中华人寿因关联交易违规被罚，总裁、总精此前已接任合规风控职务

（原标题：中华人寿因关联交易违规被罚，总裁、总精此前已接任合规风控职务）

【来源：机构之家】

5月12日，中华联合人寿保险股份有限公司(以下简称“中华人寿”)发布公告，公司于2025年4月25日收到《国家金融监督管理总局北京监管局行政处罚决定书》（京金监罚决字〔2025〕5号），公司因未如实向监管部门报告关联交易、未如实记录关联交易金额、关联交易内部管理不到位问题，受到责令改正，警告并罚款41万元行政处罚。

陶洋合规负责人、首席风险官职务，由总裁和总精接任

目前，国家金融监督管理总局官网尚未公示该笔行政处罚决定，个人层面是否同步受罚暂不得而知。不过，从近年同类案例来看，监管对关联交易违规的查处往往“双管齐下”——公司受罚的同时，相关责任高管也难辞其咎。

值得注意的是，就在监管处罚的前一月，中华人寿高层已悄然完成合规条线的"换防"。一季度偿报显示，2025年3月13日，经第四届董事会第四次会议审议通过，免去陶洋合规负责人、首席风险官职务，聘任肖灿军为首席合规官，聘任刘丹为首席风险官。

官网履历显示，陶洋，目前仍担任中华人寿党委委员、纪委委员、副总裁。其自公司2025年成立伊始，便担任副总经理；2019年8月，进一步担任合规负责人。此前，陶洋曾在中航三星人寿任职多年，历任董事会秘书、行政部总经理、团体保险部总经理、总裁助理、北京分公司总经理等职，还曾就职于中国国际航空公司、中国航空集团公司。

肖灿军，现任中华人寿党委委员、执行董事、总裁、首席合规官。从平安人寿基层起步，到新华人寿多个分支机构历练，再到统管多个省级分公司，一线作战经验丰富；刘丹，现任中华人寿总精算师、首席风险官，自公司筹备之初便深耕精算条线。 

从此次调整来看：将原本由陶洋一人统管的合规、风控职能拆分，肖灿军的业务视角与刘丹的精算专长，恰好覆盖了公司风险管理的两个关键维度，形成业务导向与专业风控的制衡机制；此外，在金融严监管常态下，由公司总裁直接执掌合规要职，如此人事布局既凸显公司对合规工作的空前重视，是否也暗示原有合规体系可能存在缺陷？

一季度保费锐减、盈利破冰，增资后偿付能力仍承压

截至一季度末，中华人寿核心、综合偿付能力分别为70.60%、131.40%，两项指标均远低于人身险行业平均水平。更令人担忧的是，公司预测下季度综合偿付能力将进一步下滑至120.95%，逼近监管红线。在监管评级方面，中华人寿2024年四季度风险综合评级仅为B类，距离不达标的C类仅一个层级之差。

去年3月，股东中华联合集团和中华财险分别向公司注资2.4亿元和0.6亿元，将注册资本提升至29亿元。然而这笔"补血"，在严峻的偿付能力数据面前显得杯水车薪。

与偿付能力承压相伴的是公司业务规模的显著萎缩。一季度偿报显示，公司实现保险业务收入20.08亿元，同比大幅下滑35.3%，净利润0.25亿元，较去年-0.88亿元大幅扭转。具体来看，综合投资收益率由去年同期1.60%降至1.13%，投资端表现不及去年同期。可见，公司负债端可能有所改善，但整体财务状况依然面临诸多挑战。

一季度偿报显示，受市场环境影响，新单保费增长乏力，但标保和效益指标发展超过序时进度，新单业务结构得以改善；继续率保持较高水平，短险赔付率稳定，退保率在可控范围内，新业务价值持续提升；利润情况较去年同期改善显著，费用管控良好，投资收益平稳，但利率曲线下行造成非经营性亏损持续扩大。

时间拉长来看，中华人寿自2020年保险业务收入达到峰值后，保费规模便开启下滑通道，连续两年分别下滑11.9%、8.5%，利润端亦表现不佳，两年净亏损合计达11.17亿元，而自成立以来，公司基本处于连年亏损状态，截至2024年底，累计亏损已超19亿元。

整体来看，公司近两年主动调整策略，不再盲目追求规模扩张，而是聚焦经营质量提升。在这种经营策略上，公司自2023年二季度以来，首次实现单季盈利，这标志着其在稳健经营模式构建和以效益为中心的管理模式改革上取得初步成效。

然而，未来之路依然充满挑战。公司能否延续这一盈利态势，进一步提升自我造血能力？在偿付能力压力之下，能否摆脱对增资的依赖？市场将持续保持关注。