李超：完善投融资体制机制推进“双创”

14日,中国证监会副主席李超在第四届中国创业投资行业峰会上表示,证监会认真贯彻党中央、国务院决策部署,围绕创新驱动发展战略的需要,大力推进多层次资本市场体系建设,不断拓展资本市场的服务覆盖面,积极完善投融资体制机制,推进大众创业、万众创新。

一是不断发展壮大交易所市场,为科技含量高、创新能力强的新兴产业拓宽融资渠道。以主板为例,2015年以来,共有155家公司完成IPO,募资1806亿元,其中属于创新创业等新兴产业企业约50家,募资约390亿元。目前,创业板540家公司中,高新技术企业占九成以上,战略性新兴产业企业占七成以上,公司平均研发强度5.35%,远高于市场平均水平。

二是改革全国股转系统,更好服务中小微创新创业型企业发展。新三板设立以来,坚持以包容性理念设计准入机制,对申请企业在所有制、地域和盈利等方面不做限制性要求,支持鼓励创新型、创业型和成长型中小微企业在新三板挂牌,通过发行普通股、优先股、债券等实现直接融资。目前,9000多家挂牌企业中,中小微企业占比93%;高新技术企业占比67%,先进制造业、现代服务业合计占比73%。据统计,有私募股权基金投资参股的挂牌公司占比约60%。

三是鼓励面向创新创业项目的并购重组,推动行业整合、转型升级。积极支持符合条件的创新创业项目通过并购重组做大做强,鼓励传统企业针对新技术、新产品进行外延式并购。今年以来,上市公司并购重组交易共有1500多单,其中近1000单涉及创新创业型上市公司,占比63%,金额总计6497亿元,占比51%。

四是积极支持符合条件的创新创业企业进行债券融资。启动双创债、绿色债、可续期债和熊猫债等创新品种试点,满足创新创业企业的融资需求。今年以来,双创债发行3单,金额6000万元;绿色债发行11单,金额177亿元。交易所债券市场支持创新创业型企业融资机制进一步完善。

李超指出,近年来,证监会在促进多层次资本市场服务大众创新、万众创业的同时,一直高度重视并大力培育私募基金市场,进一步吸引更多社会资本流向创新创业活动。截至9月底,基金业协会已登记私募基金管理机构1.77万家,已备案私募基金4.12万只,认缴规模8.57万亿元,实缴规模6.66万亿元。

李超表示,证监会将紧扣创新驱动发展和大众创业、万众创新这一时代主题,不断完善资本市场基础性制度,便利资本形成、积聚与流转,切实提升市场服务的包容性,提高服务创新创业的效率;加快多层次资本市场建设,进一步壮大交易所市场,加快完善新三板市场,拓宽服务创新企业的覆盖面,畅通创业投资退出渠道;加快资本市场制度创新,进一步完善上市公司股权激励、投资者回报等机制,加大债券市场品种创新,优化支持创新创业的软环境。