张家港行25亿可转债发行获批

证券时报记者 马传茂

证监会发审委7月23日公告显示，张家港行25亿元可转债发行申请已于当日获审核通过。

至此，5家A股上市农商行合计130亿元的可转债发行已全部过会，其中吴江银行、张家港行可转债尚未完成发行。

发行总额不超过25亿

早在去年8月，张家港行就推出了募资总额达30亿元的可转债发行计划，成为第五家披露可转债发行计划的上市农商行。按照规划，募集资金将用于支持未来业务发展，在可转债转股后按照相关监管要求用于补充该行核心一级资本。

这一发行申请在去年9月获该行股东大会审议通过，并于今年4月获江苏银监局批复核准。证监会6月对该行可转债发行项目提出一次反馈意见，主要关注未决诉讼及监管处罚、资管新规影响、财务变动及子公司业绩等内容，张家港行均予以正面回复。

今年7月初，张家港行通过董事会决议表示，综合考虑未来发展、各项业务规划等，经审慎考虑，拟将可转债发行募资总额调减为不超过25亿元，原方案中其他条款不作改变。

数据显示，截至3月末，张家港行核心一级资本充足率、资本充足率分别为12.44%和13.61%，环比年初分别上升0.62个百分点和0.68个百分点。

张家港行也是第五家可转债发行过会的上市农商行。此前常熟银行、无锡银行、江阴银行可转债于去年四季度陆续审核通过，并在今年一季度分别完成发行；吴江银行25亿元可转债则在今年3月初过会，并在6月底取得发行批文，目前尚未完成发行。

多家银行可转债在路上

可转债除了不受再融资新规18个月的期限限制外，还具备转股后可直接补充核心资本、递延摊薄每股收益而不影响当期盈利指标、转股前可作为低成本负债端融资手段等优势。其发行提速明显，已成当前市场环境下银行补充资本的重要选择。

证监会信息显示，目前在会待批的银行可转债，还涉及中信银行、平安银行2家银行，合计发行规模达660亿元。两家银行分别处于“已反馈”、“已受理”状态。

此外，还有多家上市银行发布可转债预案，其中包括交行、民生银行、浦发银行、江苏银行等4家银行，合计拟发行规模达1800亿元。

值得注意的是，随着此前大盘走弱，多家银行出现可转债转股价高于市价的情形，并迅速进行转股价的下修。“这几年银行资本补充需求不小，银行有比较强的促进可转债转股的动力，在补充资本和大股东减持可转债的双重需求下，银行可转债在正股价格下跌触发下修条件时，一般会毫不犹豫地下修转股价。”一位上市银行董办人士对记者表示。