6.5亿元收购乐凯医疗 乐凯胶片进军医疗影像产业

深耕图像信息材料的乐凯胶片,欲借收购乐凯医疗涉足医用干式胶片领域,从而步入更为广阔的医疗影像产业。

乐凯胶片3月26日晚披露交易草案,拟向控股股东中国乐凯发行股份购买其持有的乐凯医疗100%股权,交易对价为6.49亿元。在公司去年11月公布的收购预案中,该标的资产的作价为6.46亿元。据悉,本次交易将由公司以发行股份的方式支付全部对价,发行价格为5.18元/股。截至3月26日,乐凯胶片的收盘价为8.53元。

与此同时,乐凯胶片拟向不超过10名特定投资者非公开发行股票募集配套资金,募资总额不超过3.5亿元,在扣除中介机构费用及其他相关费用后,将用于“医用影像材料生产线建设项目”的建设。

据了解,该项目的实施主体为乐凯医疗,主要产品为医用干式胶片。根据规划,该项目将建设医用干式胶片生产车间及配套设备设施,配套设施可同时应用于智慧医疗相关的软件及硬件开发。

资料显示,乐凯医疗已是国内医用干式胶片的龙头企业,且具有较高的市场地位,旗下产品包括医用干式胶片、工业探伤胶片和特种高性能膜材料等三大体系。乐凯胶片的主营方向则为图像信息材料、新能源材料,主营产品包括彩色相纸、喷墨打印纸、信息影像材料加工用药液、太阳能电池背板、锂离子电池隔膜等。

乐凯胶片表示,通过本次交易,公司将新增医疗影像材料等业务,由此进入到市场空间较大的医疗影像产业。这一方面将有利于公司优化产业布局,增加新的盈利点;另一方面有利于巩固和提升公司在图像信息材料的行业地位,以加速其实现成为国内领先的图像信息材料服务商的战略目标。

除了对医疗影像行业前景的看好外,增强双方的协同效应也是乐凯胶片推进此次收购的重要原因。公司表示,双方将在生产、技术、市场、人员、管理等方面相互补充、相互借鉴、相互促进、共同发展,借此有效降低关联交易,降低成本及费用,形成良好的协同效应,并进一步提升上市公司的竞争能力、盈利能力及抗风险能力。

盈利承诺方面,交易对方中国乐凯承诺,标的公司经审计的扣非后归母净利润在2019年、2020年及2021年分别不低于5193.07万元、5883.84万元及7830.77万元。若此次标的资产的交割未能在2019年12月31日前完成,则业绩承诺及补偿乐凯胶片的年度向后顺延一年,且2022年的承诺净利润将不低于8090.63万元。

同日,乐凯胶片还发布了2018年年报。年报显示,公司2018年实现营收18.63亿元,同比增长0.62%;实现净利润1473.95万元,同比下降75.12%。在现有主业发展步速放缓的情况下,医疗影像产业或将成为公司的破局关键。