电子元器件行业:调研十家互联网企业之后的感想

上周我们集中拜访十家互联网创业企业,范围包括云计算、智能硬件、智能视频、硬件电子商务、互联网教育(两家)、互联网物流、交易软件、虚拟现实、虚拟显示(两家)、视频直播,这批企业用户数最高的是350万。当然也有我们老本行两家半导体企业人。同时与中欧商学院、华登国际举办广泛影响力的智能硬件大会。周一还将约各家pe朋友晚餐交流。将调研感想与您分享:

1、中国真正进入大众创新时代,从企业家背景看,来自美国顶级企业、PE行业、BAT互联网企业、外企等,其国际化眼光和职业素质具备竞争力;从股权结构看,合伙人文化和参与感成为主流;从资本结构看,“钱”已经不是问题;从市场渠道看,企业家整合资源能力和战略策划能力不容小觑。这批企业与传统的企业,越来越多的不同。

2、云计算和大数据时代到来!

3、新三板质量将发生重大变化。越来越多优秀的企业家愿意通过新三板方式进入资本市场,无论是VIE架构还是海外上市公司的子公司。如果把新三板作为一个平台,内容方肯定是平台最重要环节。

4、两个行业将被改变。随着新三板成为重要上市渠道,可以并购项目越来越少,并购浪潮将处于下行趋势。而海外并购成为并购主战场,同时,pe行业中过去以“找项目”为核心竞争力的公司,在新三板时代将遇到一定危机,具备资源整合能力的平台型pe公司获得机遇。

5、offline比online重要,智能硬件重要性提升。当理工男有“文艺范”,其竞争力会更胜一筹。已经出现第三方公司,帮助offline企业实现互联网改造。同样逻辑适用于新时代的硬件公司,他们更有互联网式的股权结构和参与感,更有学习能力,不少硬件公司创始人是互联网企业出来的。

6、再次强调在文字、语音后,基于社交的视频将成为下一个时代的主要内容,智能视频和各行各业都有广泛合作空间,我们合作的互联网企业都有和视频企业合作的空间。互联网入口都要通过看得见实现,随时随地的视频连接即虚拟显示会大放异彩。详情参见安信电子团队三篇100页关于视频的深度报告。

7、3D打印、人工智能、信息安全,这些新兴产业在今年显现拐点。

8、资源整合将成为人的核心能力。安信研究团队各个小分队都已经悄悄展开,在产业各个层面,通过构建平台整合产业资源,帮助企业成长。社交的下一代是深度社交,合作的下一代是深度合作。我们目前已经20个行业团队具备产业价值和影响力,欢迎来自产业和资本的朋友们一起合作。

风险提示:新智能硬件发展不达预期