固定收益快评:五一假期国际金融市场事项一览,美国非农强劲提振风险资产

事项:五一小长假期间,海外国际金融市场共经历3个交易日,我们对假期国内外主要资产表现及重大新闻热点作出梳理回顾。

主要结论:

1、大类资产表现:五一小长假期间,美国非农数据强劲提振风险资产,周五全球股市普遍反弹,美债、欧债收益率双双上行。受美国原油库存大增及俄罗斯未能实现减产目标影响,油价连续两周下跌。外汇市场整体平稳,人民币离岸微幅上涨。

2、海外经济数据:美国4月非农远超预期,非农就业人口增加26.3万人,大幅高于预期的19.0万人,4月失业率3.6%,创50年来新低;美国4月ISM制造业与服务业指数回落,但仍在荣枯线上方,显示美国制造业和服务业持续处于扩张区间,扩张速度有所减缓;欧元区4月CPI同比增长1.7%,核心CPI同比增长1.2%,高于预期,但目前与欧央行设定的2%目标仍有距离。

3、海外货币政策:美联储4月FOMC议息会议维持联邦基金利率在2.25%-2.50%不变,下调超额准备金利率符合市场预期;美国副总统及重要联储成员呼吁降息。

4、国内要闻提醒:4月PMI小幅回落,节后复工扰动散去;银保监会拟推出12条对外开放新措施,包括取消相关的外资股比限制等;假期科创板审核正常开放,5月1日共有7家已受理科创板企业获问询;社保降费自5月1日起正式实施;五一假期全国日均客运量微降1%,国内旅游总人次增长近14%。

评论:

n 一、大类资产表现:全球股市先跌后涨,债市收益率上行,油价大跌,外汇平稳

股票市场:五一小长假期间,美国非农数据强劲提振风险资产,周五海外股市大幅反弹,纳指单日大涨1.58%,恒指涨1.21%,德国DAX指数涨0.55%。假期3个交易日中,纳指累计上涨0.85%,道指小幅跌0.33%,标普收平,恒指涨1.29%,德国DAX指涨0.56%,富时100指跌0.51%,欧洲Stoxx50指跌0.18%。

债券市场:美国及欧元区债券收益率双双上行,五一期间10年美债收益率上行2.3BP收于2.53%,10年德债收益率上行1.5BP收于0.03%。

大宗商品:受美国原油库存大增及俄罗斯未能实现减产目标影响,原油供应担忧缓解,油价连续两周下跌,五一期间ICE布油下跌1.23%,美国原油下跌2.54%。此外,伦敦金现下跌0.35%,LME铜下跌2.94%。

外汇市场:假期美元指数走势平稳,整体小幅下跌0.06%,人民币离岸汇率微涨0.05%收于6.7344。