核心观点
本周在钢铁股市大好,钢价,原材料价格基本稳定的情况下,接连传出3起钢厂生产事故,这直接敲响了安全生产的警钟。从今年实施去产能后,钢企利润大幅上涨,且供给面偏紧,直接导致高炉产能利用率的高位运行,高炉的高负荷运作使得安全事故发生的几率不断扩大,进而促使了事故的发生。火情之后或迎来更加严格的安检,外加采暖季的环保检查,未来供给面临更大的收缩可能,预计钢价存在一波上行动力。推荐业绩亮眼,环保限产受益的板块龙头如宝钢股份、南钢股份、韶钢松山、新钢股份、ST*华菱等。
风险提示:原材料价格、利率上行过快,钢铁行业需求超预期波动。