计算机行业周报:《指导意见》发布,互联网金融有望卷土重来

投资要点:

行情走势

上周,沪深300指数上涨1.09%,计算机行业上涨20.85%,行业跑赢大盘19.76个百分点,其中硬件板块上涨28.02%,软件板块上涨13.43%,IT服务板块上涨31.25%。个股方面,中科曙光、南威软件、华力创通等涨幅居前,而赢时胜、湘邮科技、易华录等则跌幅居前。

国际市场动态

谷歌发布“购买”按钮:支持移动广告内购物;黑莓谷歌达成安全合作协议。

国内市场动态

阿里巴巴与湖南电广传媒等合作,推DVB+OTT智能终端;腾讯QQ物联推“亿联计划”,助千家传统企业转型;阿里巴巴与苏州市签署战略合作协议;百度医生签约医指通,探索互联网医疗创新模式;百度外卖送药:与药给力合作1小时上门;腾讯10.6亿港元收购港股美克国际25%股权;紫光集团1亿美元入股移动操作系统公司Acadine。

A股上市公司重要动态信息

易华录:与白俄罗斯BUSINESSNETWORK签署合作协议;中科金财:与中航资本签署战略合作协议;东华软件:与多方合作设立互联网医疗协同创新中心;联络互动:与北京优帆科技有限公司签署战略合作协议;南天信息:与汇付天下签署战略合作协议;拓尔思:拟收购深圳市花儿绽放网络科技有限公司;延华智能:增资武汉智慧产业投资管理有限公司;御银股份:中标240台工行存取款一体机试点设备采购项目;远光软件:拟在珠海投资设立售电公司构建互联网售电平台;GQY通讯:签订6500万元智能单警和移动警务平台合同;荣科科技:拟收购上海米健信息技术有限公司;易华录:与公安部交通管理科学研究所签署技术合作协议;航天信息:拟以5000万参股航天云网。

投资策略

上周,大盘维持震荡,全周小幅上涨,整体看多空博弈使大盘周中震荡明显,而最后两个交易日并未出现明显的多空对决,而是以两连阳报收,成功站稳3900点。中小板及创业板走势明显回升,大幅跑赢大盘。计算机行业走势同样优于大盘,事件类个股仍领涨行业,此前一轮大幅调整中跌幅较深个股走势复苏态势明显,涨幅较大,且年初以来走势弱于行业的个股也表现良好,涨幅居前。但由于上周行业内停牌个股数量仍然较多,随着行情逐步复苏,停牌个股的逐步复牌将对资金造成一定的分流,预计未来普涨局面将难再现,分化行情将逐步上演。我们认为,在复牌个股逐步增多,大盘走势维持震荡的情况下,投资者应甄选具有基本面支撑、业绩层面具有良好成长性的公司,同时建议积极关注业务稀缺性较强且在前期系统性下跌中被错杀的公司,以及跌破定增或员工持股价格的公司,尽量规避高估值高溢价且无基本面支撑的公司。我们维持此前的观点,看好计算机板块内具有产品及技术优势的公司在互联网领域二次创业所带来的巨大投资机会,看好互联网对传统行业加速渗透所带来的业绩弹性。另外,上周人民银行等十部门联合发布《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》,行业“裸奔”时代结束,由于在此前调整中互联网金融板块跌幅较深,此次《指导意见》发布将对互联网金融行业未来发展提供有力支撑,建议关注此板块的事件性投资机会。我们继续维持行业“看好”的投资评级,看好互联网金融、在线教育、信息安全、移动支付和车联网等领域的投资机会,股票池推荐中科曙光、航天信息、用友网络、四维图新、鼎捷软件。