计算机行业:中美贸易迎来转机,有望带动市场反弹

一周行情表现

本周,计算机(申万)指数下跌0.80%,上证综指上涨0.34%,创业板指上涨1.58%。期间,上证指数缩量震荡,全周微涨,相比之下创业板指走势略强。板块方面,按流通市值加权平均,电气设备、农林牧渔、食品饮料涨幅均在2%以上,钢铁板块领跌,计算机跌幅第三。本周涨幅前五的个股是网达软件、数字认证、中孚信息、飞天诚信及熙菱信息;跌幅靠前的是华平股份、汉邦高科、旋极信息、正元智慧和朗新科技。

行业重要动态

第五届中美医疗信息化发展高峰论坛暨2018HIMSS大中华区年会将于2018年12月7-9日在上海召开。我们认为国内医改步入深水区,17年以来新一轮医疗信息政策密集发布,如《关于促进“互联网+医疗健康”发展的意见》、《全国医院信息化建设标准与规范(试行)》、《关于进一步推进以电子病历为核心的医疗机构信息化建设工作的通知》等,着眼点主要集中于以电子病历为核心的临床信息化系统建设、以控费为目的的医保控费系统建设、以互联网+医疗为重点的医疗信息化改进以及以医联体为载体的区域卫生信息化建设,为医疗信息化建设带来新一轮需求,促使行业维持高景气度。建议关注客户覆盖面较广且具备临床医疗CIS、区域医疗GMIS产品线能力的龙头厂商。

公司重要公告

彩讯股份、银信科技、南天信息等发布投资公告;和仁科技、辰安科技、广电运通等发布中标公告;金桥信息、赛意信息等发布减持公告;科远股份、思特奇、思维列控发布回购公告;中国长城、创业软件发布合作公告。

周策略建议

方向上,我们认为物联网、云计算、人工智能将是行业发展的大势所趋。而落实到周行情,本周计算机板块先扬后抑,周四的大跌造成全周收阴,涨幅靠前个股以小市值品种为主。就大市而言,周末G20峰会结果喜人,中美贸易关系迎来转机,有望带动指数反弹。板块方面,第五届中美医疗信息化发展高峰论坛将于12月7-9日召开,或将催发医疗信息化主题机会;另云计算亿元级融资频现,建议关注垂直领域机会。我们一直强调重视云计算及医疗信息化高景气度,维持对创业软件(300451)、用友网络(600588)、广联达(002410)、美亚柏科(300188)、四维图新(002405)、易华录(300212)等推荐。

风险提示:政策力度不达预期;订单落地不达预期;市场系统性风险。