融资融券周报:融券卖出上升明显

投资

观点:市场融资融券余额震荡回落,有望在1.3万亿上方企稳。系统风险再次降临,短期投资者信心恢复较难;无论从行业还是个股融券卖出明显上升,市场短期利于空方。

两融概况:沪深融资融券余额震荡下行,周环比降1.5%;其中融券周环比上升幅度大。沪深两市融资融券余额为13573.34亿,较上上周减少206.53亿,环比下降1.50%;其中融资余额13538.12亿,融券余额为33.21亿,分别变化-167.38亿和3.87亿,周环比为-1.53%和12.36%。融资净买入额占全A成交额周均值为11.04%,保持在年平均水平。

资金流入流出个股前十。连续两周融资净买入额增加排名前十有西南证券,长江传媒,青岛海尔、誉衡药业、天津松江、兴发集团、聚光科技等,建议投资者关注。周融资额净减少排名前十大个股片仔癀、江特电机、常州明珠、众和股份、中炬高新和兴业银行等

ETF融资融券余额环比仍持续下降。ETF周融资融券余额为787.26亿,环比-4.61%,持续9周ETF融资融券余额下降;其中周融资余额为773.32亿环比-4.45%,融券余额为13.94亿,环比上升-12.64%。ETF融资融券标的看,周融资余额大幅下降的有华泰柏瑞红利(510880.华夏中证5)-45.10%,华夏中证500ETF下降-33.44%。本周市场大幅下跌,中小盘个股跌幅较大,风雨欲来,短期市场融资融券回暖苗头迅速熄灭。ETF融资标的中上涨的仅4只ETF,不过,低估值港股恒生H股ETF周环比上涨12.47%,成为市场星星之火。

个股融资融券余额:融资净买入额增幅排名前十:苏宁云商、浦发银行、白云山、永辉超市、碧水源、中国联通等,其中浦发银行连续两周净买入额排名靠前。融券净卖出排名前十股票:中国平安、厦工股份、国电电力、苏宁云商、华泰证券等,建议投资者短期谨慎对待;苏宁云商多空争夺激烈。

行业融资融券余额分布:上周全行业融资净买入增加的仅有非银行金融、机械、银行和电力及公用事业行业,全行业跌幅明显。而多数行业融券净卖出大幅上升,非银行金融融券卖出8064亿较上周1450亿上升456%;银行、医药、房地产、电子医药和电子元器件融券卖出上升幅度大;仅有餐饮旅游行业融券卖出下降。