一带一路行业动态月报:G20峰会召开,一带一路项目对接有望加速

投资要点:

“一带一路”倡议推出以来,一批有影响力的项目已经逐渐落地,根据商务部统计数据显示,我国对“一带一路”相关国家投资额累计达511亿美元,占同期对外直接投资的12%,与沿线国家签署新承包合同1.25万份,累计合同额2790亿美元。G20峰会在理念上与“一带一路”有诸多共同之处,G20杭州峰会与“一带一路”战略紧密衔接有利于推进“一带一路”项目开展,为更多企业“走出去”创造条件。

东南亚是“海上丝绸之路”的必经之路和战略互惠地区,对于“一带一路”的推进具有举足轻重的作用。自“一带一路”倡议提出以来,东盟国家积极响应,与中方合作开展了多项大型项目,覆盖交通、通信、金融等领域。本次中国-东盟(10+1)会议的召开有利于促进中国与东盟合作的全方位升级,尤其是利用亚洲基础设施投资银行、丝路基金等平台加强对东盟等国家的融资支持,加速推进先进装备制造、新一代信息技术、跨境物流、新材料、新能源、金融、生态旅游等领域更多项目对接。

作为“一带一路”框架下的第一个多边合作规划,《纲要》的颁布标志着中蒙俄三方合作迈入新阶段。《纲要》提出的发展领域包含多方面,其中交通居于首位,届时铁路、公路、航空、港口等交通基础设施建设将带动产业链中的相关企业发展。另外,中蒙俄边境贸易也将得到有效拓展,三国将加强产业合作和协调发展,尤其是跨境电商等领域将开辟新市场。《纲要》对于带动区域发展,特别是东北地区实现产业转型升级,促进供给侧结构性改革等工作有着重要意义。

我们判断“一带一路”概念由于近期多项国际会议的开展,在未来将会延续一个较优的趋势,策略上可以关注基础设施建设类标的,继续关注业绩良好,估值合理,流通盘较小的投资标的。

重点关注标的:中泰化学、平高电气、北方国际风险提示:宏观经济企稳不及预期、外围市场不确定因素持续发酵