民生银行: 中国民生银行2025年第三季度报告内容摘要

（原标题：中国民生银行2025年第三季度报告）

证券代码：600016 证券简称：民生银行
中国民生银行股份有限公司 2025年第三季度报告

重要内容提示
本行董事会及董事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
本行董事长高迎欣、行长王晓永、主管会计工作负责人李彬及会计机构负责人张兰波保证季度报告中财务信息的真实、准确、完整。
第三季度财务报表是否经审计：否
本季度报告所载财务数据及指标按照中国会计准则编制，未经审计。除特别说明外，为本行及附属公司合并数据，货币金额以人民币列示。

一、主要财务数据
（一）主要会计数据和财务指标
本报告期末（2025年9月30日）资产总额7,872,864百万元，比上年度末（2024年12月31日）7,814,969百万元增加0.74%。
发放贷款和垫款总额4,436,759百万元，比上年度末4,450,480百万元下降0.31%。
其中：公司贷款和垫款2,722,329百万元，比上年度末2,679,921百万元增加1.58%；个人贷款和垫款1,714,430百万元，比上年度末1,770,559百万元下降3.17%。
不良贷款总额65,857百万元，比上年度末65,610百万元增加0.38%。
贷款减值准备94,173百万元，比上年度末93,129百万元增加1.12%。
负债总额7,172,316百万元，比上年度末7,158,401百万元增加0.19%。
吸收存款总额4,255,602百万元，比上年度末4,249,095百万元增加0.15%。
其中：公司存款2,868,668百万元，比上年度末2,946,810百万元下降2.65%；个人存款1,385,566百万元，比上年度末1,298,353百万元增加6.72%。
归属于本行股东权益总额686,922百万元，比上年度末642,859百万元增加6.85%。
归属于本行普通股股东权益总额561,922百万元，比上年度末547,859百万元增加2.57%。
归属于本行普通股股东的每股净资产12.83元，比上年度末12.51元增加2.56%。

资产质量指标：
不良贷款率1.48%，比上年度末1.47%上升0.01个百分点。
拨备覆盖率143.00%，比上年度末141.94%上升1.06个百分点。
贷款拨备率2.12%，比上年度末2.09%上升0.03个百分点。

本报告期（2025年7-9月）营业收入36,125百万元，比上年同期增加4.61%。
利息净收入26,307百万元，比上年同期增加4.55%。
归属于本行股东的净利润7,162百万元，比上年同期下降10.61%。
归属于本行股东的扣除非经常性损益的净利润7,276百万元，比上年同期下降8.60%。
基本每股收益0.14元，比上年同期下降12.50%。
稀释每股收益0.14元，比上年同期下降12.50%。
平均总资产收益率（年化）0.36%，比上年同期下降0.06个百分点。
加权平均净资产收益率（年化）4.13%，比上年同期下降1.11个百分点。
扣除非经常性损益后加权平均净资产收益率（年化）4.21%，比上年同期下降0.99个百分点。
成本收入比38.03%，比上年同期下降1.86个百分点。
净利差（年化）1.39%，比上年同期上升0.08个百分点。
净息差（年化）1.47%，比上年同期上升0.05个百分点。

年初至报告期末（2025年1-9月）营业收入108,509百万元，比上年同期增加6.74%。
利息净收入75,510百万元，比上年同期增加2.40%。
归属于本行股东的净利润28,542百万元，比上年同期下降6.38%。
归属于本行股东的扣除非经常性损益的净利润28,783百万元，比上年同期下降5.47%。
经营活动产生的现金流量净额46,055百万元，上年同期为-194,600百万元。
每股经营活动产生的现金流量净额1.05元，上年同期为负。
基本每股收益0.59元，比上年同期下降1.67%。
稀释每股收益0.59元，比上年同期下降1.67%。
平均总资产收益率（年化）0.49%，比上年同期下降0.04个百分点。
加权平均净资产收益率（年化）6.14%，比上年同期下降0.32个百分点。
扣除非经常性损益后加权平均净资产收益率（年化）6.20%，比上年同期下降0.25个百分点。
成本收入比31.70%，比上年同期下降2.09个百分点。
净利差（年化）1.32%，比上年同期上升0.04个百分点。
净息差（年化）1.42%，比上年同期上升0.02个百分点。

（二）非经常性损益
2025年1-9月非经常性损益税后影响净额-190百万元，其中影响本行股东净利润的非经常性损益-241百万元，影响少数股东损益的非经常性损益51百万元。
政府补助338百万元，捐赠支出-117百万元，非流动资产处置损益净额48百万元，其他非经常性损益净额-420百万元，非经常性损益所得税的影响额-39百万元。

（三）主要会计数据、财务指标发生变动的情况、原因
经营活动产生的现金流量净额46,055百万元，上年同期为-194,600百万元，主要原因为吸收存款和同业及其他金融机构存放款项净流出减少。

二、股东信息
（一）普通股股东总数及前十名股东持股情况表
截至报告期末，本行普通股股东总数为336,103户，其中A股319,388户，H股16,715户，无表决权恢复的优先股股东。

前10名普通股股东持股情况：
香港中央结算（代理人）有限公司，H股，持股数量8,288,521,394股，持股比例18.93%，股份状态未知。
大家人寿保险股份有限公司－万能产品，A股，持股数量4,508,984,567股，持股比例10.30%，无质押。
大家人寿保险股份有限公司－传统产品，A股，持股数量2,843,300,122股，持股比例6.49%，无质押。
深圳市立业集团有限公司，A股，持股数量1,966,999,113股，持股比例4.49%，质押940,000,000股。
新希望六和投资有限公司，A股，持股数量1,828,327,362股，持股比例4.18%，无质押。
同方国信投资控股有限公司，A股，持股数量1,469,608,873股，持股比例3.36%，质押481,882,321股。
上海健特生命科技有限公司，A股，持股数量1,379,679,587股，持股比例3.15%，质押1,379,678,400股。
中国船东互保协会，A股，持股数量1,324,284,453股，持股比例3.02%，无质押。
香港中央结算有限公司，A股，持股数量1,284,672,775股，持股比例2.93%，无质押。
东方集团股份有限公司，A股，持股数量1,280,117,123股，持股比例2.92%，质押1,272,649,488股，冻结1,185,148,223股，标记94,968,900股。

上述股东关联关系或一致行动的说明：大家人寿保险股份有限公司－万能产品、大家人寿保险股份有限公司－传统产品为同一法人；香港中央结算（代理人）有限公司是香港中央结算有限公司的全资子公司；除上述情况外，本行未知上述股东之间存在关联关系或一致行动关系。

前10名股东及前10名无限售股东参与融资融券及转融通业务情况说明：深圳市立业集团有限公司和同方国信投资控股有限公司信用证券账户持有本行股份数量分别为313,808,367股和348,693,900股，占本行总股本的比例分别为0.72%和0.80%；除上述情况外，本行未知上述其他股东存在参与融资融券业务情况；除香港中央结算（代理人）有限公司情况未知外，根据中国证券金融股份有限公司提供的数据，本行前10名股东及前10名无限售股东不存在参与转融通业务情况。

（二）优先股股东总数及前十名优先股股东持股情况表
截至报告期末，本行境内优先股股东（或代持人）数量为57户。

前10名（含并列）优先股股东持股情况：
中国平安财产保险股份有限公司－传统－普通保险产品，持股数量14,000,000股，持股比例7.00%，无质押。
华润深国投信托有限公司－华润信托•瑞安6号集合资金信托计划，持股数量12,000,000股，持股比例6.00%，无质押。
中国人寿保险股份有限公司－传统－普通保险产品－005L－CT001沪，持股数量10,000,000股，持股比例5.00%，无质押。
中国平安财产保险股份有限公司－自有资金，持股数量10,000,000股，持股比例5.00%，无质押。
太平人寿保险有限公司－传统－普通保险产品－022L－CT001沪，持股数量10,000,000股，持股比例5.00%，无质押。
华宝信托有限责任公司－华宝信托－多策略优盈2号证券投资集合资金信托计划，持股数量9,380,000股，持股比例4.69%，无质押。
光大证券资管－渤海银行－光证资管鑫优23号集合资产管理计划，持股数量8,310,000股，持股比例4.16%，无质押。
中诚信托有限责任公司－中诚信托－宝富11号集合资金信托计划，持股数量7,332,000股，持股比例3.67%，无质押。
光大证券资管－渤海银行－光证资管鑫优24号集合资产管理计划，持股数量7,050,000股，持股比例3.53%，无质押。
长江养老保险－中国银行－中国太平洋人寿保险股份有限公司，持股数量7,000,000股，持股比例3.50%，无质押。
国泰君安证券资管－福通•日鑫H14001期人民币理财产品－国君资管0638定向资产管理合同，持股数量7,000,000股，持股比例3.50%，无质押。

上述股东关联关系或一致行动的说明：“中国平安财产保险股份有限公司－传统－普通保险产品”“中国平安财产保险股份有限公司－自有资金”存在关联关系；“光大证券资管－渤海银行－光证资管鑫优23号集合资产管理计划”“光大证券资管－渤海银行－光证资管鑫优24号集合资产管理计划”存在关联关系。除此之外，本行未知上述境内优先股股东之间、以及上述境内优先股股东与前十大普通股股东之间存在关联关系或属于一致行动人的情况。

三、其他提醒事项
（一）管理层讨论与分析
1、总体经营概况
2025年前三季度，本集团资产总额78,728.64亿元，比上年末增加578.95亿元，增幅0.74%。发放贷款和垫款总额44,367.59亿元，比上年末下降137.21亿元，降幅0.31%。负债总额71,723.16亿元，比上年末增加139.15亿元，增幅0.19%。吸收存款余额42,556.02亿元，比上年末增加65.07亿元，增幅0.15%。2025年前三季度，本集团实现营业收入1,085.09亿元，同比增长6.74%；实现归属于本行股东的净利润285.42亿元，同比下降6.38%。利息净收入755.10亿元，同比增长2.40%；净息差1.42%，同比提升2BP。非利息净收入329.99亿元，同比增长18.20%；手续费及佣金净收入143.88亿元，同比增长0.70%；其他非利息净收入同比增长36.55%。

2、做好“五篇大文章”
科技金融：截至报告期末，本行绿色信贷余额3,385.76亿元，比上年末增加407.72亿元，增幅13.69%。
普惠金融：截至报告期末，本行普惠型小微企业贷款余额6,630.14亿元，普惠型小微企业贷款户数45.55万户。2025年前三季度，普惠型小微企业贷款平均发放利率3.59%；普惠型小微企业贷款不良率1.58%。
养老金融：截至报告期末，本行个人养老金账户252.90万户，比上年末增加23.34万户，增幅10.17%；企业年金账户管理业务个人账户数30.17万户，比上年末增加4.70万户，增幅18.45%。
数字金融：截至报告期末，本行零售线上平台用户数12,643.28万户，比上年末增长4.78%；对公线上平台用户数428.73万户，比上年末增长6.30%；银企直联客户数8,527户，比上年末增长25.77%。

3、主要业务回顾
公司银行业务：截至报告期末，本行总、分行级战略客户各项贷款余额（含贴现）14,795.26亿元，比上年末增长325.21亿元；各项存款日均12,087.94亿元，比上年增长101.27亿元。2025年前三季度，国际结算业务量3,128.94亿美元，同比增长16.44%。截至报告期末，本行累计服务核心企业客户5,937户，比上年末增长50.99%；链上客户61,114户，比上年末增长33.51%，融资余额3,691.48亿元。2025年前三季度，累计代发额2,840.49亿元，同比增长15.03%。
零售银行业务：截至报告期末，本行零售客户14,152.12万户，比上年末增长5.38%。私人银行客户73,409户，比上年末增长18.21%。管理零售客户总资产32,255.93亿元，比上年末增加2,793.46亿元，增幅9.48%。金卡及以上客户金融资产27,799.19亿元，比上年末增加2,610.00亿元，增幅10.36%。私人银行客户总资产10,147.22亿元，比上年末增加1,487.53亿元，增幅17.18%。按揭贷款余额5,749.02亿元，比上年末增加180.41亿元，增幅3.24%；2025年前三季度，按揭贷款累计投放841.78亿元，同比增长24.23%。个人信用类消费贷款“民易贷”余额552.52亿元，比上年末下降6.34亿元，降幅1.13%。
资金业务：截至报告期末，本行托管规模为13.28万亿元，比上年末增长8.32%。

4、风险管理与资产质量情况
截至报告期末，本集团资产质量保持总体稳定，不良贷款总额658.57亿元，比上年末增加2.47亿元；不良贷款率1.48%，比上年末上升0.01个百分点；拨备覆盖率143.00%，比上年末上升1.06个百分点。

5、资本充足率与杠杆率情况
截至报告期末，本集团核心一级资本充足率9.25%，比上年末下降0.11个百分点；一级资本充足率11.33%，比上年末上升0.33个百分点；资本充足率12.87%，比上年末下降0.02个百分点。
本集团杠杆率为7.43%，比2025年6月末下降0.15个百分点。

6、流动性覆盖率情况
截至报告期末，本集团流动性覆盖率133.70%，合格优质流动性资产922,281百万元，未来30天现金净流出量689,828百万元。

（二）公司治理相关情况
报告期内，本行《公司章程》获国家金融监督管理总局核准，监事会依法撤销。董事会积极开展调研及培训，不断提升科学决策水平。独立董事忠实、勤勉履职，充分发挥参与决策、监督制衡、专业咨询作用。
报告期内，本行有一家二级分行新开业，为昆明分行所辖普洱二级分行。报告期末，本行已在境内设立41家一级分行，境外设立2家一级分行，已建成106家二级分行（含异地支行），分行级机构总数量为149个。

四、季度财务报表
（一）审计意见类型：不适用
（二）财务报表
合并及银行资产负债表、利润表、现金流量表详见原文。

特此公告
董事长 高迎欣
中国民生银行股份有限公司董事会
2025年10月30日