神州信息:生态布局日趋完善,增值服务空间开启

神州信息（个股资料 操作策略 咨询高手）

事件:

公司与杨凌现代农业投资管理有限公司、国家(杨凌)农业技术专业中心、张丹丹等共同出资设立杨凌农业云服务有限公司,主营农业大数据与农业溯源体系业务。公司出资4,000万元,占注册资本66.67%,杨凌现代农业投资管理有限公司出资占注册资本13.33%,国家(杨凌)农业技术转移中心出资占注册资本3.33%。

智慧农业内涵逐步扩展

合资公司将专注于农业大数据与农业溯源体系业务,为公司在智慧农业领域增添新的业务落地点。交易对方杨凌现代农业投资管理公司、国家农业技术转移中心均为杨凌示范区管委会下属企业,未来公司有望与杨凌示范区管委会在农业大数据中心、农业示范推广平台、农业电商服务平台、农产品溯源平台建设方面开展合作,进一步扩展公司智慧农业内涵。

农村生态布局日趋完善

公司在智慧农村生态领域,已布局农村信息化服务商中农信达、农业物联网公司旗硕科技,并筹建基于互联网的新农银行。合资公司成立后, 可与公司现有业务形成战略协同,通过引入物流、互联网、电商等合作伙伴,逐步构建涵盖农业生产全过程的生态系统。

数据增值服务空间开启

公司基于土地确权采集静态的农地信息,通过土地流转交易平台获得农地流转数据,通过旗硕科技积累农业生产动态数据。成立合资公司后, 数据进一步丰富至农业溯源领域,并依托此平台,对已积累的农业大数据进行分析挖掘,开展土地征信、营销、供应链金融、农产品流转等增值服务,撬动万亿的市场空间。

估值与评级:

公司作为国产IT 服务龙头,借助互联网与传统产业融合契机,实现由IT 整合向业务整合转变,以用户及数据为资源,提供增值服务,看好公司成长为产业互联网时代数据服务龙头。预计2015-17年EPS 0.41、0.54、0.73元,维持“买入”评级,目标价44.50元。

风险提示:

业务发展不及预期。