副。
消费电子产品深度融合AI，打造行业新增长点
据划重点KeyPoints报道，字节跳动和中兴通讯合作的AI手机或将在12月初发布。其中，字节主导豆包大模型的植入与AI交互功能定义，中兴则主导硬件定义、产品设计和生产制造。
根据通信产业网报道，10月以来，苹果、vivo、OPPO、荣耀等主流手机厂商掀起一股旗舰手机新品发布潮，新机普遍都在打AI标签。智能手机作为每个人最亲密的智能设备，正承担起推动AI技术落地、服务日常场景的关键角色。
建议关注
折叠屏设备（联得装备、博众精工、赛腾股份、燕麦科技等）；
智能眼镜设备（深科达、快克智能、荣旗科技、杰普特、博众精工等）；硅基OLED屏幕（奕瑞科技、清越科技、华兴源创、精测电子等）；自动化组装设备（博众精工、赛腾股份、快克智能等）；
自动化检测设备（燕麦科技、杰普特、强瑞技术、天准科技、科瑞技术、荣旗科技等）；
散热（苏州天脉、飞荣达、中石科技、领益智造等）；
3D打印应用（华曙高科、铂力特等）。
风险提示
行业景气度不及预期风险，宏观经济波动风险，行业竞争加剧风险。