可川科技: 关于苏州可川电子科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券申请文件的审核问询函的回复内容摘要

（原标题：关于苏州可川电子科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券申请文件的审核问询函的回复）

苏州可川电子科技股份有限公司拟向不特定对象发行可转换公司债券，募集资金总额不超过50,000.00万元，投资于锂电池新型复合材料项目（一期）。该项目生产复合铝箔，应用于消费电子和新能源汽车领域，与现有产品在原材料、设备、技术、工艺、销售渠道等方面有相似性和延续性。公司已组建专业团队，完成部分客户样品验证并获得小额订单。项目预计2027年完成建设，2028年达产，内部收益率为19.50%，静态投资回收期为6.70年。公司现有业务涵盖功能性器件的设计、研发、生产和销售，主要客户包括ATL、LG化学、三星视界、宁德时代等。报告期内，公司营业收入分别为74,992.91万元、90,528.77万元、72,327.23万元及78,264.52万元，扣非归母净利润分别为10,495.88万元、15,558.06万元、7,866.51万元及5,683.69万元。公司采取VMI销售模式，主要客户为宁德时代和联宝电子。外协加工和采购不涉及核心工序或技术，不存在重大依赖。公司应收账款主要客户信用期为3至9个月，2024年末余额为38,397.26万元，占收入比例为49.06%。公司存货周转率分别为11.85次/年、11.46次/年，保持较高水平。公司长期股权投资为参股苏州德聚春田材料科技有限公司，不属于财务性投资。前次募投项目实施主体及地点变更，不影响项目进展及未来效益。公司不存在重大未决诉讼仲裁，报告期内仅有一项小额行政处罚。