市场特征周报:资金入市趋缓,成交活跃度降低

交易结算资金:资金入市趋缓。截至10月23日,证券市场交易结算资金余额为2.16万亿元,较前一周回落186亿元,较9月末谷值1.98万亿元上升了9.2%。最近10周银证转账有6周为净流出,平均每周净流出1188亿元,资金流入的4周平均每周净流入312亿元。10月19日至23日一周净流入125亿元,金额不大。

融资交易:杠杆交易维持稳定。截至10月30日,沪深两市融资余额共计10302亿元,较前一周末上升226亿元。最近一周日平均融资买入额1061亿元,占A股日均成交金额9137亿元的11.6%,该比例峰值为2月10日的19.5%,谷值为7月8日的5.3%。杠杆交易在金额上保持相对活跃,大体与总成交量增速相当,整体维持平稳。

沪股通:资金流出显著。最近10个交易日,沪股通净流出资金合计84亿元,资金流出加速。10个交易日中有9个交易日净流出,日均流出9.7亿元;仅1个交易日净流入,日均流入3.5亿元。截至10月30日,沪股通总额度还剩余1628亿元,较最低点1280上升了348亿。自9月、10月沪股通资金进出数次反复之后,目前资金流出趋势开始显著。

成交金额及换手率:市场活跃度回落。上周5个交易日,A股日均成交金额9137亿元,较前一周提升下降879亿元。最近20个交易日A股日均成交金额8119亿元。上周5个交易日A股日均换手率1.61%,较前一周提升0.07个百分点,较前几周显著回落。

资金流向:大小盘普遍流出,医药、机械、电力、房地产、计算机流出居前。上周市场伴随各大股指下跌,大小盘普遍呈现资金净流出局面。各行业涨少跌多,医药、机械、电力及公用事业、房地产、计算机资金流出最多。