计算机行业周报：工信部公示工业APP名单，广西与华为签署合作协议

行业要闻及简评:1)工信部公示2019年工业互联网APP优秀解决方案名单。本次入选名单的125个优秀方案,包括了研发设计、生产制造、运营维护和经营管理等制造业关键业务环节的应用,与《工业互联网APP培育工程实施方案(2018-2020年)》的目标相契合,将产生积极的示范效应,加快我国工业APP的发展,促进我国工业互联网平台生态建设的逐渐成熟。2)广西与华为签署深化战略合作框架协议。当前,数字经济已成为我国经济发展的重要驱动力。广西与华为签署深化战略合作框架协议,将有利于广西数字经济和信息产业的发展,加快广西数字社会建设。同时,广西与华为共同打造鲲鹏底座的数字基础设施平台,打造各领域各行业信息化和智能化新生态,将有利于华为鲲鹏体系的发展,加快华为鲲鹏体系产品在各行业信息化建设中的落地。

重点公司公告:1)启明星辰公告2019年年报,2019年实现营业收入30.89亿元,同比增长22.51%,实现归母净利润6.88亿元,同比增长20.97%。2)恒生电子公告2020年一季报,2020年一季度实现营业收入5.14亿元,同比下降13.27%,实现归母净利润-0.45亿元,同比由盈转亏。

一周行情回顾:上周,计算机行业指数上涨1.80%,沪深300指数上涨3.04%,前者跑输后者1.24pct。截至上周最后一个交易日,计算机行业市盈率为61.97。计算机行业233只A股成份股中,93只股价上涨,2只持平,138只下跌。计算机行业表现一般。

投资建议:上周,申万计算机行业指数上涨1.80%,跑输沪深300指数1.24pct,行业表现一般。截至4月30日,计算机行业上市公司的2019年年报和2020年一季报均已完成披露。受新冠疫情影响,行业上市公司2020年一季度整体营收同比下降,整体归母净利润由盈转亏,业绩表现不佳。短期来看,行业上市公司整体的业绩表现影响了行业指数的表现。但我们认为,随着国内复工复产的加速以及新基建的发展,作为数字经济的重要组成部分,中长期来看,计算机行业仍有较好的投资机会。我们看好云计算、网络安全、工业互联网、基础软硬件、在线办公、医疗信息化、金融信息化等主题的投资机会。强烈推荐启明星辰、恒生电子、卫宁健康、中科创达、广联达、华宇软件,推荐中新赛克、绿盟科技、中科曙光、中国长城、深信服、用友网络、浪潮信息、超图软件。

风险提示:1)疫情控制不及预期。针对新冠肺炎疫情,中央和地方正在多措并举,加强防控,市场预计疫情大概率短期内得到控制并消除。但是一旦疫情持续期过长或者影响的地区快速扩大,对计算机行业的影响将会显著放大,全年业绩增长可能不及预期甚至出现下滑。2)政企IT支出力度不及预期。经济下行和疫情的影响正在叠加,如果项目实施出现大量推迟或者取消的现象,相关公司的订单和收入都会受到影响。3)新技术研发及应用进展低于预期。基础软硬件研发难度大,如研发遭遇瓶颈或应用推广缓慢,对相关企业的业绩释放可能造成影响。