继续看好军工行业,军工行业中长期逻辑不变,各军工集团资产证券化持续推进,各项改革措施预期将不断出台,近期周边安全事件频出,有可能成为行业催也剂。我们建议关注龙头企业包括中航飞机、中航电测、中航机电、中国卫星、中船防务等,以及通航相关海特高新、威海广泰、四川九州等,科研院所资产证券化相关国睿科技、四创电子等,以及民参军领域银河电子、天银机电、天海防务、雷科防务、应流股份等等。